外匯存底是誰的（請聽到最後）：如何改變自己的命運 世世代代 民族的命運 2023年6月24日 投資理財頻道

大家好那我上面有PIN麥克風是關著喔等一下好,謝謝大家那個歡迎來到CLC投資理財教育頻道輕鬆聊投資我是James今天是2023年6月24日一樣一個免責宣告我們是一個非營利事業組織也沒有任何群組也不會拉你進群如果有人找你進群那可能是騙子我們也不會帶領任何人做進出操作如果頂多就是你的狀況我會給你一下建議怎麼換股這個頂多是這樣子而已沒有其他任何操作我們就是長期持有所有的影片內容跟留言回覆都是教育目的僅供個人參考沒有任何建議我們都是非專業的投資顧問影片內容言論都是教育的目的也是個人研究的分享投資的風險很大可能虧損也很大如果你沒有辦法承受這個10% 20%甚至50%到70%大的虧損那你可能要注意不要小心謹慎做你的投資所有的投資決定要自行自行負責投資永遠極度樂觀投資者永遠都是迎向陽光市場一定都會上漲這是人類的行為投資需要忍耐財富值得等待YouTube的朋友就請按讚訂閱留言分享好我這個Cloudhouse的朋友上面我有拼一本書是部落格來他的書名就簡單就是持續買進這個跟以前我們很早有一個理財聖經有小部分一樣他這本書寫的特別好的一點就是說前面有一段不是投資啦前面一段是比較像你的存款存錢薪資如何運用你的投資那你怎麼存錢他有他的方式我覺得還蠻特別的還有就是你提撥退休金你自己存比如說你有一個人是存50%薪資的50%另外一個人只存10%當你加薪的時候你應該存加薪的部位那部分應該提撥多少去他說那個你如果本來就已經提撥50%的人那你最好你的加薪的部位也是要提撥50%那如果只存10%的人可能不需要提撥到50%那這裡蠻特別的還有一個提到就是你的叫做他忘記了叫做消費通膨就是說我們如果年薪10萬美金的人那他的消費就這樣子可是加薪2萬之後他的存錢也沒有存的比較多反而消費比較多那這個不太好這個就是有問題就是消費通膨那這樣子會等於你最後你的儲蓄會不夠你的消費太大因為我們最後能不能退休是依據你的你的生活開銷乘上33那如果因為假設你年薪10萬那你只存2萬那你說我這樣要退休可是你一直加薪你一直花其他加薪的都花掉那最後你的你的年開銷可能不是隻有8萬你年開銷可能會達到30萬那這樣子你的因為你加薪加到最後你年薪如果35萬那你說我還是存我該存的那這樣子你的開銷是20幾萬28萬27萬那你這樣子乘上33你叫1000多萬所以不是說你加薪了就拿來花掉所以一點他也有提到不是你加薪的簡單粗暴的方式就是你加薪的一半要再拿去存起來去投資這些都是那還有再來就是我們看書盡信書不如無書不要把書就當成他是真的不是你要去理解他書講的那個含義比如說他有講說信用卡不見得不好那其實他在講的是一種人那他如果繳完信用卡那他手上都沒現金了那他緊急要用的時候可能就沒有可是所以他就沒有去付完那個信用當然他一直也強調高利息的這個信用卡的卡債是最好不要可是有人會這樣做的原因他去理解就是像印度也有人他欠他欠假設50塊那他寧願欠50塊他也不要他手上的80塊也不要去還那個50塊為什麼他說我要再存那個80塊很難可是我如果把它還掉了我要重新存這個80塊很難那他寧願每個月去付那個minimum pay他也不要還那個卡債他說我只要能夠付那個minimum pay我至少現金還在我手上minimum pay只是強迫我存款而已那這個就是一種就是說你知道很多比較窮的人那因為他的現金流不是很多那他如果每天手上沒有現金他會嘎不過來所以他變成只得這樣做那你要理解他在講的是誰哪一種人所以敬信書不如是不是說喔這樣子那我就來借錢啊什麼什麼那他有提到借錢就是當你如果有能力借錢也就是說你可借可不借的時候那你就比較有能力借錢你如果說要勉強借錢那就不行所以他就說我可以我可以買房子嗎我也可以不買那這樣子還有就是說他認為你能夠跟我以前講的好像你能夠繳的投機款的兩倍以上那你再去買那個房子諸如此類所以其實這本書寫的不是隻有投資當然後面我也還沒看我昨天才買來從網路上一不可拿來看一下只看前面四五張吧後面我要繼續把它看完不過我就先推薦給大家看起來是一本不錯的書好正確的理財會改變我們的命運所以也會改變世世代代的命運也會改變整個民族的命運這個是我們為什麼會在這邊做投資教育因為這個教育比什麼的教育都重要它是會改變你個人你的世世代代還有我們整個民族的命運這個當然之前我們有談過了就是年輕人現在很多年輕人生活比較辛苦很多壓力所以對於婚姻養子女都有一點delay了我的過來人的建議是我的過來人的建議是是這樣子你如果有這個能力可以結婚有物件可以結婚那你把自己培養的比較EQ高一點那就比較容易處理婚姻關係那你就可以盡量早一點結婚早一點養小孩這是個美好的事也是一種好的體驗不要擔心養小孩的事情多養幾個沒關係我們的投資方式會讓你致富有錢不用擔心錢的問題讓小孩自由發展能夠為社會提出貢獻當然養小孩不是為別人養也不是為自己養就是你能夠孕育一個生命就是你的天賦自然快樂就是人生比較美美的滿滿的方式所以我們只要正確的投資大家都可以富有這是老祖宗跟我們講的就是一枝草一點路所以我們都會非常富有小孩子也會世世代代都會所以不要懼怕不要擔心一個家庭無論你是主成身份是什麼你是跟姑姑住你是跟阿公阿嬤住或者是爸爸媽媽一起住只要一個家庭有愛就是一個家就是一個家大家都為這個家相互的愛對方那這個家就會很圓滿一個家庭最忌諱的就是斤斤計較所以你如果能夠真心的關心對方潛移默化對方也會關心你這個是一個禁止人跟人之間本來就是一個禁止所以要好好經營等到你如果彼此之間都已經沒有愛磨損掉了那如果要再回去可能就回不去了那這個就比較比較不好啦當然如果已經到這種地步了那你就要找尋另外一個方式所以愛在一個關係上是一個相當重要的事情沒有了這個那談其他的都都只是表面這個有些留言或是有些資訊是比較過去兩三個禮拜前他這個朋友看了一本書他就叫做Tuner effect就是隧道效應就好像我們2022年這個市場下跌在一個黑暗的深淵當中你好像越走越黑越走越黑很多人想要撤退懷疑自己是不是這個隧道能夠到看到這個鏡頭嗎能夠看到陽光嗎大部分的人都會有這種懷疑所以為什麼去年我一直在這邊跟大家講隧道快要過去了曙光已經接近了這個讓你有信心你才能走過這個黑暗無盡無窮的隧道大部分的人未來都會接觸到AI所以我是建議大家要盡量去學習AI當然你是工作上需要那更需要去學AI提升你的效率就像過去每個人現在每個人現在沒有網路幾乎是不可以那以前很多網路剛開始有的人說不用啦我這個用傳統方式用筆記本就可以了用筆就好了那最後大家現在好像很少拿起筆來這是一樣的道理所以只要科技持續進步那QQQ就能夠囊括所有世界最好的公司那你持續一直在市場裡面你就會是一個最大的贏家所以我們建議大家留好準緊急備用金之後你其他都可以投資那這裡還是要說明一下兩倍槓桿基金臺灣的00670L那美國QLD這是兩倍的那你如果1000萬那1000萬我們不是要留緊急備用金嗎那你可能會留50萬或者是200萬那那這樣剩下的可投資資金就比較少了可能只剩800萬或950萬那有的人覺得留現金好可惜那你就是這樣做假設你留100萬的現金的話看起來這個是臺幣留100萬的臺幣那你另外900萬你就可以買100萬的槓桿基金兩倍槓桿基金00670L另外800萬你就買00670L還有2美國的話你就買QLD槓桿基金兩倍那另外買一倍的這樣子的效能就是Beta還是等於1市場跌1%你的總資產也會跌1%市場漲1%你的總資產會漲1%因為你有現金是不會漲也不會跌所以就Beta等於1所以你就會有100萬當作緊急備用金這個是槓桿基金的目的沒有說要增加回報率那之前有兩位朋友來問我就是詹姆士你緊急需要錢那我要怎麼處理那他又想要去質押要什麼就很麻煩又問利息5%5點多7%這樣可以去質押嗎是借信貸嗎那他都沒有槓桿基金槓桿基金那他有留緊急備用金有一個就是那他需要120萬那我就說OK那你就賣掉240萬他在臺灣所以賣掉沒有稅的問題賣掉240萬那120萬去用你要做的可能買車子吧那另外120萬就買00670L那這樣子你的部位那他說我8月份才需要繳那個款項我說那你還是要現在做你不要說買00670L買了另外那個還在90%還在QQ這樣不好你既然買了兩倍的那你就要reserve現金120萬你買了120萬的兩倍那你就要有120萬的現金在旁邊那這樣子Beta才會EBeta才會E你的波動率會變成1.1這不是我們要的當然你可能去支付了那個120萬之後你的波動率可能開始會變成1.1也還好啦這個槓桿借錢就是這樣你用兩倍的你會有你會得到不用利息的錢不用利息的錢那世界上有這種白痴的白痴的午餐嗎當然沒有會在哪裡我跟大家講這兩倍的基金當市場跌超過50%以上之後你要爬上來就比較慢而且你他每天跌1%跌一年你幾乎就會跌到跌光了跌到剩很小的金額比如100塊可能跌到剩8塊或者是6塊我不知道我們來算一下看有沒有計算機算一下你1.01你要做跌一年的話一年200天你一般的那這樣跌太多了1.0080.8%跌一年就像2022年那你1.00不是應該是1.99這是跌200天你剩13%這是一倍的那我們點995好了就是跌0.5200天那這個跌掉65%左右就是你一倍的話你剩下36 100塊就剩36塊6那如果2倍的.9952倍的就會變成.99那你就會變成200天人家人家還有36塊你剩13塊所以你要翻好幾倍你才追得上所以槓桿基金在市場漲上來之後你可能要考慮回復你的一般基金的你槓桿基金可能要減嘛那我的建議有兩種一種就是你如果是10倍槓桿基金現在佔你10%的話2倍槓桿基金佔你10%那市場漲上來之後你這個槓桿基金如果漲上來比如說漲了因為槓桿基金會跑得比較快所以本來你槓桿基金佔10%過了年底那你槓桿基金或在某一個地方槓桿基金已經佔你15%了那你槓桿基金應該要賣掉一部分讓你的槓桿基金回復到10%的水位這樣你會慢慢市場一直漲你的槓桿基金的比例不會增加比例不會增加amount會增加到時候你從100萬變200萬的你本來100萬100萬是槓桿基金佔10%可是漲到2000萬的時候你可能就漲到2000萬的時候你的槓桿基金會漲得比較多所以你會變成佔的超過10%最多到2000萬的時候你最多就會變成200萬的槓桿基金那佔你的總資產還是10%所以你要做一種調整這個是槓桿基金的部分我已經說明瞭很清楚你如果不清楚的你要來再問我一下不要貿然操作因為有的人就說James你講的人家聽的不是這樣子那我就說我每個禮拜都在你都可以來問我如果不問就做了這我也無能為力好美國的資本主義它就是一種信託關係就是股東跟公司經營是一種分離式的信託關係也就是股東不參與公司的運營除非像Elon這種他既股東又是經營可是他有一個很Elon不是獨斷獨行他還是受董事會的牽絆比如說Elon的薪水多少Elon你這個不能做那個不可以做你的股票能不能去質押也是要透過股東就是那個董事會的決定Elon才可以去做質押所以Elon在質押之前有經過董事會的批准所以董事會還是可以管控這個公司的經營者不管你是不是董事長都不重要他可以管控所以我們買股票的股東將資金信託給公司的股東公司的經理人公司在經理人公司經理人要履行對股東最大權益的回報所以公司的經理人是為誰服務是為股東服務所以你們發現說美國的公司好像對員工該Layoff就Layoff今天跟你通知你就一秒鐘你的電腦就被關掉你的Login就被OFF了你要跟同事說拜拜的機會都沒有這就是美國公司是以股東為最大權益回報的責任所以公司是屬於股東的不是員工的所以你會發現也不是社會的所以講是講社會公益美國的公司裡面腦袋裡面沒有這回事他就是最大利益回惠股東這是美國的信託關係所以建構美國資本主義最重要的底層架構如果不是這樣誰投資啊所以你要知道為什麼要投資美國因為美國的這個資本主義的底層架構是股東權益最大那可是其他國家不是這樣子所以這個就是為什麼美國的創新資金會比較聰明比較願意冒險因為這個冒險是有所得所以美國公司最大利益是股東不是社會責任更不是員工所以在美國工作的朋友你不要覺得說我為公司拼命沒有沒有你應該為自己考慮因為公司不會為你考慮這是美國企業運作的方式沒有什麼好壞他就是這樣運作的最有效率也是最好的資金得到最好的分配員工得到最好的分配資源得到最好的分配這就是這個系統運作的方式這就是這個系統運作的方式這就是這個系統運作的方式好那我想我們今天先分享到這裡好那我想我們今天先分享到這裡大家可以舉手發問你們問題越多我們的討論就越有意義學到的就會越多不管什麼問題沒有什麼簡單問題就是問題其實你可能認為簡單可是你問了你才知道那個問題有多大如果不解決你這個永遠沒辦法突破就好像有時候我們去看醫生一檢查問題就比較大就不好所以你最好不要讓他變大在小的時候問題剛開始就問那這樣子無所不問沒關係大家有問題都問OK好好謝謝老師然後剛剛就是現在臺下有兩個舉手的朋友我們都沒有辦法把你拉上來我們都沒有辦法把你拉上來那就是麻煩這個朋友你幫我先退出這個app然後再進來然後再重新舉手我們就可以試著把你拉上來那如果說還是不行的話你可以試著去那個留言區幫我留言然後我會把你的那個問題就是唸出來給老師然後老師就可以幫忙解答那就是再麻煩就是現在是在那個kevin你可以先退出再進來這樣子然後剛剛老師就是在那個上課之前他有先拼了這個書嘛然後我看了這本書以後我就直接就是截圖給我的讀書會的朋友就說我們下一次就讀這一本所以我們下一次就是當我們的那個長線獲利之道這本書讀完以後我們就決定要唸這本書應該是可以對我們就是長期持有的人就是更就是墊基礎然後更有信心去做這本書這樣的事情就謝謝老師的分享然後現在因為沒有人舉手那我先回饋一下那個老師說的就是其實那個去年還就是蠻悲情就是大家應該是過得很心情應該就是很悲情的然後我自己的媽媽是這樣子就是她在那個covid那時候跌很慘的時候其實她也是心臟hold不住然後那時候跌30%嘛所以其實那個時間感覺是很快速她就是回彈然後就過了所以我也沒有理會她告訴我就是她的身體狀態不好譬如說她覺得她的高血壓都犯了她馬上就不能睡覺這些種種的就是我們知道那個狀態就是很不好可是我就是那一次其實我也沒有什麼經驗去陪伴一個就是沒有經驗的人所以我那時候就是就是死都不幫她罵就對了可是還好那一次的時間很短暫所以很快就過然後可是2020年這個啊其實我覺得真的是有點長耶長到她後來就說她要全出就是她只要留住她因為她跟我一樣就是她比我晚一點點進市場所以她其實是在跌的過程中她還是有獲利的她就告訴我說她覺得她這樣子很可怕因為上次這樣子就是前一次那個covid的事件讓她非常非常的害怕所以她不想要再過這樣的日子她想要把她的本金全部都就是收回然後只留賺錢的部位在市場裡然後我這一次我就有同意她因為我真的覺得說如果她身體真的哪裡不行就是不好了這樣其實賺到錢也沒什麼意義所以我就就是讓她在其實她還蠻快就決定這件事情的所以她後來有一段時間她就過得很快樂因為她沒有就是沒有就是沒有部位她只要賺錢的部位在市場所以她就不理她她就過得很悠哉所以其實大家也可以真的利用這個過程去審視說你到底能夠承受多少部位在市場裡然後老師常常說馬投資能夠成功不是在於你的腦袋好不好是取決於你的胃你會不會吐如果你不會吐你才可以撐得長久那一定是如果說你可以承受越大的那個波動而且你的部位越大你都能承受的話最後的盈利一定是比那些承受不住的人好很多可是就是你要先去衡量然後剛好去年就是一個機會去衡量說你到底到什麼樣的是你的零件點你什麼樣的情況會吐什麼樣的情況你還hold得住那大家就可以趁這一波剛好上來然後你可以去了解甚至去審視一下說怎麼樣的配置還有你的現金要留多少因為這個我覺得老師講的是一個規範嘛就是符合大部分的人那不見得是符合你自己你可以真的去思考一下怎麼樣是你最適的狀態然後你的部位可以放得最長久那反而就是你最適合的狀態這樣子好以上分享然後YW張勇上來了是嗎張勇你可以開麥發問了謝謝張勇你有聽到我的聲音嗎你可以開麥嗎我聽到了謝謝你聽得到我講話嗎可以很清楚好的謝謝主持人謝謝老師我是來自這個中國大陸然後第二次來到我們的這個學習的直播間老師我就想再和您請教一下您就是上次我給您發了郵件我是從學校畢業出來就從事保險工作然後今天已經從事了14年了就是我就感覺以前的話就是在三年以前自己也不懂投資然後也沒怎麼學習投資雖然是從事保險工作就覺得保險非常好然後跟客戶講起保險來分享保險起來都很有動力就覺得這個是保險也幫助別人存錢但是最近這兩三年看了很多投資的書然後也是和老師的理念很多是相似的就是保險的回報率非常的低這個IRR這個它的回報率就是就是隻有像我們現在中國大陸的話只有百分之就是3的樣子就是3.5的樣子長期回報率所以我現在的問題就是自己對這個工作就是沒有什麼動力就感覺好像跟別人分享起來就沒有以前的這麼這個積極了這種感覺我就再想和老師討論一下就是我自己的這個工作但是如果我現在不從事這個保險工作的話我去做其他的工作好像收入又提升不上去然後呢就自己內心還是很糾結是這樣的一個情況我再想聽老師講一講是這樣的老師謝謝好謝謝張勇的問題我想這個問題很多人都有不是隻有做保險你做任何工作一定是可以服務別人的所以你做任何工作你覺得你要先賦予這個工作的意義你去做才有動力做保險也不是沒有其實保險還是有你可以想出一種意義出來第一個就是這些人有些人你就叫他投資513100或QQQ他就是不願意就不會也不願意那你不幫他做別人會去做所以你還是做沒問題這個就是有些人他就是要買保險那你不讓他買也是不行有些人可能適合買保險那你不賣他你不跟他推銷所以我是認為這樣就是說不要像有些保險經紀人就是把人家的這個全部的資金就全部套進保險比如說他就是美金就只有一百萬那你就全部叫人把一百萬就是全部把它買進去那這樣不好或者是說在臺灣有兩千萬叫人家買那個很高額的就是要繳好多錢的那要這個五十年後開始領了那要繳兩三千萬的那這種保險就不要真的不要你把人家所有的錢都挖走了不太好除非那個人錢很多那兩三千萬對他不是問題一兩百萬不是問題他有五百萬美金那他也不想投資都是放定存那當然就那個那你可以理解保險部分當然就買你認為他需要的你認為他需要什麼賣他什麼那你覺得感到高興感到非常快樂你就賣他而且你覺得他也適合這樣子買那就賣他那你其實保險也不是完全不好就是說有時候預防所有的意外那錢很多的當然可以買買壽險把那個錢lock住也是OK啦醫療險啦這個意外險啦這個都可以買那可是你也可以說其實你不用全部資金都丟到保險除非說你已經八十歲了那做一個壽險全部弄進去可能不要避免遺產稅那我不知道大陸有沒有遺產稅這個東西除了為了避稅那避稅如果太年輕就開始避遺產稅也有點早就很涼那其實還是有需要保險啦那我常常講有一個人他說詹姆士老師我的兒子他要去華爾街可是你覺得要給他什麼建議我就說你去華爾街當然是賺錢啦那你就把良心擺一邊嘛那沒辦法就是你該從事這個行業你就做這個事因為有時候你看得太清楚了他說這個這個行業不好這個行業就是這樣子這個行業就是這樣子那你就看好的一面吧就在華爾街好了那你分析好了你不分析你不講話那他聽別人的啊天天都有人在講話那你能講話還比他們講的好嘛所以你賣保險會賣的比別人好嘛你不只賣保險你還幫人家理財嘛做最好的規劃嘛一千萬人民幣那你就說買個三百萬應該夠了那你就該吧吧吧這樣買那其他的其實如果願意的話定期定額做一點投資可能對你的資產增值還是有幫助那他說我就是膽子很小那就一千萬啊一百萬可不可以那就慢慢買買一百萬看看嘛那你就五十萬嘛所以你一邊推行保險嘛給一點投資指數基金的概念所以他們就有得到一些資訊所以你透過你的工作也可以服務很多人可以幫助更多人所以你應該積極的去找你的客戶不只推銷你的保險也可以推銷我們指數基金的理財的觀念世世代代那除了保險可以世世代代你的理財也可以世世代代所以要賦予你這個工作的意義你賦予的工作意義越大你的動能就越大所以沒有一個工作沒有意義的都有意義就是你怎麼去呈現它怎麼去改變自己有時候也要催眠自己催眠自己你就每天就是保險很好保險很棒我的賣的保險是最好的一定對別人有益那我要努力的做因為可以幫助很多人這個人適合這個人所以我不賣他別人也會賣他所以我就找最適合的給他該賺的錢我還是要賺就這樣子很棒沒有問題張勇不要失去你的動力因為你可能就是天生做保險那你不要浪費這個才能那就去做可是你在你做的過程你可以推行這個指數基金的理念如果他們有那種有那個理財型保單那他們不太會選基金理財型保單背後有一些投資那你就給他就給他一些建議建議這個比較好因為這個比較接近指數基金的你的回報會稍微偏穩定一點這樣子也是你的才能那你也可以幫助到他所以沒有問題的每個位置都有它存在的價值張勇我還是鼓勵你還是要努力的做你的保險因為你賣的保險最好別人都沒有你賣的好所以這很棒好的謝謝老師感恩你我知道了你是最棒的保險經紀人沒問題的好的老師謝謝老師讓我回饋張勇一下因為我其實也是從業人員然後其實我們遇到很多很多人然後就像老師說其實有時候我們跟他推廣指數型ETF我也是很願意接受因為這真的很慢那但是我還是會盡力服務這一群就是他們喜歡有各自的想法的人他想要做什麼都可以然後我就是他們的心靈諮商師就是他們如果因為其實我也還看滿久的市場所以其實他們如果跟我聊天都會從我這邊得到安慰回去他們就會很開心那我覺得這就是我工作的價值也許我真的沒有辦法吧我跟長期持有這個觀念塞到每個人的腦袋裡就是有時候也不太容易然後我也不是真的因為我現在的狀態也不是像老師一樣好像就是真的是特別特別的成功的狀態我現在還在路上嘛所以不見得就是那我遇到的人可能的資產也都比我多很多很多所以他們看我就可能覺得還要再看看看看對但是我覺得我的功能就是在他們受傷的時候給他們一些安慰然後鼓勵這樣子我覺得不一樣的功能然後這也是我的價值以上那接下來那個YW你可以開麥法文了哈囉有聽到我的聲音嗎可以很清楚你好你好這是Jones老師還有各位同學大家好我是第一次在這個Cloud是跟大家說話也是第一個新朋友就是我的位置在臺灣對那我想分享的是可能是不是執行的問題而是在這個我在這個去年到現在的一個整個心理過程就是說之後才是在做這個投資的投資可是我聽完老師的這個觀念跟想法的時候其實我心裡是有觸動的就是說其實老師講的投資是孤單的真的就是我們每一個人就是在做就是正確的事情的時候你會認識或者是不認識到我們的身邊的同好真的是好難這是第一點那第二點是說老師的這個背景其實跟我目前的背景其實是很像我是在臺灣的一個科技公司當做一個主管那聽到老師這樣講的時候其實心裡是有觸動的其實也不知道怎麼講可是就是大家就覺得說觸動我們心裡應該是要這樣子做可是真正能去執行的人卻是很少可是聽完老師這樣講可是對我們的這種信念上會有更有堅持所以我們持續在做各位同學持續的這種信念的支援我覺得非常的好那第三個就是說在整個家庭包含我的教育包含整個家庭的這個信念的話跟著老師的這個這個觀念一直往上走我覺得這個是非常好的也是在我第一次進來聽加入這個House的發言的時候我應該要把這樣的事情分享給大家大家可以在這個聚會上可以感受到其實老師是無私的奉獻是很偉大的我可能是這樣認為謝謝謝謝YW那謝謝你的分享這條路本來就是指數投資就很簡單也很無聊也很孤單可是為什麼我們天天要在這邊因為它到簡單到必須要說明這個就是它的重點而且要經過市場的過程而且講通透一點的話投資不是隻有投資因為只有投資這個東西的話是不會成功的心靈上的提升你才能夠投資而且財富才跟你有關係因為你如果心靈上沒有提升現在很多人年輕人如果三十五歲我說就給你一億好了他可能就瘋了所以在你有錢之前就要提升不然到你有一億的時候家庭都破碎了那你要那個一億幹什麼有的人就是因為工作為了錢就賺可是其實賺錢有很簡單的方式所以其實你不需要賣命的不需要賣肝賣命那你可以很快樂的在你的工作上得到一個意義那你會賺更多錢那你變成比較有時間思考你的人生那你會得到快樂那你該去戀愛那就要去戀愛該去成家就是成家該生小孩就是生小孩就是一個天賦嘛那你不要天天凹在這個工作上為了什麼就問你一個你凹在工作上如果是為了錢是不值得因為錢會有嘛你怎麼會為了錢所以我說我在這邊解決大家最簡單的事情是怎麼富有你要變富有是很簡單的事情這個就是富有是天賦快樂是人權所以天賦是很簡單讓你懂你願意去做你就會富有比工作還簡單你念大學念master念PhD投資不需要什麼都不用知道就可以可是什麼都不用知道還在這個禮拜每個禮拜在這邊講就是因為它簡單到必須要講而且要一直講很無聊的講這樣子不是講投資是講人生因為投資就是一個人生你如果人生定位不好這個是很吊詭的事情所以假設你只有工作那你這個人生也是黑白的那你只有投資如果你人生只剩下投資就好像很多短草人生一早上起來八點就準備盤前盤後盤前盤中盤後就一直搞搞搞從早上八點搞到晚上八點那個叫什麼那叫勞工那不是投資那資本家是不用做事的才叫資本家要理解這個是對沒錯所以謝謝你我們在做的是一個全方位的人生的分享而不是隻有投資如果我只教投資不會成功的大家的投資都不會成功因為精神能量不夠怎麼穩定怎麼穩定怎麼穩定不動如山不容易打過槍就是這個外面的風吹草動就沒辦法所以很多人會忍受不了就是因為精神能量還不夠書看的不夠多這個就是過程所以我還是建議大家多看書找三五好友就算你找不到三五好友你就說我來開課沒關係你就來開課那開課一定要懂嗎不一定啊你就來開課嘛大家一起念書嘛像Cat他們就全部都在唸書啊那誰是老師那書本是老師嘛那有問題來問我嘛所以我會給你們解答那你就可以當指導員那你就可以分享一些那那你會學的更多會學的更多好謝謝YW再回歸謝謝OK好謝謝Jens謝謝老師謝謝好謝謝YW那就是因為還是有新來的朋友那我再講一下我們房間的規矩我們房間規矩就是舉手以後我們會拉你上來那基本上就是一個人一個問題那問完以後我們會把你移到觀眾席這樣是為了方便我們管理就是誰有發問過這樣子那如果還有問題的話你可以再舉手我們也會再次把你拉上來那我們最晚拉人上來的時間是亞洲時間11點半然後那個美國時間是8點半那就是呃歡迎大家踴躍舉手因為如果問題越多的話其實我們能夠學到的也是更多方面的事情那第一次上來就是進來這個房間的朋友可以就是按老師的頭像然後follow老師這樣以後老師開課大家就會知道好謝謝大家那接下來那個淑芬淑芬你可以開買法文了謝謝我想要給張勇一點鼓勵因為我覺得呢我的國中同學當我退休回臺灣的時候我的國中同學他是保險業因為我因為我離開臺灣的時候還很年輕沒什麼錢我回去的時候他在保險業他就跟我我那時候帶了差不多30萬30萬差不多30萬美金回去吧然後呢他就跟我講說啊你要怎樣當時候我是想要把那個30萬來拿花當退休帽然後我就想說欸那樣子那個放在定存那時候定存是少於1%根本就是沒有利息這件事情然後他來到我的生命中他是我國中同學然後他就跟我講說其實你可以放在喔什麼反正那時候是2.99吧可是要放6年然後我那時候想說欸2.99聽起來就是比1%還來的多那我就好啊這樣那我是覺得說我現在當整個市場大下跌的時候我其實那時候覺得喔還好我有一些錢是還在增值中所以當然我覺得人生在不同的階段做不同的事情我覺得張勇只要你不偷不搶把你的工作做好做到你最棒的位置在你的工作你做得最棒的時候你什麼都會很好又不是做什麼壞事情做保險很棒啊我的同學他每次看到我我只要說我要去美國一下欸我跟你講你要有旅遊保險你要這個這個要你要怎樣怎樣他多熱愛他的工作他只要知道我所謂的動作什麼什麼的他每次都想說來吃個飯每天都在邀我吃飯做什麼什麼的他就是一個很熱誠那是讓我敬佩的那我覺得說無論你做什麼就要像什麼你要把自己做到最棒那個位置上面去那才是對的不然今天在臺灣的叫星光人壽這麼大一家還有上市公司還有星光金還有什麼什麼的那些國泰這些都是上市公司不得了的他們為什麼可以做得這麼好又不是不偷不搶一個工作好的很很厲害的位置上面去那就對了啊那你自己本身要做什麼投資你也可以在比如說你要把ETF把它買到滿買到永久然後永永持有那都很好啊我覺得只要做不一定不一定是什麼一定好一定壞我不覺得因為就像我當時候的狀況是因為整個市場的定存是這麼樣的低那我有一筆錢我需要把它放在臺灣當然現在還在那邊因為我五年前的事情還有一年多然後我就想說也沒有什麼大不了我幫助我同學做了一攤也很高興我也很高興啊我覺得我也做得很高興啊我覺得中間有一陣子聽James老師在講話的時候那時候買錯了但是後來市場大跌我就說又買對瞭然後現在市場又起來又覺得那算了這樣對錯好壞不要把自己想說你一定要像James一樣是這樣子無操的要拯救大家你做小你幫別人幫小的也很好啊我看到我同學也覺得很高興他又沒有帶我把我的錢拿去賭拿去輸掉我覺得棒得很很好的很我每次看到他他很認真在做他的工作他的態度就讓我很敬佩我喜歡這種人熱愛工作把你的工作做到最好什麼都很好你的工作不偷不搶好得很就是這樣我想要跟張勇鼓勵一下就是這樣而已謝謝淑芬講得非常好這還是要經過歷練才會知道真的是你在你的工作上努力就很美真的我看到很多人很努力就很美那就是美的表現我們花光花熱不管在哪個地方都有你的價值跟你的精神你把把錢做到最好很好的因為有人有需要那像淑芬說她那個時候如果沒那樣子她就放在定存欄又聽建築花要全部弄進去那三十萬又腰斬了這也是不好對不對因為那個是要拿來退休的想著就拿去買了2022年淑芬可能就Lock在臺灣了回不了美國沒錢了所以什麼時間做什麼事沒有什麼對錯在那個時間點自然就好在那個時間點自然就好所以老子講的無為就是自然不是強求你投資也不要強求做不來就是做不來不要因為我你就勉強這樣勉強的事情就會失敗因為你拗不過去你借了一千萬一千萬都要全部投資嗎我是這麼說我說劉安緊急備用金其他投入可是一千萬你說我緊急備用金就兩百萬其他八百萬就要下去那八百萬一虧就虧掉三百萬這個有的人就睡不著有的人說三百萬我這個五年的薪水都不見了那你如果會這樣想那你就要保守所以適合自己才是最重要才會成功冒過多的險都不會成功像Cat的媽媽就是冒過多的險就比較不容易成功不容易成功你冒不起的風險就得不到這是很正常的那也不需要不要去試探自己的底線做你做得到的做你舒服的方式那你不舒服的方式那不是你的財富所以工作也一樣你要做你舒服的工作以前我在鴻基我在鼓勵員工的時候我就是說你們的工作是非常有意義的每個人都非常有意義你們如果做的就是一點小事物很多用Asia的電腦就會當機了你本來晚上他6點要回家陪女兒過生日的結果做到一半當機了他得趕快把那個明天要做的present要補起來要搞到8點那就miss掉了女兒的生日你看你工作有多重要你關係著每個人的生活做電腦的人你要做到最好所以每個工作都有意義你如果沒有做好沒有發揮你的能力你會影響到別人你工作的很好你讓人家的幸福指數會提高那你就是你的工作意義你做保險就是讓人家的幸福指數提高那蘇芬的幸福指數都提高那這個就是對的他來找到你你就幫他好好做你去介紹給他他買了那就是他需要的就這麼簡單就沒有什麼對錯就是自然就好謝謝蘇芬分享謝謝蘇芬謝謝蘇芬總是很熱情然後接下來言惠你可以開mine訪問了謝謝可以聽到是吧可以可以好謝謝James老師好然後大家早上週我們有過關於Pledge account的討論然後這週我就跟Charles Schwab通了個電話聊到了解了一下這個情況那現在現在就是說從Pledge account他這個資金使用上其實是有一些這個規定的那OK現在Schwab實際上是有兩個Business unit就是一個呢是這個Bank另外一個呢是Brokerage那從這個Pledge account這個Pledge credit line它的usage的這個它的使用的規定呢實際上是有一個這個policy它叫regulation u意思是說呢從這個Pledge account借出來的錢就是一個呢是不能直接把這個資金轉到你的Brokerage account裡然後呢這個資金呢也不能再去買那個股票所以呢從這個意義上說呢就是說我們假如有這個Pledge account實際上是不能去買這個股票的那我想就是這個可能跟那個James老師之前講的就是從自己使用上就是我們這個從Pledge拿出來的錢只能用於生活或者是去幹別的用途而不能就是再反過來投資到這個這個Stock裡面所以我想就是說這個這個可能就是我們在使用這個Pledge account這個資金的時候就是要要注意一下實際上是不能再去買股票我就那個因為瞭解到這個情況呢我向這個James老師跟大家報告一下謝謝謝謝那個袁惠對沒錯你們Pledge借錢我一直講Pledge借錢就是過日子而已你拿去修修你的廚房可以可是你不要不能再拿去投資因為你如果拿去投資就是Double Leverage這個是不被允許的所以要注意嗯當然啦當然就是你如果真的要這樣做這個Charlotte Bank也不會知道因為你匯到別的Blockage account或者你匯到別的Check in account再把它匯回來到你的Blockage account沒有人會去查為什麼你不需要去查因為那個風險是你自己要承擔的可是他的警告是他的責任理解這個問題所以他既然會警告你代表這個風險是很大的所以你也不要這樣做雖然你做了可能沒人會抓得到你可是你如果做了破產了你不要去告他他就是說我就跟你講你不能再拿這個Pledge的錢去投資了你要這樣做他違反規定這個是美國是這樣子Disclaimer就是這樣子那你要運要做但你要自己負責而且這個風險真的是很大所以之前有一個朋友上個禮拜來分享他有4.5個Million的Credit他有4.5個Million的Credit那如果能不能用3.5個Million來去投資3.5個Million來去投資那這樣子的風險跌了多少多少其實是不應該拿去投資的而是拿去用就是說你拿了你的Credit是4.5個Million你用了3個Million去買房子這樣風險大不大應該是這樣談而不是拿去再買股票那他這個再拿去拿股票要用這樣來計算第一個就已經違反了Pledge的contract是不是違法我不知道可是已經違反了當初的跟這個Chartstrap的contract這個合約了不是這樣子你如果有4.5個Million的美金的Credit那你用3個Million去買房子這樣有沒有風險是允許去買房子的可是這樣有沒有風險是這樣談的那這樣子做的話你3個Million拿去買房子是風險比較高的因為市場如果跌掉跌掉45%45%就算了45%的話那你就會破產市場跌45%實在是太容易的事情了太容易的事情只要發生一件事情Pandemic來了你就45%所以絕對不要做絕對不能這樣做最多我們講過最多20%20%有時候都太aggressive因為那天算完如果你用20%市場跌70%市場到頭了市場會不會跌70%會啊會不會超過70%那你用20%其實也是冒了一個破產的possibility就是而且這個是隨機的你可能說100年才會發生一次可是那個100年發生一次你怎麼知道今年不是那一次呢可能今年就發生了以後99年都不發生那叫做隨機我們今天來談就是一個叫做統計一個叫做機率分佈一個叫做隨機還有一個叫做真真是在一個統計裡面的一個特例那其他的都是統計完之後就有隨機分佈隨機分佈完之後就有機率的問題機率裡面就會發生隨機這個要理解這個關係講了一堆他不懂OK好所以謝謝你的提醒跟emphasize就是讓大家更清楚這個不能再拿來投資那個剛才那個提到這個統計和隨機的問題我也是非常同意您的這個說法統計從時間上這個尺度上如果尺度很大的話它基本上這個會這個performance表現會跟這個統計是一致的但是呢這個隨機性可能隨時會發生就是你要是真的成為這個不走運的那一個人他可能就會砸到你那最最最那個保險的就是說當這個不走運的這顆石頭砸到你的時候你還能不能活著呢我覺得這個實際上是是非常關鍵的所以這個這個一定要一定要去分清楚謝謝詹姆森老師你看嘛我常常講就是說你要模擬你的資產腰斬之後你還活著嗎這就是怕隨機事件發生還有就是這個這個證管會交易所關門三年你還活著嗎你股票不能賣現金取不出來你的資產不能變現你還活著嗎所以你一直要模擬那個隨機事件發生所以什麼叫隨機事件第一個大地震你的房子毀了那再來這個時候剛好這個大地震讓整個證管會關了三年你模擬一下這個狀況你還活著嗎那你要做什麼準備那這個會不會發生會啊機率高不高很低啊可是會不會發生會啊可能明天就發生也可能啊就叫隨機所以你就要一直維持有一種隨機意識那可是也不是無限上綱巴菲特也是很注重隨機可是他講一句話如果是核子戰爭發發的時候這個我沒辦法他說這個我花我所有的資產來避免這個風險的話那我整個資產下去都不夠那他就是說這個是我沒辦法避免的一個隨機事件其他的隨機事件為什麼要留那麼多現金他就在避免隨機事件因為有什麼等下來個大地震他的保險公司要賠得起啊那不能來一個大地震那保險公司垮了那不行所以他就要留很多現金緊急備用金這個就是他的隨機的預防所以我們投資者不是隻有投資者我們人生就是一直要面對這種隨機事件的發生不能無限上綱不要想到這個晚上睡不著覺做到你能做的部位比如說你就三年的準備金就要準備好你如果還在工作那就半年那你就覺得半年不夠那準備一年吧這個一定要準備的不是說你不準備啊沒關係啦我就賭賭看那你看啊2021年的賭一賭那2022年就垮了那很多2021年聽我們的節目的人那想說啊詹姆士說這個長期回報10%啊15%啊哇結果第一年就那個隨機那個石頭就砸下來就毀了隨機嘛我說20年30年是有這個回報沒錯啊可是第一年你就碰到30% 50%被腰斬了啊你說這個跟我講的統計我的機率跟隨機是不一樣的我講的是30年時間走的一個穩定的回報可是2022年的那個下跌剛好就是就來了嘛這個本來是20年會發生一次的或15年會發生一次你第一年就發生了那沒關係啊那後面15年可能就會比較平安嘛那誰知道啊可能明年又來一次那連續來兩次那就是什麼這都隨機嘛那可能未來20年就更穩了嘛不一定不一定隨機就是隨時來那你說這個地方是沙漠不太會下雨降雨量就是隻有30mm所以我們就出去了也不會打雷很少十幾年來都沒有打雷所以我們在空曠的地方可是雨一下你說沒關係打雷很少結果砰一來你就剛好被打中了這幾千年千年難遇的你就遇到了倒楣事當然就很不好對不對那如果是當然很好所以這個是隨機的大家要注意隨機是我們要注意的統計這個事情機率這種事情長期的那比較不用擔心你就擺著就不用擔心了那你要擔心的是隨機事件市場要腰斬很容易的很容易的好謝謝好謝謝你來好謝謝那接下來那個妹妹你可以開賣法文了請說各位學員大家好我是在臺灣的美婷我是Follow老師有一段時間了可是今天第一次上來所以我這個有一點點惶恐其實我是想要echo一下剛剛在內陸的張柳還有淑芬因為我自己本身也是在一個保險公司上班我是兩夫妻上班而且是做了三十年的那我們也要借您退休可是呢我實在是因為張柳老師大概兩年左右其實我內心也是很徵戰因為我一直覺得說跟我工作有相助可是我也是因著一直在聆聽的過程裡面我自己也重新釐清了一個方向就是我覺得就是說我這二三十年來為我的客戶做了什麼我的客戶因為我得到了什麼其實我就一直在思考這件事情從08年的雷曼然後再來近期的這個有一個TDF就是到期性債券其實我真的是看見雷曼的一個一個慘狀就是我的客人真的是受傷很深所以我一直在思考說這個保險公司的這種商品到底對我客人有什麼幫助我自己深深的思考我發現真的我的客人挺可憐的真的我發現說好可憐喔丟了這麼多錢在我手上然後經我手上投資這些標的或是說傳統型的保單二十年的保單二十年傳統型的保單議定率率是6.5%的這些看起來是很好可是當滿期之後客人要用到錢二十年滿期的保單是My last的那時候我真的我內心非常非常的糾結所以其實我自己覺得這個這個工作實在是當然啦我已經也快六十歲了我是覺得說真的我從現在來思考我覺得保險公司的商品意外性除了醫療險除了癌險真的對客人有幫助之外我其他只要是講到儲蓄講到投資我發現真的對客人來講都沒有一點點的好處所以我真的是上來分享一下我自己的工作一個歷程那因為我那個大概兩年了其實我也把我自己過去的所有的在保險公司的所有的存款我通通都結清通通都結清然後通通都在19年的時候我就陸陸續續就買了那個QQQ後來老師說轉到臺灣所以我也跟著老師從757再轉到662這樣子一路走來我現在內心非常的平安而且更有趣的是我的客人前幾天跟我說你有沒有什麼好的商品我跟他說要不你參考一下那個00662我公司沒有這麼好的商品可以推薦給你所以以上是我自己的一個工作歷程也echo一下在內陸的張友加油好非常謝謝妹這個保險有它的好處可是保險經濟因為像妹她做了三十年她才發現她二十幾年前賣給人家的其實不是最好的商品那你就是要研究一下什麼是對客人最好的那你看賣給淑芬就是很好的因為她這六年又很短六年剛好就是緊急備用金那過日子的那這六年外面也找不到定存這麼好的在臺灣所以那個2.9%的儲蓄也OK像臺灣有什麼五年六年的這種郵局也賣那它也適合所以也就不用可是保險跟投資要分開保險就是保險投資就是投資儲蓄就是儲蓄那沒錯在保險我媽媽以前做保險二十幾年那這個後來我也叫她全部我們家的保險全部解約了那她也發現這個之前賣的這個回報很低那可是保險還是有幾個像Mei講的就是醫療險還有就是有一種我也不知道有一種叫做定期險就是一年買一次的每年買一次的那這個我不知道是不是好不好就是隻買一年的那每年都重新買這種事也是那就看你需要我是覺得這樣子不管你是汽車險還有保險你再怎麼保什麼最保險就是自己小心注意是最保險那你該做的身體檢查該去做就去做你靠保險就已經是已經發生了嘛事情都發生了嘛都病了嘛都發生了像我開車就謹慎小心嘛所以當然有時候因為像我爸爸開車我都會保讓他保假釋的就是無憂無慮的因為讓他都無憂無慮車子撞了就去修都免費就這樣子可是有些保險你要看看你有沒有需要像汽車保險一個玻璃破了你也要保玻璃破了就自己去修一修500美金或800美金就好了這個有什麼好保的這個你能夠承受的風險不用保所以你在尤其在美國你可以把那個地方不要不要這個不要那個就第三責任險責任給他保高一點因為這個是你不能承受的妹你有話要說嗎沒聽到謝謝老師所以所以那個保險經濟也要對自己的產品很瞭解那才知道說什麼是適合你的客戶那還有你買保險的人你也要了解你都不瞭解就只是簽名那也不好所以凡事都是要自己小心謹慎那車子就是說對生命財產能夠嗯保障的是值得那你自己小心可能是最重要的自己小心可能是最大的保險那再來就是我當然鼓勵大家如果有買車子那你要買特斯拉那買完特斯拉之後人都說那自動駕駛要不要買當然要買啊那個是保命的自動駕駛是在你危機的時候他會救你一命的一萬五千塊太便宜了太便宜了那你為什麼救你的命的工人你不去買啊你去保一個會發生意外之後你要被cover的應該是要在preventing就是事情發生之前那個錢要花已經發生了那就那真的是盡量不要碰所以大家身體健康那該去做身體檢查去做身體檢查那個該注意的安全注意好不該冒險的不要去冒險我們講過就是你不要去去冒險那你遠離風險那幸運就來那最近那個錢下去那個Tentenic去看Tentenic的那幾個那些富豪聰明於事糊塗於死啊不需要冒這個險不需要風險是不需要你可以避免的不要去冒那個險不然冒那個險你像Kobe對不對那那個搭那個小飛機你看你如果盡量避免你的風險那你的幸運就來那你幸運還沒來之前你的風險就已經先到那就沒辦法所以永遠要記得不要讓風險先到讓避免風險能夠買到的自動駕駛有資金有現金有錢的那你要買特斯拉而且要買一萬五就應該要花買自動駕駛你不買自動駕駛你買特斯拉做什麼對不對那你說你愛環保我想這個是不是最主要這真的是要自動駕駛環保在其次好謝謝妹OK來往下好喔謝謝妹那接下來PC你可以開麥法問了謝謝James老師大家好我是PC我首先要先echo一下上個禮拜James老師在短片裡面有分享的一個房屋投資的一個一個內容分享的是說以臺灣近十年來平均成長大概是五成換句話講年化報酬率大概在4.4%左右那如果是七都來說成長大概是1.1倍到1.8倍換句話說年化報酬率在在7.7%到10.8%左右那扣除掉所謂的這個土地每年要繳土地稅那個房屋稅1.2%到2%總共加起來3.2%再加上通通其實是超過超過所謂的臺灣的成長的那個年化報酬換句話說投資房屋是是一點利潤都沒有的一種狀況除非是這個七都的範圍那再加上有一些所謂的交易之後會有增值稅的部分那換句話講這個部分就像老師在分享告訴我們的以房子的投資來講還要勞心勞力獲利又不高這個不是一個好的投資那是分享這個部分那接下來有一個問題想請教老師就是說我最近一直在看一些所謂的全球經濟的趨勢包括這個週期經濟週期或者是一些這些新的一些跟經濟有關的我現在有個困惑要跟老師請教就是說我們過去在學一些技術分析的過程當中發現到如同老師所講的妖魔鬼怪一堆所以我們現在基本上是放棄學習所謂的技術分析但是對於這些所謂的總經全球趨勢科技趨勢那這個部分如果我們再多涉獵一些會不會落入一種所謂的一初期來說什麼都不瞭解我們就有錢就買然後打死不賣的這個立場當我們慢慢學到一定程度半桶水的時候從見山識山到見山不識山然後胡亂的在高點以為是週期的高點然後把它賣出然後接下來又賣飛了一直到進入到所謂的真正學到精的時候才會進入到見山又識山能夠抓準週期在高檔的時候能夠把它獲利10%來作為將來在低檔的時候加碼買入的這種增加報酬的一種可能性那不知道我們應該怎麼做才能夠去避免這種半桶水的過程而還是要保留一個完全完全不用去管這些所謂的趨勢經濟就是持續的打死不賣的這個立場不要在所謂的高點自以為的高點或是真正的高點當中去把自己手上的這個的一個股票做一個調整然後再企圖想要在低點買回的這些這些動作怎麼樣來做這件事情那學習的過程當中有哪些是應該要學的哪些是妖魔鬼怪不需要學的不需要浪費時間學的那這個部分將請老師謝謝謝謝PC的提問那個我們8點半You don't deserve my economy那個謝謝PC如果還要舉手發問的你們現在應該要舉手我們等下8點半可能就關閉舉手的功能那你如果不方便舉手你在留言區留言我會後會都會一一給你單獨回覆我看這個持續買進這本書裡面它有一個它講說美國習勒指數裡面它有一個美國房地產的指數那它的回報率是0.6%年化報酬扣掉通膨之後所以房子根本沒有增值而且它還是在加州灣區我瞭解了嗎所以這個是一個迷思就是買房子它有賺很多錢是一個迷思為什麼因為真正房子開始大漲是從2000年開始過去從1890年一直到2000年房價漲幅真的有限2000年以後開始大漲那所以過去買房子的人你們去看持續買進這本書前面就講買房子好呢還是不要買房子呢它有講房子是一個家庭歡樂的記憶所以它是有它的益處可是不是投資可是它有它的精神跟家庭凝聚很多小朋友說哎呀我小時候就住在這個房子啦那還有會有人要覺得媽媽你那個房子不要賣掉因為有我們小孩子的記憶家庭是有這種東西那可是你什麼時候該買房子持續買進這本書有提到就是你應該是確定這個房子買了之後要10年以上都會在這邊的那不要一開始就就去買而且它還建議你要買就買大一點的你不要買小小的過了35年說不夠了生了小孩又不夠要再換不是這樣他說你要買就你能力萬有類就給他買下去這個是見仁見智如果要做就做好一點不要一次不到位要換來換去因為你每次一換那個因為你知道回報率才0.6那你這個經濟商的這個費用就6%那你10年才能夠cover那個那個經濟費用這裡面還不包括稅金跟跟維修費那所以如果照這個席勒的這個統計來講席勒他是一個很知名的這個經濟學家也是諾貝爾得主那在1890年他統計來說回報率只有0.6%而且他是在1G所以你應該相信他那你如果不相信那就另外一回事情了你說我的房子漲幅就這麼大那是你時間不夠長再來就是PC就是周琦的問題我最近就是想這個問題因為本來我是六月就要停了可是想大家可能還沒有完全畢業因為周琦這個事情還沒解決那大家如果不瞭解周琦的話可能我不在可能又會落入一個又迷茫了到最後又以為是周琦了又搞亂了那整個路就沒辦法達到我們最終效果所以我會跟大家一起走過一個周琦周琦是這樣子的就是說不是你去看那個總經leading indicator我們有一個講師你如果去看我們youtube的課程裡面就有一個叫做第一週琦的這個youtube的youtube我們有一個課程一整套的課程那裡面就有就有就有這個總經的leading indicator的課這個你播放清單播放清單裡面播放清單的2022年的課程2022年的課程2022年的課程裡面有一個風險控管財報技術指標經濟指標與市場這個WayneWayne講的一個課程還有景氣迴圈與股市的迴圈這個我們有一堂課是這個再來就是我想這兩個應該是最接近景氣迴圈的就是兩個一個是經濟指標跟市場的關係還有一個是這個景氣迴圈我們課程裡面都有這個那這個學了有沒有用好像有用又好像沒用因為用起來好像也是怪怪的所以我跟大家講就是說一個周琦你沒辦法抓到那個轉折點那個轉折點很難啊在高點的轉折點在高點賣掉低點買進又在2008年的一月份全部賣掉2009年的三月份全部就買進來那種轉折很難啊叫我再重做一遍我會不會做得到I don't know那尤其現在我們都不會操作的人根本不可能做到做周琦你如果經驗夠的會知道的可是你能不能執行是一回事所以啊我會慢慢看大家慢慢學會不會學到我不知道會不會做得好我也不知道不過我會讓大家知道我是怎麼看我都不會看經濟指標的我也不會看利率的可是會不會看其實我也不知道很多事情是潛意識在發在作用那我要控制好這個潛意識正確的發發揮它的功能那從表面上來看表面上看表面上看是這樣就是說你們回想一下2021年發生什麼事2021年發生什麼事因為那個事情導致了2022年整個崩盤那2021年發生什麼事你們現在知道那個是什麼或者是2000年1999年發生什麼事導致了2000年的崩盤反而這個會讓你知道那你要去研究1925年發生什麼事導致1929年的大蕭條那1970年到1980年整個橫盤是怎麼發生的只有研究這個比較有有意義而且它會重複它會重複雖然不是一模一樣可是極度相似極度相似我可以講可是講了也不是你就不能照抄因為這個叫道可道那重點是非常道所以你要自己去體會所以不是每個人都可以做到週期所以我是說有些人小學畢業這個打死不賣這個獨孤求敗之後變東方不敗也是很厲害就是完全不動所以你們各位你說老師我就不要週期我就不會週期我不想學週期很好不用學可是學了有沒有好處也未必有好處可不可以學當然可以學也不是說不能學過程只是讓你增加穩定度那什麼這樣子好假設我們過去不是說打死不賣直接一直這樣這樣走過一遭了那就是小學就畢業了那也是很好至少不是文盲你知道什麼東西可是假設你要做得更好會怎麼樣假設我們重來一遍把時間拉到2019年那在2019年像CAD他們認識我的時候那我說這個週期現在是比較高了你們就不要投資不要全部慢慢來50%投資50%留現金可能風險會隨時來那這樣一講的時候可能CAD有些人就什麼叫50%全部不投就不要投明明知道風險就要來了這是一種狀況翻譯的另外一個人狀況就是50%投下去了那一講又一直漲19年漲20年漲21年又漲漲兩年啊健子你在搞什麼叫我們留現金50%這兩年大漲竟然都沒賺到我才不信呢我要全部買進去了就買在2021年的最高點所以你做週期本來沒事19年單筆買進去也就還好現在跌下去也沒有跌到那麼深結果這個19年單筆買進去結果週期了反而變虧損了所以週期有幫助嗎未必所以有沒有幫助其實看個人就好像醫生開藥對有些人真的有療效對有些人還真的沒療效對有些人還真的副作用真的蠻大的所以不能一概而論所以大家要知道你自己適合什麼不是我們一講你就做那週期我們可以試試看試試看週期在做的時候你會發現自己好像做錯了所以週期在做的時候你會感受到好像這個太早做跟做錯你很難分辨你會在19年留很多現金的時候你會發現我是做錯了嗎其實是因為做太早所以太早跟做錯很難分辨只有當2022年發生之後你才會知道你是做對可是你如果沒辦法堅持19年留著現金一直留留到2022年崩盤完底部你說我們做這個事那這個整個週期你做錯了所以一個週期要做一個完整之後才能定才能決定這個整個動作所以比長持還難比長持還難沒有那麼容易喔我回答就是這樣所以可能大家去想一想2021年發生什麼事你能想出來你能想知道那個時候發生什麼事嗎如果你對2021年都沒感覺未來要學週期可能很難因為你你完全不知道長得什麼樣子就好像沒有經過2022年的人就不知道不知道風險在哪裡以為自己腸胃很好結果這個吐了沿路吐你怎麼知道你有高酸症不知道風險是這樣子不知道你才是風險知道就不是風險那我們能不能去用週期來避免風險Howard Marks是一個那他也知道有時候會做得很早我們做做看吧PC所以我為什麼還在這裡就是想我們來試試看再過一段時間可是週期沒有不是像大家短線操作的每天每個禮拜每個月甚至一年都不是週期該做的事週期應該是十年左右的事PC我的回答是這樣謝謝謝謝你的提問第一個房地產不是好投資這個有證證據證明第二個就是週期也不是那麼容易是不是有效不一定一個好的藥方不是每個人都有效而且還有很多副作用就好像我們投資指數是一個很好的藥方可是會不會有副作用有啊還是有少數人會有副作用少數人會致命的所以不是每個東西都一定是一律有效不是再好的藥都有副作用謝謝大家來謝謝PC接下來Mike可以開發問了謝謝老師好剛剛看到舉手功能關掉了太慢了還好一開啟了謝謝其實我這個問題也是最好是不要那麼快結束因為大家都知道現在是世界大變局我覺得俄烏戰爭結束之後這個重建還有世界經濟變化很大老師最好還是不要走了因為我們還是很多問題我下面的問題其實也是跟這個有點關係其實跟投資沒有太大關聯就是中國大陸有一位學者叫做狄東生不知道怎麼念他也是一個院士他提了一個很奇怪的來地他說要把中國大陸的外匯存底發給35歲以下的年輕人首先這個問題他後面的結果當他講的結果是說這樣會造成美國的通膨很厲害因為我們大家都知道因為巴菲特曾經講過一句話民主國家不怕戰爭最怕的是通膨很多國家因為通貨膨脹這個國家就垮掉了不可能把美國拖垮包括這是政治的問題中國大陸醜美的比較多那我現在在想這個問題兩個問題第一個問題是外匯存底以我的瞭解是應該屬於公司的是Facebook Microsoft Google Apple特斯拉在美國做企業的時候存的錢在你洋行那邊轉轉做外匯難道這樣國家可以動用它來發給年輕人嗎這是第一個問題那難道說真正這樣這樣子把這些錢花掉然後就開始改變那會造成美國真正通膨嗎這個完全我就不是很懂因為財務金融這些方面完全都是我的外行所以我在想說我不知道這個問題問的對不對我也不知道該怎麼問畢竟這還是一個院士一個專家所提出來的東西所以我在想是不是他們想到什麼怪招了還是說我們這個自由國家還是有一些軟肋可以弄就是習近平搞的那個心靈政策造成美國這2022年到現在那個是通貨膨脹現在通貨膨脹真的是壓到已經4次了而且我覺得昨天葉倫也講堅決要讓它達到2所以這是美國堅持的policy它不會改的所以在這個情況下它可能還是會繼續加息那自己會加利息當然對股市不會很好可是對科技應該是沒有影響因為科技畢竟是像老師講的所以這幾年來說聽老師的話買QQQ真的是非常非常棒的投資啊因為股票跌的真的是一塌糊塗回來的時候它回不來QQQ回來好快喔所以這就是我現在非常非常堅信老師說的可是我很多東西還是不懂所以希望老師不要那麼快退每個禮拜都有新的問題所以謝謝你們如果持續有問題我就在這邊如果沒問題我們就關網謝謝Mike這個是非常好的問題我可能也需要花很長時間20分鐘不曉得講的完整部分第一個真的不好所以你們要知道一定要把通膨打下去為什麼為什麼你們理解嗎為什麼第一個我最近去吃飯隨便吃一個一個人的花費就是五十幾塊上個禮拜我講過五十幾塊是最基本的一個便當25塊加上稅金再加上小費不到五十也要四十幾一個便當而已24塊的便當我跟我太太去吃鮮芋仙兩個人點兩碗就吃了總共三十塊一碗十五塊美國的通膨真的是太大了我在美國吃一碗我在臺灣可以吃十碗那你覺得通膨好嗎當然不好通膨是一個很罪惡的事情所以通膨覺得不好那我們有錢我們吃得起可是你要想想看其他的人要去拿糧食券要去那個我有個朋友他去做義工太多人年輕的也有年紀大也有都去拿食物救濟那通膨造成太多太多問題了所以一定要把通膨壓下來不然很多人會受苦所以我們要悲天憫人不可以說你花得起讓通膨來對我們來講真的沒差啦而且我錢都是借的有什麼差通膨越來我借越多應該賺越多因為現在花掉馬上賺現花現賺因為明年會更貴現在花去旅遊歐洲可能兩萬美金明年可能三萬美金我現賺一年賺50%所以通膨是一個罪惡不是不好像以前我教經濟學的時候通縮好不好其實我覺得通縮很好啊一個便當吃一碗50塊如果能夠10塊不是很好嗎所以我都不知道通膨有什麼好我倒知道通縮很好可是經濟學家說通縮不好我實在不理解不過沒關係至少通膨不好是大家有共識這是我回答麥克第一個問題第二個問題外匯存底這個事情一定要搞清楚不然你一定會被外面的人糊弄我問大家美國有沒有外匯存底你們知道嗎美國有沒有外匯存底應該是沒有吧因為它是美元根本不需要外匯吧對等一下現在現在那個我們舉手功能是關了Jason你如果有那個所以我們8點半就會關了我想我不想破例所以不好意思有問題你留在留言區不然就是下個禮拜我們再一起討論因為我這段話麥克這個問題可能我也要慢慢解釋對美國沒有外匯存底它的存底就是央行它要多少錢存底是什麼就是說我們臺灣留學留學生來美國整個臺灣是一個家庭一個家庭那有小孩要來美國留學那他一定要拿美金那這個美金誰賺的不重要反正我們家庭成員賺的那有人需要這個美金那就好像一個家庭爸爸賺錢可是有人要去唸書就是爸爸就去領錢來那個家庭的存款那個就是家庭的存底外匯存底等於現金存底一個國家的外匯存底就是國家的錢全民的錢屬於全民的不屬於個人也不屬於政府不是是全民的也不屬於Facebook也不屬於應該說也不屬於TSMC也不屬於TSMC所賺的外匯可以讓一個留學生去留學也可以讓你去旅行因為他賺的那不一定TSMC拿去花所以外匯存底是一個國家的存款它可以讓國民去消費這個就是一個國家的存款一個原則所以如果你不是用Hot Currency就是你不是用歐元你不是用就是世界流通的貨幣的話那你的你這個國家就需要外匯存底那美國因為它不接收任何貨幣你到美國商店你拿歐元它不收的你拿日元它也不收的一樣你拿你拿美金你拿美金到日本是收的喔我記得我以前Travel到日本我拿那個Travel Check去100美金它收耶它收喔所以你會發現說你拿美金到歐洲去消費有的店也收所以你要知道你的外匯存底應該存什麼東西那你的國民出去消費可以用得上那就是你要的存底家庭你的國民常常去日本那我們就多存一點這個家庭就多存一點日元跟你自己一樣嘛我們有時候有的家庭有的人常去日本他就說我有存很多日元那一樣國家也一樣你常常跟美國做貿易很多人都需要去美國讀書很多人需要去買美國的商品那我們家裡就要存一些美元也有人想去歐洲那我們要存一些美金要存一點歐元那有時候我們這個也要跟中國有貿易那要存一些人民幣所以這個外匯存底的佈局是央行可以佈局可是不屬於央行是屬於全民的這個觀念要清楚所以很多議員都搞不清楚我們拿外匯存底來做什麼那個央行說你做主權基金跟央行沒關係所以那個議員都搞不清楚不是叫央行你要成立主權基金那個就是完全搞不清楚金融運作所以什麼叫央行成立主權基金沒有央行會成立主權基金所以央行不是成立主權基金的單位成立主權基金是財政部那你要用財政部的錢對要用納稅人的錢這才是財政部你家裡的錢你要怎麼運用要拿來投資當然可以啊所以財政部你稅收拿來之後你要多少拿去投資當然你財政部有權利做這事如果我去當臺灣的財政部讓我當40年的話我全臺灣都退休了為什麼大家努力了40年都不能退休我一個人努力了18年就可以退休了為什麼整個國家努力40年還不能退休我就讓整個臺灣退休所以這個就是財政部有需要做改良那為什麼要主權基金才叫主權基金那我讓財政部40年我就讓他全臺灣退休因為你整個稅務規劃裡面只有20%拿來做主權基金40年全臺灣就退休瞭如果你個人的薪水20%存起來去投資指數基金的話你個人可以退休為什麼國家不可以退休當然可以退休好所以這個外匯存底是全民的外匯存底是政府的也更不是央行的那再來談就是我把外匯存底發給這個35歲的NO NO NO完全是外匯存底又不是屬於個人的外匯存底是屬於全民的那誰可以拿就是有需要的可以拿不是把它發出去不是你發出去了你國家就破產了你發給所有人買Qualcomm的IC沒錢啊因為你外匯存底都發光了三萬億五萬億都發光了發給百姓了那貿易怎麼做留學生怎麼做不可以哪有這麼天真沒有沒有不是外匯存底不屬於國家的外匯存底不屬於國家的外匯存底是全民的有需要的人去做那你說政府可不可以動用政府有錢有人民幣那你換成美金你想要做什麼你想要做都可以啊你只要有人民幣就可以換美金那你說政府自己印錢當然也可以啊你總是發行債券嘛你政府要有錢也要發行債券不然就稅收嘛那有的錢你要換成美金那你要做什麼要去做一帶一路當然可以啊可是政府也是要賺錢啊要用討出來啊央行可以印錢可是印的也不是給政府也不是給個人給有信用的人所以這個外匯存底當然不能分給人就好像央行印錢印給誰很多人說你們有沒有收到央行的錢央行印那麼多錢你們有沒有收到你若沒去借錢你就是沒收到你借錢就有收到你房貸你就有收到那你就賺錢像我去做我借錢那我就收到了央行印錢你們都沒收到沒收到就虧了嘛現在通膨那麼大我過去花的錢都賺到了所以外匯存底是全民的不屬於任何人的也不屬於國家的所以你不可能拿來花至於外匯存底要怎麼分佈那是央行那個像中國像以前的臺灣外匯管制的時候是央行在做決定因為只有央行可以換外匯記不記得以前在臺灣的時候就是隻有央行可以換外匯其他的銀行都不能換外匯後來慢慢央行就開放給其他銀行做這個指定銀行外匯指定銀行那時候開始有外匯指定銀行所以幾家銀行可以換外匯所以那幾家銀行就是在央行的外匯帳戶裡面有金融帳後來就全面開放了你們自己留吧你們自己的外匯像中國信託你們自己如果臺積電透過中國信託去收款那個外匯就存在中國信託那中國信託的美金就是外匯那這個彰化銀行有人透過彰化銀行去收一個美金的款項那彰化銀行就存有美金帳戶臺灣的外匯那有人要去留學找彰化銀行去換美金那彰化銀行就把當初臺積電所賺的錢換給這個留學生那就去美國留學所以外匯存底現在臺灣開放的國家存底外匯存底都存在各個銀行而不是在央行央行也有因為中央銀行也有一個銀行所以如果跟中央銀行有業務往來的你賺了美金就存在中央銀行的外匯所以中央銀行其實也沒掌控臺灣的外匯已經都留到所有佈在所有的全國的銀行各家銀行郵局可不可以郵局也有外匯所以只要金融業都有外匯因為它可以承辦你只要承辦外匯的業務的話你就會存有外匯所以任何銀行都可以有外匯這是外匯開放的國家那中國可能是外匯管住的國家的話所以各銀行也有一些外匯可是它就是限制你的用途這個是外匯那以前臺灣外匯管制的時候不是每個銀行都有以前是所有銀行都不能有隻能找央行換美金所以外匯不可以發給年輕人不可以那可不可以做全民的均富這個年輕人發錢給他們當然可以啊但是這也是中國的規劃之一那今天假設我們抽一個稅假設抽稅那我們就是有一種叫做年輕人資產資助方案那這個稅基怎麼來那就要考慮財政部說那就是最富有的Top 10的人每年繳1%的稅放到這個Fund裡面那這個Fund我們就來買臺灣的話就來買0050好了那把這個股份給所有滿25歲的年輕人你就有個帳戶這個帳戶我們會把錢撥到你的那個帳戶裡面只有0050等到你50歲的時候你可以動用多少%到60歲的時候這是退休金這個錢怎麼來就是從最富有的Top 10裡面抽1%的稅財產稅那你財政部就有一個稅基規劃那你就可以做一些運用所以還是要有稅基你稅怎麼來所以常常美國那個政府要花錢那個Congress就會問你錢怎麼來你錢怎麼來就是問這個你錢怎麼來所以在臺灣就是像現在什麼賴清德就是說這個高中免費你不能喊高中免費你錢怎麼來要先搞清楚所以你如果用了這個錢去做這個那其他的錢本來要做的什麼事就沒辦法做了如果臺灣本來有稅基稅務盈餘的話我們本來就收稅就超多那就可以補高中生免費那稅基怎麼來是要先搞清楚那你說去年就收很多稅所以多出很多錢所以現在可以做這個也不是啊稅基怎麼來是要穩定稅收不是看景氣今年可以高中生都可以免費明年不行因為明年景氣不好不行不可以這樣子的所以要做一件事情長期規劃的時候是要一個那個稅基的來源是穩定的不然就相對穩定的不然你一定是一個空投支票不然就是全民買單那就稅就要增加嘛所以財政部跟個人一樣你沒有這個能力不要做這個事那你要做這個事要永遠要繼續做下去才能夠定這個方案下去這個不是一次一次荒玩就沒了不是說我們放一個煙火去年因為漲很多所以我們現在來辦一個煙火秀可以可以可是你要做一個長期的那可能那個稅務稅基的來源就要永遠所以你如果要全民經負就要年輕人有一個這個資產資助方案那每Top10的所有資產Top10的人每年繳1%的稅那分配給25歲的年輕人滿25歲我們就會給你一個比如說10萬塊的臺幣的0050或者是10萬美金的這個00662完全不管或是臺幣100萬的0066也可以或者是Combination指數基金0050 00662再來什麼規定好就讓這些年輕人至少跟著有錢人一起有資產分享全民跟全世界的成長那這個是一種全民經負的觀念我以前有談過是可以做的可是你就要限制他不可以領出來40年後才可以做至少20年可以領一部分或者是說你結婚了你可以領多少部分甚至說你結婚了國家就再撥多少錢給你反正從Top10的資產的人收1%來做這個事沒有問題那你財政部有個稅基規劃那你要做什麼事都可以而不是把外匯存體拿來放那更不可能拿來當子彈你外匯存體中國你外匯存體5億全部撒到美國來我跟你講一秒鐘央行就把你全部收走了完全一點聯誼都沒有因為你來的時候會通膨嘛拉高拉高利息嘛拉高一下錢就被吸走了你5萬億10萬億都不夠他只要一吸他只要發行債券把債券賣出去那個錢就被吸走了哪有什麼通膨不會那個錢就是完全看不到連一個聯誼都不會所以不懂不要把外匯存體拿來當武器你那個是根本就是連竹竿都拿來當武器這不是茅草所以不會不要講這種話這個沒有意義外匯存體是有力量沒有錯可是可以來購買東西沒有錯可是絕對不是拿來當武器央行美國央行隨便一億都幾十萬億了還怕你這個5萬億太小看美國央行所以看大自己的外匯存體所以我想拉里拉講這麼多就是在講外匯存體的事情麥克我不知道這樣回答有沒有回答到你的問題有有有非常非常非常清楚因為這樣我就覺得說因為當他提出這個理論的時候中國人非常多在討論畢竟他這是一個院士那我那時候覺得這個有點點荒唐可是又指不出來老實今天指的很清楚所以這就是一個最大的問題就是當你一個獨裁者要做一些事情的時候的確是美國真的很害怕同盟比害怕戰爭還害怕美國並不怕戰爭可是像他這種東西還真的蠻多人信好像可以發給學生然後就我不要美金了我就可以開始把這個美國的確是我們也知道說因為中國的清零政策造成美國很多同盟可能有一點點影響不知道影響多少可是我是覺得那像高科技的產品該買還是買本來三年換一支手機倒是剛老師講的很重要就是實務了實務其實我認為可能是因為服務通膨人力的價錢貴了像臺灣最近開始有人在談說要不要恢復服務就是那種service inflation就是服務的那種通膨美國事實上是薪資通膨因為薪水太高了沒有辦法那一陣子因為找不到人大家都不願意上班在家裡所以薪水目前也壓不下來既是lay off很多還是沒有辦法壓下來現在大學畢業生的薪水都很高所以我在想說這件事情來說最後總結一句話中國大陸那邊的愚蠢政策實際上是我們臺灣最好的盟國不好意思講一點政治的東西我是很安心剛剛聽完老師之後非常非常安心謝謝大家要注意外面的資訊99.99%都錯了因為你們不知道錯的原因就是無法證偽假設今天講到你自己的時候你就知道錯到有多離譜有人說James是客家人他憑什麼說我是客家人我都不知道所以當他講到你自己的時候你就會發現怎麼會突然冒出我是客家人哪天又冒出我是這個越南人所以嘴巴是在別人他怎麼講我們能控制嗎那媒體也是一樣媒體也是亂七八糟的你看院士也可以隨便講那怎麼講所以有時候自己不知道自己無知就是不知道自己無知所以大家聽話要小心聽別人講話要小心還有自己講話也要特別小心不知道的不要講不知道的不要講那個你就完全不確定你講出來做什麼James是客家人你們要買賣去找James因為他以前也做短草所以他會教你 是嗎這個我隨便亂講話當然我也不能限制人家講話可是你們要知道99.99%都錯所以你們在外面聽到說James怎麼樣怎麼樣99.99%都錯請你來問我你要先假設他99.99%都錯連媒體都一樣你去深入檢查查詢他們所報導的關起門來寫新聞所以不要相信外媒在外面的任何事情不要相信你沒辦法證明他錯之前你沒有去證明他錯之前請你不要相信你證明都證明不出他錯的時候才為真所以我會教大傢什麼叫真所以有空我會開一個房間來談真統計機率分佈跟隨機這個要搞清楚完全不知道這是什麼東西所以這個是會迷失掉因為你會被社會資訊所誤導當任何資訊你沒辦法證明他錯你要去證明其實證明錯很容易隨便稍微查一下就知道這個錯我常常一個資訊來我一定會去查一下通通都錯你知道這個你學到真你就會學到真很多人說房子會漲房子很好買房子很好結果你去拉圖1890年到現在美國房價房子的成長率YOY只有0.69那些說房子很好的人你覺得他怎麼樣那個就是機率分佈他剛好站到2000年到現在這些人說房子很好你去問問看1960年那些人好不好所以1920年1900年買的房子好不好到了1960年房價都沒漲經過了60年當然你也可以說那股票也沒好股票就是1970年到1980年也很慘橫盤不動沒錯可是你要知道你要持有多久才會離開那你如果說不願意經歷這個像PC問的那我們來學一下週期吧那是不是學了就一定會改善未必啦因為週期也是一種藥嘛長期投資也是一種藥嘛那每一種藥有沒有效因人而異會不會有副作用肯定有那會不會發生在你身上那就上天保佑有些事情真的是天天註定我想先這樣子好了今天應該談很多了那Jason不好意思有事留到下次來談好了保留一下可能有機會好那Ted我們交給你好了好喔謝謝老師然後還有所有今天發問的朋友然後就是我覺得每次的對談都會更加有深度然後大家也可以繼續學習然後就是大家可以把握就是舉手發言的時間就早點進房間來因為亞洲時間現在真的是蠻晚的有些就是年紀比較長的朋友都會跟我說房間有點開得太晚他們都會體力不支對所以我們才會就是希望大家在11點半以前舉手然後上來發言然後讓大家可以早點休息說謝謝大家的體諒那就謝謝老師跟今天所有的朋友下個禮拜再見那第一次上來的朋友就可以follow老師的Bio這樣子就是我們每週開課或是老師他有去開一些新的課的時候也會發通知好謝謝大家這個我現在每個禮拜盡量就是有三個短片那個短片的內容還是我自己寫稿的所以還是值得去聽我建議大家還是去聽一下因為還是有幫助謝謝所有的moderator跟提問的人那我們開還是兩個小時為重因為這樣子會比較有效率拖太長沒有用好那下次有舉手就趕快提出來談一談那就很快就兩個小時結束不然中間有空白的就浪費時間了好謝謝下禮拜見

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