短篇 【學員分享】 感謝分享一起學習成長富有快樂！ 2024年4月3日 CLEC投資理財頻道

Dear James 老師，感謝老師的教導，從去年 5 月至今，我陸續出脫了我在臺股所存的價值股個股，雖然目前這幾家公司股價上漲約 1 到 6 倍不等，割肉離場美股 Alibaba 虧損約 80 萬臺幣，抵押住房低利貸款 750 萬元臺幣，全數陸續投入 00662 及 00670L，到目前為止，我在臺股的納指的持股大約有 23.3% 的績效，而且非常滿意買入 00662 的決定。 聽了這集的 CLEC 節目之後，我終於下定決心，週一再出清手中持有的最後一支個股，就是港股騰訊 700HK，持有成本約 70 萬臺幣，目前，帳面虧損約 20 萬臺幣，打算割肉離場，之後全數投入 00662，我相信這股 AI 潮流才剛開始，未來勢必會更加蓬勃發展，謝謝老師的指導。 在此想請教老師您兩個問題。 問題一，從 2020 年 9 月美國實施 QE 期間，從那時起我開始學習複委託並陸續以臺幣兌換美金，買入約 300 到 400 萬臺幣的美股平均兌換匯率為 28.25NTD，1USD，而在 2022 年至 2023 年 8 月間，持續收聽您的節目，於是在今年 8 月前，陸續全數出清複委託之美股，把美金轉為臺幣，最後的轉換匯率約為 31.15NTD，1USD。 而轉換為持有臺股 00662 及 00670L，因美元升值，我在賣出複委託資產後，計算的結果是，從 2020 年 9 月至 2023 年 8 月間的三年，從買入複委託資產到賣出複委託資產，單以臺幣美金轉換的匯率差，就讓我賺進 10% 的匯率利差，我經歷到匯率在短短三年間，竟可以有 10% 左右的變化，以上所提的是我的問題背景。 前些日子，老師在節目中提到臺幣現金部位，買入美國短期票券 ETF 在臺灣是 00864B，而我便憑著信心把手邊的緊急備用金，大力買入 00864B 以每股 44.14 的價格，買入 21300 股，成本約 94 萬臺幣，今年 10 月 24 日開始買入至今，因市場預期 FED 明年很可能開始降息，美元可能會貶值，目前市值已經下跌 2.56%，約為 2.4 萬臺幣。 我知道巴菲特遺產的 10% 會投入美國短債，我也知道老師一講再講，現金部位投入 00864B 很穩健，但是因為上述自身買賣美股匯率的經驗，短短三年間經歷 10% 的匯差，以及短期間，兩個月內下跌 2.56%，讓我有些疑慮，是否在未來兩年 FED 降息而美元很可能貶值的情形下，我仍應繼續買入 00864B，作為緊急備用金持有的方式，還是應該先放在臺幣定存較穩妥。 如果我買入的是 00662 或 QQQ，短期內下跌 2.56%，我會認為理所當然，可以承受這樣的風險，但是換成了 00864B，因為我是第一次買入，對於匯差風險，目前有些疑慮，擔心是否會賺到利息但賠了匯差，請問老師，我該如何去思考這件事，才能夠穩住信心，未來仍有短期資金停泊的需求。 回覆，我們投資 00864B 是要配合 00670L，00864B 的匯率波動和所有美金資產都一樣有匯率波動，就算是三年有 10% 的波動，年化波動 3.3%，這是可以被接受的，而且美金的利息也很大，利息現在 5%，你長期來看那波動會被利息所磨平，頂多就是沒賺而已。 而且我們一直說 00864B 也是長期的資產，沒辦法做短期匯率的操作，而且如果你是因為配合 00670L 而增加的現金部位，那 00670L 所賺的資本利得，應該是可以涵蓋匯率市場的波動，00670L 配合 00864B 的 Beta 1.0 波動會比 00670L 的資本利得還要大，如果你的資本利得完全 100% 00662。 我們投資不要僅僅看其中一項資產，要你全面的資產通盤看，以資產配置的整體回報跟波動率來看是不是適合你，相對於你其他的投資虧損跟風險，00864B 這一點點的波動應該是要忽略不計。 問題二，記得之前跟老師您提過，我的老大目前就讀國立大學電機系，他規劃未來碩士班，希望能出國留學，除了美國的碩士班之外，最近聽說德國的工業也很出色，而且是免學費，想請教 James 老師，如果德國能夠提供美語授課的學習環境，又能申請到優質排名大學所提供的碩士 program，您認為若是取得德國的電機碩士學位，未來去美國就業，會不會也是一個值得投資的選項。 因為老師您一定認識不少科技業的朋友，見多識廣，因此想請教您，非常感謝您的回覆以及您的教導，祝福您每天正能量滿滿，平安喜樂。 回覆二，我們人生決定的路要很簡單，不要走彎路，全世界最好的環境是在美國，年輕人的創業跟前途最佳的發揮地方在美國，不要繞路到歐洲或其他國家最後才想要繞到美國，既然已經決定要到美國生存發展，直接來美國，不要貪圖免學費跑到德國再想轉業到美國，這是一條非常崎嶇的路，不要這樣做，說實在的免費是最貴的，切記切記，不要犯這種嚴重的錯誤，以上供大家參考。 你有什麼投資上的問題與困擾你是如何面對與解決，小孩子的前途你有什麼擔心的嗎？如何提供最好的建議？你有其他看法請在下面留言分享，感謝觀看本篇影片。

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