【退休資產配置與提領率：活著比回報率更重要】2025年10月4日

大家好，那個要上臺的朋友就先點右下角的舉手鍵，就直接上到平臺來。大家好，今天是 2025 年 10 月 4 日，這裡是投資理財頻道，我是 James。留言板有講義，YouTube 的留言板有講義，那我們講義前面有一些重要知識，有些我有講，有些就跳過去了，因為每個禮拜講一樣的沒什麼意思，你們可以自己去看。重點就是免責宣告，投資有風險，我們 COEC 只是投資經驗分享跟人生的分享，沒有勸誘或者是要你做什麼投資，投資一定有風險，所有的投資決策都要自己學習，自己分析，自己決定，自己負責。我們都不是專業的投資顧問，更不是專業的稅務人員，所以大家要自行決定，自行負責。 今天講義裡面就是晨峰第 12 頁，講義第 12 頁，那個晨峰有一個頻道，YouTube 的頻道，那他這裡晨峰領航，大道至簡投資，那有一些更細的投資法，那他也有一個 Playlist，是倉鼠大米的理財冒險，這個有點像漫畫，小孩子的漫畫書，那我們可以聽給小朋友，小學、初中、高中都可以聽，讓他們打下投資理財的基礎。OK，我們跳到第 25 頁，25 頁就是晨峰理財的那往下一頁，16 頁。 最近的詐騙還是很多啦，很猖獗，你看那個影片來的時候，YouTube 常常什麼黃仁勳的，講的就是用黃仁勳的人，用黃仁勳的語氣，那講什麼要免費送書，給你們什麼，教你們如何用 checkgpt，人工智慧很重要，你們要學習，那有的人點進去，免費送書，其實就把你拉到群組騙一騙，有的人錢就被騙走了，不要隨便。還有我爸剛剛也才穿一個照片說他的手機，他的手機已經被駭客駭了，請點這個什麼什麼，我說你都不要點，所以到處都是詐騙，一定要很小心，不要隨便亂點，不要去點就好了。有什麼重要的是警察局會寄信來，不會用打電話，也不會跟你 line，法院也是會用寄信的，不會跟你那個，那你交通違規也是寄信的，銀行有問題是用寄信的，不會打電話的，不要相信電話，你也不要回播，都沒有用，那都是詐騙。 所以那臉書也一堆詐騙，把人家的照片什麼 copy 過去，就設一個臉書，那上個禮拜我們有介紹阿良正樂的人生，結果有些朋友就去 Facebook 找，結果就找到一個假的阿良，所以我趕快跟大家公告，阿良正樂的 Facebook 他有 4000 多個 follow 跟隨者，那個詐騙集團就有 16 個，那我們上網我們影片變成 32 個，可見有 16 個朋友被找錯地方了。所以往下一頁，你看這兩個正牌跟詐騙，兩個給你做的一模一樣，這個臉書不曉得在幹什麼，明明詐騙，這個詐騙一模一樣，他也讓他透過，也讓他開通，這也蠻奇怪的。 OK，下一頁，這個禮拜我們大部分都針對資產配置跟提撥率，再來重複一下這個，等等主要針對沒退休、已經退休的人的沒收入的，那我們最保守的做法，你已經你還有上班，你要用這種方法，當然也可以，只是說你就是多了錢就繼續投進去，但是已經退休或者接近退休的人，應該採取這樣保守策略。你還距離退休 10 年的人以上的朋友，當然可以積極一點，Beta 可以高一點，現金可以少一點，這沒有關係，那市場下跌你勇敢承接也是正確的，所以資產配置不同的人，還是可以運用不同的資產配置，提取適當的比例作為生活所需。 所以所有資產配置，先決定你到底需要多少錢，那你這個錢對於你整個投資資產的比重是多少，那你得到了你提撥率之後，你就要決定你現金應該要留多少，那剩下之後就是你的 Beta 就會被限制在一個區間。因為你如果 30%留現金，那能夠動用就是 70%，那你 70%不可能全部投資槓桿基金，那你頂多是 40%投資原型，30%槓桿基金，那就變成 433，Beta 1.0 最高也是這樣子而已，不可能比較高了，因為我們槓桿基金就是規定，或者當然也不是規定，就是建議你們不要超過現金部位，也不要超過原型基金部位，那你要超過我也沒辦法，我也沒辦法把你的手綁起來。 那有的人說老師，有的人也不知道你的做法，他們也不會現金流到 30%，那跟我有什麼關係？我說你要留 30%，那你不留 30%，這跟我有什麼關係？沒關係，自己做自己負責嘛，對不對？所以 30%現金的資產配置，最高的 Beta 就是 433，就是 40% QQQ 或 00662，30%的 00670L，或者是 30%，就是 30%的貨幣市場基金，這樣子的資產配置，你 30%現金資產配置最多就是用 2%，你如果 Beta 1.0 的最多就是用 2%，你如果 Beta 比較低點 0.7 的，比如說是 70、30 的，那你可能就可以用 3%，所以 30%現金的，你可以用 2%，也可以用 3%。 什麼狀況之下用 2%？就是 Beta 太高的，那就只能用少一點，因為你的資產波動高嘛，所以你就要用少一點才不會觸發這個被追繳的命運。那可是你波動低的，比如說你 Beta 只有 0.7 的，那你可能可以用多一點，就用 3%。再來就是現金是 40%的資產配置，你最高就是 334，你 40%是現金的，那剩下 60%就最多就是一半一半，334，那你的 Beta 就是 0.9，那你最多可以用 3%。那你如果 Beta 更低的，就是 60、40，那 Beta 0.6，那你就可以用 4%。 那你資金真的很少、很少，只有，那你就要多留 50%現金，50%現金你最多就是 3、2、5，因為 50%現金嘛，另外 50%就是 30%原型、20%的槓桿，那最多 Beta 就 0.7，那你就可以用 4%。所以你會發現 50%現金的人可以用 4%，40%現金也可以用 4%，那怎麼狀況呢？就是 50%的時候你的 Beta 最高也是 0.7，所以你可以用 4%。40%的現金的人你就要用最低的 Beta，也就是 0.6，所以 0.6、0.7，0.7 的時候你可以用 4%。那 50%現金的人，如果你是一半一半現金，一半原型，就沒有槓桿基金，那 Beta 0.5，那你就可以用 5%的、5%的資金，那這樣你的退休就比較好。 那當然有的人會說老師那現金多績效差，那也未必啦，如果市場大跌，現金多的人績效還是會比較好，對不對？那退休講求的是現金流而不是回報率嘛，所以針對現金退休的人、會接近退休的人，最好以保守 為上，活著、活著才是最重要的。那真正的目標最好是有 15 年以上的現金，那一開始做不到沒關係，經過幾年市場的上漲，你就慢慢累積現金足夠。 所以一開始就，下一頁，一開始要有 15 年的現金資產配置難度是有點高啦，所以 30%可能都不到 15 年了，那很多人連 30%都不預留了，那你如果還在上班當然沒關係，你如果在上班你留三年的、兩三年生 活費也是夠了，可是你已經接近退休或已經退休的人，30%的現金可能是最基本，所以折中的方案就是你留 30%，雖然沒有達到你年開銷的 15 年，那你就等市場如果剛好，比較運氣好，那有上漲，你就開始趕快留現金，留到 15 年以上，那比 15 年多的時候，市場如果下跌，你就可以逢低沉結，這個就是風險第一啦，回報其次啦，可以沒有回報，可是總是要活下去嘛，所以只有在高點的時候，你有超過 15 年的現金的人，在下跌的時候你才可以有逢低沉結的能力，所以這句話要記得。 你現在沒有 15 年，你可能 13 年，其實我計算過啦，因為現金也會有利息，假設現金的利息是 3.5%的話，那其實你只要有 12 年的現金，應該就可以用 15 年，所以你可以稍微自己動動腦筋。如果在高點的時候，我這邊說高點的時候有 15 年，那其實如果高點有 13 年以上其實也可以偶爾，也可以丟一點現金進去，那你過了市場下跌一年，那你就要知道你還要撐 14 年，所以你就稍微計算一下這個現金每年花多少啊，利息多少啊，你就看看能夠撐多久，這樣繼續算下去，14 年可能就只要 11 年的現金就夠了，就可以撐 14 年，因為每年還會有 3.5%的利息嘛，諸如此類，所以沒有一個非常 exactly 就是說那個。 那你如果超過你這個活著的現金以上能夠 15 年活著現金，從高點下來 15 年，能夠活著超過這 15 年的現金，當然你就有能力在低檔的時候稍微逢低成竭，所以呈現投資最重要的就是要活著，而不是回報率。那你年輕人還在上班的，當然 Beta 稍微高一點，現金稍微少一點當然是可以，可是現金多好像也沒有影響你的回報率，你 433，現金 30%，你還是 Beta1.0，所以沒什麼不好。這樣的做法是在市場最高點的時候你有 15 年的現金，那如果剛好你今年只有 30%，又沒有 15 年，那下跌你就要小心，不能把錢補進去，那如果市場又有反彈，那趕快把錢拉出來，就只能這樣子，當然會影響你的績效，可是績效不是重點，活著才是最重要的。 那我們的內容就是經驗分享，還是要自己動動腦筋啦，不要什麼叫動動腦筋，就是你完全理解才叫動動腦筋，你完全不理解死貝的、死磕疏的，在這個投資裡面很難，所以要用自己的小腦袋，用自己的小腦袋動態變化一下，因為我沒辦法講所有的狀況，那講所有狀況講到天方地老也講不完，你看我講了 8 年了，我教學教了 20 年了，可是還是講不完啦，為什麼？太細了。這個叫做道可道，非常道，我沒辦法把所有的怎麼叫道，道就是你自己悟出來的才叫道啦，所以我講的都是，都是表面，都是武功秘籍的檔案文字部分，那你看文字，看看看看，那就可以懂嗎？那當然不會啊，你就會連練出上乘武功嗎？當然不會，一定要動動手、動動腦，動動手、動動腦。 請動動手、動動腦，像我在做 AI 的時候也是動動手、動動腦，也是不是說問人家一直問，我哪有人問，我哪有人問，我一進入就是，就是上個禮拜，Sophia，上個禮拜我說這個影片製作，我還不會製作，那 Sophia，臺中的一個 Sophia 就跟我 LINE 跟我講 NotebookLM 可以做，他教我 entry 的方式之後我就自己練，看看看裡面有什麼東西，就可以 create 出很多很多的影片，我是可以 create 很多影片，我是怕你們看了就麻痺了，所以就不再繼續發了，我就就是練習幾個影片釋出了，以後就回歸正常，不然影片太多，一天五六部大家看了都麻痺了，到最後不看了，也不好。 OK，很多人會說老師你之前說有質押的話要槓桿，那現在又說質押，到底到底，那你前面講的那些什麼 70、30 啦，還有什麼這個 4 億 415 啦，這種東西或者是 50、50，這個可以質押嗎？當然可以啊。所以我們以前說要股票質押要留現金，可是股票質押留現金會影響你的回報率，所以我們想說，那為了不犧牲回報率，我們就來加槓桿的基金，是這樣來的。所以那時候說，那我應該精確的講說你有股票質押要留現金，為了不降低回報率，所以我們就加槓桿，可是現在我們的說法又另外就可以改說你有股票質押要留現金，你不一定要有槓桿基金，只要你有點，就是我們不追求最高回報率，就不需要有槓桿基金，現金就現金，原型基金就原型基金，你 50%現金，50%槓桿基金，不是 50%原型基金，50%原型基金也可以啊，沒有槓桿基金，你還是可以只押的借錢的。 所以我們現在就是為了求穩還有活著，所以不是追求最高回報率，所以你留現金，不一定要留槓桿基金，所以是這樣子。那以前因為我們追求最高回報率要安全又要回報率，所以用 433，那現在發現有些人可能要達到 50%，所以我們就得要降低門檻、降低波動率，所以前面那些都可以只押的資產配置，沒有一種資產配置不可以只押的，瞭解嗎？你要知道就是你提領率，你現金跟提領率抓準了之後，剩下就是其他的怎麼配都可以，那你槓桿基金不要超過原型基金就可以，你自己想一想我講的這段話，想清楚了你才懂，想不清楚聽不懂，那就是代表你對整個資產配置跟提領率跟股票質押還是不懂。 沒有所謂懂一半，沒這回事，不懂就是不懂，懂就是懂，沒有說模模糊糊就是不懂，就這麼簡單，不然的話應該清清楚楚，任何狀況無招勝有招，所以最後沒有文字可以表述，因為表述不完，我要把所有的東西就講完，我可能這輩子都講不完，怎麼辦？可是你們又不懂，那我要這一輩子也講不完，那怎麼辦？所以要自己學，自己悟，這很重要。我再講再多，所以有一句話就是佛學不能教只能學，什麼叫不能教？那為什麼那麼多人在講佛學？就是說教不來啦，他在講再多，金剛經你在看再多影片，你也不會啦，你沒有思考你也不會，你看不管你看一百本的，教 你如何騎腳踏車，你看一百本，你還是不會騎腳踏車啦，所以騎腳踏車也是教不來的，也是只有自己跨上去疊幾次，那就會了一樣的，投資也一樣教不來的。 我可以教，我教了 20 年了，怎麼不能教？可以教啊，可是光教你是學不來的，沒有用，你自己不學只有我教沒有用，所以投資一樣要自己學，我教不來，我還是跟大家講，我教不來，你如果一直看影片都不動腦筋的話，也是枉然啦，也是枉然。 這裡就有一個同學問說，老師為什麼紙鴉 10%會破產，維持率有 1000%要暴跌九成才會被追繳，那現金部位還能還款，怎麼會破產？那我就告訴你啊，你 100 萬紙鴉，一開始單筆借出 10 萬，那才借 10%，可是 你要付利息啊，那利息 5%，那 10 年後你會欠多少？你會欠 16%，16 萬。 可是我們過去的歷史，10 年會跌掉 85%，就是市場從 2000 年一直跌跌跌跌到 2009 年，剛好最低點跌掉 85%，那你剩 15 萬，100 萬剩 15 萬。可是那時候你借了 10 萬加利息，你已經欠了 16 萬，那你不是破產了嗎？ 那你說我帳戶裡有現金啊，那當然可以啊，帳戶裡有現金，你 30%，就 100 萬有 30 萬，那你欠 16 萬，當然沒有破產，所以為什麼要留現金。那往下一頁 34 頁，可是有些人借了 10%之後，就是比如說 1300 萬，借了 250 萬，借了 18%，借了 20 萬，1300 多萬，借了 20 萬，借了 18%，還來問我，老師我這樣做可不可以？ 通常都被我罵回去，都是你根本不是可不可以，你根本就是往破產的方向前進。所以 100 萬只要一開始就單筆借出 10%以上，利息要 5%，如果你不懂，你每年還去借 2%，那 10 年之後你就欠 42 萬 7 千塊，那 10 年市場跌，就算你有留 30%現金，你也不夠 42 萬啊。那你原本 70%的股票跌到剩下多少？ 剩下 7 萬，那你整個現金加上股票也才 37 萬，那你欠人家 42 萬，那不是也破產了？所以其實我發現很多同學不懂，那自己在那邊胡搞瞎搞，以為自己懂，結果都是往破產的資產配置前進，這個要不得了，這個一定要很小心。 那昨天收到一個 email，他我是計算他一開始退休，7 年前他退休，應該有臺幣 1 億多，1 億多他就去買了一個 7500 萬的房子，他自己的貸款，後來搞一搞，他手上只剩 8000 多萬，他去買一個 7000 多萬的房子，而且還說這個 7000 多萬的房子是不賣的，這要留給他妹妹的。 那我說你會破產啊，他一年要花費 200 萬臺幣，他本來講說我 1 億多現金，應該資產夠，可是他問我說，那我現在有買了一個 7000 多萬的房子，很會享受，那他有 8000 多萬的現資金，那剩下 1000 多萬，一年要花 200 萬，我說你已經快破產了，你不要跟我講什麼你的做法對不對，不管你怎麼搞你的你的理財、行房貸或者搞你的貸款，現在他那個 7000 多萬只能貸貸三成啊，7 成要自己現金啊，那你看他現金搞下去之後，貸款三成，貸款也要繳你本金跟利息，他怎麼可能活？ 所以你資產再多，如果你不懂得現金流的觀念，你也會破產，所以你看 1 億多的人也會搞到破產，所以大家一定要很小心，不要去買房子，就算你 1 億的人去買 7000 多萬的房子，你不是找死嗎？ 我搞不懂，而且又已經是退休的人，退休 7 年了，7 年了，1 億多，搞到最後剩 8000 多，去買個 7000 多萬的房子，他來問我，他這樣子做，我還怎麼做，我怎麼做，巧乎難為無母雞，我怎麼做啊？人生難求，沒命去啊，這個這個連醫生都，神醫都救不了，怎麼辦？還說堅持不賣房子，老師我現在住的房子不賣，我新買的房子也不賣，那你來問我幹嘛？ 先定好醫生我不吃藥，不打針，不開刀，不照 X 光，不照 CT，我不殺生，什麼都不吃，你如何醫我？我怎麼醫？怎麼醫你跟我講？ 所以很多人就來跟我問投資理財的時候，先跟我講，老師我這不能賣，這不能動，我要留著這個，這是我這個個股，我對他有感情，那你來問我幹嘛？就好像有些人說，老師我吃素，所以你的藥裡面有沒有葷的？如果是是動物體鏈的，我不吃，那個藥我不吃，那怎麼辦？那就回去吧，回家就好啦。 Anyway，所以大家要認清這個輕重緩急，人生如果這一點都看不透，那風險自來。OK，好，現在的朋友還是要看我們 00451 啦，我們的市場還是會天天創新高，沒有問題。 我跟你講，人工智慧是 1000 倍的典範轉移，過去什麼網路泡沫，網路就一種一個典範轉移，我們現在是 10 種典範轉移同時來，而且是 1000 倍，10 種加成，那我們的我們的市場的的回報跟市場的那個是過去的 1000 倍，我們人類經濟成長是過去的 1000 倍，可是你沒有搭上的話，那人家已經上外太空了，你還在地獄，這差太多了。 所以跟著我們的人，你們可以有機會上太空，可是我跟你們講，你未必能夠上得了天堂，因為你如果不跟緊，一樣你也是會摔下去，從太空中摔下去，那我誰也救不了你，所以還是要靠自己抓緊學習思考，這我還是每天每天每次每次，那我做影片，除了我自己學習，用 AI 做影片，還有剛好做的比較讓大家能夠多能夠理解的方式，可是影片發太多，可能很多人就麻痺了，所以我也不敢一次給你們發太多了，發太多了就聽麻痺了，這個叫做審美疲勞，那也完蛋了。 Anyway，好，今天沒有 moderator，我們就開始，我抓的不見得很準，不過在我的順序裡面我就來，Eva，你要不要開麥跟我們分享，或是有問題？ 老師我是第一個嗎？你抽頭獎。 好，老師我是先祝你中秋節快樂，我是上來練習講話，我有一個事情想跟老師報告，還有一個問題想請教老師。 好，老師我從 2021 年 4 月知道您，然後就開始聽，但我理解力很慢，但是我禮拜三，這個禮拜三在上班的時候，我在看我 Charles Swap 的的帳號，我突然發現我過去 20 個月裡頭多了 10 萬塊，多還是少？ 好快，對我來說多，因為因為我發覺因為我的薪水都還沒有六位數字，我想說奇怪，沒有六位數字我還要花費，為什麼 20 個月裡面會就多了 10 萬塊？ 嗯對，所以我是有點驚訝，這個以後會多更多，希望咯，那我是覺得也許搞不好我可以更快存到，我本來以為還要至少 15 年，也許會更 快可以存到一個目標，開始借錢沒問題的，很快，市場也會很慷慨的對，所以我覺得因為那我覺得我有努力就是反正我真的就是每個月錢進來我就付掉信用卡，所有多的零錢就放進去買 QM，最剩下的一塊兩塊就買 SWVXX，就是三種，然後 RAS 就全部都是 QLD，然後我有把那個 Beta 因為上次跟老師講說 1.3 老師說不可以，我禮拜一我就把它降到 1.0 多這樣子，那這個是跟老師報告，我是有點雖然我存錢的速度很慢，但是是是開心的過程啊。 第 2 個，第 2 個是一個問題，因為我我因為老師你最近在講這個買車開房買車子，因為我有聽老輝聽老師在那個 Jimmy 的房間裡面講說我我花你花 8000 塊然後有一個私人駕駛多好，你花 100 塊在 Apple 買東西還有 3 塊錢回饋，然後你 40 年後你只要還 1000 塊，但是那 3 塊錢就變成 10 多萬， 然後我我是這個就是需要老師幫忙我釐清我要怎麼樣運用我的前的問題是說的確我現在遇到一個問題是我車子狀況有點不好要換車，我有兩個選擇一個是我可能花個 1000 塊把它 修起來還可以開個幾年，一個就是換 Tesla，但是換 Tesla 就說在我的想法裡面還是一個有點不太不太不太能實現的想法，就是我當然想啊，我也知道它的好處， 但怎麼樣它是個 luxury 的 item，那我如果只花 1000 塊把我現在車子修起來，那是不是我還是可以把本來要花 Tesla 的錢把它存到 brokerage，然後繼續累積，就說是不是還是雖然 50 歲了也想要生活有可以有一點享受，我通車時間兩個小時也的確長，那但是是不是還沒開始能借錢之前是不是還是簡單生活，所有多的錢都放進去， 還是不要亂消費，還是還是是可以說試著消費好一點，體會一下有錢的感覺，然後會不會讓我更理解老師你的那種更終極的目標，因為我畢竟還是很初始的階段，不知道老師有什麼回饋。 好，我瞭解你的狀況，所以我的建議說你還是花那 1000 塊去把車子修一修就好了，這個我們都是這樣子的，以前我 Volvo 我也是開的 15 年，雖然我還有錢，可是我也繼續修，那個是錯的了，在我那個時間點是錯，因為是我有錢，可是我沒有去花錢去買新車，我還是買了新車的。你的狀況應該是還沒有大大可以去花錢買一部新車的能力啊，因為你還在累積的起始階段，你看看你說你這個漲 10 萬，我們就算漲一倍，那代表你的資金也才 10 萬了，所以你才漲一倍，所以你才應該只有 20 萬，那 20 萬你買一個五六萬個車子其實是有點浪費啦，too much，因為你等於用了 1/4 的資產再去買一部車子，雖然車子可以 enjoy，可是用你的資產的 1/4 比重是有點高，所以你還是去把那個車子好好修一修，只要安全沒問題就好了，真的錢還是拿去投資。 你在刷信用卡的時候，你要很聰明的消費，聰明的消費，我是建議在美國的朋友，你們辦一個，就算我不知道你錢他的信用卡是怎麼樣，像我的話，我發現有幾個不錯，第一個用 Apple card，Apple card 就是你用 Apple pay 就是有 2%的回饋，那你到 Apple store 買個手機你有 3%的回饋，那這些都會變 cash，都會現金，所以我每個月問你累積幾個月就給他買，就是 50 塊，那就買 TQQQ 啊，那你反正那個就是天上掉下來的錢嘛，你就給他強減自己買多一點 TQQQ 嘛，那就反正那個丟到水溝本來也沒有這個錢，本來就沒有，那只是天上送給你的，那就給他買嘛，那這個就是回饋金。 那另外一個就是像 American Express 的那個卡，可能綠色的那個卡，可能去超市或者是去吃飯他有 3%的回饋，那那個 shed 也可以轉錢，你可以叫他寄 check 給你，那或者是把他就寄 check 給你 deposit，那你也可以去投資，這兩個都是可以有現金回饋的。那其他的其他的像 Amazon 的話，他是有 3%的回饋，你在 Amazon 買就有 3%的回饋，那我是從來沒有 redeem 成現金啊，我就去 decode，decode 我在 Amazon 買的東西。 那還有一個就是當然那個那個有年費的 700 塊左右的年費，那是美國運通白金卡，那我大部分我也沒太用他的什麼優惠啦，就是你去訂旅館這個 resort 每年可以給你 200 塊的回饋，這個我是覺得沒有必要去辦白金卡啦，那個只是說我辦了就是試試看到底白金卡好用在哪裡，當然要會用的人很好用，那我當然用到沒有用到幾次，那白金卡我用他去訂機票跟訂旅館他給我 5 倍的 5 倍的點數，那這 5 倍的點數我在 Amazon 直接買東西就可以用，很少的點數都可以買了，我不用去換機票啦，所以他的那個，那你如果直接把那個點數拿去 decode 你的這個帳單其實不划算，那個 decode 率很低，6000 多，那可是你到阿里巴巴，阿里巴巴你就有多兩倍的抵扣率就划算，所以我就不用去換機票搞來搞去的，把點數轉到什麼 money plus 不用，anyway，所以白金卡一般人是不需要去用了。 可是我發現臺灣的白金卡，臺北市的白金卡好像蠻好用的，有五家五星級飯店的健身房跟那個游泳池跟桑拿都是免費的，所以在住在臺灣的朋友可以去問一下，直接可以美國運通那申請白金卡，那他有臺灣好像金華酒店還有什麼美麗華酒店還有金月酒店，所有的這個游泳池健身房，那個那個那個三溫暖什麼都免費，所以對退休的人來講，每天跑一個旅館吧，跑一個五星級飯店去放鬆，當然我跟你講跑幾次你就懶得做了，anyway 就是有這個好處的，如果那個大五星級飯店在你們家隔壁當然很好用啊，每次要做捷運坐計程車過去，我看跑幾次你也懶，anyway 這個就是信用卡，所以你信用卡要找那個有回饋金的那現金拿到之後就去買 TQQQ 嘛，對對，所以你花錢越有錢。 對，這個謝謝老師分享，過有什麼 Go3 啊，加油 Amazon 這些都是 5%的回饋，那每個月結帳一次都有 cashback 嘛，我都是拿 cashback 然後把它轉到超市 swap 錢購，就買就買一股這樣子，就是這樣用，謝謝。 所以我這還是存錢的階段就對了？ 不要了，你可能到 50 萬以上 可能可以稍微那個，我講一個就什麼時機該用什麼錢，昨天我還跟我女兒在吃飯，那我就跟他分享一個經驗，我說阿嬤那時候我媽媽來臺來美國，那我們的時候也沒什麼錢，剛來美國沒什麼，那我就帶他去日本的旋轉壽司，那就這樣，等到我媽媽人最後幾年快走了，最後幾年有一次他跟我聊天，他就說那時候去美國，那我就看你很辛苦，看你在旋轉壽司也不捨得吃，結果他也是不捨得拿旋轉壽司，你想吃什麼吃什麼，所以我聽了眼淚都快掉下來了，所以那個錢也不是什麼錢，可是我們有那種就是想節儉太過節儉的習慣的時候，這是一個錯誤，那媽媽難得來美國，那你又感覺讓他感覺到你有點省，他也不好意思吃，那結果人也走了，所以不是說這個車子應該買，而是說你雖然沒有能力去買那部車，可是你父母親吃飯多吃一點，那個多個 10 塊美金 20 塊美金應該不影響你未來的財富，所以這個要想清楚，要很清楚，等到你未來來不及了就來不及了。 所以臺譯說在生一粒土豆看一樣，在世拜一粒土豆一套，就是說你在死的時候給你父母親吃顆花生，也勝過人走了在祭壇上面拜一隻豬啊，沒有用啊，所以這個就是經驗，然後經驗什麼叫花錢，就是在適當時間你可以花的錢你應該要花，要花好。 謝謝 Eva，謝謝，非常感動，謝謝老師。 那個乃馨換你。 喂，老師你好，你好，有聽到我的聲音嗎？ 有，有，很清楚。 好好，老師先祝福老師中秋節快樂。 謝謝。 哎對，老師我想說一直想要上上來就是多感謝老師，但我今天其實有一些不同的啟發，我想說跟老師分享一下，有一個啟發，然後在我講的啟發之前，我想說因為我們一直在那個 00662 的社群裡面，然後一直擔任這個就是說管理員的角色，那我一直想要上來感謝一個人，他說感謝陳鋒大哥，現在版主之外，還感謝一個的那個我們的裡面的克里斯，然後為什麼我想說特別想要上來感謝克里斯啊？ 因為在那個社群裡面，因為現在有大概 3800 人，快要 3900 人，那因為目前的人數在很多，然後問題也很多，那克里斯他其實他在一加入的時候，他就幫我們解決的問題就是設定很多自動化的回覆，就是你打出一，就是說關鍵的字，你要問什麼問題，其實在群組裡面就可以，就可以回覆了，所以我想說應該要 Q 克里斯上來跟老師分享一下才對了，他真的幫了社群真的非常非常多人忙，還有還有打炸的一些，就是有一些關鍵字的打炸的一些，就是關鍵字全部都是克里斯他一個人設定的，那克里斯真的是很用心，我不知道該怎麼，怎麼感謝他，講說特別利用這個日子，想說特別上來講一下這樣子。 好，老師有清楚喔，那克里斯你要不要上來一下？謝謝你喔，這是很難得的，因為要管理一個群組很難很難，那我不知道還有這種功能，那真的是很厲害，這個跟 AI，我不知道克里斯你怎麼做的。 老師，那其實同學都會問說，你們猜老師，你們在社群裡面，我們都說沒有，因為我知道老師你真的太忙了，真的是一個人，這是他做影片還要回答全球同學上好多問題，我想說我們大家真是在臺灣這邊真是定力的幫，想說能夠所有的人，不只是管理員啦，基本上是 3800 個學生全部都在幫老師回答問題，真的有點，我們社群真的有點就是真的是很正向，然後很真的是感覺真的很棒啦，然後希望說開啟這個社群的時候，每個人都會感受到非常豐盛，就是非常的喜悅，非常的快樂這樣子，然後我們非常的平靜，我們雖然人那麼多，可是我們真的是，真的是很開心，跟老師回報一下，謝謝。 謝謝乃馨是忠實人啊，那他真的一路走了也是蠻艱辛的，可是這個全部的這個，沒有乃馨那當然就沒有下面所有的一切，所以老師我跟你說，我只是你的三千子弟的其中一員而已，然後我是比較笨的，我是真的是不知道該怎麼，想說我都收穫這麼多了，我真不知道該怎麼無以回報啊老師。 接下來我想說接下來我繼續講一下我今天的一個分享，我想說有一句句子就是佛教的一個，就是一個祭祀啊，菩提本無數，明鏡亦非臺，本來無一物，何處惹塵埃。 我想說其實我這陣子，因為其實看到自己的帳上啊，就是一直在，一直在上升，那我想說我今天所賺到所有的財富，這些就是說從股票這邊賺到錢，其實都是，都不是我，我一個人可以做到的，然後我覺得這張是應該是說上天的恩典，老師的啟蒙，所以好像做夢一樣，因為本來我就沒有啊，我就沒有這個財富，我今天能夠有，所以我是真的是萬般的感恩啊， 所以好謝謝老師，因為我知道我簡短，我大概再講一個最近發生一個事情，因為我們，因為我就算是一直在地方上面有些在做一個長期的公益的，進一點心力的綿薄之力，但是最近有一個機會啊，讓我接任就是說地方公益的，就是領導的這個職務，那其實前幾年我曾經有想過說，等我比較有錢、比較有能力，我再來接，但是因為有一些因緣際會， 就是剛好就輪到了我，我就來擔任這個職位，然後這個就會再讓我就是說觸發到一個另外一個前幾天的一個感恩的事情，因為老師你知道我們前幾天花蓮的水災非常嚴重，然後我們家人就說要捐錢，然後我想說好啊，那就捐啊，那要捐多少錢？ 然後以前的我的個性就說好啊，那就捐一點點就好了，那這一次我就不一樣，我就想說那我就賣，賣一點點那個正二槓桿 00670L 正二做公益再平衡，然後就放在一個積善的帳戶，就把它捐出去啊，因為這個錢本來不是我的啊，我只是順水把它捐出去而已啊，這樣子其實也蠻開心的，然後當然就是說回想到說剛好我昨天就是確定我要擔任這個職務的時候，我在想說其實我出，我做這個公益的錢其實也不是我出的錢啊，那我可能我也是在做一個，例如說我再做一個公益再平衡也可以，然後我就把，把我想要捐的錢就捐出去了，那所以我覺得真的還蠻，真的很不可思議，也就是你，就是理財真的不是說這是你懂或不懂啊，或者是，或者說你有沒有在這個時刻遇到像老師你這樣子，這樣子就是一堂又一堂，然後一部影片一部影片一直做來幫助我們，那這個真是心，內心的那個感動，我覺得真是無以，無以言報了，就是老師也知道我看還蠻工位，對老師我講完了，謝謝。 謝謝，感謝老師，其實乃馨做很多事我都知 道，就不管在地方上、社會上，還有其實他做的沒有講，這個是他也是能力，他的道啦，只要他謙虛了，那我們本來賺的錢就是要把它用出去啊，不然錢幹什麼？ 錢就是一個 power，就是一個能量，所以我們既然擁有這個錢，上天給我們的這個錢，就是交到我們手上來，那你就要給他用出去，用出去，那你看剛剛 EVA，我跟他講說你還是要留著，為什麼？他留著以後會有更大，他現在留個 20 萬，也會有，也會是以後會是 2 億，那所以他要留著，那可是你已經有 2 億了，那你留著幹什麼？ 這就不一樣了，所以你們看看，我在回答問題的時候是因人而異，而不是一個答案打到底，那不會，所以你們有的人會 confuse，老師為什麼這個人你叫他買車，這個人叫他不要買車？ 有些都是我瞭解這個人，我就可能有些東西我沒有，你們不知道我，所以我才會這樣回答，那乃馨的我也瞭解他，所以他從開頭做的事情，還有他在臺中做了一些事情，我都知道，謝謝。 對老師，我想說這個錢不是我捐的，是你捐的，老師捐的，老師給我們有機會捐的，這個就是賦予這個能力嘛，就是賦予你有這個能力嘛，就好像佛陀賦予大家大智慧一樣，你有這個智慧嘛，老師我智慧都給你了，至少你也學到了，這個是有的人也是點不醒，不是每個人都點得醒，所以看人，老師感恩，感恩，沒事了，謝謝你分享。 克里斯，我們就非常感謝你，這個這裡面其實我們現在慢慢，我們的那個學員裡面其實慢慢很多人已經開始有泡，就是說一直聽聽聽，累積的知識到一個程度之後，他那個能量會爆發，就像我們學習東西的時候，最後最後會也會爆發，AI 學習也會爆發，那我們的學員裡面開始已經有些爆發力存在，比如像像克里茲、像布萊茲、像這個阿里斯還有陳峰，那其實現在還運量很多，像像有一個 Amy，他可能要幫我們建另外一個 Podcast，因為我們 Podcast 的 update 太慢了，所以有的人要幫我建一個 Podcast，重新再 upload 新的資訊，這樣才不會拖太久，因為 Podcast 有個好處是可以 download 在車上可以聽嘛，那另外有一個朋友他要幫我們建英文的網站，那我也很高興，所以你們要拿我的資訊去做任何事情，只要你是無償的，沒有收錢的，那你可以去做，那這個是我們發揮你當你學到。 一個程度你內心會有個聲音，就是我懂的這些東西應該要傳播出去，所以現在 AI 這麼發達，Podcast 這麼發達，那個 YouTube 這麼容易做，個 YouTube 兩分鐘點點手就做出來了，所以所以你要建一個頻道不是那麼難。 那現在 sora 還有 notebook lm，其實我點點，我要創作一個影片實在是幾分鐘就創作出了，所以你們可以開自己的頻道，開自己的讀書會，開自己的多媒體去分享，這個你會越分享你學的會越多，因為你碰到問題那就會。 那這樣好，謝謝乃馨，我還是再次感謝克里茲，能夠自動回覆是一個非常重要的事情，而且能夠阻攔詐騙也是很重要的事情。你看我們克里茲就可以一下就可以阻攔詐騙，為什麼 Facebook、Google 我沒辦法？我都不知道他們是沒辦法還是不願意。你看那個 YouTube 裡面那些買那個廣告的人都是詐騙，保險詐騙、用黃仁勳的影片詐騙、用蘇志峰的詐騙、用這個星宇航空那個董事長，這個也是詐騙。 OK，謝謝乃馨。Jenny，燈塔的 Jenny，可能 Jenny 在嗎？ 我在的，請說。 她是一點這個麥克風就點到挨著的這個人的頭像了，我點了兩次，再點是不是？ 我今天聽了實在是太感動了，我今天是星期六嘛，然後呢我早上呢就在聽講，你看她今天講的說法實在是太好了，我記了筆記的呀，太殊勝了。她說我尋尋覓覓，終於找到真正哈，就是跳脫輪迴離譜得樂的方法了，哎呀真是起大功俊心啊。 然後那個法師在那講的時候呢，我心裡就在想著 James 老師，哦對，大家好，James 老師好啊，中秋節快樂。然後我就想到，哎呀那那我就想 James 老師講的這個這個理財啊，實在是太好了，太殊勝了。我說我不就是在尋尋覓覓嗎？我就找到了真正的這種能夠脫離貧窮的方法嗎？那我也要起大功俊心啊。我今天就說就就一定要上來來分享我的這個感受。 然後呢剛才不是聽到乃馨說她在做捐款啊這些哈，你還別說今天啊，這個法師他還真的講了，他說我們這一生啊，就是人是有來生的嗎？但是呢你的這個財富啊，你在這一生你再有也是帶不走的，你唯一能帶走的你就要去佈施，你要去佈施才可能會帶到你的會帶到你的來生去。所以今天正好聽到乃馨講他會去捐啊，可能還捐的多一些啊，那那這個就有了菩提心了，就是說你會去佈施出去。 當你都有了之後，就是我就想著老師的發心啊，就是菩薩呢他是讓大家眾生看到了眾生的苦，然後呢要大家離苦得樂，所以他要教大家這個方法。老師不是看到我們眾生大多數的人都是那麼貧窮，那你說來生來世哈，那是我我去學佛陀呀，我覺得他所教導我的，那我這一生已經這樣了呀，我已經在輪迴當中了呀，那我把這一生怎麼樣過好呢？最起碼不要太窮吧，不要吃的穿的是吧，這些不要太去太貧寒交迫吧。 那我就想著老師的這個菩提心的這個發心呢，就是讓我們要脫離貧窮啊，過得更好一點啊，所以我就越想越覺得這也是我的福報啊。我很感恩這個星期呢，那個我退的那個受險啊，我帳了我就把它買去了。今天不是跟老師說嗎？我可能會退 9 萬多，結果退到手的只有 24000，所以真的是怎麼說就是總結啊，什麼都沒做了。 但是呢然後那個保險經紀呢他就跟我說，哎呀嫂子對不起啊，讓你損失這麼多。我說你不要這麼說了，因為這個是在那個時候我的那個認知，我我認為的啊，就是他可以免稅傳給下一代，又當我存錢了，那我沒有這個能力沒有這個知識的時候，我認為這個選擇是對的。但是我當我現在我知道了，從這面是老師這裡我知道了啊，有有這個方法，他可以讓我的財富能更快的增長，那我就立馬把它斬斷。 下老師說的那個電梯環境壞了，他還沒壞呢，那都只是破一點，我都趕緊跑掉啊，我去找一個更好的這個電梯上上來。那我就跟他說過去 的是吧，那拿不回來就不要了，至少還有個 24000，至少我現在不用在每年再去交兩萬了呀，還要交交個再交一半的時間，你想再交個七八年，那後面的我就不用再損失了呀。 然後我現在這 24000，我說我還可以用我這個方法來讓他增長啊，幾年大不了 10 年吧，他不又回來了，或者又更多嗎？家哦對，你再加上我要繼續損失的那不就兩三年不就又回來了？所以從這一點來講，我是覺得每個人是在聽老師在講什麼，但呢就要聽佛陀在講什麼，但自己還在那些當中打轉，就是他還是不說開悟吧，就是還是做不到嗎？或者是也想不到為什麼，所以這要看每個人了，所以老師每次都說要看每個人了，這也確實是這樣。 所以我也很就是說很怎麼說呢，自己哈慶幸自己吧，能夠很決絕的做這樣的事情，立馬換電梯，然後立馬買進，然後就就就放著了，就就去自動導航了。所以然後呢我因為每天會聽老師講的，然後我也開始有一些自己的思考了，因為這個是比較欠缺的啊。總之你自己思考的時候我就想老師為什麼會我會說 15 年的現金生活費留夠那個現金的比例？因為我之前總是容易把他現金都打光了，就就焊在那裡焊不動了，然後然後漲上了一點點會怎麼樣？剛一回本就賣掉，就那個循環根本不可能賺到錢嗎？ 然後我的理解不知道對不對啊，是就是說在這個下跌的 15 年當中，我們自繼續用這個方法哈，就是退休了的哈，你現在是在借錢出來 2%的每年出來，然後呢同時這個不影響生活，然後呢同時是不是這個 15%的現金又在每年做再平衡買進呢 2%呢？這樣就可以度過這個 15 年，這是我的琢磨的，我想跟來認證一下，讓我能夠加強對現金的配置，不要轟動的把現金用光，一定要留住他。 以上啊老師，這個如果你還是有收入的人，是 15 年是沒有說一定很嚴謹的需要遵守，那已經退休的人沒有收入的人，或者是你的開銷是你的資產沒有到達你開銷能夠現金有 15 年的開銷，那就要注意一下。什麼意思呢？假設你一年要花 10 萬，那可是你的社保金，夫妻社保金就只有 5 萬，那你自己是不是要準備 5 萬一年？那 15 年的話就是 75 萬，是不是 75 萬？ 所以比較完美的標準就是說你自己要準備那 5 萬要有 15 年的現金，那就要先準備 75 萬。那假設你只有 150 萬，那變成只能 50%是現金，另外 50%才能投資，就是這樣子。那你每年可以拿 5 萬來消費，150 萬用 505 就是可以那個。假設你每年要花 5 萬，可是你就沒有 150 萬啊，那怎麼辦？那你就一半一半，假設你就 120 萬，那就 60、60，那 60 萬的現金 5 年也只有 12 萬，那那沒關係了，12 萬因為我算起來應該也可以用 15 年，因為還是有利息。 那市場如果剛好你退休那一年你用 60、60，那你每天要花 5 萬，那市場如果沒有剛好跌下去，就是還不是最高點，所以可能明年又會漲一點，那你就可以再把它轉個 2 萬過來，我轉個 3 萬過來，如果有賺錢了就再平衡一下，讓現金最後。 能夠達到希望市場漲到 150 萬，你有 75 萬的現金，那市場如果繼續漲上去，那你現金就會多，那可能不是 15 年，可能就 16 年、17 年、18 年、19 年、20 年的現金。那這個時候你可能就不一定要再把現金一直拉上去了，你就每年用一年，那就補一年的現金就夠了。 市場如果漲，你賺了 15 萬，你可能不用把 75000 拉進來，你可能只拉 5 萬進來就好，因為你花掉一年再補一年就好了。那你有 20 年的現金，市場如果開始下跌，那你當然就有 5 年的現金可以補進去嗎？對不對？所以你就可以下跌就補下來，5 年補補完了，如果市場還在跌，就不能再補，這個就是這種概念。 所以它是一個蠻蠻激動化、蠻看市場而定的一種做法。我不知道 Jenny 我這樣解釋你可以理解現金的？ 是的老師，就是您說的那有 20 萬，那麼下跌我補了 5 萬進去，剩的 15 萬我就不能再補了，那是因為我還要留夠生活費，是這個理解嗎？ 你有 20 年的現金，你市場從高點下來，你要能夠活過 15 年，要活過 15 年，因為市場有可能跌下去 15 年之後才會創新高，2000 年的高點跌下去到 2015 年才重新回到高點，所以你這個 15 年要活著，知道了，15 年是這樣來的那。你如果有 18 年，當然有 3 年的基金可以補進去，之後就不要再補進去。如果市場有反彈，趕快再拿出來，15 年不是完全沒反彈，它一反彈就再拿出來，這樣子再跌你就再補進去。 我也分享一下，老師，就是在我做這個自動導航的這個這個時間呢，因為是想著要執壓，所以呢 IB 裡面買進去的錢、買進去的原型基金和現金這些呢，我就一下就覺得很慎重了，因為是買來就不賣的，因為老師總在說，我就腦子裡就總記著打死不賣。那不賣的話，那我在買的時候、配置的時候就要非常的注意，因為我還要質押，所以這種慎重就是我覺得是以前很欠缺，因為我要傳下去的，然後我是 100 年都不賣的。那我現在買進去，我在做質押，然後現金的保留和原型基金的比例就要非常嚴格的，我是這麼理解的，要嚴格的去遵守這個紀律。就是當然可以模糊的正確，像老師說的差不多，但是這個大的原則一定要去遵守，因為他有質押，後續的質押在裡面要做，所以這是我分享的我的一個心情感。 那你可能一開始現金比較不足的話，那你就你的每個月薪水可能就三分之二去補現金，三分之一可以去投資，也不是要說全部一直補現金，就是就比較大的比例放在現金。那你這樣子等於不用再平衡嘛，你已經就賺的錢，可是你已經把 3 萬進去現金了，那你本來要拉 5 萬的也就不用拉了，那明年再給他多放一點現金，就慢慢去累積，因為你還在累積資產的階段。 這就是你還在上班的人，因為你如果賣了需要繳稅的話，那就不要去做太大動作的操作。那像臺灣的話不一樣，臺灣就沒有資本利得稅啊，所以該移的就移，該動的就動。那不然就是在在美國的就是退休帳戶的話，那就是該移的要移，該動的要動。 所以如果你那個帳戶是要應稅帳戶的話，那你就可以用動態的方式，比如說像陳峰有教你們，就是每個月的薪水到底你要投現金還是要投槓桿還是要投原型，就看看你自己的資產配置要往哪個方向比較完美，那你就現金 的部分就往那個地方去投，然後他儘量靠近你比較完美的資產配置移動，而不用說用利用再平衡的這個動作，這樣可以減少再平衡的一些磨損，是這樣子。 好，感恩老師，謝謝。 以上。 安博士你好。 老師好，中秋節快樂。 謝謝，謝謝，大家快樂。 我是老師的老學員啦，今天是也算是蠻懶惰的，每次都是聽 YouTube 啦，很少上來，那今天算是第一次上來，想說當老師是學這麼久了，還是要稍微回饋一下給這個老學員、給新學員。那最主要是說有些學員會覺得跟老師這個相見恨晚，到了現在現在才才聽到老師的這個教導，這麼好的這個策略。 那我的感想是說，其實像我這麼早就認識老師，我是 2011 年，大概就是 14 年前就開始跟著上老師的課了。其實那麼早認識老師，雖然是一個很好的事情，但是呢也沒有那麼好，怎麼說呢？ 就是說其實老師那時候還是教我們，當然教很多所有的這些理財的方式，但是那時候的方式沒有現在的這個理財方式這麼完美，因為在那時候老師還是教我們，比如說有個股啊，然後呢有進有出啊，那時候跟老師學習了，或者是跟老師呢進出股市呢，那像我又不是說特別能夠跟著那麼緊的，所以時常會繞高，那老師喊進的時候我又猶豫瞭，然後呢最後才進，又差了一節；然後老師喊出的時候我又沒有馬上出，又繞了一節，所以那時候呢其實的成果呢，老師講並沒有那麼好。 但是老師非常好，他一直在演化、進化當中，那到了現在呢，其實現在你們跟老師呢，我覺得說是最完美的時刻，因為老師現在這個方法呢，就是誠如老師所講的 autopilot，你上了車，你只要告訴他目的地，他自己會就帶你到了，中間有什麼事情呢，這個車子呢就像這個 FSD 一樣，他會自己幫你導航，自己幫你解決這些問題，這個路上的狀況。 所以現在如果現在才跟老師的話，我覺得說你們是在最完美的時候跟上老師，並不需要說很遺憾，其實一點都不遺憾，現在跟上老師才是最完美的時刻。 那最近我剛好呢，也我們之前 Fremont 小組是常在聚會，可是後來這個聚會的時間變少了，那有好一陣子沒有聚會，那最近才又辦了一下聚會，那我發覺說哇，其實很多這些老學員呢並沒有跟上，所以這是很遺憾的，之前雖然他們跟老師呢學習，但是呢之後呢老師的進化了，他們沒有跟上，那這個事其實反而才是最遺憾的事情。 那所以我還是要強調一點就是說，你們現在認識老師是在老師最完美的時刻，所以不需要感到這個有任何的遺憾。 那我是在 2023 年，就是兩年前的這個 23 年底的時候呢，老師那時候開始有做一些，有出了好幾集就是說關於這個怎麼去計算退休啦、退休了這些資金的怎麼計算啦、夠不夠啦，我在那時候算一算，其實我覺得說我夠了，所以我就是 2024 年就去年的 1 月呢就退休了，那也很非常感謝老師，那我可以開始這個享受這個退休美好的生活，然後而且對資金上呢沒有任何的這個這個顧慮，然後呢其實我從去年 1 月退休到現在賺的是比在上班的時候多很多，就是非常的這個 amazing，難以置信說原來退休生活這麼好，而且呢賺的比這個在公司上班還要多，確實是非常感謝老師，以上謝謝。 安博士，我這個安博士所講的我可能就是我非常感謝他，我跟你們講安博士是我們的 CLEC 的講師，講師他很很優秀、很優秀、很棒，他在 Fremont 小組也是開課教所有的人，所以他們 Fremont 的小組是我們以前的小組，就是有上課的人組的小組，算是很成功的一個小組，那我也每年會參加他們的聚會，可是就像安博士說的我發現大家都沒跟上，那也不能怪這些。 老學員啊，我要形容說，我們那時候的我們的時候是，是遠征軍，我們是開拓的遠征軍，我們是殺進殺出，我們殺到大漠高原，又殺到歐洲，又殺到中東，又殺回來。 這個回來的可能只剩我一個，剩下的就很多就葬身、葬送在整個過程，那有的人就自以為是，所以他就犧牲了，那有的人是跟的不緊，那還可以活著回來，可是賺的也不多，所以後來他們沒跟上、沒有繼續學習也可以理解，因為他們想說再跟也就是這樣子而已。 可是他們可能沒有預料到我們是一個活的 DNA。 所以我這時候，那時候帶著大家殺進殺出個股，我們是立即馬上全部進，看不對，立即馬上全部出。 所以我為什麼 2000 年可以逃過災難，是因為我全部 All out；2008 年也是 All out，全部現金，全部出來，所以我們都沒受傷。 那可是你聽安博士講他這樣子殺進殺出，最後他也沒賺到什麼錢，為什麼？ 第一個，沒跟緊是一個；第二個，因為繳完稅也剩下所剩無幾，所以我們就賺到沒有下跌而已，因為每天都在跑路。 這就是短線操作的人天天在離開市場，當然你壞掉的鐘一天也會對兩次啊。 所以我 2000 年跑掉、2008 年跑掉，那是壞掉的鐘，所以不是說我不會操作，我操作還是賺很多錢，問題是是我啊。 所以我說遠征軍拖出去幾萬人，拖回來剩下幾千人，其他都死掉、都在葬送沙漠啊。 剩下這幾千人回來之後，有的人就不相信了、就不跟了，有的人當然就好啦，聽聽就好了。 所以在安博士在講，你們最幸運就是什麼叫幸運？ 就是上了網路，上了網路之後，我沒辦法發指令叫你們今天下一秒鐘立即試駕，全部 all in 買一隻股票，看市場要轉折的 all out 全部出來，我沒辦法通知啊。 你們下面幾百個人，我怎麼寫 email 給你們？ 沒辦法。 那我臨時開個房也沒辦法。 所以這也就是 pandemic 讓我們整個遠征軍變成一個太空軍，就是說我們完全不再踏出、踏入市場，我們也不再進入備戰狀態了，我們就是用遙控的、自動駕駛的。 我們不需要有人的狀態，因為不可以有人，因為如果有人，我要指揮啊，要指揮的話就會損兵折將，那問題是也指揮不到啊。 現在四五萬人，我拿去指揮啊？ 在 youtube 看了幾篇影片，我叫他如果說 all out、all in，那他可能看到影片就兩個月的事情了，我已經 all out、all in 好幾次了，他還在，所以沒辦法。 所以 pandemic 是救了我們，不然我們還是在一個渾渾噩噩的操作的人生。 所以我 為什麼說我看得懂我也懂這些短線操作的人在說什麼，我也理解你們，那可是我是希望你們能夠脫離苦海。 脫離苦海，那當然有時候有些人就跟耶穌講說，我一路走來這麼辛苦，可是耶穌我都沒看到你？ 耶穌說，其實我一直抱著你，你看到的腳印是我的腳印，不是你的腳印。 一樣，佛陀也 always 在，所以我也 always 在，我一直在，24 小時都在。 應該沒有人留言或者寫 email 我超過 24 小時沒有在，24 小時回你的，我想你去求佛陀、求耶穌可能也沒那麼靈驗吧，所以那巴菲特你根本聯絡不上。 anyway，所以我的說就是說沒有所謂信跟不信，就是遇的早不如遇的巧，這是緣分。 那我們也為過去這些學員如果沒有跟上的，有的人就說老師那那些人根本沒有照你的做啊，現在還在那邊操作啊，某某人啊怎麼看他已經你的老學員了 20 年了，還在那邊操作，還在 Clubhouse 裡面講怎麼操作，以前老師教的什麼技術分析什麼，那也沒辦法，對不對？ 那也沒辦法，每個人就要走自己的路。 那還有人講說，老師不是你每個學員都會留 30%的 cash 啊？ 那也沒辦法，耶穌所講的話、佛陀所講的話、我所講的話，不是每個人都會、都會照做嗎？ 不然就不是人了，那大家就變機器人了。 所以不會啦，不會、不會都一樣，也不用、也不用一樣，本來也不應該一樣，那就是各顯神通。 我現在就是發現我們就自動駕駛之外還可以各顯神通，就是說在自動駕駛裡面有很多引數，你可以自己調一調，一樣是自動駕駛，無所謂的不用一樣的。 我說 30%現金，你說你只要 10%現金，那你只要調好能夠自動駕駛不會出車禍就好了嘛，所以不用說老師你的學員沒有人是做 30%現金的。 So，你們有照聖經講的一步一步做嗎？ 也不用吧。 要把聖經全部背到滾爛熟嗎？ 也不用吧。 就算你背到滾爛熟，你也不是虔誠的基督徒啊。 沒有看信經的人，可能也是虔誠的基督徒啊，對不對？ 所以重不重要？ 不重要。 安博士謝謝你啊，你現在回到美國來了。 對啊，我退休了之後就是半年在美國、半年在臺灣。 在美國是夏天的時候，大概 5 月到 10 月，臺灣熱的時候，臺灣熱的時候，老婆說那邊受不了，好，那我們回來美國。 那假半年的話，美國冷的時候，而且臺灣也比較熱鬧，所以冬天我們就回臺灣。 很好，很好。 安博士在、在臺灣有個豪宅，我也去過。 沒有、沒有，我們是遵循老師的這個投資策略啊，我們只租不買，能夠租到豪宅不錯了，那個遠眺整個這個這個，對啊，風景太美，然後、對、對、對，而且這個非常好啊，因為照老師這個投資策略的話，我們的錢還在這個股市裡面，很認真的在幫我們打工賺錢，然後我們只要花少許的錢就可以享受到豪宅的生活，何樂而不為？ 對。 安博士裡面做了兩個： 第一個，他很快的在轉 Roth，因為他退休就是發現 Roth 不轉，他做的工都白做了，所以他就開始轉 Roth，退休可以轉 Roth 可以用低稅率，把那些逃掉，所以他退休比較划算。 第二個，他有、有做 Pledge，所以他花錢不用錢。 所以這是已經到達我們這個投資第 7 級了，第 6 級，他現在就是在往第 7 級長壽邁進。 非常好好，謝謝安博士。 謝謝老師，謝謝方方小姐。 方林，好，你若要開麥講話，就讓我知道。 這個張老師，好，有沒有聽到？ 有，請說是。 那個，我是今天是第 1 次上門做分享，其實心裡蠻緊張的。 沒問題，慢慢來。 不好意思，我第 1 次遇到老師的時候是在 2022 年，就是那個股市大跌那一年。 上 YouTube 看影片的時候，看到老師的那個醫院的投資講座，那看到的時候其實蠻震碎我的三觀的，就是說因為我一直以來都覺得說我是個勞工，我也大概是工作到 65 歲退休，那我投資股票的部位的話，頂多就是讓我的生活可以不會那麼拮据。 那自從看完老師的影片之後，就覺得說原來我、原來是有那個能力可以到醫院的這個境界。 那自從看完老師的影片之後，我也開始就是學習老師的投資方式，就是立即市價買進，然後也照著老師的那個影片所講解的資產的配置的方式去做配置。 那從 2022 年到現在的資產也陸陸繼續累積了快超過當初的一倍的金額。 那這是我目前分享的部分。 那這邊的話有一個心態上的部分想跟老師講一下，就是說因為我目前的年齡大概是在 36 歲，那我有透過老師上課的時候分享的一些那個計算方式，就是說我如果說累積到 5 0 倍的年開銷的話，就可以到那個退休的退休的門檻。那根據我目前的資產的累積的狀況的話，預估大概我 44 歲或 45 歲的這個這個年紀的部分的話，就大概可以退休了。 那這邊想要跟老師請教的部分的話，就是說因為第一個是說，因為我目前在工作方面的部分，那目前是在一個小主管的工作，小主管的職位，那變成說其實工作上生活壓力會變得，然後會，但是老師一直給我們一個觀念就是說，不管你是做到哪個職位，其實我們對於老闆來說，我們就是一個勞工，就是個常屬，所以一直讓我一直有一個很想要退休的一個想法。 對，那變成說我從目前 36 歲到 45 歲大概還有 10 年的時間才可以退休的情況下，會讓我會有一種就是說，我很想要加速讓自己可以儘早達到這個退休的目標或這個退休的標準。 那會變成說其實老師一直在跟我們傳遞一個觀念，包含說今天老師早上釋出的影片也告訴跟我們告訴說，其實我們要做的這些資產的配置不是要讓利益最大化，而是要讓我們在那個股市上面生存下來，生存才是我們最大的目的，而不是想要讓利益最大化。但是目前的狀況又會讓我說，好想趕快跳脫這個那個勞工，那個常屬的勞工。 這樣子會變成說我在這場的配置上面的話，加速的部分跟安全配置比例會有一些拉似不是，那想請教老師說，面對像這樣的心境，感覺有點像脫模的那種心情的話，老師有什麼比較便利的可以調整的方式？以上這個。 第一個就是說，其實很簡單的，你要加速當然可以啊，你本來現金比如說留留三年留五年或是留 30%，你都做好了，那你就不要做再平衡啊，你就不要做再平衡啊，你就讓他累積啊，就盡數累積啊，一直反正你現金你還在上班嘛，你就 留三年五年，或者是留 10%、20%，就算 30%，那可是 30%的現金還不夠 15 年嗎？ 沒關係，就不要再加現金了，那你就讓資產一直漲，也不要不要再平衡了。那因為這個現金夠你活著嘛，夠你還在上班的人活著嘛，那直到你要退休前 5 年，那你要加緊把現金留出來，那那個時候就開始準備要退休了嘛，好像準備要過冬了嘛。 一開始春夏的時候可以多吃一點嘛，沒關係，養胖一點，把資金養大一點，可是進入了秋天到了冬天的時候，你可能就要開始積極的這個把這個現金存夠。 所以一開始你現在也不一定說一定要留那麼多現金，那你也可以好好積極的 Beta1.0，不要低於 1.0，你這樣子就可以就是已經把績效做到比較好嘛，因為你還有 15 年嘛，十幾年嘛，所以所以 15 年不會虧啊，對不對？你一直買一定大賺啦，所以你這個是大賺的形式啦，所以可以比較大膽的去做，你可以多做一年做到 Beta1.0 啊，對不對？ 那就很好啊，留三年五年的現金，其他的全部就是原型基金跟槓桿就好了，對不對？那 Beta 做到 1.0，你要超車，你 1.0 不用再平衡的話，你可能就會一直超過 1.0、1.1、1.2、1.3，可能跑 5 年後就 1.5 了，那個時候再開始踩剎車。 現在在加速的時候，年輕人資金不多，加速的時候你也不會超速了，可是到了資金到一個程度，那個速度就會超速，那那個時候就開始要減速，所以你可能 10 年後開始再減速就可以了。 好，謝謝老師。那老師我這邊再分享一件事情，就是那個因為那個之前有學員問老師說，就是如果說我們要幫我們的兒女的部分的話，可以治一些股票的部分，要怎麼要怎麼配正？我記得老師之前都是跟大家說，如果說兒女的部分的話，我們因為他的那個金額都是那個放的股票的放的年限都是放超過 15 年跟 20 年，子女長大之後才會把這個股票給他，老師都是建議說都是放在真的。那我這邊也跟老師分享就是說，其實我那個在 2023 年時候就是看了老師的影片之後，然後老師有提供這個建議之後，我就幫我的女兒的部分都是只要有他有壓縮錢啊，或是說有一些零用零錢的部分，都把他把他的那個錢直接存下來，然後直接 all in 到那個 00670F，那目前的績效也是算蠻不錯，已經快接近 100%了，這邊就分享給老師這樣子，那我這邊沒問題，謝謝老師。 好，謝謝張。 我跟大家分享我女兒的帳戶，這 10 年漲了 7 倍，那我沒有什麼給他配置，就是 80%，那時候一開始就是 80%的 QQQ、20%的 QLD，因為他年輕也不用花那個錢，所以沒有從沒有做資產再平衡，因為那個是，那他就漲了 7 倍，年化報酬到 21%，那市場也才 15 或 18 嘛，所以有一點點槓桿基金對年輕人來講是可以比較累積資產是比較快。 可是回來還是要講，你這個投資年限要超過 15 年以上，那個槓桿基金才會活著，而且你要有錢繼續投，了解嗎？已經要退休或接近退休的人就要開始踩剎車，所以這個年輕人踩油門，年紀大的接近退休踩剎車，這是很正常的。所以大家要記得，你火車高鐵開始啟動，開始要一直加速加速，一直到快到站了就要剎車，不然你你會撞上去，所以這要理解這個原理。 沒有沒有標準答案，你要在 10 年前退休，10 年前開始就踩剎車，還是 5 年就踩剎車，還是剩三年才踩剎車？那可能剩三年剎車是剎不住，剛好又來個泡沫，那就出問題，越早剎車是有好處的。 好，謝謝張。那個 Rae 換你來。 老師好，中央節目快樂。剛剛那個 Ambos 講的那個，我就真的真的是太認同，我真的覺得就想分享說，我覺得自己真的非常非常超級的幸運，就是遇到老師的時候就已經是，就完全體，就是未來也有可能老師會會在想到一些在進化，但我目前是很難想到，可能就可能就對臺灣人在想辦法有一點 TQQ 才對，要不然我是還想不到有什麼更好的方法。 那老師好像之前有提到說，就是之前就是殺進殺出的時候投保率有 20%，減稅可能 14%，跟 QQ 差不多，但我在想說那樣的話應該也是沒有不太敢借錢借到滿，然後而且只要沒槓桿的話，應該也是有花一點那個賣股票的錢，所以應該也是追不上現在這種模式的的投保率，我在想。 然後老師說那個點的行點不行的，就是其實我自己就是聽老師的課，就還有在回放過很多次第二次，然後每當聽到第二次的時候就發現當時很多就是可能瞬間聽聽不懂的，第二次聽就發現就是真的理解蠻多。 比如說老師像說什麼理解風險，那時候第一次聽可能不知道在講什麼，然後金融操作借錢不用利息那些，就是聽就理解整套，然後再聽第二次我就覺得哦，就是真的懂蠻多，就真的非常感恩。 然後就是今天早上的時候，因為就是我聽到那個 Jimmy，Jimmy 的回放，然後就聽到那個那個就有一段是說美國人很難存到那個那個四五年陷阱，然後就沒跟上那一部分，我覺得那段我聽一聽真的是覺得蠻難過，然後就是甚至有點生氣啊，就是就我覺得老師就是把那個 2000 年到 2015 年 Excel 的 raw data 都已經寄給大家那個。 數學其實也蠻簡單，你自己提數字那些進去，四五年怎樣，或是有多少現金，或者是幾%利息什麼，就自己提一提，那個都很明顯就是你，你的維持率怎樣，會不會爆倉，然後會不會就，就如果 data 都提完呢，我就覺得自己提一提，我覺得是蠻簡單。 然後就是，就老師這樣不求回報，對，還是會遇到一些，對，我是期許自己可以，也是可以成為就老師說的那個 72 弦裡面，但當然就是現在還沒有像那個陳峰、阿良說的，不然就已經有自己的就是方法在教大家，可能未來我再比較有時間再想想這樣。 那我現在就說那個，因為我現在 433，然後那個就是也存夠 5050 倍，然後現金 15 年，那我目前賺的話就是，就是打算就全部丟 QQ 這樣，然後我想請教老師說，就是老師一直就有說到說什麼時機該用什麼錢，然後我想請教老師一下說，就是在金錢換那個精神能量這方面，就是想要看老師有沒有什麼可以分享的，在那個三十幾歲年齡上，怎樣就是好好的利用金錢換精神能量這樣，以上謝謝老師。 好，謝謝瑞。那我這個排序有點跳，所以有些人被我跳過去，我等一下會回去，因為我 重新刷的時候排序好像有點改，不好意思，我會讓大家都會講到。 謝謝瑞，瑞講這個的話，我有一個感觸啦，就是說就像剛剛那個張講的，就是他想想要積極的說，老師我就不要留那麼多現金，我要積極的去投資，所以其實美國人不是說他不能留 15 年現金，可以啦，只是他們不願意留而已，所以他們沒有留 15 年現金，我也可以理解。 那其實每個人就是自己種的果，那自己吃嘛，這個沒有什麼，沒有什麼對錯，沒有什麼對錯，那我提供的是一個法，可是道要自己做，所以沒有錯，他們不留現金也沒錯，滿倉 QQQ，那也是他自己的果。至於說他不留現金，那可能百年也不會碰到風險，那就自己享受吧，那如果風險來了，也要自己承受，這個就是這樣。 那我們只是一個法，我們所講的都是法，道德經、莊子、金剛經都是法，都是法，都不是道，真正道只有在你自己心中，所以沒有錯，大家都沒錯，你們是對的，我是錯的。 再來是精神能量，這個東西很難去界定了，可是用生活上的一些事情可能讓大家感受。第一個就是你有精神能量，可以突然之間你有 10 億美金，中獎 10 億美金，你想做什麼？如果你第一個想到就是我要弄個豪宅，我要去買個別墅，我要把一個山頭買下來，我要那個，那你就準備破產了，這沒破產，通常得到那個，我要去幫我爸爸媽媽兄弟姐妹各買一個豪宅，我要讓我的孫子每個人開個那個法拉利，那就是要破產了。 你得到 100 億美金，你的生活昨天、今天、明天都沒改變，這個叫精神能量，這個叫精神能量。100 億算什麼？本來就有 100 億啊，有沒有中獎也有 100 億啊。我昨天才跟我女兒吃飯，我說 Jemmy 你最少會有 200 億，她說爸爸你說真的還假的？我就算給她看。為什麼要跟她講這個？因為我瞭解我女兒，她是一個很綠綠己的，她雖然會花錢，可是她知道怎麼花，而且她也知道怎麼理財，她有錢就買 QQ，她自己就會把錢匯到帳戶去，就買，所以我知道她的特質。 那可是我要讓她不要走我的老路，就是說該花的錢沒花而後悔，所以我昨天就跟她講，我跟阿嬤的故事，就是阿嬤跟我，我媽媽就跟我吃旋轉壽司，她不敢夾拿菜這件事情，我事後才知道，所以我希望我女兒不要重蹈我的過錯誤，也不是錯誤，就是重蹈我的習性。 那這個就是一種我要，所以我，我跟我女兒講就說，我在教大家除了賺錢，我要教大家一種精神能量，就說你明明就有 20 億，你為什麼做一個你好像只有 50 萬的事情？那同樣現在只有 50 萬的人，為什麼有的人腦袋是 20 億，但有的人腦袋就是只有 50 萬？這就是窮人跟富人之間的差別。 那有的人說，那你用算的比較快啊，數學不保證啊，那我就沒辦法跟你說的，因為你沒辦法，就像好像伊隆可以看到人類要上火星啊，你說他是白痴，那我也沒辦法；伊隆說 FSD 會實現啊，你說他不可能，那那就不用爭嘛，那就時間到了就會，就，就，就會到了嘛。 所以我們的精神能量是眼光，可以穿透時間時空，就是說你可以看透時間，你也看到現在的廣度，所以為什麼有人講話你聽不懂，就是你的眼光跟你的心不夠大。所以我們在做辯論的時候，理論上我應該要重複你的話，而且幫你講話融入你的情境，你為什麼講這句話，那我要先同意之後，我在另外一方我在講話，兩個合起來其實兩個都對，根本就是雞同鴨講，根本就是雞同鴨講，所以也沒什麼好辯的，因為辯論根本不叫辯論，我是覺得不叫辯論，就是各自陳述就好了，因為沒有交集。 那兩個對不對？都對呀，一個講火星語，一個講地球語，一個講英文，一個講二字二語，怎麼會通？就不會通啊。那兩個對不對？都對呀，因為他們自己認為他們都對呀，所以不通。那不通有沒有關係？沒關係了，沒關係，所以你要理解這個世界上就是不通，沒有通的。那如果通的話，就沒有這麼多紛爭了，對不對？就是因為不通，那我們儘量把我們的小世界裡面給他打通就好了。 什麼叫小世界？不是在我們這個是大世界，這個通不通，真正要通的是你的父母跟你的子女要保持良好關係的。那當然有些父母如果要選的話，那子女還比父母重要。那有的人說，那父母難道不重要嗎？那因為有些父母真的是會精神霸凌子女啊，我也碰過，我們是很多學員來跟我講，所以我也不能說父母一定是最，最重要。 可是也有人跟我講，我子女就是不成才啊，那怎麼辦？那沒關係啊，這兩個都不重要，你自己最重要。OK，那你說那配偶也很重要，要陪你一輩子，可是也有配偶不成才的啊，天天上八大行業的啊，對不對？天天冷暴力的，那就，那就把他，我如果碰到這種人，我也跟他講趕快離婚，趕快離婚，離婚救了你自己。對啊，那沒辦法，所以不是每個人都是有同樣的日子，同樣的生活，所以我會聽出每個人都在講自己，那沒錯啊，因為他的認知就只到那邊而已啊，他就沒辦法認知到全世界，那他就沒辦法，沒辦法，他講的也是對的，就是這樣。 那個瑞謝謝你，我想精神能量就是眼光跟心啊，那要試煉自己就是你要有眼光看到你有 200 億，你臺灣應該要 2000 億臺幣的眼光，那你有 2000 億臺幣你要做什麼？這才是你的課題，那你能夠 handle2000 億的心，那你精神能量就夠。那怎麼 handle？怎麼，怎麼現在明天給你 2000 億，你的你會變什麼樣？其實你什麼都沒改變，這才是正確的。好，那巴菲特你看他就是這樣的，他一輩子也沒什麼改變，那才是正確的精神能量。OK，瑞。 好好，謝謝老師，要模擬，模擬那個情境。不好意思，那個 Chris 是不是接下來應該潘博士玩？應該 Chris。老師你好，你好，我是 Chris，我本來是，是想要那個，不是要來發言，因為我那個 LINE 我沒辦法加入那個，那個 006 的那個，對，那因為我的用的是美國的 LINE，所以，可是我現在 在臺灣，那就是不知道，那你要去辦一個義富卡，義富卡，那辦個義富卡又有號碼，就可以 create 另外一個 LINE account，就給他加入了，可以啊，OK。 好，那我就因為也是第一次，我想就要感謝一下老師啊，那因為我是那個 2021 年接觸 到老師的 CLEC，經過一個朋友，那從那個時候開始就是以前都不怎麼會投資，然後投資就賠錢，可是自從認識了老師以後，就覺得投資很容易，不用傷太多腦筋。 那我前陣子也最近其實我有寄一封 email 給老師，說我在今年 4 月份本來要賣一個房子，然後那個因為那個關稅的問題，那個那個買家 back out 了，然後結果用低於 20 萬的價錢賣掉了，不過因為賣掉以後就覺得很很輕鬆，然後也有多餘的錢投資，所以我覺得房子賣掉是一個很正確的事情。 那那個我也因為 CLEC 認識我現在的伴侶，所以這個是非常好的一件事情，所以在這裏謝謝老師，謝謝 Chris。 恭喜你這個能夠遇到同好的伴侶，太美好了。 然後我明天會跟我介紹我認識的 CLEC 的朋友，然後跟我的伴侶，還有他也又介紹了一個人認識老師，我們四個人會一起吃飯，謝謝老師，謝謝 Chris。 講到吃飯，我要再回 Ray 一件事情，就是說我們精神能量要大到無視金錢的存在，我們很有錢，我們不亂花，我們生活沒改變，可是我們無視金錢的存在。我我買東西吃飯，我都不知道我吃多少錢，我連負帳我都不知道多少錢，我就是 20%小費、25%小費點下去就簽名，就這樣，我也忘記我是付多少錢，I don't care，那就是 freedom。 所以我們第一個 freedom 就是錢會消失掉，你們可能不能體會什麼叫錢會消失掉，我在生活裡面錢就像空氣呼吸一樣，就不感覺到它的存在，那就是自由，那就是有足夠精神能量，我花不了我的錢，我的錢多到我永遠花不完，可是錢不存在，我不會因為我很有錢、錢多到我就亂花，不會，可是我也不會因為這個這個我想投資是賺更多錢而不花錢，因為我花的是別人的錢，所以有錢花盡量花，想花就花，錢不存在，所以投資不存在，市場不存在，錢不存在，那就是你就精神能量就是最至少我認為我現在到這種程度了。 對對對老師，這跟我想像中的是一樣，雖然就還沒到，我是想像說就是就比如說吃那個東西，然後或是想要到達哪個地方，就是都直接選途徑最快，然後對自己最舒服的，然後就是已經完全沒有在在看金錢這一方面，就是選自己最。 對啊對啊，這樣才不會損耗，才不會損耗你的精神嘛，那你精神能量才有辦法更強大，對不對？糾結一些小事，那就會耗損你的精神能量。 好，謝謝老師，謝謝老師，謝謝。 OK，那 Brian 好久不見。 老師你好，最近 AI 很發達，最近 AI 很發達，很出差，我只是跟大家跟老師講說老師講的真的是太準確了，我今天聽到你們講了很多很多感想，我上禮拜出差去北京出差嘛，然後我就在臺北，然後我就住老師家的軍樂，臺北軍樂我就住了四天嘛，就住了個 sweep，老師講我公司裡面出錢，我就我就隨便的就是弄個 sweep 來，然後上面有一個漂亮的廣式，我還請全家人吃飯，我那個房租的房間的帳上就覺得說剛剛老師講就覺得為什麼會這樣，就是跟老師投資這麼多年，然後先你看已經到了 210%、220%的那個 220% percent increase，你就覺得說其實很多時候你也可以看到你 retire 的樣子是什麼樣子，就不太會糾結這麼多的，我有時候跟老師講的一樣，就想說其實以後應該是沒有什麼問題，那很多小事情就不要去糾結他了。 對，那我今天就還有那個我剛剛老師看到老師，老師現在那個 sora 弄得很厲害，那個你的那些小影片，我那天有點驚訝到，覺得老師哇，老師用的都很厲害，而且效果越來越好，就覺得很佩服你，然後就想說就問老師，就是我看到你的那個不同的投資的那個方法一直在改變當中，我在想問問你就是說其實因為老師當初我們我們跟老師對之前的時候有就有投資像 arkk 啊，把我們還換掉了，然後後來變成 60 20 20 這樣子，我現在想法就是說其實我的所瞭解的是老師教的是一套，但是我們自己怎麼實施，我們就像一個工程師一樣，我們自己怎麼去丟我們自己的在這個 fundamental 之下，然後怎麼樣可以輸我們現在的 conditions 最好的來來 plan 我們以後這個 retirement，這個這個這個所謂這個很長的這個 race，是嗎老師對不對？ 所以這樣講小話，其實我像我現在我就我就其實我知道老師講的就是你現金越高，你以後的那個波動就越低，那所以現在像我現在投資的話，我基本上就除了我 4 萬可以擺進去，還有 standard deduction 公司會給我們之外，我基本上全部的自己有的現金我都擺了，自己每個月有出有能夠投資的錢我都擺到現金上，現在因為對我來講就是如果我能夠我的已經在投資的錢其實在剛開始我很 aggressive，那現在就已經不需要那麼 aggressive，而我現在剩下的錢我其實就在 build 老師所講的那個 cash 這個地方，那以後真的退休的時候我的 cash 能夠到達 15 年這樣子，這個這個這個一個量在那邊，我覺得是差不多是這樣子的概念嘛，是吧？ 對，很好，我想 brian 是很早期就開始做賣房子、股票質押再賣房子這種金融操作，所以很成功的。 老師我想講的是說我覺得像聽到你這樣講以後，我覺得我們剛開始的時候我覺得也沒有 software 自己做不做得對，但是我覺得就是剛開始很 aggressive，但是我現在看到股票漲那麼高的時候，我覺得現在就可以不用那麼 aggressive，但是之前是有點 aggressive，我是我也不知道怎麼這樣形容，就是說我覺得好像老師的方法不是每一個人都能夠完全就照著你的方法來說，但是但是可以大概瞭解說老師講的是是怎麼樣子一個方法，就是說基本上就是你自己的錢，你自己的錢都是百分之百在裡面，然後對你說，然後然後就是我的大方就是你自己的錢都百分之百在裡面，你用的錢儘量不要從你口袋拿出來，但是是你用的錢基本上你是有那個錢可以用的，然後最後就是你借出來的錢你打算永遠都不還他，那怎麼樣做可以永遠不還，是每個月在想的。 對，就這樣子，謝謝老師。 借錢永遠不還，這很重要，如果借錢還想去還他，那就尤其股票質押 借錢，就是打死不還，這是一個沒有回頭路的，你若去還就錯了，大錯特錯，你若要去還股票質押的錢，一開始就不應該借。 對，然後就還是老師很多人都謝謝你，我也是想來謝謝你，真的是我覺得當你能夠很 free 的時候，有時候我在上班的時候我就覺得。 有時候跟老闆講話聲音都大聲一點，你知道嗎？因為我覺得到一個程度是覺得好像也我也不需要，就是我就是慢慢覺得說我可以瞭解我想要做的是什麼，然後有些什麼是我不太想做，那樣子我就覺得有一個 freedom 在裡面，真的是一個說不盡的、說不盡的美好，那樣子就這樣子，謝謝，謝謝。 我想 Brian 的分享，我有幾個分享。昨天我女兒跟我講，爸爸，那個大家都說要買 VOO，為什麼你叫我買 QQ？我說 QQ 回報高啊。可是他說 VOO 的波動低啊，大家都說 VOO 安全，為什麼我們要買 QQ？那你以前也是從 SPY 轉到 QQ，那我以後我怎麼知道，我以後要怎麼改？如果市場變了、環境變了，我怎麼知道？所以我女兒就問我這個問題。 那我的回答是這樣，我說你要降低風險跟波動率，你就留現金就好，你不要去投資 VOO，也不要投資 SPY。你因為波動率而去投資 VOO 跟 SPY 是錯的。你百分之百 VOO、百分之百 SPY，不如 70%QQ、30%現金更安全，因為你有現金，所以市場跌你都還有現金，現金會活著。所以降低波動率不是去改變你的投資標的，而是你要留現金，再降低波動率。這是第 1 個我教我女兒的。那我說波動不是風險，長期低迴報才是風險，所以他聽懂。 第 2 個他就說，那未來如果我自己在，如果像你 SPY 就轉到 QQ，那以後 QQQ 我怎麼知道以後如果什麼，我怎麼知道我要要轉？這是個好問題，我也沒有很好的答案。我只是跟他講說沒關係，因為 SPY 也是 200 年了、100 多年了，就算他現在不好也是第 2 名，好也是第 2 好的。所以以後 QQQ 你都不動，就算未來有一個第 1 名的，你也可能還是第 2 名，所以沒關係了。所以那個時候我會慢慢教他，我說我會慢慢教你，你可以認清楚接下來的第 1 名長什麼樣子。所以這個不是說有一個標準公式，所以你要自己，我講你聽到最後你會找出自己的規則。 所以未來會不會有超越 QQQ 的？你要有一個衡量標準，而不是說績效好、比特幣績效好，那他是超越 QQQ，那就換過去，那是不對的。什麼短期兩年內這個 SPMO 超過 QQQ，你就換過去，那是不對的。我們在轉的時候，當然是一個你的大方向，對不對？所以以後有沒有人超越人類、超越美國、超越科技？人類跟科技當然是一體適用，不管在哪裡都一樣。那會不會有人有國家為什麼超越美國？我到目前為止是看不到，中國會強，可是要超越美國還有一段路，中國的聰明的人太多了，那到時候再看吧，那不是現在就轉。那現在轉你可能提早了 50 年了，那你這 50 年就等於比 SPY 還糟糕，所以不急，還沒發生的事不要、不要去想他。 所以我也沒辦法給我女兒一個標準答，我人走了他要怎麼樣，我也要能夠讓他自己能夠決定，所以我還是要繼續教。但我不是天天在教他，他會問我問題的時候，我再慢慢給他回答。我也不會強迫他學，因為我從來沒有正式幫他上過課，他都是有時候在車上、有時候吃飯，他問我幾個問題，我就回答他。 他那天就問我，爸爸，那個道瓊指數跟 SPY 指數跟 QQ 指數有什麼關係？我說沒關係。他就很驚訝，他沒關係？那這怎麼編出來？他是價錢嗎？還是一個什麼東西？我說他不是價錢。所以你看他就是最根本的問題在問。那你們、你們懂不懂那斯達克 QQQ、那斯達克指數、那斯達克 100 指數、SPY 指數、道瓊指數有關係嗎？沒有關係，什麼關係？ 你要去研究啊，對不對？所以我就叫他講，你自己去研究。他說指數這是錢嗎？還是什麼代表什麼？你看他是從最基礎的問，我就說你去去看網路、去 check GPT 問，你就會懂他怎麼編的。我說每個人編的不一樣，就好像美國用 Mile、Mile，那臺灣用 KG、KM 公里，那這兩個有什麼關係？ 你說有關係也有關係，沒關係也沒關係，那就他喜歡用這樣衡量，每個人的詞不一樣，所以不要把自己的詞拿去量別人，沒有用。Anyway，所以謝謝，謝謝 Brian。 好，那個彭彭、彭 P-O-N-T 老師好，你有聽到嗎？德語請說。 你好，不好意思，剛剛我中間有離開去講電話，所以等一下我問的問題如果老師剛剛有回答過了，就可以不用再回答了。那我想問的是，順著老師今天講的主題，就是說假如在退休的當下如果沒有 15 年現金的話，那就儘量在後面幾年在聰明再平衡的時候，儘量去存到 15 年的現金會比較安全。那我的疑問是，假如在我剛好已經退休三年了，在第三年那個時候我也存到了 15 年的現金水位，可是因為已經有質押借款三年的現金扣掉了，那這個時候的現金水位是不是要有 18 年才會更安全？這是我的問題。 好問題喔，不用了。因為你雖然從從 13 年的現金累積到 15 年，你還用了三年的現金，可是你的資產比以前多很多，不是只有現金多，你的資產也多嘛，對不對？對呀，所以那個夠了，那些資產夠你那三年。 所以我們的模擬表裡面就是這樣子自動導航，也就是說從那個時候假設當下那個是 200 年的、2000 年的極端狀況，即使會往下跌 10 年沒有問題，我們那個資產，你就資產多了。了解，了解。 你一開始用的 2%是可能是 500 萬的 2%，那可是到了 2000 年高點，經過三年變 2000 年高點，你變成 1000 萬了，那你還是用以前的 500 萬的 2%，你也不是用 1000 萬的 2%，瞭解嗎？對，所以你還是安全。 那個時候其實因為整個的 Beta 也是會稍微往上走，所以我的現金即使現金水位它是剛好 15 年，那沒關係啊，整個資產會比較大一點。對啊，那你可以再多提撥一點讓現金變 18 年，就看你自己啊，反正資產就變從 500 萬變 1000 萬了，你愛怎麼搞應該都可以吧。 瞭解，那甚至說比如說在未來，比如說在過了 10 年之後，個人想要再更保守一點的話，就可以利用狀況球的概念，比如說我已經退休 10 年了，1000 萬加上一些力量，然後再去用兩倍加槓桿去 這樣配合，可以用這個概念去轉換。了解，了解。那你最安全就是你已經欠 200 萬，你就先把 200 萬拿出來，再、再準備 15 年。 是，是，那就好了，這樣子整個的現金水位就是會高過負債的兩倍，你先把負債先給他清掉，清掉之後再用 15 年的現金嘛，再槓桿給他配上去啊，你也沒損失多少。對，是，是用這樣去 Hedge 他。 了解，我還可以再問一個問題吧？好，說好。因為我是大概兩個禮拜前才接觸到這個頻道，所以我是這兩個禮拜一直不斷在聽跟看這些影片，我印象很深刻是我剛接觸到前幾天晚上幾乎都是失眠的，因為資訊量真的很龐大，所以我覺得這個是讓我印象很深刻的事情。那我個人是大概從 2021 年的 11 月底開始接觸到投資，我那時候的觀念就已經是屬於是接受長線投資持續下去，所以我的組合基本上是 VT 加上 0050，甚至在接觸這個頻道之前，我的想法都會是到退休的時候，我是要利用賣資產來去轉換成生活的所開銷的部分來。 去持續生活那直到接觸到這個頻道之後，我就更理解到怎麼樣子去利用質押的方式來維持我資產的成長性，並且我還是有資訊可以繼續生活下去。那我這個地方想很好奇的就會是說，老師你那時候在 42 歲左右在退休的當下那幾年，你對於你之後要生活所要去獲取生活費的那時候的概念，就已經是有質押的想法的呢，有的嗎？那再來是這個質押的概念，老師你是從哪個地方來讓你獲得啟發的？ 因為對我來講，我的啟發就是從這個地方開始，然後擴展到臺灣的 062 社團，甚至有其他的相關的 YouTube 頻道來讓我獲取這個知識，所以這是我想要了解，在你身上是怎麼獲取到這些東西的來源，謝謝。 謝謝胖提這個問題。我們是從單細胞生物一直演化到多細胞生物，變成一個昆蟲，再變成一個星星，再變成……所以很多舊的學員現在還在單細胞動物，當然可能很快就會滅亡，也有人還在星星的階段，所以沒跟上的。那我是一直在進步，所以我每次就是一直演化，為什麼會演化？因為市場環境的歷練還有學員的提問，都是給我基因突變的養分。那你們很幸運，因為我自己要一路走來 40 年的學習演化，我從單細胞一直演化到現在的人，而你們是可以一次就跳到人的慰藉，你們不需要經過單細胞分裂變成多細胞，再來變成……變成這個蚯蚓，再來變一條蛇，再長出兩隻腳，再來變成一個蜥蜴，再來變成…… 那不用經過這演化，我是經過這個演化，所以你們就一次出生就是人在頭之上。那可是很多人，我們過去的學員或者是現在還在學的人，可能都還沒變成，還在星星、猴子甚至更低等的老虎、豹，還在那邊短線操作，還是有，那沒辦法，所以這個是一個演化的過程。 那旁問我啊，我以前怎麼做？其實我以前也是很蠻荒的，那真正進入軌道是 Covid 之後，那開始用網路，所以讓我整個突變，我也是病毒清洗之後才突變的。那那個時候我就要拯救大家，就說我不能再用個股去喊進喊出，還有有很多人沒辦法接受個股的波動，甚至 007 的波動、ARKK 的波動，個股的波動都受不了，所以我就要演化，我的 DNA 就要變成人，我就從猴子變星星了。所以那時候就變成指數基金，那指數基金完了之後，那因為我沒有買來買去，所以也沒有什麼所謂獲利不獲利的問題。 那我要生活怎麼辦？那我得要繳稅，所以要繳稅我就很簡單啊，我就 2018 年我就寫個 email 給 Lisa，我說 Lisa，我這個有那麼多資產，可是我我可以借錢嗎？我有股票我可以借錢嗎？他說當然可以呀，他就馬上幫我辦 Payal，所以五天就辦完了，Payal 就下來，我就開始花錢了。所以我從 2018 年就開始花股票，所以這個這個不是說有人教我是，我連買借死這三個字我都不知道，我只是因為碰到那個環境。 那我賣股票就是要因為我賺很多錢了，因為我長期都是賺很多錢，那我一賣八九十 percent 要繳稅，這不划算嘛，所以我我就去寫個就很簡單寫個 email 給 Lisa，Lisa 就把幫我幫我解決，解決完就是我就開始借錢了，一個禮拜就解決了。因為我跟 Lisa 講說我再過 10 天我就要回臺灣了，所以他就趕快聯絡 Chashua Bank 的人，那那個人馬上打電話給我，教我在網路上怎麼填那個申請單，一步一步每個問答他就跟我講，你要填填填，把怎麼帳戶所有現金股票都要轉到 Payal，就這樣。 那之後過兩天他就就一個這個叫做 Documentary，那個時候因為 pandemic 嘛，所以 document sign，那個時候沒有 pandemic，document sign 就送過來，我就 sign 完，sign 完了就帳戶就開完了，就可以開始借錢了，所以我就開始借錢回臺灣。 所以假設我提早 10 年知道的話，那我資產至少多 20 倍，因為我女兒上大學的錢，我的實打實的是賣股票繳稅要去繳的，我的生活費也是一樣。所以你們之後開始借錢之後，就從猩猩變成人，所以你們直接一出生就是人，那所以這是個階段性。所以我常常講，你會質押借款的人，而且不還的人，那你就是人；可是你如果信貸、房貸還要去還，那質押不敢借的，你還是猩猩；那你如果連借款都不敢借，連那個的，你就是猴子；那你如果是那個，我們不是七個層級嗎？所以你在往前推，推到都不投資的人就是單細胞，那就是只要環境一改變，颱風一來他就死了，太陽一曬他就死了。 那會投資的人，投資個股，這個一個泡沫來他就死了；那投資指數不懂得留現金的人，泡沫一來他也死了。所以你只有一直演化到最少是猩猩的程度，不然就是猴子才不會死，不然都會死，猴子也會死，可是比較不容易，比較能夠抗，他就是反脆弱。可是你如果都還留著在猴子以前，那沒辦法，死路一條，不要死是你 lucky 嘛，就這樣，我不知道這樣回答你。 我覺得很有趣耶，所以老師你其實你個人，你從所謂的富人跳到富豪的這個階段，也是一個你去問了之後，然後一個姻緣機會底下，你才再明白到這個概念。而在那個時候，我在想像你應該也知道所謂的富豪他們也是有意在借錢啊、生活啊之類的，但是那個概念他真的很難被教導到，我們不是在那個體系 被傳承下來的那個人群，可以這樣子解釋嗎？ 你點到重點。你看我跟那個 Lisa 認識 20 幾年，他不會跟我講這件事，不會主動講，為什麼？這是金融業的一個禁忌，所謂禁忌就是富豪的秘密。那為什麼不能講？ 因為這是法規，美國法規限制，因為我們股票只要借錢是從銀行借來的，brokerage account，brokerage agent 不可以主動跟他的證券戶講，銀行那邊的商業跟業務不可以，你瞭解這個嗎？所以銀行業不可以賣保險，證券業不可以講銀行的股票質押借款，除非你自己提出來，你瞭解這意思嗎？ 所以在美國的銀行，你去存錢他就存了，他不會講第二句話，除非你到 BOA 問我說，誒那個那個我這些錢我要投資可以嗎？我也要去法國或 BOA，可以啊可以啊，因為你自己提出來，他就沒有 abrogation，他就沒有責任，那他就會把你轉借到 Metalink 去做投資。 所以美國這法規是很嚴謹的，而且這些這些前臺的人都很守規矩的，不像臺灣的亂七八糟，銀行櫃檯可以賣保險、賣證券業、賣基金、賣保險、賣這個聯動債，什麼都賣，亂來。 所以為什麼我們到我到最後才知道，因為我根本就是他們這個 Blocker，就是我 Lisa，他不能跟我說這件事情，因為說了他就犯法，因為人家來投資股票，你為什麼叫人家去過股票只要借款？那你要不要負責？那我自己提出來的那當然就不用負責，你自己提出來了，你有 email 嘛，對不對？ 我就知道你是自己要的，那我就你想要這個金融商品我就提給你就這樣子，所以你去銀行存款美國銀行存。 款，他不會問你第二句話，你要不要買保險、你要不要什麼，不會，就是很單純的存款、貸款，就這樣沒了，這叫商業銀行，所以乾乾淨淨。在臺灣就是，就是亂來，所以臺灣才會很多這個詐騙，碰，是這樣子的。 好的，謝謝老師跟我分享這一些過程，一旦我沒有問題了，你也蠻厲害的，兩個禮拜就已經進階到很快。 謝謝，因為我一天大概就會看個三道四顧，然後會持續的看看，不懂就是重複聽，所以用這樣的方式可以加深我的記憶，加上以前我本來就對於這個長線投資的觀念已經很認同了，只是現在在多補上所謂的這個質押這一塊我以前不熟悉的東西，因為以前我對於質押只會覺得他只是拿來當作紙巾預備金，沒有把它想像成是可以當作一般生活可以來使用的方式，對，想跟大家分享，謝謝，認真的有福了。 好，那個美好的你，終於輪到你了，美好的未來，老師你記得到我的聲音嗎？可以可以，你試片得到嗎？可以可以，等很久，也知道老師，我用一個小小的笑話來開始我的提問，就是這個笑話應該很多人聽過，有個師傅就跟他們的徒弟說，當你遇到豬的時候，記得別跟豬爭論，徒弟就說，師傅，倒是需要越辯越明的不是嗎？師傅說是是，你說的都對，這樣聽得懂嗎？然後但是我覺得老師你就是佛心來的就是願意持續的幫助大家解過，所以那時候聽到老師在那個另外一個房間講說對於農民工的救贖，那我覺得當下好像沒有人就是在對話的人聽不懂這個，但我是很感動的，這是我想要開場。 那第二個就是我自己的問題是，本來就是配置好 433 之後啊，那房子也賣了，但現金還沒到位嘛，因為就一直拖得很久，那剛好又在那個群主賴群主知道說有那個信貸，我也去問了，他也給我報價了，那我現在的想法是說，他報給我的金額有 500，然後利率給我 2.88，那我是想說如果我要動用這 500 然後 2.88 的話，我必須提取的金額，我現在是用 433，那我就要用到每年 2.8，提 2.8 去還，我自己再算，因為用那個表不會算，我自己在列了一張維持率，我是覺得好像安全，可是又好像覺得不太安全，所以算到最後，我就在想我到底是貪求還是不是貪心，領兵正確，想要跟老師你。 沒問題，你就藉藉完之後，你應該薪水可以去還，那薪水不夠的錢，你應該是你的資產去質押，你要提起幾%你要算清楚，比如說你還欠這個每個月還要繳 10 萬，那這個錢不夠需要再補個 6 萬，那薪水也只有 4 萬，你還要補 6 萬，那 6 萬怎麼來？那你就要看看你的資產 6 萬佔你資產的幾%，如果 6 萬佔你資產的 3%，那你就要用 70 30 或 60 30，就是要要有 30%或 40%的現金，你才能夠提取這 3%的資金。 老師，那我跟你討論一下我的想法，他的性價是 7 年，然後我其實他 7 年就結束了，就是我的危險，這樣講，我等於預備了，如果是 2.8%，那我已經預備了，我是用 433 嘛，我不太想要變成 7 跟 3，是因為我覺得。 那你可以用，那你可以用 433 提取 3%嗎？嗯，433 也可以提取 3%，所以 433 提取 3%，因為你是 7 年 10 年後，這比較輕。對對對，你就有 10 年的緊急病，你還在上班嗎？無所謂了。對，OK，所以我不是貪心。對，正常，你剛剛好而已。我自己然後就是也是感謝老師，那我有信心了，是沒錯，就去做好，謝謝老師，中秋節快樂。中秋節快樂。 來 Shirley，Shirley Chen，如果你等一下有空開麥，Demo，Demo 力，一聲兩聲三聲，沒有。好，來那個魏，你可以開麥。 嗯，我只是有問題，可能也是最近我跟他一直在聊這個問題，就說嗯，他的想法就是說他一直是投資 QQQ 的吧，就是但是這麼多年他也沒變過，那我也一直經常跟他討論，就是說現在的投資方式老師也跟以前也有點不一樣了，也希望一些做些組合，那他跟我的討論問題就是說，我從 2004 年開始到現在二十多年的 trading record very good，為什麼要 make change 呢？而且他說這是最簡單的，也沒什麼動過，這麼多年過來當中也經歷過 2017 年、2010 年很多年的美國的股災，nothing happened，然後他跟我說我現在的 performance 跟當時所有的學員當中沒有比任何一個人差，我就 100% QQQ，動也不動，那我也沒法 convince 他這個東西到底是應該怎麼樣去做。 那第 2 點就是說，我包括我兒子現在 25 歲，他也跟他媽媽學習，16 歲開始也是這樣一直 QQ，從到今年為止 25 歲嘛，他已經跟我說他 現在每年的 invest gain 已經超過了他的 income 了，就是所以我就想，你是困難，就當我知道老師講的都是對的，但是你當你碰到現實的問題，你跟家人談，他說我也 tracking record very good，nothing wrong，為什麼要改呢？我不改不是做得很好嗎？我周邊的朋友改來改去不見得比我好，所以這個問題怎麼去跟他人做一個溝通？ 這沒辦法溝通啦，因為他沒有他的環境就沒辦法讓他突變了，也沒有讓他變人，他還是猴子。那為什麼他會是猴子？因為有你呀，你供他吃、供他住，猴子就不想變心形了，也不想變人了。所以你如果今天假設你人死了，沒薪水了，你看他會怎麼變，他就會變了，他就會變心心，就會變人了，所以問題在你啦，你還活著，你還賺那麼多錢，所以他們的環境是沒辦法突變的，就這樣。因為他的環境造成他沒辦法成長，沒辦法突變變人。 但是他的一個 argument 就是說，就像前面講，我太太我兒子就說，我這個不管怎麼樣，爹地你怎麼想，我這個 tracking 這個沒有問題的，我的帳戶錢都是存上去的，不比任何人差的，所以你怎麼扛？然後他跟我說，你去看溫伯菲，他也不經常改變他投資策略的，they stick with that，說好一種方式，他幾十年不變了，你說他到底是溫伯菲有沒有進化？我也不知道他有沒有進化，但是這就是同一種投資方式的，他不經常改來改去的，他有很多現金啊。 對啊對啊，是現金是一回事，我就說他他投資方式不是要改變的，他一旦認準這個方式工作的，they stuck with that，所以這裡面很難跟他講這個是錯的，這東西他沒有錯啊，他沒有錯，這個這個就是他是猴子嘛，猴子怎麼會認為他有錯？ Don't call me pig，不要叫我豬，明明他就是豬，他就會生氣啊，你叫他豬他就會生氣啊，為什麼？ 因為他就是豬，可是他不知道自己是豬，一樣的，因為他的環境就沒辦法看到鏡子，他是豬，沒辦法，所以為你沒辦法跟他講，因為他就是在那個環境裡面，所以一個單細胞動物在那個環境他過得舒舒服服的，當然他就不想離開啊，沒辦法，沒辦法，哪一天你人走了，他老了他需要花錢了，他就知道他現金要怎麼拿要。 怎麼樣，那他總要學會的，可是他這個環境就沒辦法演化嘛，所以他是對的，沒辦法。所以老師人就是有一個，有些說惰性嘛，他常去做的東西，他覺得 Comfortable，然後他覺得賺錢很容易，我什麼都不用做，什麼都不動，因為我每年也能賺。他說我什麼都不動，每年股票也做多一半，我為什麼去做呢？動了，我不動不很好嗎？ 這人就是一個多心，也沒辦法。那可能他已經，如果到最後有 3000 萬的，他真的全部 QQ 也無所謂啊，跌到 85%、80%，他還有 600 萬了，也是過得好好的，心心還是會活著的，如果他夠強壯的話，對不對？所以每個人不一樣，真的不一樣。 他就說，你看我現在已經 1000 萬了，等會過兩年就 3000 萬了，後來就 8000 萬了，一億了，一億美金了，就讓他跌掉了，我還有 2000 萬，那你叫我改什麼？他是對的。他到時候你說賣，他說那你賣了要繳稅，他說繳稅就繳稅嘛，對嗎？ 這樣子啊，他就心態是這樣子嘛，It's ok，沒辦，沒關係的啦，這個就是有錢人的思維，他就是，他就是在那個那個環境裡面，他就 go strong。OK，那可以啊，對不對？沒問題了，謝謝老師。他也是正確，也是正常，沒有什麼問題，也不是說所有的猩猩猴子都會滅亡，也不會啦。 他如果 go strong，他的抵抗力很好，這個 global warming 來，海嘯來了，也是還是有猴子跟猩猩會活著，對不對？ 我們也不能說他這樣就錯，他不改變沒關係，他改變可能會死掉，有可能這個這個這個 coffee 來了，這個本來可以 DNA change 的，結果沒 change 成就死掉了，有的人就 DNA change 了以後，就對這個這個病毒免疫了，他就更上一種了，那哪一個好？Which one is good？ 沒關係啊，那都可以，都可以，真的是白白種 case 啦，真的白白種 case。Yeah yeah，沒問題，謝謝老師，也做得很好，所以也沒問題，至少比很多人都好，謝謝你。 Vicky，Vicky 有空你開麥。Grace，Grace 兩聲好吧。Mike，Mike 你 Mike 你換頭像了？對對對，我剛剛前面看好多人，一想就跑到我了。對對對，我一換頭像，這是那個美國戰爭部長，對，戰爭部長，現在改戰爭部了。對對對，他就，他在罵那些將官太胖了，現在這個時代在變，這個大家要健康。 對，謝謝老師，那個轉的那個 Sora2，我也在我們的城市小組裡面也轉發了。那我前幾天其實老師在轉發的四個小時之前，我在另外一個 clubhouse 的房間，那個房間比較談政治的，哇，大家已經在討論這個事了，Sora2，就大家都有這種各種不同的感覺。老師的總結是最好的，真的是會有很多人失業。 那我們城市小組也就像 Kate 所說的，大家都是富有的有錢人，所以我們這個城市小組也是當年老師幫我們設的，大概五年前吧，大家都是，有些人接的比較慢，有些人接的比較快，就像我是比較沒有財商的人，所以我是拿來主義的，所以我就是開始學了，所以我算是從 207 塊吧，就跟著走。 可是有些人抵押了房子啊，從曾經到 350 塊錢，我自己也做過這種事情，跌到 250 塊，大家過得也是很難過，可是大家互相扶持啊，就是老師說的，不是老師說，就是一些政治人物說的吧，一個人走得快，可是很多人走得可以比較遠。其實有些時候真的是蠻不錯的，大家互相砥礪一下，都沒有人賣，所以今天大家都是，真的 Kate 所講的，都是有錢人。 那其實這個是一種感謝了，然後另外一種就是說，我們也碰到，碰到很多在 CEO 一系列的同學，跑到那個股市群組裡面，還是記憶在炒股票，見那邊都在談股票啊，這個又這個漲了，又那個跌了。 其實這就是我理解到一件事，就是真的不要跟那種負能量的 人交往，Don't make friends with negative，因為他們對每一個 solution，他們都有 question，就是老師已經提供一個很好的解決方法了，可他們還是會有問題的，這就是比較方便的。 所以這時候我們腦筋又不是很好的話，就不聽，不聽是最簡單的方法，不過就做，就做就是了，拿來做。所以我是覺得這是我今天第一個分享。 我一個問題，這個問題是跟大概在半年前吧，有一位學員問的老師，就是那個穩定幣跟那個比特幣，就虛擬幣了，就是所謂的 Circle。老師那時候提出要投資這個，可以最好不要超過資產的 1%，我就做了，我也照做。那昨天晚上我看了一個新聞，看了一個訪談了，就是那個臺新銀行的那個李振宇的一個訪談，講的還蠻有意思的。 他就先講他這個人的背景，他在 2007 年的時候在美國讀經濟學，好像是不知道應該很棒的學校，知道他的人，他好像臺新銀行的那個首席分析師吧，他也昨天也提到老師講的那個 Sora2，他就說他在臺大演講的時候，他就告訴那些所有的金融業說，你們很多人，大家都謠傳說你們可能會失業，就像老師說的，另外一種說法就是說，你們要必須比 AI 強，要知道怎麼去使用 AI，這個說法跟老師的說法是一樣的。 臺灣總共有 14 個金融機構，然後他回頭就談到這個穩定幣的東西，我記得老師那時候說是不要拿著資產 1%的投資，我也照做，反正玩玩嘛，就不會影響到自己的上上下下，看看這個製造，有些時候可以製造一下這個局勢。他就說過一件，他問了一個問題說，那個貝森特為什麼會講出 3 萬億？他說這個穩定幣出來會有 3 萬億的對美國的一個收入。 他當然他做的分析我不是很贊同，不過因為我想聽聽看老師怎麼分析這個。然後第 2 個，從這個問題裡面來看，就說美國這個經濟真的是很強，因為李振宇自己也講，他說他在 2007 年的時候就有發一個 job，結果這個 job 呢，結果人家就說面試也過了，什麼就把他從香港飛回到美國來叫他上班。 他就說他已經飛到美國來了，對方跟他講說，對不起，你的工作已經被消除掉了，那個時候是 2007 年的 9 月份，結果那家給他 offer 的公司就是很多 brothers，就是 Limon brothers。 他後來他用這個東西來做例子來說，只要今天的金融業還在繼續加薪，還在搶人，他講的就是 Meta 跟那個 Alexandra 還在用重金在聘請，就代表這個 AI 還沒有泡沫，而且還是越來越強勢。 所以這看起來他的分析，我的感覺是蠻正面的，就告訴我們現在 AI 的這個 Foundry，像你看黃仁勳有到英國去搞 AI Foundry，可是返回來再看臺灣，台灣兩件事情都沒有做的很接上。 第一個是 AI Foundry 沒有，沒有接上，當然是可能跟核能有關係；然後第二個就是穩定幣，臺灣現在也並沒有接上穩定幣，我知道好像英國、歐盟還是新加坡，他們都有開始用穩定幣來保護自己的國內的這種經濟，所以這個是我想聽聽。 看老師分析這個，然後另外最主要的問題是說，貝森特怎麼算出那個 3 萬億的，這是我今天想請教老師的問題，謝謝。 這個很容易啦，你要知道穩定幣是一種侵略的貨幣，什麼叫侵略的貨幣？貨幣本來就是侵略性的，美元是不是侵略性的？對嗎？麥克，你聽得懂美元是一種侵略貨幣嗎？不是很懂耶，為什麼他的貨幣是侵略性的？因為他可以印美元去買你的資產，你的資產都你拿美元，他拿你的資產，那是不是侵略？可是這中間不是有一個 security 跟 trust 嗎？就是我用我的信用跟我的安全保障，不是錢沒有保障啊，你錢是會貶值啊。 哦，你說他不負責任的亂印，他繼續印啊，你拿他的廢紙啊，他不還錢的，他不還錢的，那你明明知道他不還，你還一直拿他的錢，那可是你的臺積電就都賣給他了，劉發哥賣給他了，什麼什麼什麼這個臺灣的高科技都賣給他的啊，拿了一堆廢紙，那是不是侵略？你賣賣賣晶片給他，他給你付美元，結果你賣黃金，他給你垃圾，就是侵略啊。 所以為什麼我都不拿現金，不拿垃圾，可是臺灣人或者是一些新興國家就用黃金去換垃圾，結果他現在印很多垃圾，結果用了穩定幣垃圾可以印更多，那不就是侵略嗎？以前美元還不太好侵略，現在穩定幣更好侵略，結果大家很 welcome 穩定幣，因為好用嘛，因為美元還要匯款，還要還要花很多時間，拿穩定幣可能更好，結果勒，委內瑞拉、菲律賓，還有什麼莫山比克，還有什麼不聽我沒聽過名字的國家的人民，全部要拿穩定幣了，因為以前他拿美元還拿不到，現在網路就拿到穩定幣了，而且他收穩定幣，以前要收美元還不容易收，因為經過 swift，要經過他們央行，所以他不用了，所以穩定幣一定是比以前的美元流通性至少 10 倍以上，麥克對不對？對對。 所以這樣的話，哇，從這樣的眼光來看的話，就真的就是以前老師講的這個船堅炮力不重要了，這個那些小國家就很慘，就失去了助幣權了嘛。對對，ok，我瞭解了，這是很可怕的一件事。對呀，那美元的流通增加 10 倍，美國的銀行光這個這個短期利率 3%，不是賺保了，賺死了，3 萬億可能還是保守。 這樣的話，我就想說，像像那些比較老是這種金融知識，如果說像臺灣，如果都沒有這種想到這種的話，那不是很危險？就是有一天自己被人家剝削都搞不清楚。早就被剝削了，不知道，這個無聲無息的資本主義戰爭，早就已經被，早就這個這個八國聯軍都把臺灣割據掉了，都還不知道，還以為是什麼護國神山，沒有了，所以我才說這是無聲無息的戰爭。 所以為什麼要教課？你去看我的這個元起今日的第 1 篇文章，資本主義的戰爭，我就是因為那篇文章的那個起信動念才來交投資的，因為你們要拿起槍桿子，不要拿美國的垃圾，要買他的資產，我們要反其道而行，不要賣我們的資產，要把他們資產都買完，你才能夠翻轉人生啊，新興國家才變成才才能夠才能夠活，有活命的一條，不要說占主導地位，至少能夠活命啊，對不對？ 現在我們定義出來很多國家要要滅亡了，連鑄幣權都沒有了，勞工出賣資產出賣，結果國家都沒收到錢，都拿美元 ，以前還不能拿美元，現在以前拿美元要經過央行，現在不用了，直接進你的商業帳戶，公司進公司的穩定幣帳戶就好了，以後他們的薪水也發穩定幣啊，商家也收穩定幣啊，美元的流通一定比現在多 10 倍以上，那不賺成 3 萬億才怪，利息當然 3 萬億很簡單的小事，全世界流通已經不用 save 的了。 所以他的，因為他說穩定幣跟老師的那個想法很像，就是你如果要對對沖這一元一元的話，你不能穩定幣不能收利息，可是銀行可以收啊，發行商可以收去買買買買短期國債，可以賺 3.5%、4%，買短期國債，他就不能買長期國債，他賺 3.4%夠了吧，免費的午餐，所以美國銀行不是賺翻了嗎？對，所以我現在突然想通這點，所以為什麼銀行股有漲一波，穩定幣出來之後，銀行股就漲一波，很快的。 麥克風不見了。我在這，我頭像不一樣。對啊，是這樣子。所以 OK，那我要叫我懂，那這樣講 3 萬億搞不好還是蠻保守的估計，這樣我完全懂了，謝謝老師。 我跟你們講，以後 OpenAI 如果一上市，一定 5 萬億起跳，IPO 一定至少 5 萬億，這個我絕對相信，而且他看他現在目前的投資，跟他現在目前老師說那個 Sora2，我看了那個東西以後，我們群組裡面有些人看到都真的歎為觀止，真的嚇壞了，這個東西簡直是真的是大突破。你去看那些現在這個小網紅啊、TikTok 啊，製作影片多快啊，啪啪啪一下子，什麼美少女跳舞、打架、什麼戰爭都來了，一個人就可以自導自演。我們群組裡面還有一個女孩子很漂亮的，被人家給他簽約，簽了那個經紀人，後來他發現是假的人，根本是 AI 做出來的，他把他人像賣掉了，對對對，他把人像賣掉了，賣很多錢，哇，太那個了。 對，所以以後沒有什麼，以後人人是導演，以後人人是明星，以後人人都是可以創作一個 Tom Cruise 的影片，那以後明星要玩要失業了，沒有所謂明星，明星都在 Virtual 裡面，也沒有所謂的主持節目跟訪堂來賓的，完全消失了，完全是 Virtual 的。我們在資產變成 RWA，Real World Asset，就是變成他上鍊，所有的網紅也沒有實體的網紅了，每個人都可以創造網紅。你看我那個 Sora2 就讓我可以把我的臉跟聲音放上去，我是不放而已，不然你們看到的影片可能我本人跟我的聲音都會上去了，那你們根本就是針腳不分了。 沒有人的世界還會繼續演下去，因為 AI 會創造 AI，所以我們現在的世界是真的還假的，所有的時空完全消失了。你現在要跟老子對話，要把毛澤東抓出來討論一下，要把蔣介石跟毛澤東合起來大家再討論一次都可以啊，那是時空都消失了，你把亞歷斯多德跟老子把它碰在一起也可以談，他們兩個可以討論，讓 AI 自己去研究他自己，兩個會討論，會比老子更老子，會比那個那個那個亞歷斯多德跟亞歷斯多德。 那另外這就是我們這一代的幸運，也不是說這一代的幸運，年輕人更幸運，我跟我女兒講，我說你以後你們的回報率比我們高太多了，我們 20 歲到 40 歲的回報率是好像烏龜在走路，你們現在這個 20 歲到 40 歲已經是噴射機了，那後面根本就是這個以光速在前進了，如果你投對的話，那你投錯就就變窮了，沒辦法，你如果不投資，那當然就是比螻蟻的生命還還不如。 anyway，所以麥格有沒有，這讓我想到老師以後這個開這個房間，我們要我們要確認老師你是本人的話，不過我相信這個東西就要花很大力氣，就要確定不是 AI 跟我們上課。 不過這個老師上一次有講過一次，他說你老師上一次說過，我的課就像量子力學一樣，關了就關了就沒有了，外面討論都不是我見老師說的這句話，我講的，我非常喜歡，因為我覺得這個就是將來未來就是已經。 沒有那種所謂的時間觀念，就是在這個時段裡面，老師講的就是我們應該學的東西，其他東西都只是討論，討論東西不見得是真實。 這個謝謝老師，我有一個小小小的感想，就是說現在不是有一個美國準備做一個火箭嗎？可以直接帶人直接飛到屏東大棚基地，只要兩個半小時，這樣來回就只要五個小時。 我現在想著，如果有一天有一個人下個 TO 在屏東，下的 TO 假設是 10 月 1 號，他飛回來美國的時候是 9 月 30，我美國還在過 9 月 30 號，他那個 PU 跟這個 PU 差兩個半小時，可是後來的 PU 變的時間是在這個人的前面，所以這樣子的時候，在做會計上面做帳的時候就會出現問題，所以這個就是代表後面的會在會計上面會在人家前面，所以這個時間的觀念就要改掉了。 這個我想這個以後未來這個時間，如果這個這個東西到幾乎達到光速的話，我們這些這個人的時代就要變了，搞不好我們今天所用的時間都沒有什麼意義了。 應該還好啦，因為都電子化嘛，所以你的手機拿拿拿跨跨的時區，他還是會改變嘛，所以在那個時機的時間還是你寄過來時間會調，所以我這邊永遠看到是我 local 的時間，我會不會管臺灣的時間，所以我這邊的 P 還是 9UP，以後那電子 PO 會改時間，在你那邊看到 31 號，在我這邊看到是 30 號，同樣一個 PO。對對對，就是所謂的那個統一時間表，對對對，看到的是你的，我看到是我的，那反正金水不換河水啊，對不對？你你現在跟我講話，你這邊幾點跟我這邊幾點沒關係的，謝謝老師。 謝謝老師，那個華生老師好，你好你好，中秋節快樂。沒有什麼，今天沒有什麼特別的問題，就是想上來跟老師，第一是表達一下這個節日的祝福，其次就是感恩，然後呢分享一個小小的心得。就是在剛才聽老師的這些講課的過程間，也萌生了就是對投資的這種一個快與慢的想法。 這個投資中的這個快呢，就是老師在這個做投資，你要快，找對的正確的標的去做，要快，月前要快，做質押，就是這些應該做的動作都要快。當你在自己投資的路上導到這個正確的道路上之後，你就要慢，這個慢是為了行穩致遠，到達勝利的彼岸。 在這個過程中，你不需要追求去快樂，是你只要真正的上了車或上了船，自然而然會到達勝利的彼岸或光明的未來。正是是因為接觸了老師的這套非常新的金融理念，應該說怎麼說呢？就是說我們這個以前都是沒有經過改革開放這幾十年的 大陸的同胞啊，應該說都是窮怕了，我們其實都很想一夜暴富，快快的成為有錢人。 應該說這種貧窮的這種這種基因啊，其實已經深深的刻在了我們，因為我還好了，我算 70 後，其實已經深深的刻在這些 50 後 60 後這些老一輩的這些這些年人的基因跟骨子裡，所以他們對這個怎麼說，就是以前這個美國的這個前總統歐斯福曾經講過，就人呀要一種免於恐懼以及免於匱乏的這種自由，我們其實是沒有這種自由的。 但是說怎麼說呢？就是自從接觸到老師的這套金融理論之後呢，我覺得至少從我的內心來講，我實現了這個對金錢這方面的一個自由，不像以前有錢呢不敢去花，總是害怕把自己的資產給消耗掉之後，到了老了之後就會老無所依。這個透過這個學習啊，以及這個 Follow 老師的這套金融理論，就像老師說的，我們現在從單細胞的動物已經變成了多細胞的動物，乃至成為人，這就像那個巴維特曾經說過，monger 是把他從原變成了人，非常的感謝老師，沒有其他的就是一個小小的分享，再次感謝。 好，謝謝那個華師，你有空就儘量上來，因為今天有一個人在香港，那他對於這個香港的金融運動，我是說有問題到這裡來，如果華生來了可以稍微跟他討論一下，所以如果你們下面有關於香港的問題，今天如果沒討論，以後有機會可以大家在這邊稍微分享一下香港的運作。因為我說你在中國，那你已經經過幾年累積的資產之後，你可以慢慢去習慣香港的金融，所以你可以每年 5 萬美金，你就會到香港的滙豐或什麼慢慢累積，慢慢累積之後你就比較有彈性，而且香港也沒有遺產稅也沒有資本利得稅，當然你的內地的人在香港，你只要不賣也沒有稅，所以幾乎就是可以有好處沒有壞處，那你國內的人要繼承香港的遺產也不是這麼難，所以這個應該是要去研究跟學習跟 touch 的，然後國內的內地的人應該是要這樣做，所以慢慢學吧。 好的老師，這個關於這個在香港的這個金融的操作呢，今年從 2 月份開始一直到現在，我也做了非常多的一個實踐。第一呢，我也非常高興和有幸可以分享我這些金融的知識，在這裡面簡單的給大家講一下吧。一定要記住，就是在香港的所有的金融帳戶裡面，還是那句話，一定要減少操作，尤其是這個交易的操作，買進去就買進去，買進去之後儘量不要買，一旦賣就會有稅務的問題。所以說呢，我在這中間其實走了很多的彎路，最主要的就是當時的一個金融的資產配比不是非常的成熟，在調倉。 第二呢，關於金融的標的選擇的也特別不是特別的合適，我選擇了 QQQM，這個就會涉及到遺產稅的問題，所以呢現在我就是面臨著一個調倉，我需要把我現在收益所有的 QQQM 全部賣掉，要換成就是老師推薦的 3086 華夏納這個 ETF，這是第一個。 第二個，欠餘部位呢就建議大家一定要買這個不分紅的這種貨幣基金，累計份額的這種，你一直持有永遠都不用賣，把它作為你資產的部分，如果需要借錢就去香港滙豐做匯財組成的代換。 在你的金融帳戶裡面呢，就是在香港的這個巨顆粒子，在滙豐裡面你只需要持有兩種資產，第一呢就是華夏納，就是 3086，老師這個 BVT 裡面有推薦的這個 ETF；第二個呢就是那個香港滙豐的美元貨幣基金，是一個累計風格就是 C 類基金，持有這兩種資產就夠了。 如果你需要在這個有這個槓桿基金的部位，建議你可以放到美國的券商，不管是這個 Chashop，包括這個 IB 都可以，這個槓桿基金在每年做聰明債平衡的時候，因為是美國券商嘛，基本上不會涉及這個 CRS 的這個稅務交換的問題，大概就是這樣，謝謝老師。 謝謝，謝謝華山講得很清楚，來 Maggie，Maggie 輪到你了，123。好那我們給東張，東張，老師聽得到嗎？可以請說。老師中秋節快樂，我想先說一句真的特別感謝您，因為我是新學員嗎？這三四個月跟著您學投資，就堅持買那斯達克 513100，沒想到在這三四個月的時間裡，盈利就可以覆蓋我兩年的開銷了，讓我知道自己已經財富自由，未來不用為錢而憂慮，這個結果讓我也很驚訝很開心，這讓我體會到跟老師學習和實踐的力量。 您平時講課的時候都很有耐心，哪怕我們問的問題都很基礎，您都不厭其煩的解釋，說實話我特別佩服您這一點，因為我自己是一個很沒有耐心的人，我有時候也會把老師這些投資的知識跟我的家人好朋友分享，我說只要長期堅持買那斯達克，其實是真的有機會支付的，但幾乎沒有人相信。新人就說風險太大，朋友就說一定會虧，我勸過幾次，他們根本就不聽，後來我就算了，我做我自己就好，做我做好我自己就好了。 不過這件事也讓我反思到，其實我在生活裡，我是真的很容易急躁的一個人，我特別羨慕您這一點，能在課堂上保持那麼多耐心，一遍遍的講，還不急不躁。我就想知道，像我們這種容易急躁沒有耐心的人，怎樣才能學會控制脾氣？有沒有一些方法可以讓我們在情緒要爆炸的時候先停下來冷靜一下？或者說有沒有一些思維方式或者習慣的訓練，可以讓我們在面對不想做的事、不喜歡的人，甚至學習上的困難更有耐心，不被情緒牽著走？謝謝老師。 很難啊，我有時候脾氣來，其實我的脾氣是非常暴躁，可是在公共場合，我當然要練習，所以我常常會去訓練，比如說我到別的房間，我就是要訓練自己啊，可是有時候也沒做好。比如說我去短草房，我也是要訓練自己，可是也沒做好。因為你要講一個理念的時候，你太急躁，或者是你用的字太尖銳，通常都得不到效果，反而會得到反響效果。那怎麼樣能夠講到人家不反感，而且又能夠雖然不同意，可是也不反駁？要做到這樣子不容易了，而且我還在練習。 那我的練習的過程，我就在想一件事情，就是說你要一直告訴我我們自己，就是人家是對的，他聽不懂他是對的，他不同意他是對的。你要先用同理心去站在他的位置，他為什麼聽不懂？那你就會發現他是對的。所以修行的人都會說你是對的，你是對的。所以當你先告訴自己人家是對的的時候，你有什麼好激動的？人家是對呀，你一直堅持你是對的時候，你才會激動。所以你要先告訴自己他是對的，我是錯的。那你是錯的時候，你才會想，那這麼大聲幹什麼？我們是錯的 ，怎麼那麼大聲？錯的人還這麼大聲，那這個就你就會反省，那至少你會比較溫和的來講這個事，那就沒事了。 所以你拿槍去打死人，那是錯的，那是那是暴力行為，不可以的。可是被打死的那個人，為什麼他會把人家激發到人家要打死他？這個也值得思考啊。你凡事都要講得你死我活的，如果他退一步想，他就想說，他如果曾經想過人家是對的，他是錯的，他就不會用這樣子的方式跟人家對話，那他可能就不會招致殺身之禍。我沒有說誰對誰錯，可是我知道開槍的人一定錯。所以可是你要避免你自己自己殺身之禍，你是不是要思考一下？永遠先思考別人是對的。假設你 always 想你是對的，那我想你跟你的配偶一定關係不好，你跟你的子女關係不好，因為你一直要告訴人家你是對的，那你就很急啊，又很暴躁啊，因為你是對，所以你覺得你有權利大聲。 所以你現在要 humble，我是錯的。為什麼有人要來指證我的投資理財的方式？我是錯的，那我才能看清楚他的問題，那我再回答的時候就不會那麼暴躁。以前我回答的時候，我還叫人家滾，那現在我想我要救人，我叫人家滾，那不是達不到我的目的了嗎？所以我被變成常常就我現在變成說我要練習他是對的，我是錯的，先練三遍之後我們再來看問題。他是對的，你從他是對的角度來看問題，你才能夠比較平順的去回覆他，得到你要的結果。所以我是這樣子練習啦，我不知道這樣對你有沒有幫助，所以你就不用暴躁，暴躁得不到好處啊，也得不到結果啊，你只會得到反效果，人家會把拿槍殺了你。所以你要先講對方是對的，想三次；講自己錯了，講三次，那之後才開始對話，我才開始回覆。 好的，謝謝老師。老師我有個問題，是因為我是在大陸這邊嗎？我是按 7 比 3 配比了，其中的 30%已經是 15 年的開銷了。我想問一下是每年平衡一下嗎？還是說上漲年每年年底取出股票部分去現金，還是下跌年取出現金去補股票？還是說不要去管，5 年 6 年再去平衡一下就好了？ 你還有收入嗎？ 有的。 那沒關係啊，你就用收入去放就好了，你都不用再平衡了。你收入想放現金就放現金，想要 513100 就 513100 都可以啊，或者是收入就是 7000，513 比嘛，8 個月 513100，4 個月現金，這樣也可以啊，就這樣一直下去啊，不用平衡。 那如果那如果退休了呢？你已經有 15 年開銷了不是嗎？ 對對對。 對啊，那你如果退休的話，我需要每年去平衡嗎？ 每年拿一年的生活費出來就好了，你已經 20 年了，就一直每年每次都留 20 年的現金了。那如果市場一下下跌，你就變 19 年了，再下跌就是 18 年了，再下跌就是 16 年了，到 16 年就不要再進去了，就就就就等他市場回來吧。 好的，謝謝，非常感謝老師。 OK，謝謝你。我們應該 SB，應該是 SB 吧，SB，SB。如果沒有，應該是 Hola，你好，Hola，Hola 可能在忙。Hola，Hola 可以開麥啦，Hola 開麥嗎？忘記開麥，應該不會，他是老 Clubhouse 的人。Hola，你有空再開好了。 Jason 老師，好好久不見，我也是上來要感謝一下老師。就是因為因為這波這個 AI 的浪潮，就是很多的這個變化，然後然後搞的，因為我是從事這個軟體行業的嘛，所以最受衝擊的應該就是程式設計師這個職業。然後但是跟著老師這幾年，就是心裡特別安定，因為我們投資 QQ 有這個寶底在的話，就會心裡很安定。 整個 AI 的變化，雖然整個行業很卷啊現在，而且最受衝擊的這波 AI 應該就是就是這個 AI 程式設計，這個就是程式設計師這個行業。因為因為現在所有公司基本上幾個大的公司都在做 AI 程式設計，現在整個的效率真的是非常快，然後很多的這個低端的這個程式設計師基本上會被 AI 取代。 因為因為以前的時候可能我們玩的去 GBT 輸入的就是說我們問問題，然後輸出的這個內容會比較多，所以他的這個成本會比較高，推理成本會比較高。但是 AI 程式設計是相反的，就是輸入的很多，然後輸出的很少，所以各個公司基本上在 AI 裡面現在最賺錢的就是這個，所以搞得這個所有的這個工作的就是很卷。 整個美聯科技圈做 AI 的，基本上比其他崗位應該會多很多，但是因為有這個老師的這個投資方法，這幾年下來就是我心裡會比較安定，所以特別感謝老師。 好，這個香港的朋友，你們有很多選擇，不要直接投 QQQ 了，你們看一下香港有很多香港有很多這個發行的指數嘛，所以你們香港的朋友，你應該是香港發行的指數就好了。那總共有將近五支吧，五支香港的 ETF，所以你在香港你就買了五支就好，我現在把它貼上去，所以你們就不會買錯，我貼上去了，所以你們香港的朋友就買這五支好。 那個尤拉，你如果有 ready 你就開麥，那不然我們往下走了，剩下黃黃 Lillian，再來就 Queen Wu，你們要開麥的可以來。 請說。 老師再見嗎？大聲一點，你就有點小聲。 好來，可以嗎？ 太好了，太感謝 James 老師。 好吧，呼吸一下，深呼吸一下，慢慢來，不急，我是爹爹，你那。 邊的聲音斷斷續續，你要不要對著麥克風講？那我重新換一下好嗎？別人講我可以換一下，好，再走網路，OK，還是沒聽到，可以嗎？現在可以了。 好的，好的，我的情況是這樣，首先真的是很感謝了，那我感激的話我覺得很難在這裡再表達太多了，因為大家每個人都是跟我一樣的心情。我 7 月底認識老師，給老師寫了兩封信，我這是非常驚訝，這是 24 小時之內可以閱讀我那麼多字的老師，您可能有印象，就是在國內去年移民到美國，就是陪孩子讀書，然後呢國內的一些房產都是寫著自己的親戚的名字，對，你的妹妹還是妹婿的，我先跟老師彙報一下吧，可能動作會比較快，8 月份的時候您跟我說完，我就已經開始放盤，那我很幸運了，9 月份就已經把其中的一個商鋪就賣掉了，我覺得是老師給我的勇氣，但不是說老師告訴我要賣這個房子，而是我之前就已經有預算到房子跌價的那麼厲害，我現在賣確實是虧損，可是用了老師的這種計算方式給了我十足的底氣，因為我可以看得到他確實是可以牛虧為銀的，而且是會很快，我算了一下 可能 7 年就可以。 第二點是就是在一個月的時間吧，我覺得可以那麼快的把我手頭上的資金，我覺得現在基本上已經能做到 40%的資金已經可以投入到 513100 了，那我今天的一個問題是什麼呢？ 今天一個問題是剛剛聽到那位花生先生他有講到關於香港的，就是有一個不知道，我因為我是 7 年，我確定 6 年之後一定會回國的這個我目前我已經有了這個決定吧，至少我現在是怎麼想，但是呢如果做股票質押的話，我看到香港、香港中國以及美國來講，似乎只有香港可以做股票質押，而且他的費力是最低的，所以在這塊呢我也想在現場的想請教一下 James 老師或者是花生先生能給一些回應。 我是我現在唯一的方法就是每年可以花 5 萬、5 萬我們家庭的這個 5 萬美金、5 萬美金可以轉到香港嗎？但是這個速度會很慢，所以我的想法是我現在買的 513100，那就先賺錢吧，如果真的有一天要賣，那也要那沒有辦法也只能交稅，我希望能拖過 7 年以後賣吧，這是第一件事。 那麼第二件事呢，現在的資金呢我也是想在年底或到明年年初的時候，只要我有額度我就可以換到去香港，我希望在明年可以做到老師您說的那個目標，比如說 150 以上，那麼我就可以做股票質押了，但是這些方式方法上呢我不是特別的瞭解，也請老師能不能給我一些指點，謝謝。 我跟你講，你在中國的 513100 你賣了也沒有稅的問題了，所以你中國的 513100 就想賣就賣就沒問題，那你中國的錢一到香港就慢慢移吧，每年 5 萬 5 萬，或者是你夫妻兩個人是不是有 10 萬的額度我不知道，你就慢慢移，可是你們美國的資產是移到香港是沒有問題的，那你移到香港你買了就不賣了，也沒有美國稅的問題，所以你既然 eventually 要到香港，你就就在資金就比較大部分就 park 到香港去吧，那哪一天就不回、不，回香港了也無所謂嗎？ 你美國也是可以有滙豐應該那個一帳到戶，你可以在美國花錢嗎？你在香港質押在美國花錢嗎？ 那也不用繳稅啊，所以 end up 起來你在美國如果開支押帳戶的時候，你一離開美國久了可能那個質押帳戶會被關掉，因為 Chashub 是不允許住在海外的人有質押帳戶的，所以你如果在臺灣、在中國或者在香港生活太久，你每次 login 兩三年 login 都沒在美國 login，他之後在香港 login 的話或在中國 login 的話， 他就會覺得你這個人根本沒住在美國，他們用這個 AI 或什麼 check in，他就說你沒在美國，那我要把你的這個 Payout 關掉，那你這次要去還款你就麻煩，所以假設你沒有長期要去住在美國的人，你就算有美國身份你也不要去做股票質押，你要去香港做質押，那就沒有所謂的被關掉的問題， 如果至少香港好像也沒有說你一定要住在香港才能過股票，那這樣子的話你應該慢慢慢慢把資金集中到香港去，在中國可以花，在美國也可以花，那你不賣中國也沒稅，美國也沒稅，那香港本來就沒稅，就這樣子，就這樣子繼續做下去啊，世世代代就這樣子。 那我現在其實我要 3100，我要是賣的話還是有美國這邊還是要交稅的，因為我這邊也對對對，這個就是問題了，沒關係，沒辦法。請問是否可以請教我有沒有可能就是聯絡到那個花生先生，又不知道這個我很冒昧啊，就是有沒有一些可以請教的聯絡方式，或者因為香港實際上我沒有去操作過，完全是空白的。 這個他個人資訊我也不好意思給你，我也沒辦法，你現在其實不急了，你先集中吧，慢慢來，那有空跟花生在討論，你先集中吧到香港，你滙豐銀行開了沒有？那開始集中了再慢慢來吧，不急吧，這個也不是一天兩天可以解決的。 可是往香港的資金移動可能是比較正確的嗎？對，現在就是我如果確定這個方向是目前的選擇是最好的投資地是香港的話，那我可能第一個選擇就是馬上轉錢到去香港，對，因為我現在渣打銀行他是沒有股票質押的，所以剛剛才聽到說滙豐這邊有，我才有這麼一個挺冒昧的就想了解該怎麼做。 你花生在留言板有留言，你可以敲他 message 他，好吧？好的好的，就直接敲他 message 他，你們再去討論，好的感謝老師，謝謝謝謝。 那個我就老師可以問問題嗎？好啦我們等你，Hello 等你，等你開麥。那個應該是兩個問題吧，第一個問題就是說投資久了這個策略的話 Beta 會超過 1，就是說我現在理解是說就不要處理，只要現金留的夠就夠了，我不知道對不對？然後第二個問題的話，事實上我現在在兩岸三地都有銀行帳戶，那就說我不知道這個是不是還 make sense，因為就是要 keep 還是就是就是都關掉全部轉到美國來了，謝謝。 你如果兩岸三地都會花錢，而且那兩岸三地的錢你都花得到，那遺產也都沒問題，那不用動啊，你你在中國就用 Follow 中國的遺產法律，在臺灣就用臺灣的遺產法律，在美國用美國的遺產法律，就這樣小孩子就繼承了。 理解理解，那如果說有閒錢的話也是投資當地的 QQ 就可以了，在當地的錢就在當地就好了，因為你應該 Major 還是在美國，那沒問題，那其他的衛星的臺灣、中國你就是遺產的問題，比如臺灣你小孩子在臺灣有沒有戶口？那他是外國人，那遺產怎麼去辦理遺產繼承？在中國能不能辦理遺產繼承？那中國的帳戶有沒有 beneficiary？ 像在臺灣好像沒有什麼 beneficiary，你如果小孩子繼承人在臺灣沒有戶籍，那要驗證他是你的小孩要去辦繼承，這是不是有蠻大的問題？那你是不是要做信託？你還是繼續投自己做自己的投資，可是信託裡面就是遺產，那遺產臺灣的遺產給外國人的稅率要去了解。 一下有沒有因為他是外國人嗎？ 因為他是不是本地臺灣人的的居民，那對美國是沒有關係的。美國人接受外國人的遺產沒問題，可是臺灣的遺產稅給外國人是不是有，我不知道。所以你如果是用錢沒問題，你想用中國的錢就直接刷卡用了，或者是臺灣的錢你 ATM 全世界領就用了。那再來就是遺產的問題，你你做好了沒有安排，這樣就可以了。謝謝，謝謝你。 現金夠了也不用再平衡，沒關係啊。OK，好，謝謝。在儘量低的稅率之下就可以瞭，如果要動的話就 在 Roth 裡面動，多留現金就沒問題。很多事情就是一動不如一進了，尤其在移動資金的時候，有必要再移，沒必要不要不要去移它。 好，那我們今天要過留言了，留言過我們就可以下課了。今天 Kate 不在，我們就多講一點，以後我們可能也是，因為我沒事了，因為我白天，我這邊是白天，所以要講到中午也可以，可是對臺灣的人就不好意思了。 謝謝老師了，謝謝你們。沒有，我覺得這個一路跟著老師過來就是驗證，你計劃有時候慢就是快，真的是在這種動盪的時候不動就就運旺變，真的是選擇對你一個方向，在高維度選擇對你一個方向，真的是勝過在低維度的低頭拉車。 那老師帶給我們的不只是 QQQ，還是我們的財富覺醒的人生，這個是我這幾年聽課下來的感受。也就是很多的家庭因為財務的問題就有很多的矛盾，所以呢就是這個財務穩定了，這樣的這個你規劃好呢，其實 98% 的問題都是由於財務引起的。 那我們現在孩子也剛剛找到工作，就去 Charles Schwab 看了帳篷，所以特別感恩老師，因為平常我也跟他們說，這小孩子就是學 finance 的，但是學校裡面也沒教這些東西，所以有些特別重要的東西並不是你要去花到錢，你會去想什麼班什麼交費群裡面才得到這些。 老師帶給我們的這麼有這麼好的這些資訊，真的是我們抓住了就少走很多年的彎路，哪怕就是投資你投對了翻向，或者是你投偏了投歪了，你都會比別人晚十年八年。我現在從我的帳戶上都可以看出來，因為原來一到老師之前我的有帳戶我都交給你一個那個就是沒有能力去去掛，那你現在沒辦法再過去看，後來我認識老師以後我就全部轉過來了，就轉到 Charles Schwab。 所以這個這個是就是真的是人生的這樣的 awakening，就是特別特別感恩，我就說這點吧，謝謝老師。你在加拿大可以轉到 Charles Schwab，你在美國，你在美國，對，我是在美國，我一直在美國。很好，一直在美國。 好，謝謝你，謝謝你，很棒。如果美國有人要開戶有什麼問題可以問我可以敲，敲有很大的一家 Charles Schwab。 那個 Sky，你 7030 市場大跌可不可以再拿出去可以投資嗎？這個因人而異，因為我也不知道你的資金狀況，你有沒有退休，你你還上班嗎？我沒有在這邊回答你，你還是研究自己知道這個，如果還要問人的話，代表我剛剛所講的事情你都完全不理解。 Sophia 張 謝謝你，好像就是這個 Sophia 教我的，謝謝，謝謝教我一技之長。4 月開始，那你就賺到了，剛好買在最低點。 你好，請說。不好意思，可以再稍微跟你討論一下下嗎？請說。我想要稍微整理一下我的，因為我有些就是討論，有些因為我通常都想要解決一下會比較舒服，就是順著剛剛我們討論的話題。 就是老師剛剛講，我剛剛講到的提領三年之後剛好買到 15 年，你說其實還好，那個關鍵點就在於我當下的提領率是按照起初的提領率，也就是說我那個金額不是是按照起初的提領金額來算才會較安全。但假如我今天比較給老，我就是在提領完第 3 年之後按照當下的總資產來去算提領率的話，其實就會變得比較危險，我可以這樣子理解對不對？ 你如果要改變自動自動導航的時候，你就要改變狀況了。嗯嗯，這種就是要變了。沒錯，沒錯，了解了，瞭解瞭。 然後再來對應到老師剛剛講的那個現金提領率這件事情，就是 703 可以提領 3%，703 提領 2%、3%。對，對，那 514 他就相對 703 才更安全一些，514 最多就是 44%。對，因為都是 Beta 0.7 的狀況。對，然後 325 又會再比，就可以最高 5%。嗯嗯，比如說以從都是 Beta 0.7，但又要提領 3% 的話，對，我用 325 這件事情其實是他反倒他的整個整個安全網的範圍就在更大一些，因為你的現金比例就基本上大於 15 年的，應該是說。 對啊，你如果說只提領 3%，可是你用這個 325 當然是可以啊，當然可以。對，因為畢竟隨著下個夏天年再去做 Beta 0.7 的話，他 Beta 0.7 會慢慢往上跑。對，對，沒錯。 所以我就再去想這三種之間如果都要用 3% Beta 0.7 的話，這樣子的比較邏輯是是是，那你可能就比較有資金可以逢低承接嗎？是，是，對，對。好的，很好，要能夠自己理解就就很棒。 OK，這個白金卡 Yachatswap 的白金卡直接可以變成現金投資了，也是不錯。那我那個白金卡都拿去拿去買，要不然怎麼買東西啊？真正現金回饋都是那個 Apple Pay，Apple Card，就是那個 Costco 的也是有現金回饋，也可以拿現金的。 你那個 check 拿去給他買一些小東西，剩下都是現金，那不然就是那個那個 Yachatswap 這個，Anyway 這個都是小錢，如果能用就很好。 擦黑板，對，要擦乾淨，要這樣子那個群組才會乾淨。對了，你如果在臺灣有做投資的，可能加入那個群組會比較有意義，不然他們討論的對你來講可能也是都臺的狀況。 借錢之鴨代號也在臺灣的花錢是道德，花錢是快樂的話，這個沒錯。我們就是天天學習，學習也是很很很快樂的事。我們就是要讓大家都能夠爆發出能量，所以你們學學學，通常你學學到一個程度，你自然你的你就會爆發出來了，那你就會想要做 Do something，寫一些文章，拍個影片，你會想要做什麼事，那代表你已經開始開始有爆發了。 對，其實如果你們這個，我不知道中國還有什麼 podcast，你如果以不以盈利為目的的話，我也可以把語音給你，你在中國看發在哪個 podcast 上面可以，可是如果有人來告，提告說你在收費盈利，那我可能就把你斷掉了，就是要講清楚。 老財 微信 ID 然後才能進群，老財是也跟我聯絡很久了，不過後來他有一些收費，那我想他有付出有收費也是應該的，那可是我就不再 recommend 了，因為人家有收費，我也不知道他做什麼，因為我也沒辦法監管，這個都事先講清楚，那大家自己做自己負責，自己小心。 但他有收費就是有收費的人，他當然對他比較好一點，這也很正常。那你你沒收費的清楚，你在微信群主他那麼多他也回不了，他沒回你不是故意的，他就是回不了，就像 就像奶昕乘風在裡面，如果沒有那個克里斯的那個自動回覆或是自動刪除的話自動遮蔽，所以那個老財也有跟我反應，他那邊做不到，那可能跟當局裡面看能不能當局幫他封了，就是幫他把一些留言封了，看能不能有些地區就是有困難了，所以我們也不能強求。對啊，不遺憾，當下最好。這個 COVID 改變我們的 DNA，這個就是沒有什麼好壞，所以病毒好不好因人而異。對啊，有錢退休很簡單的，在這裡可以遇到伴侶喔，太好了，大家慢慢開始來做我愛紅娘，我們很多小組啊，可以，你也可以成立小組，說不定你又可以碰到你的神仙眷侶。 Vicky 還不到排隊，是我前輩，叫一下，不用啊，你就開麥，你會開麥克風，開了就可以講話了，你還在臺上的話，你就開麥講話。對臺灣人不太會花錢，可是臺灣人也很慷慨，像這個花蓮那個一捐就是五六億，以前對那個文川大地震的時候，臺灣也捐很多錢，臺灣人是很慷慨的、很有愛心的，可是自己不太會花錢。對啊，兩個月，所以我們這個沒有所謂說老師我剛開始還沒學到什麼，兩個禮拜都可以學到了，所以這個問題是在於認不認真，對，懂不懂投資。 陳峰這裡寫了，懂不懂投資就差一級了，對不對？你投資投對標的，對對，投錯標的又差一級了；再來你有沒有韓信點兵把資金基隆，就又差一級了；你有沒有紙鴨，又差一級；借錢還不還，又差一級了；懂不懂省稅，又差一級。常說這就七級，二的七次方，你們看多少就差多少倍就知道了。好啊，會收到帳單？沒有啊，我沒收過帳單啊，沒有啊，你怎麼會收到帳單？那不理他就好了，你也沒借錢，借錢的話帳單就是好像那個 Interest 嘛，Interest 不理他他就滾進 debit，你就是如果是在 charge out 的話，沒有沒有沒有管，不用管帳單，你應該改成 Paperless，Paperless 就沒有帳單，那個是那那個沒關係啊。 盈透？盈透不懂啊，你報稅人要懂啊，你去查 SGOV 有多少錢，多少 percent，是多少 percent 是那個不用繳州稅的，你報稅的人要懂啊，你就給他報啊，不行的話你就跟國稅局去講啊，這個 SGOV 有多少，你要先把 SGOV 的稅那幾多，那個他可能 96%不用稅，那可能 4%要稅，你就給他報好就好啦，這個國稅局來問你的時候，你就就把那個你的你的你的 SGOV 的部分給他看啊，就本來就就就就州稅、州政府的時候，你就跟州政府去把那個東西給他看吧，這個是報稅的人要自己懂，不是不是那個盈透不懂，報稅的人要懂啊，那你不要了你就買 BOXX 就沒這個問題了，BOXX，BOXX 就不用跟那個會計師在那邊嚕來嚕去了。 對啊，會計師就是死板板的啊，他這個有很多節稅功能，反正他就照表操課啊，對不對？1099 怎麼樣他就怎麼樣，他也不懂，他也沒時間跟你懂。臺灣先睡覺了，你看好 OK。對啊，這個對你要每年要去訪問那個 SGOV，他都 SGOV 網站會跟他跟會講說他今年是多少%，他不是 96%、98%或 93%。Exempt 是你那個案子好像是黃掉了，然後所以 JASON 黃那個那個星光金不同意，所以要在那邊蓋 AI 也也也也蓋不成了。對啊，應該是這樣子啊，要做個主權基金來投資 QAQ 啊，把美國買下來啊，對不對？那如果不懂金融操作還要去還款，莫名其妙呀。 OK，我們還這個看一下華生回答，OK，夏生 Kevin 謝謝分享。今天好像香港會有一個限制，就是你不能是美國稅務居民，OK，他們不想惹肥咖條款，那那自己想辦法啦，孫悟空 78 變。對啊，我以前是以前在上課的時候，你們看我上課的時候罵人才，那不好，不要罵人，應該不會啊。那在內地的人也不算是香港的，那個也是外地啊，對不對？那 I don't know，那個美國人要去去去搞一下，我也沒去搞，所以我不知道，那你如果有中國戶籍的，你用中國戶籍去開戶嘛。 對使命的買，有錢就買，立即馬上買進，就一直買，不要賣就好了。城市小組那時候有人有志願啊，那我們就關掉了，因為因為搞這個太麻煩了，我們就設定好就沒了，不再開了。這個 Jason 你還有很多很長的路要走，自己的錢不要花掉，去借錢來花不是很爽嗎？雖然你有 income，可是你可以借錢，為什麼不借呢？別人的雞把它殺了，你自己的雞會生雞蛋、會孵小雞，在一直長，為什麼要把它殺了呢？拿別人雞來吃不是很好嗎？慢學了。 Jason 楊你還有很長的路要走。OK，我們今天可能就到此為止吧，已經快四個小時了，那謝謝大家。那 Vicky 你會不會開麥？不會開麥下次讓你開麥，你要就是右下角有個麥克風，你點開你就可以講話了，現在會了嗎 Vicky？講話沒聽到聲音，Vicky 你那邊麥克風可能有問題，你要出去再進來看看，會不會講話？沒聽到聲音，Vicky，Vicky 我們等你，你出去再進來看看，離開哦，沒聲音哦，有點聲音，外面聽聽背景聲音聽到，可是你講話沒聽到。香港證券開戶是用臺灣地址嗎？應該應該儘量，不知道啊，這個華森也不在上面，你也要上來講話也沒用，那個華森如果你你知道可以問一下香港的滙豐，再讓我們知道好了，就是說在香港證券上開戶哦。 我關掉了，我一直講沒人聽到。OK，你麥克風開了，沒聽到你的聲音，那那個我是多久關了？沒開，沒講話哦，有沒有超過一分鐘？老師我可以請教嗎？好來請說，我們等你啊。不好意思，因為我就是不太會用這個程式，對，那我是聽了老師的課大概不久，大概就這兩三個禮拜密集的聽，然後我是不知道怎麼入門啊，就是我有聽到議員講做，那我現在的簡單來講，我家大概就是四個人，然後一家三口跟我媽媽，然後都是我，我目前就是幫忙買股票，那我不曉得要怎麼樣整合成老師所教的這個，就是 00662 跟那個就是有三組，有三個組合嗎？還有一個短期債券基金跟一個正二的方式。 那我我自己的股票目前大概，因為我本來就比較沒把握，作為我就是散彈打鳥亂的方式，所以我的股票現在大概有三十幾檔，那我我以前的模式是我，我跟我先生跟我自己，我們都是我一次都是買一樣的，然後大家都是一直一直兩隻兩隻這樣一起買下去 ，那我媽媽的比較少，就是剛剛買了一種 00556，都是那種高息型的，然後還有前陣子去年好像網路的老師會推薦債券，那我不曉得我現在如果想要學老師這套模式，我是用我現在預留的這些現金來買那個就是 00 那個 662 就好呢？ 還是說我必須要把我手邊的股票要處分掉這樣子？那因為他我看到現在總報酬率有 60 幾%，但幾年我也不知道，因為很多年了，那我現在看那帳上就是我的我的股本跟我的獲利，當那個 APP 會顯示嗎？ 那大概 60 幾%，那我不曉得從何做起，因為很亂，我大概有 30 張左右的股票，那都很少，沒有很多，就是不是說某一支就是很多，不像老師說的是買的就放，然後打死不賣這樣的，我基本上我是沒有賣股票沒有錯，但是就是亂買，買很多這樣子。 那想請教老師，這個問題是說，我想知道老師的這一套是不是就是說讓我以後有錢源源不絕的用，那跟我以前想的就是我只要在我退休那一刻，現金流是 go cover 我的日常生活所需就可以了這樣子。那我兒子的部分，他今年剛出社會，那我是不是他有收入了，我是不是就用他的收入直接來買 662 就好了，那還需要什麼直接再平衡？ 就那個對我來說有點難，可能要再多聽幾次老師的影片我才能做這樣子，不好意思。 來，我跟你講啊，你們三一家三口、三三個世代是三個不同的做法。你媽媽的你就一直給他的錢就買 0056 就好了，你就他的錢你就買 0056，那股息出來給他去花掉了，花不掉的再去給他投資 0056，就這樣一直買就好了。那你的部分的話，你就全部明天禮拜一、禮拜四價全部所有的股票全部賣掉，那債券什麼都賣掉，賣光光之後集中起來之後，你做 73 比，70% 00662、30% 00865B，這樣你就帳篷就只有兩隻股票而已。 不過他現在如果我還有剩下就您說的那個要留現金嘛，現金就是 00865B 啊。我現在本身就預留現金的話，那你現金就買 00865B 啊，現金現金要把它納入你的資產啊，比如說你有 1000 萬的股票，你還有自己留 300 萬現金，那你其實總資產是 1300 萬，對，那你 1300 萬的三成就是差不多 390 萬、400 萬買 00865B 啊。 老師不好意思，我還有個問題就是說，因為我有幫兒子買了一間宿舍就是預售屋啊，然後預計明年底會交屋，然後他們會幫他設定就是我們工程集付完後面的會貸款嘛，那已經買了的話，那他到時候這個預售屋我是不是應該儘量的不要去還本金，讓他本金拿來買那個 QQQ 就是那個 662 的部分，然後那個就是讓他還利息就好，這樣是不是可以增加他累積的速度？ 最好的方式就是交屋趕快賣掉了，你現在能賣就趕快賣掉了，你買那個房子幹什麼？是他要住的。因為就是不好住，因為他現在就是住在醫院的宿舍裡，因為他在對，那所以我沒有買很大，我就是買那種小兩房讓他自己當宿舍，因為他他值班嘛，他當醫生還很菜，然後常常要值班，那他又很重睡眠，他需要一個安靜的空間，就在醫院裡面的壓力太大，所以就在附近買，就買買就買。 儘量不要付本金，不要付本金。那我記得老師有個影片有講到就是在臺灣就買 662 跟那個什麼，我還沒有幫他設定，沒關係，他就是全部買，他留一年兩年的生活費，或者是他不留生活費，反正你們罩著他，那他就全部一直買 00662 就可以了。 那我們也有付委託美股，那個全部贖回，全部贖回。你要知道臺灣的付委託可能會有危險，我現在看不到危險，可是你知道像香港的付委託、新加坡的付委託都要繳美國遺產稅，哪一天這個美國就要求、要求臺灣所有的銀行，你們就付委託以後也要繳遺產稅，你們就慘了。 我就有點不太清楚，因為我其實老師有叮嚀說不要用付委託，但我又聽臺灣的人說用付委託銀行可以 guarantee，那我們如果自己去美國券商開戶的話才會危險？沒有了，兩個都有危險。你付委託以後也要繳，臺灣也有海外最低稅負制的問題啊，你要報稅啊。哦瞭解，你 QAQ 是海外嘛，海外所得要報稅啊，你臺灣的 00662 賣掉不用報稅哦。是，那我我知道了，謝謝老師。 像我我就不用，我就是一樣就是您說的，因為我快要退休了嘛，就不要去用那個槓 70 30 就好了。那你兒子就全部 00662，現金留不留留不留無所謂，反正他當醫生或什麼其實也蠻穩的，那就一直買 0066 就好，他才 PGY 而已，才剛去兩個月，他至少工作沒問題啦。那那個你媽媽的話就是全部 0056 就可以了，好不好？那你自己要 70 30，這樣很簡單，全部該賣都賣掉，帳戶開啟就兩行字，我爸爸我跟他管的帳戶就一行而已，就這樣。 謝謝老師，不好意思，謝謝。還好你最好有最後有開啟麥克風，謝謝謝謝。不會，下次一回生二回熟，那我們今天可能就先到這裡了，OK，好謝謝大家了，謝謝老師。

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