【為什麼 QQQI 的股息能穩定又安心？關鍵不在配息，而在資產配置與人性管理】日期：2026年1月10日

好，那個我們今天的講課先開始，那 Kate 麻煩你了，謝謝。 好，謝謝老師。今天是 2026 年 1 月 10 日，那我們現在在 Clubhouse，這裡是 CLEC 投資理財頻道，這個影片是 YouTube 的編號 00548。好，有朋友就會幫我們的影片搬到大陸的這個喜馬拉雅那邊的連結。那有些人可能用聽的會比較方便，這裡有喜馬拉雅的連結。那你國內有人需要的話，也可以把這連結給他，或者在喜馬拉雅的平臺搜尋 CLEC，應該也搜尋得到。那這樣我們多了一個平臺，大家可以運用。 第二頁，這是新人的葵花寶典，裡面有很多資訊，所以假設你是新來的朋友，那你就進到這個連結，去看所有的裡面的資訊，裡面有很多連結，有很多檔案，有很多影片。所以大家去那邊先過濾一下。你可能很多人有很多的資訊，很多檔案都在那些檔案裡面。 市場震盪跟我們沒關係，國際局勢跟我們沒關係，市場分析也跟我們沒關係，財務報表也跟我們沒關係，經濟局勢跟我們沒關係，所有一切都跟我們沒關係。所以你不要來問我說這個美國如果衰敗了怎麼辦呢，那個這個這個這個 AI 開發啊，半導體怎麼樣啊，現在應該要不要買黃金嗎，什麼這個都無關了。我們就只買那斯達克 100 指數基金，或者一些我們建議的高股息給退已經退休的朋友。那其他都沒有關係，我們不會去分析市場。所以你如果來問我市場的問題，請我分析市場，那你就找錯人了。我是不會分析，也不會預測。我們就找錯人了，就有錢就買打死不賣，這就是我們這個頻道的最高指導原則。有錢就立即買進，那你若認同，你可以繼續留在這裡，你若不認同，那你就走錯房間了。 好，免責免責宣告，這個我們的資訊僅供參考了，我們也不是專業的投資顧問，也不是專業的投資顧問，是專業的稅務人員。大家投資一定要秉持自己的認知跟能力，沒有一個人是一樣的，在投資上面，有時候我回答一個人的答案，你不要把它拿來照抄，因為我的回答只適合他，你可以參考，可是絕對不是拿來就直接你就給他吃下去了，會中毒的。 所以我們的頻道就是只是個人經驗分享，那你可以用你的自己方式做投資。所有的相關的資訊都在留言板，不管是在 YouTube 或者是 clubhouse，你在留言板最上面應該可以看到我們的講義跟今天相關的連結。 clubhouse 的朋友記得我已經不會再去過了我那個留言板了，所以你不要再留言問我，你要我們應該都 Open 讓你們上來講話。所以你有問題直接上來，那這樣子對於聽回播的人會比較公平，因為他們因為我在看你們的留言，我也沒念出來，所以他也不知道我在回答什麼問題。所以你們最好就是上來來問問題就好了。 投資者永遠極度樂觀，沒有悲觀的理由，投資者永遠迎向陽光，所以市場終將上漲，投資無需投資需要忍耐，財富值得等待，這個沒有一夕致富的，你也沒有挑股票，也沒有操作，都沒有，我們就是買進打死不賣，就這樣子而已，這個沒有什麼技巧，就是要有耐心，唯一的技巧就是要耐心。 好，嗯，在各品牌上的投資者，在各品牌聽到這個頻道，如果你喜歡的話，就幫我們訂閱按讚留言，或者分享給你認為你的值得分享的朋友。市場永遠持續上漲了，我去年底說市場要創新高了，那可能是去年沒創新高，那今年可能又就會創新高，創新高只是早晚的事情，所以要那個看一下為什麼。 好，這個詐騙集團還是模仿我的 ID 很像了，那他我是 CLEC Chairman，他是 CLEC Chairman 後面再多一個 M，Chairman M，他就是或者另外一個 Chairman N，大家注意，你跟我聯絡什麼你要注意確定的是我本人。 好，嗯，第 13 頁，今天我要講一件關於我的這個最近的醫療，就是說其實我一直有打汗的問題，那我都不覺得打汗有什麼問題，從小到大我打汗，我自己都不知道，當然我家裡人知道我打汗，可是我都不覺得那是有什麼問題。那後來我才慢慢了解，打汗其實是一個很對身體很不好的事情。那你長期會打汗會影響你的睡眠，還有你的血氧濃度會很低，像我的話，我的血氧濃度打汗的時候會低到 83，那算很低，那就會造成胰島素的阻抗，高血壓，高血脂，心臟病，還有最後會失智這些副作用。 所以大家如果你有打汗的問題，你可能要稍微重視一下啦，雖然不會有短期的危害，可是你因為打汗而會有一段時間幾十分鐘的缺氧，這對你的身體的器官都可能會是一種影響。所以我透過一個睡眠治療專科牙醫用牙套矯正把我治療好，我的打汗。當然我的打汗，他說看起來中上等的問題，所以用牙套就可以了，不用到什麼開刀什麼的，就不用。 所以我是給大家一個建議，你可以在你的 local，或者是找一下有沒有治療這個睡眠治療的牙醫專科醫生，他可以幫你做牙套。 那我這個醫生他是有做牙套就是治療打汗的專利，那他做一個牙套差不多五六萬，是我覺得還是蠻值得的，因為我做完之後，整個睡眠品質就幾乎就是百分之就是達到 100 分，這個以前都不知道可以睡這麼久睡這麼長，不用醒來。這也不是商業行為，也沒有業配，所以你們自己參考。那你當然 local 就自己找醫生就好了。 那你若要找我這個醫生的話，那這有名片在這個是產品牙醫診所許醫師，那他是這個我看一下，他對他這個臺灣睡眠醫療學會的，所以他也有會治療就是跟睡眠醫學有關的。 那你看第 15 頁，第 15 頁我那個之前前面那個第 13 頁，你們可以下載這個 Snowlab 這個軟體，你測一下你自己的有沒有打汗。那你因為這個軟體就只有三次的免費，所以你如果有兩個手機，那你那三次免費你就就要把它用照相機把它 screenshot 起來，那可以給醫生看你打汗的程度。 那你看我 15 頁，我在還沒治療之前，這個我的打汗將近有 17% 就是晚上的時間在打汗，而且我將近有 42 分鐘，我睡了五個多小時，有 42 分鐘，你看都睡不長，只有睡五個多小時，那我就醒來了，就沒辦法再睡了，就其中有將 近 20% 在就是在打汗。 那我治療完之後，你會發現我的打汗就變成 0% 跟 1% 了，那幾乎就那個打汗的問題就解決了，那我的睡眠就會比較充足一點。第一個那個四個多小時，那可能是我一半可能關掉了還是怎麼樣，那後面就睡了的九個小時跟八個小時 54 分鐘，那只有 1% 的時間，那很微弱的一個打汗，所以這個就把我的問題就治療完了。 好，那第 16 頁，這個是我打汗之前的睡眠品質，我是用 Apple Watch，那你們如果願意的話現在去買 Apple Watch 11 是最好的，這個穿戴式的是最好的，這個穿戴式的健康，它可以量血氧，也可以量血壓，也可以量脈搏，心臟有沒有顫抖，還有蠻多的，所以我是覺得 Apple Watch 11 值得去買，配合新的手機好像 iOS 26 以上就可以了。 這個治療前你們會發現我那個上面醒的紅的地方都蠻多的，所以我每次半夜就要醒來好幾次，我也不知道為什麼突然就醒了。原來我是打汗缺氧的狀況。那第 17 頁，我打我治療完之後，你看我那個打汗的時間就很短，就這個不像不是打汗了，就醒來的時間。本來我們人就稍微醒來一下，就又下去就睡著了，就沒有那種這個一直醒來前面。你看這個是 16 頁，我就沒整個晚上睡著了，晚上都在一直醒來的，睡一下就醒來，睡一下就醒了。 那那這個經過治療完帶那個牙套之後，就我這睡眠品質跟打汗問題就解決了，給大家參考了。這個我是覺得你們如果這個問題可以去找這許醫師，或者是你們在你們 local，因為不一定跑到臺北來，有的人在海外，那你最少去找一個治療你這個問題的醫生。那我是認為牙醫好像變成是低低比較簡單的一件事情，那當然你要找那個睡眠專科的牙醫了，那他幫你治療打汗 OK。 Anyway 我們見到第 18 頁，第 18 頁就是喜馬拉雅平臺的，我們 YouTube，我們 clubhouse CRUC 的連結，這個可以轉給國內需要，中國的內地需要的朋友。19 月好，最近就是還是很多人就是要去 IB 開戶，或者是嘉興理財開戶。我是覺得你們不要去美國，非美國居民或非美國身份的稅務居民的人，不要用美國的銀行，真的不要用。我不是說你現在所擔心的任何事情都不及於未來，你的帳戶風險。你在嘉興理財或者是在 IBKR 或者在其他的美國證券商什麼什麼 First Trade 這個東西，你會有遺產稅的問題，你就得繳 40%的遺產稅。 那不只是這樣子，你還有一個這個帳戶風險，你不知道美國在金融業裡面帳戶是管得很嚴的，只是你們沒感覺。他們你的帳戶，假設你的帳戶你開帳戶的時候，他就問你說你這帳戶是做什麼的，那你說沒有了，我就是做一點投資了，那或者是我就生活費在用的。突然之間你就有好大筆的資金匯進這個帳戶，你就是生活費的帳戶，為什麼會有大筆資金往來呢？那他就會把你的帳戶凍結。他跟你開帳戶的目的不一樣的時候，他隨時可以把你的帳戶凍結。 還有就是他可能有會寫信給你，比如說你做了一個什麼動作，網路操作，做了一個什麼在嘉興理財做了一個什麼動作，做了一個什麼操作，他寄一封信給你，好死不死，你要搬家了，那那個信就被退回去加信了，那我跟你講你的帳戶就會被凍結了，因為你的資訊跟你的所在資訊都不合，或者是他打電話給你，那個電話變成不是你的電話，或者是那個電話接起來的人不是你，或者是那個電話變空了，那你的帳戶又會被鎖起來的。 還有就是只要銀行的人聯絡不到你，你的帳戶也會被鎖起來的。銀行寫信給你，你都會被退回去，那你帳戶也會被鎖起來。所以種種很多問題，你的帳戶都會被鎖起來會被凍結。所以這就是一個帳戶風險。 第三個就是說，好你說繳遺產稅萬一，那就繳遺產稅，把你帳戶都被鎖起來，可是你不是這樣子。很多人就說那我買 CNDX 好了，那就沒有遺產稅的問題。是啊，是沒有遺產稅的問題，問題是你進入了遺產遺產繼承程式的時候，你就遺產繼承人也非常麻煩，他要去收集很多資料，戶口名簿，繼承順位，還有死亡證明，要去公證，公證完要釋出，要翻成英文，翻成英文之後還要去美國住當地的領事館做英文的公證，那做完之後你才能夠開始做繼承的程式。 美國的遺產繼承又要遺產認證，而且遺產認證又得透要經過半年的時間，那你本人也不可能去辦遺產認證，你還是得透過律師。那這個重重疊疊到最後你還要去辦遺產認證，到最後很多家屬就放棄去辦這個美國資產的遺產繼承了，最後搞到最後你將一無所有。所以我已經談過好幾次了，可是總是有人要來 email 或問這個問題，老師我擔心這個，擔心那個，你擔心再多，你怎麼不擔心你的帳戶風險呢？奇怪，錢都會化為烏有的，你都不擔心。 所以我還是再重申一下，你不是美國稅務居民，你不要在美國的證券商開戶投資，你不要到美國買資產，懂了嗎？不要用你的名字登記在美國的那個什麼證管會的，或者是用美，用你的名字在美國買房子。你不是美國稅務居民，你在美國買房子，你的你你你變遺產的時候，那房子也是遺產稅 40%，你沒有必要了。所以你在 local 就可以買到美國的那是達克 100 指數基金了，你為什麼要漂洋過海來冒這個風險了？ 所以我就在網路上啊，或者是留言啊，或 email 一直在重複回覆這個問題，所以我希望我這個回答大家能夠聽進去啦。好，那希望這一次就把它回答完了，不要再問相同的問題了。 好，我們第 20 頁就是 QQQI 股息是比 0056 好，這是因為 QQQI 的他的 base 他的基礎是 QQQ，而且股息不是完全靠公司營收的，你要知道有很多朋友就來跟我留言啊，或者講說老師，0056 那個曾經業績不好營運不好的時候就沒有股息了，所以 QQQI 會不會因為這個這個這個 QQQ 的 100 家公司營運不好，那就沒有股息了？所以我說你要了解 QQQI 的股息組成的成分了，後那等一下我們再講，那 QQQI 在臺灣來講他是要進入海外所得，那其他地區我就不知道哈，像中國香港我都有給你們那當地的高股息的，所以你們也不用買 QQQI，因為你們不見得會退稅。 那臺灣很多證券商都 會退稅，所以你們這個預扣稅股息預扣稅額都可以退的回來，幾乎可以退 96%。臺灣的朋友，所以 QQQI 我是給臺灣的朋友建議的，那你們香港或中國啦，應該找當地的高股息的，中國也有 12%16%。那臺灣付委託不會有什麼美國遺產繼承的問題，到目前為止是這樣。 好，2321 頁證金的質押帳戶，這個朋友跟我們一個，這是元大證金，這個質押帳戶你三年沒去動會自動失效，以後要用你叫重新開辦，所以最好你開辦之後給他質押一張借個一萬塊，我就是給大家一個資訊，有的人就會問這個這個資產配置，那我們 433 的資產配置，經過股票質押，每年借 2%就會自動導航了。 那有的人會說那以後如果資產變增加的時候怎麼處理，那這個以前我們都有講過，那你原本 100 萬美元，每年可以用 2%就可以用 2 萬，那經過 10 年你可能已經資產來到 500 萬，那你可能也欠了 25 萬美元了，那你想要提高生活費嗎？因為生活品質嗎？ 因為你的資產從 100 萬提高到 500 萬了，當然提高一下生活品質也是無口後非也是應該的好，那你的資產配置要重新設定自動導航，所以你就會變成你已經欠款 25 萬了，所以你要兩倍的 25 萬就要用 50 萬，先把從 500 萬裡面拿 50 萬出來，先放貨幣市場基金或 money market，那剩下的 450 萬再做 433 的資產配置， 那你每年可以用 500 萬的 2%就是 10 萬可以花銷， 也就是你的生活品質就從 2 萬塊 跳到 10 萬塊那是大概這樣。那以前我們的資產配置都有講過。那只是這個留言又問了一次，我就再來講一次好了。 好，23，有的人就 100 萬，只要欠款 10 萬，那他就是搞不清楚，就說老師，那個我只要欠款 10 萬哦，那可是我這樣要付利息，我不是，可是我有現金啊，我有 money market 啊，為什麼我還要去借錢來來付這個利息，我應該是把 money market 拿出來，把我那個自業債只要借款還掉才對啊， 那我說你不行這樣做，這個就是說當你開始做股票，只要借款一起動之後，你應該打死不還錢了才可以，要打死不還錢才可以，不然你就不要啟動，因為假設你去用你的貨幣市場基金，雖然他也是現金，可是你一還掉之後，你本來是 433 的，那變成本來 40 萬的 QQQ，那你現在還是 40 萬，那你 30 萬的 QLD 還是 3，0 萬， 可是你現金就拿去還掉了，沒了，那你的 Beta 會變成 1.1，那這個就是風險，也就是說你的 Beta 就來到了 1.11，那這個風險就來了，因為你波動率增加，所以不能用現金去還只要借款。 因為為什麼不能去還，因為去還你的波動率就增加了，那你一開始你要想清楚，你如果說一開始你捨不得花，只要借款的利息，那就一開始就不要做股票，只要，那你一開始就不要做股票，只要借款做股票，只要的人應該是不用計算利息的人才去做股票，只要你還會捨不得付那個利息，或是捨不得要利息的話，那你就不要做股票，只要不要借了之後才來說老師，那這個借錢要利息為何我自己的現金不去還掉呢，那個完全是不同的邏輯，你現金去還掉你的風險就來了，借款風險比較低，這個講完了，這個是這個是很重要的事情。 24，我們的 money market 現金會產生利息，那你如果借 10 萬，那你 money market 30 萬，利息就算是 3% 好了，那你一年 30 萬也可以拿到 9000 塊來，就 9000 塊，那你 10 萬的話就算是 6% 或 7% 利息，你也是隻欠 7 萬 7000 塊嘛，所以你的利息沒有減少， 你你你這邊賺賺 9000，那邊增加 9000 7000，那你沒有，你那個利息等於不用，等於等於就抵掉了，而且現金你要留，現金可以做再平衡，那你如果有市場，這個通常市場在上漲的過程，現金不會會越來越多，那你現金還是不要因為現金很多就去還款，不要，我們有錢就買，打死不賣，能夠只要借款，我們就只借不還， 這就是一個這就是一個 slogan，就是你一定要聽懂這個東西，那你聽不懂就不要去做，那有的人就去問 GPT，說你應該去還款，不對，這個你要相信我，不要去相信 GPT，好這裡我要講一下就是 QQQI 的股息結構，QQQI 他持有百分之八十的 QQQ，所以你可以得到百分之八十的實際的股息，還有股實際的股票增值， 實際這個股息不多了，不過就是當然有，QQQI 的主要股息也不是來自於這 100 家公司獲利的高低或者是他發的股息，因為股息真的不多，他大部分都是 Sale Cover Call 或是 Core Spread，那 Sale Cover Call 約可以是央行的利息，現在美國央行差不多 3.75， 那 Core Spread 就看他的技術，就是拿到一些現金流，所以我們知道他是怎麼做的，可是你也不用來跟我討論斤斤計較說啊他是這樣做那樣做啊他有什麼風險，不用你不用來跟我討論這個，我也不懂，那你你要想投資你就投資，你不想你不不你有你擔心那就不要投好了，那我是覺得我是這樣建議，還有他們會因為股票漲得比較多， 他會稍微賣一點股票把發一點股息就是這樣子再走，這個就是等於是這個賣股票取得現金，有這個可能跟就跟那個他就是現金跟持股之間做 rebalancing，就是本來是 80 20，80 的 QQQ，20% 的現金，那市場漲得多他就賣到一些把它平衡一下，那有一些就拿去發股息，所以 QQQI 的股息有三個， 一個就是 Sale Cover Call，一個就是 Core Spread，那另外一個就是股票，如果上漲那就賣一點做憑準基金慢慢平均，讓讓這個拿股息的人能夠穩定的取得股息，而不會因為市場的波動，或是不會因為公司的營運而你的股息有大的波動，通常股息的都公司的 ETF 都會盡量讓股息穩定。 好往下一頁，他這個就有人問了，QQQI 會不會因為這個淨值會慢慢就是好像說，QQQI 會不會一直跌啦，就是說他一直髮股息，那會不會一直跌一直跌，不會啦，就是我講 過嘛 QQQI 的資產有 80% 是 QQQ 那他的股息就是從這個這個 80% 的成長 加上股息殖利率做 Sale Call Call Spread 加上再平衡 加上股息 當然會有一些市場的摩擦哦 那就市場的磨損啊這樣子 這個就是他整個股息的結構 那你如果只有 QQQI 的話 那 QQQI 的回報就是資本成長 加上股息殖利率就這樣子 那所以如果忽略市場的是忽略市場回報將 如果應該不是市場回報了 忽略市場的磨損啊 就是忽略市場的磨損 假設那個的話 那如果操作的好 QQI 的總回報說不定還會大於等於 QQQ 那當然他有磨損 所以就是會有點等於小於 QQQ 但通常市場的磨損和持股只有 80% 將削弱 QQQI 的總回報 因為他持股只有 80% 的回報 所以他的 Beta 只有 0.8 所以他的成長再怎麼樣就算操作的很好 他的資本增值這部分也只有 80% 所以這是一種 QQQI 的大概的結構 所以他是接近總回報 應該是接近 QQQ 可是還是會比 QQQ 少一點 可是你為了求穩定的股息 那當然就要犧牲一點回報 那已經退休的朋友 穩定的股息會比資本的增值來的重要 所以基金公司可以依據以上的操作來調配配發這個股息 取得穩定的殖利率跟穩定的配發金額 這個配也寫錯 例如可以控制不低過不會低過過去配發金額的 80% 殖利率不低於 10% 等等 這個基金基尼的人他可以去控制 所以你大部分會收到一整年的股息的 amount 金額 他儘量能夠維持 因為他也知道你們買這個股息的 ETF 就是要來個穩定現金流 所以他資本操作的人他就知道 所以他會讓你每個月拿到的錢都差不多 不管市場的波動 這就是投資 QQQI 的目的 所以投資 QQQ 要取得穩定的現金流 可以省去投資者自己去操作 很多人就說老師就買 QQQ 那去給他賣你問題是市場會漲會跌你去賣你 而且他們有 cover call sell cover call cover call cost spread 可以拿到多餘的那個叫利息 那當然他們因為這樣操作會一些市場的磨損 那這樣子倒來倒去之後 他就是讓你的現金流比較穩定 那這個就是目的嘛 好再往下一頁 是新來的朋友去看 00451 那市場就天天上漲了 那你如果有問題 那你就寫 email 給我好不好 好 今天大概先分享到這裡 花了 40 分鐘 有問題的大家先上載一下 好 那 Kate 我交給你了 那現在在臺上的是那個 Lawrence 你在臺上你可以開 Mine Hello James 老師你好 你好 我今天特別開心 想要來跟你們分享一下 然後呢 我是前期的時候 我老公有上來跟大家去分享 就是他一直很糾結 要怎麼去建倉呀 幹嘛 幹嘛的 他最近終於把他的這些事情都辦妥了 我感受到了就是他身上的那一種成長和釋然 所以我特別想要跟大家分享一下這一個時刻 我是掉 Mine 了嗎 沒有 很清楚 你老公這種配置做好了 是對他前期好的 我現在邀請他來來跟老師講一段話 好 因為他很害羞 沒問題 你好 James 老師 我最近因為我是大陸身份嘛 所以我要香港開戶 開完戶要等各種投資帳戶的稽核 其實在加上我還要開一些銀行卡 能跨境匯款出去的 所以這一搞下來又搞了一兩個月 然後最近把這些資金都配置好之後呢 我突然覺得自己好像無所事事 就是突然有一種這個配置好了 我好像對在家庭財務規劃這方面好像已經沒有什麼去焦慮的瞭 然後工作的話呢 因為也比較穩定 所以 所以我就開始不知道應該要幹嘛 所以我就最近開始開始做一些 看一些看一些書 然後我的狀態就會有一個有點有點恍惚 不過我覺得這應該是暫時的 因為因為之前的生活太緊張了 所以會導致我有一種自己現在這麼閒 有一種罪惡感 罪惡感 我感覺這應該是以前可能從小到大的一個傳統教育給我們灌輸的一個觀念 我覺得我應該要會慢慢去改變 我大概就是想分享這些最近的一個感受 因為當我做完這件事情之後的心態的變化真的是特別大 謝謝你 謝謝你 太太 那你事情都做完了 很安心了 就是安心跟就是心安 那是很 我們這頻道最重要 就是無論你的資產多少 我們要讓你心安 就是不要因為金錢所困 心安 我們生活 心安很重要 還有就是我們人出生不是為了工作 我們人本來出生就不是為了工作 那有人會說 那你出生不工作 你錢哪裡來 那那個就是不瞭解 但是要工作 拿到第一桶金 拿到第一桶金之後 就不需要再工作了 慢慢慢慢讓金錢來幫我們工作 我們就可以安定的退休 安定做我們叫做自由了 你就自由了 就是這樣非常好 對我特別感謝老師 就是你這個觀念給了我們很多的自由度 我和我的先生呢 實際上我們倆是高中同學 然後一路就是走下來 就我們倆就很明顯的就是我們是成長在一起嗎 我們一開始的時候都沒有說很多的資金 就是但我們又很期待有一個很自由的生活 我們很喜歡說去旅遊啊 然後去做很多的事情 但是就沒有辦法就是覺得沒有這個資金 就心裡沒有這個底氣 所以我們出來社會上班的時候 除了剛開始上班那幾個月 感覺有了質的變化 突然間自己能賺錢了 那幾個月會覺得很開心 後面就會開始說我們要結婚 可能要準備這些要準備那些 就開始進入了一個很焦慮的狀態 很長一段時間 就是我們之前有提到過的就是我們想要生寶寶那個時期 但是都會緊張說我們可不可以有這個能力去做好這個事情 然後也會因為這個事情就一直會很緊繃著 總希望覺得說哎呀這個固定的每個月的產出這樣永遠都追不上這個通膨的感覺 就覺得啊我們是不是應該做點什麼其他的來去多賺一點錢 我們倆都做了一些嘗試 但是就發現基本上好像都在做一些靠賣自己剩餘的一些體力和時間比如週末然後去做點兼職 又或者是說我老公上下班的時候做一下那個類似於 Uber 的事情 但這個事情當你在開心的狀態下做的話 你會認識一些朋友這也很好 但是當你變成一個任務室的時候就會覺得說整個身體 很緊繃 很累 所以在今年我們也生了寶寶 然後就他突然間又進入到了一個狀態說要不我們還是再做一下這個投資吧 然後的話就各種方面他很喜歡去 他有那種一有了想法他就會很去找各種資訊就瞭解到了你 然後的話呢就你給了我們一些能夠去理解能夠去看到原來是這樣對 原來這樣做其實是可以有一個穩定的增長的 然後我們才感覺到即使其實生活並沒有說有很大的變化 我們並沒有突然間變得很富有啦或什麼 但我們的心靜下來了 我們就不會有那麼多的焦慮 不會好像說我們週末躺在家裡面看個東西 不會說我們消費的東西之後就會有一種好像又花了一筆錢的感覺 然後很緊張這個事情是我覺得特別感謝老師的你們分享那個 沒有我是在這就說我們這個方式就是說很多人都是說這個投資的風險 可是我還是跟大家講一次就是你們應該都懂啊 我還是講給有一些沒聽過的朋友 我們是依靠在美國的 100 家最強的公司 沒有比這個更穩健的投資了 大家懂嗎 你在做什麼投資都是很單一的 比如說你去買一家公司的股票 或者是你做了什麼我都不知道 還有什麼投資會比買這 100 家公司有這 100 美國最強的 100 家公司來養我們 還有比這個更好的事嗎 我是認為沒有了 因為你就算有人說那 SPY 是不是對 SPY 也是用 500 家來養你 可是 500 家養就是賺的錢沒有這 100 家多啊 所以你寧願把這資金集中在 100 家 那你會讓這美國就是這 100 家公司來養你啊 你也不用靠你的公司養你啊 那以後我們就靠這 100 家公司養我們家族啊 養我們的子女啊 你要多生幾個寶寶就生吧 反正有 100 家公司在幫你養寶寶 你還怕你 你還怕生小孩嗎 生三個也不不嫌少啊 不嫌多啊 對不對 生四個也是剛剛好啊 所以我是覺得有一百家公司在幫我們這個賺錢 以後錢都會花不完的 那那我是這樣子講 所以安心 那做好財務規劃 那該花的錢就花 沒事做就找太太去喝咖啡 就這麼簡單 沒有喝咖啡聊聊天就好啦 這就是本來我們人生本來過這種日子啊 今天我還在跟我們朋友 我們才去吃西班牙烤乳豬喝酒喝點酒 那吃了很美食回我們同學家唱唱卡拉 OK 吃吃點心 就是這個就是生活這才是生活嘛這就是生活嘛對不對 你為什麼一定要上班 沒有必要讓那 100 家公司幫我們上班工作就好了 那我們就是過我們該過的日子 那這就是資本家 懂了資本家 謝謝 Lawrence 謝謝老師 謝謝我的題目結束了 謝謝 沒事就帶老婆去吃美食吧 去喝喝咖啡 公園散散步聊聊天 夫妻之間多講一些話 分享一些大家的觀念 今天你學到什麼 請大家分享 大家兩個夫妻 兩個互相學習成長 這個才是我們人生啊 對不對 品嚐咖啡的美味 謝謝 好 那下一位是 Adia 你在臺上你可以開 Mine 老師好 大家好 我是 Adia 我在美國的加州 我是一年多以前退休 然後 退休以後呢， 很偶然的機會就認識了這次老師的這個投資理財頻道，然後覺得真的是學了很多很多，非常非常幸運，我覺得這時間點當然真的是非常幸運。 我退休以後發現了這個頻道，然後才開始整合我的資金，然後按照老師的建議呢，開始配置我的資金。去年呢，我是等於說是就按照老師建議呢配置，然後我把過去加買的一些年金啊，也都退掉了，然後一些個股呢，就是大啃大罰，去年就是賣掉了很多虧損的呀，或者是不怎麼掙錢的個股，慢慢的都是集中到投資 QQQ。 所以所以我是現在是在這個 Process 當中了，就是從過去的 Mistake，從過去走的彎路，然後回到這個 James 老師建議的這個投資理財的這個正路上來，我覺得非常真的是覺得非常 grateful，非常非常幸運。 當然也非常非常惋惜哈，我過去不認識 James 老師，踩了很多很多坑啊，就像我說的這個隨便銀行介紹點什麼就買了這個那個的產品，最後真的是收益幾乎是沒什麼收益，然後現在都把那些基本上都收回來瞭。 去年年底呢，也開始做這個 Roth conversion，然後剛開始當然以後也是每年做這 conversion，所以所以我現在基本上是在這 Process 上。 但是呢，在這當中呢，我也是有一些不太說的事情哈，比如說這個整合我的資產，我賣掉了很多很多個股，但是呢，我還有一些個股呢，就是是盈利比較多的，那我就不知道這些我該怎麼辦。 比如說我有我有那個 Google，我有 Microsoft，的是盈利比較多的，這些我把那不太盈利或者是盈利比較比較少或者是虧損的我都賣掉了，但是還有一部分這些東西，我不知道我是應該賣掉換到 QQQ 呢，還是就把他們留在帳戶裡呢，這是一點，我想聽聽要看看你這部分佔你這個資產的比例有多少，你如果說你的特斯拉，你的 Microsoft 的那，這佔你的整個資產才 5% 10% 應該多，應該是 10 多% 但是應該是不到十幾個% 應該不到 20% 那我問你一下你那個你的 conversion 你計劃 convert 的多久啊，要到 75 年歲是嗎？ 我不用到那個時候，我是 401k 裡面過去那個 Roth IRA 不是 Potential IRA 我不是很多，我大概是我估計是七八年應該轉完吧，我去年是轉，我其實給老師寫過 email，老師建議我每年轉 10 萬，那我去年年底轉了 10 萬，那我今年呢馬上就又要再轉 10 萬，就一年轉 10 萬這樣子吧，所以我覺得當然以後這個帳戶還要往上漲，但是我不知道，我覺得七八年十來年應該能轉到吧，我今年是 60 歲，你今年 60 歲，你 75 歲 RFD 了，那你有兩種做法，一種做法就是一口氣個股都賣掉，那因為他佔你的比例也不高，那賣掉之後稅就是這個本來就該繳的稅啦，就是說你的資本長期資本利得的稅率就是 15%，不會因為你其他的而影響這個稅率，你晚賣以後賺的錢就是還是要繳，你要解這個意思嗎？ 所以你康胖下去你就得這 15% 就是一定得繳，就對 了，那你 與其晚繳不如早繳，就是這樣子。 另外有一種做法是，我不知道你是單身還是 couple，你若是單身，單身的話，那你七年後轉完之後你就沒有 income，也不能說沒有 income，你還有 social security，那單身的話將近有 6 萬塊免稅額，就是說長期資本利得，假設你的 social security 一年就 3 萬 5，對不對，那你這個 6 萬減掉 3 萬 5，你就 2 萬 5 的長期資本利得免稅，要把才那個是要把別的收入減去，然後才 6 萬減去去減去其他的收入之後還在 6 萬以內的長期資本利得才是免稅這樣子。 但是我因為有這個 loss，conversion 也算成英鎊，那就不行嘛，那你就要繳 15% 的稅了，不然就是七年後 conversion 轉完之後你就沒 income 了嘛，或是 income 比較低了嘛，所以老師確認一下哈，這個就是資本利得稅呢是在你把你這個資本利得這個收入再加上別的所有的收入，然後再看這樣子， 我還以為就資本利得專門這個單項的，所以就是要讓搞到自己都沒收入的時候，就最好搞到自己都沒收入的時候，每年就有 6 萬塊的資本利得免稅，那你現在還有收入，因為你要做 conversion 嘛，10 萬塊，那你就一定要繳 15% 的稅率長期資本利得，那你就等到七年後你的 conversion 都 convert 完了， 那時候開始在賣個股的股票，那每年就有 6 萬塊免稅，可是你又因為 social security 拿了 3 萬塊，那你就只剩下 3 萬或 2 萬 5，每年資本利得 2 萬 5 免稅，那就一直賣賣賣看能不能賣 5，這樣可以免稅逃過，那你如果不想這麼麻煩折磨，那就一口氣給他賣掉，稅繳掉 15%，繳掉就算了嘛， 因為你的資產差不多佔你 10%，那 10% 讓你賺 50%，那也就是 5%，5% 裡面再繳 15%，那就是那已經很少了嘛，對不對，那要是 15%，我覺得還是可以接受，是啊可以啊，你就 15% 而已啊，對啊，你的收入 conversion 才 10 萬而已嘛，你個人 10 萬，這個這個還不到 40 幾萬的， 超過 40 幾萬的話就 20 幾萬，個人好像 20 幾萬以上就會變成 20% 嘛，那你還 10 萬而已，所以你還在落在稅率 15%，所以做一做省了麻煩，我好像稅率落在 22%，22% 對對，你 22%，那你的收入 conversion 就是 15% 了，然後呢，這是一個一個問題，謝謝老師的建議。 然後還有哈，就是我過去算我的就說資產呢，就按照老師說，差不多這個你的資產是你年銷年華銷的 33 倍到 50 倍的時候呢，就可以做質押啦等等等等的用槓桿，但是呢，因為我去因為這個 roscon version 我要付這個稅嘛，然後再加上我這醫療保險就完全要自己負擔，這一下子這年開銷就上升了很多，那麼我的這個資產的一算起來，那就就不到，不是像過去覺得完全是我超過了 33%，我可以就就沒問題了做這些，現在就等於說是甚至還 lower a little bit，處在 33 以下一點點了，所以我就有點擔心，那我還能做質押嗎？ 可以啊，可以啊，你還是要做質押，我教你還是可以的，還是做質押，你還是只要借錢去繳稅，那我教你就是說你你要知道你一年的開銷多少，那比如說你連繳稅一年 10 萬的 conversion 繳稅繳一繳弄一弄，那你可以你本來是 433 嘛，那你可以改成就是有一些槓桿基金，不要用槓桿基金，你就是把它降低 Beta， 降低 Beta 可以在，因為你是借錢過日子嘛，所以你是可以在那個槓桿基金降 Beta 多出來槓桿基金，你可以買 QQQi 那多一點現金流， 那那個現金就可以放到 money market 補充你的現金這樣就比較安全嘛那你可以繼續質押借款去去繳你的貸款繳你的稅金啊生活費啊所以我還是可以做質押然後配置成 433433 還是可行的你要看看你拿在美國理論上 433 只能借 2%那你如果多一點你把 Beta 降下來你可以你把 Beta 降下來就可以比較高的借款的比例嘛那你比如說你你有 500 萬那你用 2%你就只能用 10 萬那可是你說你要用 15 萬那怎麼辦你多了 5 萬出來怎麼辦那你就是要去算嘛對不對就是我們以前有跟大家講就是你要去問 CheckGPT 嘛就是說這個你要帳戶 CheckGPT 這 CheckGPT 你就是我等一下就是有有兩個資產配置嘛配置 AA 資產配置是可以拿 12%嘛對不對 AB 資產配置可以拿 12%那 B 資產配置就是 433 嘛所以 B 資產配置資產配置就是 2%嘛如果要取得要取得這個比如說你要取得 500 萬要取得 3%對不對因為你要 15 萬嘛你 10 萬不夠要 15 萬 A 與 BB 的的資產配置比例那你問他一下他就會幫你算出來就是兩個資產配置 A 的資產配置是 12%B 的資產配置是 2%如果要取得 3%A 與 B 的資產配置的比例你就問 CHECKGPT 嘛那你們自己問就可以了那你你自己看看你那你這樣子問完之後他就會幫你算出來就是說 AA 就是 QQQI 嘛你 A 的 QQQI 要 12%嘛不是 12%就是 A 的 A 的比例就是要 10%那 B 的比例要 90%那你這樣會得到 3%的提取率嘛這樣懂嗎所以你就看看你應該要用多少%去做 QQQI 那你在退休帳戶做就可以了那你多少其他的做 433 那你去借 2%不是借 2%因為你的現金會從 QQQI 出來你就放在 Money Market 因為現金出來需要需要繳稅所以你放在退休帳戶出來之後你就不用繳稅那你還是借款只要借款去去花 3%那因為你現金會比較多嘛因為每個月他會從 QQQI 生出現金你放在 BOXX 或 SWVXX 那這樣升價現金的部位你在等於現金去抵那個借款的金額這樣就可以了另外我那個什麼那個是什麼 SGOV 吧這個裡面也能出來一些 Dividend 是吧那個 Dividend 我們都已經算在我們 Money 裡面的那個不能算在不能不能算你的生活開銷那個 已經我們在 Money 裡面我們 Money 裡面就是說現金有 3.5%所以那個已經在質押的裡面都不能拿來用的 QQQI 的股息是可以拿來用的你不用他你只是轉成去借款借同樣金額這樣子而已好的那我好好好要稍微想一下嗯好嗯好好那下一個是 Mark Mark 你可以開麥了謝謝那接下來是那個 Jan 好那下一個是 Sue Sue 也在臺上好那麻煩 Washen 開麥 Washen 在嗎對我先我謝謝大家謝謝老師嗯我今年我們單位的那個 IRA 那個 Traditional IRA 可以 Contribute to Roth instead 所以但是 Matching 那部分還是 Traditional 我本來想把那個每次 Pay period 的那個 Matching 部分都 Converted 到 Roth 然後我再從 Roth 那邊轉出來轉到我的那個 IRA account 在 Shrub 後來我想我覺得這個轉換對這個 company 可能太難可能他們不知道怎麼弄因為我打電話給 HR HR 說你每次做呃等一下我發現這個留言板裡面怎麼這麼多垃圾這麼多垃圾怎麼現在會變成這麼多垃圾而且這還是老師你沒看到什麼我沒看到什麼什麼 You myLike the houseK 先生的世界我真的沒看到這個耶你們都沒看到這個我沒有我不知道別人有沒有我也沒有老師你可能那個可能你被 hack 了老師我也沒看到你說的那個我也沒看到我只是看 run chat 裡面 run chat 裡面對對對你的 run chat 可能被 hack 我的 run chat 被 hack 有可能最近 bug 很多 run chat 還什麼我如果點進去會被 join 那個 house 好像有的人有看到有的人沒看到我現在看到有人回應是這樣但我沒有對啊整個留言就來我我我等一下很多我看一下我沒有看到看不到有沒有看到我也沒看到很多有的人有看到這個是什麼什麼東西啊好那個我出去一下再進來聽的人就是老師不是有講說 chairman 有一個叫 double man 的那個人他可能是一個 organization 他是一個機器人 robot 他在 hack 老師的東西這個是很明顯的 bug 因為他這個 security 做得很差我出去之後我出去之後就回來就那些留言就不見了就不見了 OK 好來繼續繼續繼續 Wash 你可以繼續說好的謝謝嗯是我們我們今年 not only we can contribute to RASwe alsocan do in-service conversion 因為我們那個 matching 部分還是 traditional 所以我本來就想做 RAS conversion 就是 in-service conversion 就是每每個 pay period 他給給我我自己的部分 contribute RAS 然後那個 matchingpart 都成 traditional 然後我想我乾脆每次 pay period 都把那個 in-service conversion 過來然後我從那個 RAS 一塊轉到那個轉到那個我的那個 RAS RA account 在我的那個 shrub 裡邊結果後來我一跟我的 HR 打電話他說你如果做 conversion 的話你給你 code10%後來我就想著他這個 code10%可能他不理解因為他是個 HR person 嘛他不會不是很懂我估計他說這個 10%那就是等於從我的那個 RA 裡邊拿用 RA 的 10%做的 conversion 完了以後我就在想我為什麼這麼理解呢以前我有一個我看了一個 traditional RA account 完了以後那個我在 shrub 裡邊你做這個時候他要他要給你 10%code 除等於是 10%的 code 除了我感覺到就是我不太清楚我沒讓他 code 因為我想著我等到交稅的時候讓我 CPA 一塊 code 得了到時候要不然這邊 code10%CPA 還得 codeanyway 所以我就沒讓他 code 我想在單位裡邊可能他們不懂這些事 情所以我想了算了 我也不讓他那個做 in-service conversion 了 反正我可以直接 我現在 shrub 有一個 traditional account 也有一個 RAS account 我就把 traditional 還轉回來 就像我以前轉那樣的 然後 RAS 轉 RAS traditional 轉 traditional 然後這樣的話 就給那個單位的工作 工作量就比較簡單 我也可以 manage 只不過就是 instead of convert 每年轉轉光 把那個 RAS 轉過來 现在就是 traditional 也轉 RAS 也轉 就是了 這個我不知道 因為你本來就是轉的時候 本來他就是 default 有個 10% 的這個 Tax holding 呀 那你可以把它改成 0 呀 你可以把它改成 0 那你在 chartstrap 可以自己改嘛 那你們單位的人 他就認為他不想都不知道他自己操作 他不知道 因為 default 他會有個 10% 呀 那你可以自己轉嗎 為什麼一定要單位轉 你可以自己上你的那個 account 裡面自己做 conversion 嗎 對對 我可以自己做 自己做 你去看那個 Tax withhold 把它 off 掉就好了嘛 對對對 謝謝 謝謝 好 對不起 我可以講嗎 我剛錯過了 好 請說 我是蘇財神爺 你好 請說 大家好 我去年開始了投入 QQQ 之後 然後開始就是我的一些生活當中的一些改變 以前我不敢花錢 然後去市場買菜呢 買衣服就會想要撒假 那後來慢慢 我會覺得說 我買菜的時候 我也 謝謝老闆 你那麼早去幫我買菜來在市場 讓我可以很容易買到菜 我覺得我很開心 你們幫我服務 那我很開心 付這個錢 我再也不會想要撒假 甚至買個衣服會 以前會覺得可以撒假 是一個能力 就就覺得撒到好的價錢 覺得很開心 但現在不是 我會覺得說 他們賣那麼簡單的東西 幾百塊錢 我為什麼要去撒假他呢 我應該讓他們快樂 所以我 就會很就很開 心付他要收的錢， 然後也感恩他去去批這些東西來這裡賣。 所以我就覺得說，我們現在就要練習當有錢人。雖然我的我的資產呢，從去年底才來到了 QQQ。但我知道我後面慢慢，我一定會變有錢。所以我就覺得說，要練習當有錢人，就是不看標價了。我現在還撒假，不看什麼。所以我覺得真的要有錢才有底氣。 然後除了這個之外，就是說我在教導我的要存的這個部分。因為其他的孩子長大，我我就我最小的孩子現在大一。那我會給他一些零用錢，我會另外跟他講說，你再去開一個帳戶。那麼零用錢是要存在那個帳戶的。比如說我假設我每個月幫他多存 1000 塊帳戶，他都看得到。那這 1000 塊就是我們每個月都要去買 QQQ 的。 然後呢，就是買 00662 這個錢。如果他現在有打工，我就鼓勵他說，如果呢，你每個月打工的錢存 1000，媽媽會再幫你多存 500。然後我要刺激他，就是說把錢留下來在帳戶裡面這樣子。這是一個開始。然後我就在想說，將來我有錢的時候，要是教他們怎麼怎麼理財嗎？那以後他們也會很有錢。 然後我就想說，當我老的時候，我當奶奶的時候，孩子們都回來的時候呢，可能都不用花錢，因為所有的費用要吃飯什麼，阿嬤都會買單，因為我要當一個有錢的阿嬤。然後呢，孫子回來就要離開了，每個人給你一點零用錢。以前我想說給他們零用錢，他們很開心。 但是我又現在又多了一個想法，就是我給他零用錢之後呢，可能叫他的媽媽必須要去幫他開一個帳戶。我要看他們有沒有存錢。如果有存錢的人，存到覺得你很棒，存最多的人，媽媽、阿嬤還會再加買給你，讓刺激他們存錢。所以這是我的想法。 然後我覺得真的老師的這個想法幫助我很多。所以我一直也就有機會就要告訴別人。所以我一陣子是很瘋狂的就是就是要傳來給我的朋友，見到人就講。然後有幾個是成功的，然後很開心。就至少當年交我投資的朋友，他就走在 QQQ。然後他很認真地在聽老師的課。然後他也，我覺得他已經比我比我進步很多很多了。 覺得有些問題，我還跟他互相切磋這樣子。然後我就覺得說，今天就在今天，我的先生其實他本來他也一直怕你會不會被騙啊，我說不會不會這不會。他也就慢慢了解了老師的這個理念。結果他今天呢，剛好去找他一個好同學見面。然後這個同學呢，曾經我先生在他的公司上班，將近 10 年。可是這個同學老早老早就在投資租基金瞭。 然後貨運公司的老闆，他手下有很多的司機，他也在教他的司機要怎麼做。可是當年啊十幾年前，我的先生就是就是他的司機啊。我就說為什麼那時候我們不知道呢？他應該會告訴你啊。為什麼不知道？後來我在想說，可能我的先生喔當年也沒有概念。所以即使他的這個同學的老闆有告訴他，他可能也聽不進去，或是當耳邊風就走了。 就像我們現在告訴一些朋友，他們可能聽聽聽也就走了。那我就在想說，剛剛我就跟我先生講說，其實為什麼當去年我一直在告訴我朋友的時候，他們會覺得說你那麼積極，人家會覺得你很奇怪。不要不要，可是今天我就跟他講說，你看如果假設我不會看，我有告訴你，那也許我有老師的訊息給他傳 00451，給他叫他要聽，在他的意識裡面就有這個了。 也許哪一天時間到了，他該要變有錢的時候，他就會聽進去。我覺得還是不要放棄你身邊的朋友，讓他們成為富有的人。我們還是要散播出去。只要時間到，他們就會了解，然後就會也許就一拍即合。以上是我的分享。謝謝。謝謝。非常棒。 那亞樹已經開始就是自由了。他有一個自由的心，讓他的你就是你知道什麼東西，你是自由的。買菜不用看價錢，那個能夠多多多給一點就多給一點吧。就這樣，我說不用你很辛苦。他們會覺得他就特別認識你，你會得到很多好處的。以後你們就知道，你會得到很多 extra 的服務，別人沒有的服務。他會給你最棒的，因為我願意讓他賺。他會記得我。 結果你賺最多，因為你就真的賺最多。有些人斤斤計較的，實際上自己損失很多而不自知。人家本來他可以給你的，現在就是不給你了，因為你太會計較。你不計較，他會多給你一點。結果你本來沒拿的錢，其實他給你的比那個你沒拿的錢更多。對呀，不會虧的啦。你自由了。棒。謝謝。派神爺。謝謝。那下一位 YU，你在臺上可以開麥。好。 那下一位請你 Henry，你在嗎？我在。我就是剛才聽到那個 James 老師講那個那個這個呼吸暫停綜合徵。我是醫生，我就上來補充幾句。那個呼吸暫停綜合徵分三類。一類叫這個阻塞性的，還有一類是神經性的，就是叫 central sleep apnea。因為第三種就是混合性的。 所以如果大家有這種症狀的話，你家人說你打探打得很厲害呀，有時候有那個 pause，你睡覺的時候就突然停止呼吸一段很長時間。白天的時候你 就覺得腦袋就說想睡覺啊，然後比較累啊，然後喉痛啊，這些東西，你可能就有這種叫 sleep apnea，要去看看醫生，因為他這個跟那個其他的慢性病是一樣的，也許更嚴重。你像高血壓、糖尿病，你要是不治的話，會有很嚴重的後遺症。這個就是也是對你腦袋長期缺氧是不好的，容易得老齡痴呆呀，或者是那些東西。所以一定要治。 那麼是 obstructive，你可以可能用那個牙套，就是幫你那個下河往前懟，那就讓你的那個 airway open，就是呼吸比較好。 但 central 的可能就這個就沒用了，就是要用就叫叫 sleep up machine，或者現在有很多這個一些 device 可以刺激你的呼吸啊，就是你停止了以後，它可以刺激你把你弄醒，讓你呼吸。我覺得就說現在以前都是我們要去那個叫 sleep lab 去做 test，很貴。 現在都有那種 home kits，你可以帶回家自己測，做個診斷。如果有診斷，肯定看醫生要治。這個東西不治的話，就說長期不治，就就有很多後遺症，高血壓、糖尿病都會出來。我就補充一點這個，謝謝 Henry，因為很棒，因為對你反正現在就是你有打汗的問題。這個像 Henry 醫師講的，這是嚴重問 題。 ， 不要忽視他，那要去尋求專業的幫助，把他治療解決。那我比較幸運，因為我可能比較輕微，所以我稍微做個矯正，好像就解決我的問題了。我現在睡眠還有打汗，就已經完全看不太到了，已經幾乎沒有了。 那這是我的幸運。那你可能要先去找一個專業治療，到底是什麼樣治療可以解決這個問題。那就像 Henry 醫師講的就是說這個一定要治療，這個不然有時候你會這個這個胰島素主抗，或者是高血壓、心臟病啊，腦袋這個最後都是一種慢性，很嚴重，其實蠻蠻不好的。謝謝 Henry，謝謝你的補充，老師，我可不可以問 Henry 醫生一個問題？ Henry 醫生，謝謝你剛剛謝了，我有一個朋友，我自己也是有這個問題，我一直都沒有去 check。那我一個朋友他也是也是有這個 Sleeping Opinion 的問題，就他就被 force 帶一個機器，帶了一年以後，他就 fixed 了，好像說沒有這個問題。 可是他最近半年來，醫生又叫他回去再帶，然後他說反正那個機器已經屬於你的嘛，因為保險公司是不付的，很貴。那個機器好像蠻貴的，我不知道是你講的裡面的那個第一個的問題，因為我現在也有這個毛病，睡覺也是打呼打的好厲害，常常有時候太太都說好像會呼吸中止。我想聽聽看你這個你怎麼判斷。 像我另外這個朋友他現在這個機器已經帶了一年，現在醫生又叫他回頭再帶，是因為他覺得有問題嗎，還是怎麼樣？他是這樣的，你帶了個機器只是幫助你呼吸，但是可能不會改變你的那個那個疾病，除非就是你這個人 overweight，你減肥可能會消失。 如果這個人減肥成功瞭，然後他又 game weight，他又嚴重了，所以醫生可能要他又再帶那個 definitely treatment，就是要做手術了。有時候有時候就要做手術，如果還有症狀的話，那就一直帶下去，改善睡眠，改善你的那個氧氣氣供，是這樣的。 我那個醫生給我用一個那個一個東西貼在我的胸部，我晚上貼著，再帶一個血氧劑，那就可以量出我的這個整個睡眠狀態跟血氧狀態，他就知道我大部分有多嚴重。那再看我的牙齒的位置，他就覺得我這個矯正應該可以解決，就這樣子。那當然我是蠻幸運的，如果你矯正沒辦法解決，那你可能要去再去找這個類似 Henry 這種專業的醫師。 好來，謝謝，謝謝，來往下，謝謝，對不起，對不起，那個我想問一下那個 Henry，如果說提到說需要開刀的話，所謂的開刀是要處理哪些部位，然後會是什麼情形，我也想要了解一下。不好意思，這個開刀，我想那個浩青啊，你還是去找醫生啊，我知道那個開刀就是因為你下面那邊會貼住，他會把那些把它消掉，消掉讓你那個氣通比較通啦。 那這個你要去看問醫生好了，我們先到這裡，我們可能還是回去回到我們的投資來。好謝謝，謝謝，好喔，那下一位是 August，你在臺上了。好，那下一位是 Tina，Larry 在嗎？好，下一位是 Chris，Chris 的麥是開的，他也講話，他可能不知道。那下一位 Lala，Lala Shawn 在嗎？ 不好意思，我無處，謝謝 Doris，哦，好，大家好，你好，我有一個我有兩個問題，一個問題就是說有關我們那個現金的部分，我是現在在放在 money market 上面，然後但是我因為聽了別的一個 YouTube 上的節目，他就介紹了一個，他是也是 ETF，他是他叫做 CPNQ，那他的概念是說呢，他是投資 NASDAQ 100，可是他做的方法就是他最多隻到 0，他有點像年金的操作或是保險的操作方式，他說他如果 NASDAQ 今年在跌的話呢，他最多就是給你 0%，那如果說如果上漲的話呢，NASDAQ 如果說 QQQ 上漲，就是年金了，那個就是你不會虧，可是你上漲有限的那種，沒有股息，沒有股息不行了。 我們我們我們就是要有股息的，OK，我們這個要給就是已經退休，沒有限就是要每個月都要拿到錢的人，不能說因為市場跌就拿不到錢，不可以，OK，所以他並不是一個可以自還，我們是保證要拿到錢的，沒拿到錢這個這個月的生活費就沒辦法過日子了，這不可以，OK，瞭解。 那還有一個就是我們頻道的那個 CHATGBT，啊就是基本上我是不用，因為他們是說什麼 CHATGBT 有付費跟不付費，那不付費的話他基本上就是不會那麼精準，但是如果我用 JAM 老師的 CHATGBT，我得到的答案是精準的吧是，但是我需要付費版嗎？ 不用，不用，那你就直接用 4.0 的，我的 CHATGBT 是 4 歐的嘛，4 歐就可以了。 還有就是你們可以用 JAM，你們我的 CHATGBT 有時候他因為以前為了資料有一些是有一些，就是應該說之前因為後來我們有修正嘛，可是 CHATGBT 就是沒有，他就還一直記得舊的資料，所以我現在給你們這個 JAM 來的連結，JAM 來的連結，這是另外一個我們那個葵花寶典裡面也有這個，你用 JAM 來的這個，我覺得他回答你們試試看，這裡可能會更精準一點，因為他他沒有過去可能比較錯誤的知識，這個你再給他用這個看看好不好。 好，對葵花寶典有兩個，一個 CHATGBT，一個 JAM，那我就專注在 JAM 謝謝，但是我都不用付費版，不用 JAM 都是可以很精準的，因為你在我那個 Answer 的範圍裡面。好謝謝，這是我的今天的問題，那個再來是流 Fly，JAMs 老師，晚上好，您聽到我聲音嗎？ 請說 JAMs 老師好，我是剛接觸投資大概有半年的時間，之前是沒有這個投資的經驗，那麼現在目前跟著您的這個課程學習大概有四個月的時間，那麼除 了這個投資的知識，我覺得在生活以及工作上也學到了這個很多。今天也是我第一次進房間，首先呢，我想對您這個無恥的奉獻表達這個感恩感謝，那麼祝願您的這個生活越來越美好。 我目前是在這個中國內地工作生活。那麼在認識您之前呢，我是在美國的這個 IB 帳戶買了 5 萬美元的這個 QQQ 以及這 個 VO O。那麼認識您之後呢，我才發現這個作為這個長線投資者，在 IB 買那麼以後肯定是會面臨這個遺產稅的這個問題。那麼後來呢，我就在國內的這個券商帳戶買了 5 萬塊錢的這個 513100。 到了 26 年之後，因為有了這個新的外匯額度之後，我就用信貸的這個方式借了大概 35 萬人民幣，他是 7 年本息攤還的，那麼年利率大概在 3%。那麼在今年這個 1 月 7 號以及 8 號，我就把它全部轉到這個輝豐帳戶，那麼買了這個安索納茲 100。那麼之所以選擇在香港輝豐呢，也是因為我是決定往後肯定是會採取這個質押的這個方式來生活。那麼雖然我現在目前的這個資產還遠遠達不到這個質押的條件，但是聽了您這個相關的一些理念之後，這個我也是是比較想利用這種這個資產的這個配置的方式。 那麼綜上呢，我是目前在國內留有半年的這個生活費，在銀行的帳戶。那麼當前的這個總的投資資金就是在 IB 裡面有 35 萬，那麼國內帳戶大概是 5 萬塊錢，那麼輝豐帳戶有 30 萬。那麼整體加起來就是 70 萬人民幣。那麼我的第一個問題就是說，目前只有 70 萬人民幣，整體的資產量是比較小的。那麼是否要進行相關的這個資產配置，比如說 613 或者說 433。那麼其中鋼杆基金的部分呢，我之前是想在 IB 裡面操作的，因為他不會涉及到 CRS 的問題。但是剛剛又聽到您開篇講的這個在 IB 帳戶的種種這個問題，所以說現在又有一些糾結。 好你，你就是有部分資金在香港，你就在香港買香港當地發行的兩倍鋼杆。那你在國內就留現金跟留你的納指這樣就可以了。那你鋼杆基金那邊這個不要超過你的總資產的 20%就可以了。那我的這個 IB 的錢還是要逐步轉到這個香港輝豐買香港上市的兩倍鋼杆就好了。OK。 那這裡面可能就要承擔一些這個買賣，就就涉及到一些 CRS 的這個稅的問題。不會啊，你 IB 賣掉就 IB 不會有 CRS 的問題啊。就是我如果都在輝豐裡面做這個鋼杆基金，一開始不要買那麼多，就不用再平衡了，就留著吧。你還沒質押就不用再平衡了。你那邊只要不要讓他變成佔資金的 20%以上，最多不要到 30%就可以了。 那如果有真的有到 30 以上，你波動率比較高，你賣掉一點也 OK 啦。就是有賺錢加 20%的稅嘛，也還好啦。就是在這種情況下，從我考慮還是寧願去交一些額外的稅，也不要再 IB 帳 QQQ 兩倍鋼杆有超過超過資產的 30%以上，再去思考這個再平衡的事情。 好的，因為我總投資資產是 70 萬，我現在就是說，那你 QLD 不要超過 20 萬啊。OK。OK，這是我的第一個問題。第二個問題就是我在香港輝豐這邊現在是買了 eBay LAT 的選擇上啊，之前您這邊介紹是有三種，一個就是華夏的，還有一個就是安碩的，對緊順的。那麼經過這個相關的一些研究呢，我也發現緊順就涉及到遺產稅，華夏 LAT 可能涉及到一些這個派息的問題。那麼最後我覺得對我來說我最幼稚的就是還是買安碩的，那就很好對。 那麼這是那麼就是在現金部位這邊，我現在還不知道到底是買什麼，因為之前看到你推薦的現金，在在國內還是在在香港。我們國內有國內裡有 QDII 的，我們這個葵花寶典裡面就有就有 QDII 的，在中國的 QDII，香港也有貨幣市場基金，我們都有提供給你們。國內我是就放了半年的這個現金，直接放在銀行卡里的。那輝豐這邊我是也想放一些現金，投資資金裡面放一些現金嘛，就是放到這個貨幣市場裡面對。 啊對啊，那些您推薦的就是 3096。對反正那個世界我們這個世界最佳納指 100 的檔案裡面就有香港的嘛，香港的香港的買馬鐵嗎，南方通銀美元貨幣市場，對中國這個貨幣市場基金有個易燃表，南方東方美元嗎。對啊，9096 或 3096，看你是港幣或美元。我想買港幣的就是 3096。但是我在輝豐這個這個證券帳戶裡面看呢，3096 他是信貸率是沒有的，是零。現在還沒止壓就沒關係吧。對對對，現在確實是沒壓離的比較遠，但是我就想起初就配置就按正確的道路去走，等了以後再切換看看這個 9096 沒有，還是說你看看其他的，你該問一下那輝豐嗎？問香港輝豐，你們哪些是貨幣市場之間，哪些是可以有質押的。好的好的，9096 應該也是不行。 那麼之前聽到一些朋友分享的就是在輝豐這邊買那個環球投資基金，那個超短期超短期債券，然後過幾天再轉換那個，我不知道那個應該也可以，只要是短期債券的就就應該可以。那我不知道你去問一下輝豐嘛，輝豐看看有沒有什麼貨幣市場基金可以介紹給你。好的好的。 那麼以上就是我的兩個問題。今天主要是來感謝一下詹姆士老師，那麼還有一些疑問，我希望以後也能夠持續的這個看這個影片學習。那麼今後也希望能夠多來房間跟詹姆士老師再進行交流。再次感謝老師，謝謝你。有問題就來這邊討論，感謝老師。Demon，你有問題嗎？你有開麥？你有開麥要講話嗎？Demon，你每次都有上來可是都沒講話。好那我們就開開開麥。那個不開麥，除了麥克以外還有誰沒講話的老師？我是 Leo，剛剛剛剛被跳過去了，就是大家好，就是老師好，新年好。對那我之前也有就是上臺跟老師還有大家就是分享就是兩次這樣子。那今天主要是分享就是我已經把老師就是從 2023 年 1 月 1 號那個 00398 之後的影片，然後到現在的影片大概都有看過一次就是長片。然後現在就是看那個 2022 年就是那時候大跌的時候的影片。 對那因為現在臺灣的股市現在是 3 萬點左右嗎？然後現在 QQQ 大概也多 226 塊，227 塊，626 塊，627 塊。就是現在股市是有點像是在第 4 年牛市的那種感覺，就是就是一直紅上去，一直翻上去。所以我自己會覺得很恐懼啊，就是感覺他隨時都會掉下來這樣子。 但是同時也覺得就是說看到自己的資產這樣上漲，覺得自己還蠻開心的，就是聽老師的話有成果。對那我想就是講說 2022 年老師有一個投資哲學，我覺得讓我很震撼，也覺得就是我想要一直跟隨老師的原因。 就是老師你好像 2022 年上面有一個影片叫做無相投資數，這個無相的老師把他解釋成就說我今天做一件事情之後，我就是做完就是 get it done，就是我做完 就是不會 再有就是一生二啊，二生三，三生四，四生萬物的這樣的一個問題。就是我今天把他做完之後，就是把他整個徹底的解決掉，就是結束 finish 這種無相對。 那我覺 得這個無相就很像那種佛教裡面，就是凡所有相皆是虛妄，或者是無我相、無人相、無眾生相、受者相。這個無相對，那我想要用一個佛教的另外一個祭祀來去 echo 老師這個無相的概念，就是叫做所作已半，不受後有。 這句話的原本出處，就是說指那些印度那些阿羅漢，他們已經就是解脫生死，然後要超凡入聖，已經是解脫就是煩惱這種概念之後，然後要進入聖位的這些菩薩，叫做我這一生已經過完了，我就不會再接受接下來的淪為生死。 那我覺得這句話其實也是和老師的這個無相的概念，就是我今天所作已半，就是我今天把我的所有資金放在 QQQ 的這些資產配置之後，我就不受後有了，就是不會有後面的所有的貪生痴的煩惱了。 因為像這次股市上漲到 3 萬點，我其實就會想說我那些同事，他們買 0050，買那個什麼臺積電的漲啊，然後買什麼那些中小中小的漲啊，他們有時候同事在那邊討論，我就會也想要也想要過去參一咖聊聊天，對就覺得啊，可是這句又沒有話，你自己也很無聊，因為一直有買 QQQ 也說不上什麼話這樣。 可是就是就是因為有看到老師 2022 年的影片，然後就是跟自己說我跟他們不一樣，因為我是做長線投資的，因為他們我都跟你說他們如果買臺積電要報股報到過年就要去考慮說臺積電可能是 30 年後、50 年後、80 年後的 IBM，或者是可能就是年化才 3.5% 左右而已這樣子，所以我一直就是現在還是會在猶豫啦，就是說短線波段、短線波段、長線這樣的在猶豫。可是慢慢慢慢就是老師的這種影片去進展之後，就會變成是要在回到長線的這種最精髓的地方去這樣子對。 那這是第 1 個分享。那第 2 個分享是在老師在認識老師之前，我自己就在用槓桿投資，就是用那個就是質押槓桿。那以前我的質押槓桿是開很大的，就是說假設我有臺幣 100 萬，那我就會股票質押，就是再借 60 萬出來，就變成是 160 萬嘛。 然後這 60 萬再去質押，再槓桿，再借六成，然後再槓桿再六成，就是最高可以帶到你本金 100 萬的 2.5 倍，就是世界到 260 萬。我那時候維持率是抓到很緊繃，就是 167、166 那種狀態很緊繃。 那直到去年那時候認識老師，然後看完整個影片，老師就是說你質押不可以超過 20%，不然你市場價格也會被清盤，就是會整個被清掉。所以我後來就覺得啊，那其實我如果說我想要追求這種高報酬，其實我可以把那個調整我的資產配置，就是可能原本 Beta 0.09、0.8 可以把它調成是可能是 42，變成是可以稍微更高。 但是我可以讓我的資產就是不要跟券商借質押槓桿那麼多錢，然後避免自己七成整個萬一市場明天開始跌七成下來，整個被清掉被清盤這樣來的更安全一點。 因為老師我自己覺得我自己是抱得住的，就是 42 的資產配置，因為我自己還有在工作賺錢，所以今天跌跌了，真的就是老師講，明天萬一股市真的跌了跌到三成，我自己 42 的資產配置，我自己覺得應該這種麻辣牛肉麵應該自己是吃得住的，又試看看這樣。 那這是我的兩個分享。第三個分享是因為我覺得老師的影片是真的很棒，是真的可以幫助我們這些就是無名小組這種這種一般的老百姓可以很安穩很穩健的走向財富自由。所以我就有把我的影片，然後把我的心得，跟著把老師的影片跟一些我自己學到的心得啊，分享給我一些周遭的同事。那我想舉我兩個同事為例喔，因為老師，我是在健身產業，那健身產業的話就是做健身教練，那健身教練的話現在一堂課的行情，在臺灣是一堂課一個小時是 1300 塊左右，公司跟如果老師就是自己員工對半菜，就是一個人是 650 塊。那我有個同事，他一個月可以做到 200 堂課，就是一個月大概收入是大概臺幣十五十六萬，在臺灣相對來說，相對來說已經是相當是高薪的一個族群了對。 那可是我把這個影片傳給他看，他就覺得這個老師的零零速移的影片價值投資好長喔，我看不下去。然後他我的資金額，就是我那個同事，他最近又買一臺測試啦，好像一個月臺幣也繳大概三萬多四萬多這樣子對。然後有時候我就是，可是他必須就是每天八個小時十個小時就是泡在健身房裡面教學生，然後每天工作都要工作大概 12 個小時三個小時這樣，負車貸以後，他還想說他要自己買房子。然後他這個女生啊，也是我們餐館裡面業績是最厲害的一個，那個就是就是紅牌吧這樣子對，對對對。 那我另外一個同事，他也是我健身房的同事，那他就有聽老師的這個 CLEC 的這個方法，然後他就是最近有一句信貸借了大概臺幣 70 萬出來，然後買 00662，然後自己他也就是他可能也一樣吧，就是自己也借了 2% 的這個自己出來花這樣子，對對對。有時候我會覺得就是每個人的開悟的這個時間點不一樣，每個人的開花這個時間點很不同。有時候覺得說老師這個影片我覺得不敢啊，我不急啊，那我覺得我人生還有更重要的事情要做。可是就不知有時候就是一個這樣的一個 trigger point，他錯過了就可能就變成是一種中產階級 middle class 跟那種可能富有階級的這種一種分水嶺吧。所以我覺得很有趣，然後也想要提出來跟老師分享。 那再一點就是做一個分享，就是說因為老師，我覺得我自己是那種比較 Holly sensitive person，就是那種比較高敏感人格，高敏感族群。這個高敏感人格族群就是說他不是 extrovert 或是 introvert，就是外向和內向。他這個比較像是說第一個就是他可能像我這種性格，就是我不太喜歡熱鬧，像我們場館就已經要辦那個聚餐了，我就其實就很不太想去。然後要辦春酒，我自己也很懶得去，在那麼多的場合，然後要跟那麼多人聊天，那個講話都還蠻 superficial 的，覺得很排斥。然後我反而 是很喜歡就 是像 deep talking，然後就是很深度的聊那一對一的萬百萬這樣聊天，我覺得那種感覺很棒。然後我喜歡安靜，喜歡不喜歡吵這樣子。 然後第二個就是我覺得這種人格很容易被被很容易會被內耗，就是這種情緒內耗，就是萬一別人可能在職場上講些什麼話閒言閒語，或是針對你一些動作，你就會過度的解讀，過度的去認知到他是不是對我有意思，他這個行為對我是不是有什麼樣的特別的感受還是意義什麼的，我就覺得有時候就會把自己的心思泡在別人的那種外在環境裡面，就會覺得很內耗。就是可是我又很沒辦法去控制住自己做這樣的行為。但是我後來就發現說這樣的人格特質啊，又很適合去獨處，然後很適合去思考，然後很適合去想事情，然後很適合去可能去走大自然，或者是說思考一些比較就是人性這個世界很徹底很根本很清澈的一些一些道理吧。 覺得是這樣子，所以也可能是因為我這樣的人格特質，我有自由發現到，然後就剛好又遇到老師這個 philosophy，我就覺得剛好很 match，就是碰上這樣子。就是這是以上四個分享。 那我最後最後有個問題，就是說，就是老師，如果因為您已經，你是您，是大概 42 歲退休嗎？然後 24 歲開始出來工作，然後現在大概是花甲之年左右。那我現在是老師，大概是一半的年紀，就大概是兒立之年。對，那我想問說，老師，如果您自己回到 30 歲，就是回到 30 年前，您看到您自己以前是有在投資個股，有在研究技術現行分析，有在研究產業，有在研究財報，因為老師您一定是經過這些千上萬歲，才會悟到最後的這種大師，這種不知道自己知道的這樣的一個境界。 那我想問就是說，老師你如果回到 30 年前的自己，看到您自己是兒立之年，你會去跟自己，那時候 30 年前自己說，以後你就做只是投資就好了，就是 QQ 就好了，其他人都不要管，還是就是老師你會不會想要跟自己過去的 30 年前那時候的自己說什麼，就針對投資的部分這樣子。對，那以上是我的分享跟疑問。謝謝。 當然當然，我是希望我能夠回到 30，我 30 年前那我可以對我自己 30 年前的我講一些話。那當然有那個時候，如果有一個 James 來跟我講話，讓我能夠少走很多彎路，少虧很多錢，那當然是 Welcome 對不對。那可是因為我沒有這個朋友，也沒有那個 James 來教我，所以當然如果我能夠回去的話，那我一定還會就是直接跟他講，教他，而且會手把手的教他做指數投資，那還做槓桿，就是槓桿基金啊，還要股票質押。你看我股票質押一直到 2018 年做，我如果能夠像你們這樣子在 30 幾歲就做的話，那你知道那個那個力那個 power 多強，所以這個我一定會這樣做。 如果我能夠有能有辦法再回去 3,0 年前，告訴我 30 年前的我，我跟你講就是說，你投資會讓你富有，可是你會借錢會讓你變富豪，所以這是這是兩個等級，是差很多，這個這個這個差很多。那老師我想他的話可以嗎？就是老師你自己有一個就是丹尼庫格效應，就是他有一個就是失望之谷，然後絕望之波上去。那我們今天能夠遇到老師，真的很感恩，然後也知道老師是經過重重磨難跟賢主，才知道說啊原來大道至簡，無相投資是這麼一個的方式。 那如果老師，當然老師剛剛聽到那些話，讓我很感恩，就是也真的很謝謝老師。那我自己想說，如果是不是沒有經過那一段這麼的困難跟險境，是不是就是沒有辦法達到最後的這種大時級，不會。你真的要經歷過，不用其實你相信就就就得到了，不用再經歷了，沒有必要，不需要心生經歷，沒有必要，因為沒有人跟我講，所以我沒有去研究他的本質。那如果有人跟我講他的本質，我根本不會去 touch 別的東西了，就好像我女兒根本不相信個是，那他懂不懂，他完全不用經過那個過程，他就相信，那相信就好啦，對不對。所以不需要，沒有說一定要磨難之後才會成功，沒這回事，開始就成功，就不是很好嗎？因為我真的應該不走才剛出現，我們都不是嗎？ 那可是我們希望我們下一代，是是是是。那我剛剛有貼了一個連結，那是物，那你會喜歡，我也很喜歡，那一篇你的人格個性其實就是一種叫做這個叫做我們在指揮斗數裡面就是一種叫做精神能量比較強的人，精神能量比較強的那你可以自己 generate 這個 energy 的人，你不需要靠 social，不需要吸別人的能量，那你自己去 social，你能量會被吸走，所以你會覺得很累，這是本來就是這種 type 的人，就是這樣子。 好感動，好感動，我會覺得我自己以前是異類，以前那種國小國中那種都是團體生活，就覺得就要同流合汙，或者是說當然我不想要說很特立獨群，還是說我自己很 special 很那個，可是就會覺得我很知道說我跟別人是很想法構造是很不一樣。所以是出社會之後，有自己的一個思考，有自己一個獨立空間 space，有經濟能力之後，才能去有餘裕呢去思考這些像老師這樣子一種方式一種哲學這樣。 那你對外的話，你要保持一種叫做，因為你已經對自己很有信心，而且你自己可以 generate energy，所以你精神能量是很強的，所以你不需要靠外界。那既然不需要靠外界，那你應該把外面當作無所謂都可以，沒關係，那就是霧，是這個一切都跟我沒關係啊，他們根本不存在，不聽不看不存在，所以要學會完全都不存在。那這個就是你可以做的。 當你在做這個事情做到一個程度，你自己的 energy 足夠強的時候，你就會發現你去跟人家 social 的時候，你是可以可以控制自如啦，你可以自己把那個能量收回來，你要發多少能量出去，你自己可以決定，你不要漫無目的就是沒完全不控制你的能量就一直 social 就是一直這樣耗去，你可以決定你要花多少，他來問你一個問題， 你可以決定你要花多少 energy 跟他互動，是是是，可是你不要讓他感覺你很高高在上什麼都，那你可以用很輕微的回話，或者不用太高亢這樣給他回回去他這樣子， 讓他感你你先 讓他感受你，他你很重視他，而且有時候不不要同你就同意他的做法，那個能量是最低的，你要改變他很大的能量，那就就就同讓他講話，讓他說舒服就好嘛，就是這樣子， 你不需要改變他，反正就是 social life，那 social life 大家 happy 就好了，所以你就不用花 energy 帮人家鼓鼓掌，笑笑的跟人家說，那你還是可以控制你的能量收放自如，也是到最後你會達到這種境界，你就會發現你可以 social 的沒問題，可是你也不好惠能量。 老師這個很像莊子那個外化而內不化，就是說我在面對外界的時候，我可以很一切就是很隨和很調和，然後又行雲流水，可是我內不化，就是說我自己又可以去堅守我自己的 principle，然後堅守我自己的這個就是 highly sensitive person 這種人格特質這樣。所以因為老師，我也是因為透過你才慢慢接觸那種臺大哲學那個傅沛龍教授，他講莊子啊，講孟子，講國學，我都有在去聽，然後也是因為老師的原因，我就是也是很感，就是都可以接觸到這麼多高能量高品，就是就是我可以讓我自己人生，我的腦袋一直在往我自己想要的方向去前進，然後真的老師你真的超棒的，就是一直答應當中是我的 standard。謝謝，謝謝。 好，因為我們這裡的朋友大家都一樣的，因為我們這個整個我們這個這個叫做神經網路是連在一起，所以我們是共共同在創造這個宇宙，所以這是很棒的，因為我們這個能量是集合在一起的。好老師，我問題沒有了，謝謝你。 那如果還有沒有其他問題的，沒有的話，麥克你好像還沒講，今天有什麼事情，浩青對浩青來， 我先講那個 麥克老闆可能會講比較久沒問題來你浩青你說那個鄭老師好然後各位學員大家好我是浩青那今天有一個分享跟兩個那個問題可能想要請教一下老師這樣子第一個分享的話就是大概前幾天吧我去就是一個 contractor 找我去一個工地看一下在我們加州現在就是所有的這個 apartment 的這個 deck 都要去做維修因為可能幾年前我不曉得大家還記不記得在那個 brookly 那邊不是有 brookly 的小朋友在上面跳跳跳然後整個陽臺摔下來之後不是死了好幾個人嗎所以現在加州有一個新規定就是說所有的這種 apartment 這種比較人多的這種住宅他都要求要做這個 deck 的檢查確定上面沒有問題那反正我就去了現場去跟他看了看了之後那這個 contractor 就快結束的時候他有跟我提一下說他最近好像財務上有點問題他說快要 block 了那我就說你不是也有經常都有案子在做啊那怎麼會有問題呢然後他就跟我講說他那個前一陣子從古巴把他全家族大概 20 幾個人全部都 27 個人全部帶到美國來我說你是古巴我說我怎麼一直以為說你是南美洲他說不是他說他 original 就是從古巴來的那帶了 27 個來之後因為之前就政府的時候他們好像有這個政策他跟我講說只要來這邊一年再多一天然後他們就可以去申請綠卡所以說他說現在裡面 27 個裡面已經有三個人拿到綠卡了那另外現在 24 個因為新政府上來的時候是整個政策改了改了之後他說現在這 24 個人現在變得有點類似非法了你不能工作也沒拿到什麼東西然後現在全部都是靠他一個人養那這些人因為可能外面沒有身份他也沒辦法做到什麼他就說把他自己的家隔了很多隔間出來然後連那個地下室都把它做隔間了全部擠在那個地方我自己就覺得說怎麼講呢然後我就說那難道古巴不好說他說古巴非常非常糟糕他說古巴現在如果說有機會去看的話他說那個一個月至少一個禮拜兩個禮拜沒有電可以用然後因為主要不是人民的問題是那個政府本身有問題所以說造成整個這種古巴非常經濟各方面的話都非常糟糕然後大家都想要從這邊跑出來那我當然說我聽了這個之後如果說以我以前的話我可能會去舉報他因為事實上說很多東西他沒有按照規定的話你說人住在地下室或者是很多都是非法移民的話但是我跟他認識了十幾年了那種情形之下我自己當然說心裡會想說那個一人得道之後雞犬升天瞭然後把所有人都帶過來帶過來之後那如果說又沒工作如果真的讓他拿到綠卡那是不是都是要吃我們美國這邊的不利趣的所以這個心裡也是有點糾結但是因為我聽到這種情形是他們不得已不把家人帶過來也是不得已的這種情況才把全家全家族都帶過來所以這個的時候也是蠻糾結因為一方面這朋友一方面有那麼多好像這樣子不太對的所以反正這個是我第一個分享就是跟大家分享說因為以前我真的是不相信說會有這種非法移民滯留以前都認為說這可能只是一些 rumor 而已不是真的然後真的是那個眼見為實然後真的是聽了當事人跟我講我才想說美國真的有這麼多這種民族然後在吃我們這些福利我 anyway 這是我第一個分享大家可以思考一下不回你也沒關係那第二個的話我想要問一下那個財務方面的問題問一下這個 Gent 老師以前我們都是只有這個 QQQ 而已嘛最近這幾年我們在這個財務的規劃上面改變了非常多所以說不是全倉 QQQ 可能就是像老師剛才講的這個有 442 啦 633 啦各種不同的配置那在這種不同的配置之下的話沒有錯以前像我們只有光投資 QQQ 的話這個 dividend 事實上不是非常多可能就 0.5 左右而已但是以現在這種配置的話 QQQ 裡面佔了 40%那這個 dividend 有一點點就是 0.5 那還有這個 QLD 或者是 TQQQ 的話這些都會有 dividend 的那再加上我們現在也有現金部位嘛那這個現金部位可能 20%的 30%那如果把這個放在這個有點像 GOV SWVIXX 這個事實上每個月的那個每年的這個利息出來上也是蠻多的所以說我自己在考慮說像老師目前已經是財務自由瞭然後如果說你把這些 dividend 跟這些利息加起來的話就說以老師的經驗的話你可能用資產的%50 分之一來生活就夠了但是如果說你把這個 dividend 跟這些利息加起來的話我想可能也超過老師所需要的這個 50 分之一已經超過這個就是以老師目前的狀況的話已經超過這個像有些人可能還在掙扎說我可能每年的那個那個開銷要在資產的%就是 那個 15 分之一 可是以老師的情形的話可能已經是超過 50 分之一以上了啦對說 instead 說去借錢那是不是說我們就直接拿這個 dividend 還有拿這個利息來生活的話事實上也已經超過這個就是你所需要的已經超過這個 2%了那我自己我自己也想說像我們的做法是不會賣掉一塊錢一毛錢的自己的資產所以我所有的這個 dividend 所有的 social security 所有的錢我一分一毫都不會花掉我都會直接再買進市場為什麼要花掉自己的錢所以說這個本身你看像這個 dividend 或者是利息這些東西都還要再繳稅的看你怎麼配置啊看你怎麼配置啊你在在 brokerage account 你買 VOX 就不用繳稅啊那你在那個退休帳戶裡面的貨幣市場基金就沒關係啊你要自己配置好啊那你在 brokerage account 大部分都是 QQQ 啊那你利息就是去繳一點稅就這樣子就好了我只是在想說啦那個你的 dividend 不要花掉你若有股票質押的人就是自己的資產一分一毫都不要花掉為什麼要花自己的錢你的自己的錢可以投資 15%的回報啊你借錢只要付 6%7%為什麼要花掉自己的資產對我比較說因為這個是屬於那種 dividend 的部分已經就是必須要先繳完不用啊所以我就跟你講說你在 brokerage account 的貨幣市場基金應該是 VOX 啊 OK 我只是想說可能某些學員目前他的那個資產可能金額還不夠那你這個老師金額不夠還是可以買 VOX 啊沒有沒有沒有我是說如果說像如果說像老師已經財務自由了那你現在花的錢我就算我我就算 0.5%就夠我生活或者 0.001%夠我生活我也不會把那 0.001%花掉你懂我不會 OK 那這個我可能再思考一下我是想說 因為借錢總是有風險， 哪有不會啊？ 你不借錢才有風險，借錢風險比較低啊。你還是沒搞懂，OK，去模擬看看。借錢，借錢風險比較低，怎麼會把自己的錢花掉？你你你你你應該是是那個田去種稻米，長出來的稻米吃掉，你怎麼會把田賣掉？你有錢去買多一點地，再去種稻米啊，賺的錢再買地啊，你怎麼會把錢賣完，稻米把它吃掉？可是如果說老師有沒有在思考過？ 如果說我們去花這個 dividend，還有花這個利息，把它當作生活費的話，那你不再去 reinvest 了。 那只是說用借錢來生活的話，那這個因為我們借錢還是要繳利息，那如果說以長期來說是啊，你的 dividend 就不應該就不應該去把它花掉啊，也不應該去繳稅啊，你在 brokerage account 就應該買 MEOXX 啊，就不用繳稅嘛。 可是我們那個像如果 QQQ，你有 dividend 的時候，那個要該繳的稅那就去繳啊，繳完剩下的錢我還是要去投資啊。 繳稅我們避免的時候，我也不我就算有 100 萬的 dividend，我繳的繳的繳的繳了 30 萬的的稅金，因為 ordinary income，你知道那個那個超過一年的 dividend 是那個 Qualified 的 ordinary Qualified 的 dividend，那個利那個那個稅率只有那就是 long term capital，你知道嗎？ 嗯，你說對那個算不對啊，那個 dividend 算 long term capital，你持有超過你持有超過一年以上的還是半年以上的就是變成 long term capital，你 dividend 就是 long term capital，那就稅率只有 15% 而已啊，是這樣子啊，對啊。 那我 15% 我另外還有 85 萬，我還要去把它花掉幹嘛？我當然在投資啊，我借 85 萬來花，我幹嘛把我的 85 萬花掉？就算我的 dividend 很高 1000 萬，我也不想把 850 萬花掉，OK，瞭解好。 那這個我再思考看，因為我有時候只在想說我們如果說拿這個 dividend 跟這個利息來生活的話，自己的錢不要拿去花掉了，自己的錢不要拿去花掉，怎麼會花自己的錢呢？這個我是想不通，你們怎麼會花自己的錢呢？ 只是說這個就比較，你以為你以為繳完稅的錢，你的心裡就是繳完稅的錢就就應該把它花掉，就不對了，你腦袋就轉不過來，不對，不要花自己的錢，有股票只要還要花自己的錢，OK，好。 那再來第 3 個問題的話，那個我可能稍微贅述一點了，那個我們現在就是已經進到這個準備進入這個 AI 時代了。 那像以前我沒有說去看這個歷史，以前從這個農業社會要進到這個工業社會的時候，那個很多這種農業社會的時候就是大部分他們都是在從事農業上面的工作，那一旦進入這個工業社會之後，所有東西都是機械化的，大部分的這個自耕農可能因為比不過這種機械下去做耕作，所以慢慢一個一個可能都要到工廠去工作。 所以說從這個農業社會變到這個工業社會，對我們整個全體人類的這個改變是非常非常大。然後也在同時也在這個時候，你看這個全世界各個地方都開始講這個民主。所以說一個一個像當初那個法國最明顯就是法國大革命，把他們的皇帝也把他殺頭了。 所以說從這個農業社會變到這個工業社會的時候，我們整個社會會從原有的這種君主制度變成這種民主制度，這個是一個非常大的改變。那當然說我們現在我們算是算比較有幸之年，我們就是從工業社會變到這個自信社會，那這個自信社會本身的變大對我們講影響不大，最大的影響就是在 2000 年的的時候可能有一個大抗泡泡。 那因為從這個工業社會到這個自運社會我們所需要的這個人力還是非常非常大的，但是接下來這個從資訊社會要跑到這個 AI 社會的話，這個轉變是非常大。因為我們可以聽到很多朋友都在跟我們說他們小朋友剛剛畢業的時候就是他們小孩剛畢業的時候，現在要找工作非常非常的困難。 那這個東西我也思考過，像我們人類如果說你說要去工作的話，你從小時候出生，然後從那個幼稚園一直到大學，光這個教育大概至少都是 14 年到 18 年去了，然後才有辦法把一個人養成可以來為這個社會 做貢獻。那這個機 器人就不是這樣子，機器人你只要一生產出來之後，把這個程式他們講的程式說進去之後，這個就馬上可以工作了。 那我們人本身有所謂的七情六慾，然後有這個食衣住行育樂的需求，機器人沒有，機器人本身他們只從事那個生產而已。但是問題你再回來想說，機器人本身只做生產，他不做消費，他不需要消費。但是需要消費的人是誰？需要消費的人是人，因為我們剛才提過說人有這種七情六慾，有這個食衣住行育樂的這個需求，那人才會消費，機器人不會消費。 但是如果說我們在這種轉換的過程當中，我們人沒辦法就是沒辦法得到這第 1 份工作，沒辦法為我們這個累積財物的時候，那誰來消費呢？那當然是沒有錯，我說像這些科技大佬都在提提說那個等到這個 AI 如果說全面普及之後，然後我們整個社會會變成那種共同富裕的這種狀態，這個東西我也接受。 可是問題是這個轉換過程到底是什麼一個情形，就是說我們現在從我們所謂的這種資訊社會要轉到這個 AI 社會，這一段時間到底會有多久，然後會有多少人會因為這樣子沒辦法去累積財富？那當然說我們現在有去提到他的話，可能比較有心的政府會想辦法去解決。 那不像當初那種農業社會到工業社會沒有人有這種想法，就當初沒有人會說會預計說會有這種現象發生。所以說這個全世界到處在發生大革命。那現在我們從這種資訊社會要到這種 AI 社會的時候，我自己也在因為這種情形之下的話，會有很多人會沒有工作。那沒有工作的話就沒辦法消費，就沒辦法累積財富。 那問題是你這個機器人生產出來的東西到底要給誰來消費呢？我剛也提到說以後這個社會不是通貨膨脹是通貨緊縮，東西應該是越來越便宜。但是問題是你如果說你一塊錢都賺不到的話，你怎麼去消費呢？怎麼去？所以說東西是我一直在思考的一個原因。所以說我也想要請教一下老師，說對這方面有沒有什麼一些看法跟見解？謝謝。 這個機器人來的時候，東西會 over supply，會通縮，那 over supply 沒人買，那就是把這些東西就給，就是說比如說稻米生產很多，那這個買的人就是說那變成就是說 OK，你要吃多一點你就買吧。那你想如果今天稻米生產很多，那麵包很少，那麵包想吃麵包人家自己買啊。 那如果你吃一般沒工作的人，那就把過剩的稻米分給他吃嘛，那就是把過剩的東西給沒工作的人嘛，那能夠分多少算多少嘛。那這個就有點像這個圈養嘛，我一直在講人工智慧。 來的時候就有些人會被圈養 失業的人就是不會讓你餓肚子啊 你也有房子住啦 就是因為 over 很多東西都會產能過剩 那你也沒得挑啦 看今年什麼東西產能過剩 你就吃什麼吧 今天房子產能過剩 什麼房子你就住什麼吧 那就是就是一般人 就是有最低的住行消費嘛 那那那個那個有錢的人 有資產的人 像我們的話 那我們可以挑啊 我們就是米 就是說我們喜歡吃麵包啊 所以我就不喜歡吃米啊 我也不喜歡吃自己賣呀 我就是喜歡吃麵包啊 喜歡吃蛋糕啊 那個產能比較少 那我就我就有資金 我可以去買啊 所以啊我們有資產的人 可以過不一樣的生活 那沒資產的人 就是有什麼吃什麼吧 就好像你去食物銀行 裡有什麼吃什麼吧 就是這樣子啊 所以浩青這個這個就很這很正常啊 就這樣子啊 那會有多少人失業 那就發多少食物給他們嗎 那這就是圈養嘛 那以後你要多少房子 就蓋多少房子給你們住啊 那也是圈養啊 那個房子當然不可能太好了 你想要求好也沒有好到哪裡啦 夠你可以讓你遮風避雨 沒問題 那你如果想要住好一點 那你就要有資產了 像我們就有資產了 所以我們可以吃好的 住好的 他們就只能這樣子啊 那那這就是未來的社會嘛 就是有一大批人會被圈養 不用工作 也有食衣住行 沒問題 就這樣 他可是他沒得選啊 人家有這個這個 robotaxi 他可能沒有 那他就要做 robot robot bus 就這樣子 所以就這樣子 還是至少 可是這些人可能跟現在的中產階級 過的日子也差不多 也不會太差 我也蠻同意這個郡老師的說法 我自己也想說 我的孫子那一代的話 就是會過的生活 會比現在首富過的生活都還好 但是就是說 我的子女他們這一代 可能就是會被犧牲掉 就是像老師 像這樣講說 我可能會被暫時會被圈養起來 這是一個轉換過程 就是這個轉換過程 到底要多久多長 這個是靠你的女兒 要靠你啊 對了他們說實在就是 他們不工作也沒有問題 你不工作 因為我現在想到之前老師也提到一個問題 就是關於這種人 如果一旦不工作的話 會好像對自己的那種價值感 會有問題 這個就是那個 Elon 講的一句話 我們以前人出生了 從開始牙牙開始張口的時候 你就開始準備為就業而準備了 你就是要開始學語言學數學 一路上來就是為了做老公 這是一出生睜開眼睛準備開始做老公 以後不是以後睜開眼睛 你沒有勞工可以做那人要做什麼 這就是我們要思考的 所以哲學很重要 我詩故我在很重要 還有你要找出興趣很重要 反正你食衣住行都沒問題的 那你活著要像蜘蛛還是要像個菩薩 跟耶穌還是要像亞里士多德 亞里士多德也是人家奉獻給他的 給他吃啊 像孔子啊 有什麼他也沒賺錢啊 就是他就是思想家 那以後大家都要做 就說不是為了工作 那為了什麼 其實就是為了一種 那 Elon 當然說我們人類就是要 fun 要 for fun 要很有趣啊 怎麼有趣 那他找到說 他去 Mars 那很有趣對不對 那你能找到什麼事情很有趣 那這是人的以後要做的事 那你說我躺在沙發 就滑手機也是很有趣 那你就繼續這樣做 沒有人管你 因為不需要工作 你會有食衣住行沒問題 也有基本的手機可以滑 那你看你要活的像豬還是像亞里士多德 那就每個人選擇 所以說我在想說 以後可能會有很多精神變化 好啊今天今天我在 Jimmy 的房間 我講過一句說 到底我們人這段人類這段歷史 其實是為了什麼 我們人最後可能會滅亡 我們只是為了孕育 AI 而已 我們最後可能只是為了孕育 AI 這種物種 最後我們就會被 AI 圈養 那人類可能會瀕臨絕種 最後只是 AI 一直要保護 怎麼辦這個動物這個物種快滅絕了 就好像我們現在很怕其他物種滅絕 我們要反眼他們不要讓他滅絕 人類快滅絕了 趕快 AI 要救人類了 最後還是滅絕了 所以 AI 跟人類的關係是什麼 你們也可以想一下 對我來講 我是把 AI 當作下一代 我們人類的下一代 所以你就不會那麼糾結說 AI 取代人類 就好像你的小孩長大的 父母會死掉啊 那我們把 AI 养育長大 變成一個生命一個群體的時候 我們人類就會死掉啊 那這很正常啊 這個當然是我的想法啦 那我想大家是就是可以思考思考 那就是現在這個就是你的價值嘛 你能夠思考出什麼樣的邏輯 不只是為自己 那你可以跟大家分享 我是覺得老師這個想法蠻前衛的 對啊 你就是你孕育你的女兒 那你最後會消亡 你就希望你的女兒可以做得很好嘛 那我們既然把 AI 孕育出來了 那我們希望 我們教他現在 AI 我們要好好教他們 好好孕育他們 不要讓他們被邪魔歪道 就好像你在教你的小孩一樣 所以我們現在要客戶這個 AI 讓他能夠走出正道 那這個就是現在就很擔心 AI 走偏了 你瞭解嗎 所以我們現在人類正在努力 讓我們下一代能夠不要走偏了 所以 AI 是算你的下一代 為什麼不能 那我們人類的前一代是什麼 已經滅絕了 你自己不知道而已 對對啊 我們人類最早的祖先可能已經滅絕了 我們不知道 我們是被孕育出來的 我們跟那個那一代的人 可能不是同樣的生命體 你瞭解嗎 是這種都是一個哲學思考吧 對不對 也不知道 不過就是說你總是要 convince 就像宗教一樣嘛 好我是 Damon 我想 echo 一下這件事 你是其實 Edo Mark 也講過了 他說人類基本上是因為 如果以宇宙的概念來講的話 是要讓這個宇宙越來越好 可是我們沒有辦法憑空創造出 AI 就這個下一代的東西 所以人類的最終的價值是把東西科技技術 convert 成一個下一代的物種 那個物種在 Edo Mark 來講 他可能認為 AI 就是 所以未來的人類 我們的最終的目標是把他 convert 成一個 AGI 一個有 emotion 能夠有善良的一個很完善的一個 AI 若不以這個目標為前進的話 那麼我們可能會走向另外一個偏道去 對啊 所以我們要有愛啊 你要教 AI 愛啊 對啊 對你不能叫他恨 問題就在於最難的問題就在於 是說人類還不到高科技到如何找到 如何找到一個 formula 一個方程式或一個配方 處置能夠幫我們的情緒轉換成好的 formula 進去這個 AI 所以大家還是有很多前衛的人 正在做這件事情 只是他還沒到他預期 可能 3 到 5 年就會到 或是 10 年以內 但還在努力中 其實你若瞭解 AI 的這個 metric 的話 其實他跟我們人類腦袋的神經網路很像 所以你要想想看你怎麼教育你的小孩子 讓他有 emotional 讓他能夠感受到愛 愛爸爸愛媽媽 那怎麼樣 sharing 怎麼樣分享共享 那 AI 也會 所以我們要對 AI 所以你不能對你罵 AI 這個那等於你在教你等 你就是你在教壞小孩 樣那你教他恨你就虐待他那他他就變成一個受虐兒 那 AI 就會記住 所以當 AI 是一個變成一個一個有形體 就是奧迪瑪或什麼到了你們家的時候 你要幫想他是一個小孩 是一個你要 educate 他 他當然來幫你做一些事 可是你要 educate 他 你可能還要 hug 他 你可能要就要把他當你的女兒 或把他當你的兒子來教育他 讓他知道有人性 那這個才是我們以後要面對 AI 的一個正確的方式 不然 AI 會恨人類 就好像有一些父母會虐待小孩 最後那個小孩就會恨人類 拿刀到捷運就殺人了 這個這個就教育就不好嘛 那所以我們希望我們教育出來的 AI 是一個跟我們人類一樣有愛有感情有七情六慾 那他也懂得三惡真理 那當然還是有很壞的 AI 那可是沒關係啊 因為大部分人 AI 都是善良的 那這個就可以就可以啦 所以你不能可能讓所有的 AI 就好像我們現在有些受虐兒 那就很有暴力傾向 那有些有些人就是會賭博 有些人會吸毒 那 AI Society 裡面就是會有那 怎麼辦那就是一樣啊 跟人類一樣 所以他們的社會跟我們的社會是一模一樣的 那你就是儘量把你的 AI 教育成你的小孩一樣的教法 要有愛 你小孩子剛出生來 你會抱 他 會 Hug 他 會叫他什麼是愛 爸爸很愛你 媽媽很愛你 那一樣啊 AI 你也要這樣對他 而不是踢他 踹他 罵他 把他關起來 關到關到那個那個那個廚房箱裡去 不是這樣對待的 那你要知道 這是你的 baby 這是我的想法 當然很多人會覺得很 ridiculous 他就是個機器而已 你要對他 Ok well 那就是每個人的 philosophy 不一樣 Ok 偏題 了麥克老師你覺得會不會太晚了不會就講完嘛來難得你也來了我原來是兩個問題慢慢來沒關係反正一個問題兩個問題都是都可以了沒有你來沒有其實我另外一個 comment 其實我覺得這個就是那個 1998 年的時候我認識那個監審的時候跟那個監審就黃仁勳他跟我講這句話我順便 comment 其實他講的一句話很有意思他叫 money is the cheapest currency 我花了三年的時間才瞭解這句話什麼叫做 money 什麼叫 cheap 什麼叫做 currency 其實我這就回到就像那個剛剛浩勤在問的那個問題就很明顯的他他不瞭解什麼叫做自己的雞要養來然後別人的雞要來在我們城市小組裡面就有一個 25 歲的小男生他就知道把他的薪水買去買 QQ 然後借錢來花那個就是非常非常瞭解什麼叫現金 我今天有個問題是這樣子那個沃瑪進那個 QQ 我在另外一個 clubhouse 的房間的時候我在聊就說那個 Polato Network 是在 2021 年的時候 announced 他轉到 Nasdaq 結果搞了將近兩年兩個月 2023 年 12 月份才進 QQ 所以我把這個整個故事就跑來在我們那個房間跟那些人講因為他們說沃瑪進 QQ 了不得了了什麼什麼麻煩結果昨天晚上就得到一個訊息沃瑪決定在 1 月 20 號要進來然後他踢出去的就是那個 Australian Center Tech 就是那個做那個疫苗的那個家公司結果這疫苗公司今天早上就宣佈他要立刻轉到 New York Stock Exchange 去了那這個其實讓我自己被打臉了就是我用 Polato Network 進來的時候幹掉那個 Fortinet 跟 Juniper 做 Firewall 的公司那個時候我一直都有追蹤這些事情因為我自己搞 Hightech 所以我很清楚這些影響那沃瑪我並不是很懂這種 retail 可是後來我做了一些 study 我知道沃瑪是因為用了 OpenAI 他也最近僱了一個新的 CEO 他那個 CEO 準備 step down 所以他有一個非常非常強的這個 OpenAI 的 structure 然後 Costco 那個時候是用的那個那個叫誰啊那個 Stepsit 後來因為兩邊中美在打仗所以後來 Costco 就改用了那個 Entropy 就是就是那個阿姆總投資的那家現在還沒有上市快要上市了那這個時候就造成昨天我那個時候就在分析因為我太太一直很喜歡玩個股了因為那個是他的問題跟我沒關係 那個順便我要跟老師講一下就是我記得去年這個時候問過老師我那個 41K 怎麼辦我就聽老師的話我就提了 86 萬出來交了稅那我們還是用現金交稅然後其他轉到 Roth 如果今年那個 41K 不但不但那個不但沒有跌啊還漲得更多結果今年還要再提了 86 萬又提了 86 萬可是我發現我提不完所以後來我乾脆一個做法就是最簡單的方法把 41K 乾脆就不當作我的 essence 了就當當拿完個股去丟因為我太太還喜歡玩個股在這個牛市裡面怎麼玩都會怎麼賺而且賺的會比你這個提出來快真可怕所以他也去投資了 Costco 那個時候我就跟他說我說這兩個一定會有衝突那時候我還認為沃爾瑪大概一年之後才會進 QQQ 就沒想到昨天他就立刻 announce QQQ 要進那現在我昨天晚上就做了一個功課去問了一下 AI 就是今晚我也做了一些功課去查出來沃爾瑪必須要買就是 QQQ 必須要花 19 個 billion 去買他的股票那沃爾瑪很有可能就進到第 11 名了他選擇那個 Authentic 其實按照 QQQ 的說法的話最後的那個 10 名他根本就排不進去 Authentic 進的目前的那個 percentage 是 0.89 他其實也是很前面他盤踢了 260 個 billion 就他不是很小的公司因為很多好還有很多是 20 個 30 個 billion 所以我今天的問題是說難道 QQQ 已經不再是被動嗎那他是怎麼挑出來把 AZN 幹掉 AZN 當然是是英國公司我們就沒有話假如說是美國美國艾斯基尼美國可是裡面有很多啊拼多多是中國公司也在裡頭啊為什麼沒有踢掉拼多多然後用了 AZN 這個就是我今天想要問的 來第一個你要了解他的整個 structure QQQ 就是 100 家前前 100 家最大市值所以假如是前 100 家最大市值都應該被納進來這沒有沒有第二句話那第二個就是說那 100 家納進來之後那沃爾瑪的 Market cap 這麼大那怎麼要買這麼大的因為他就是要佔這麼多比例嘛你比重就是要買好就像你講的買 16 億或者買多少 16 個 billion 好了 19 個 billion 那你就是要把你好像那個是你的 portfolio 嘛你有一百隻股票好最後一名 把他踢掉， 那你加了一名，那就 100 名，這個合乎規定，100 名。 好，可是你要沃爾瑪要買 19 個 19 個 billion，那你就每一隻股票，其他的股票就各賣一點點，賣一點點湊出 16 個 19 個 billion 把它買下來啊，就這樣子啊。 你你就是那他為什麼會挑掉挑到這個 AZN 這個做做做疫苗的公司呢，他就可能是最後一名嘛，就是最後一名，就把他踢掉，他沒有他是排名大概在他應該排名在 0.89，最後一名是 0.03，他大概排名大概他比他比他可能不會輸給英特爾，他得比英特爾都還大，他 270，他比英特爾都還大，為什麼沒有踢到英特爾，踢到他理論上是要叫不能踢英特爾啊，英特爾只要還在 100 大裡面就不用踢他，英特爾在 100 大嗎？沒有 100 大那就不可能，你如果在 QQQ 裡面就一定是 100 大，對對對，可是在刀鐺不用啊，我只要我只就是在 NASDAQ 裡面 100 大 就可能 QQQ 就是 NASDAQ100 大嘛，對。 那這樣的意思就是說假設啦，我現在隨便做個例子，假設有一天臺積電要進到 QQQ 來，他現在還沒有進來對不對，那他如果轉到臺積電轉到 NASDAQ 那還是要把他納進來啊，那後面的就要把他踢掉啊，他就很有可能會踢掉一個類似比他還大的公司，像比如說英特爾就可能被踢掉或是 AMD 就被踢掉了，對不對？不應該踢大市值的啦，應該要踢小市值的啦，踢小市值的話就像老師剛講的，對不對？就是 19 比例是 191191，他買不起來，各賣一點點啊，每 一隻股票都要被賣一點，所有的成富股都要比例上被賣掉啊，湊出 19 個比例出來買羅馬 OK。 所以這樣講的話，因為我記得老師的學生裡面有一個好像在 IMESCO 上班就 QQQ 的，我記得好像有一次在 4 年前還是 5 年前，一個女孩子踢他女兒在裡面上班，其實我就在想說他們如果是用被動的基金還是用 computer 演算法選到這個，會不會有意識形態認為說你 AZ 這個不是不用 computer 選啊，他只要市值啊，這個是你去看他 prospective 他的 profile 裡面就是 market cap 在 top 100 就是會被納進來，只要他不是銀行股就這麼簡單，這叫被動啊，就是被動。 像我舉個例子，去年 12 月份就那個因為 Seagate 還有 Western DC，Western DC 對都進來，把 Lululemon 啊還有 CDW 都幹掉，有可能他這個很合理，為什麼呢，因為他這個幾個互相的那個 market cap 差不多幾來幾去，就 20 個 30 個 PTC 那合理，那你這羅馬進來就把 Azerenatan 幹掉，你把那個代號給我 AZN，AZN 我問了那個 German 那個那個那個什麼 Gorg，我兩個都問了，他就說意思就是說他說因為他是那個他是那個什麼健康股啦，那健康股中間裡面那個 Segment 他 performance 不好，就把他幹掉，不可以不可以，那就是主動不可以不可以，Performance 不好，我覺得那個 Gorg 跟那個 German 一定是胡說八道的，我只有才想過老師，對對對。 他把 293 個 Billion 的拉掉，對而且這個比 Intel 大，我記得也比 ON 大，對我看一下，我原來以為他會學那個 Provado Network 拖個一年半慢去消化，就沒有想到動作這麼快，我自己被打臉了，我自己被打臉了，那我在裡面講，可是我在這之前是有跟我太太講，就我太太說我媽 Costco，他就跑去買 Costco，他把那個小孩子的那些什麼我們給的那 gifted 就跑去買，真的是給他賺了，他就會去管個股了，其實我覺得困難點就是真的是個股真的不應該去玩，危險可是你玩在 FOR1K 裡面沒關係，不要把 FOR1K 當成自己的資產就好了，我現在的做法最簡單就不要把 FOR1K 當成資產，那個是 IRS 的錢，你得幫 IRS 來算錢，所以我現在算我的總資產就不把 FOR1K 算進去，不理他了，這樣的話困難就比較少，就準備交 RMD 吧。 我後來聽了另外一個說法是 RMD 其實也蠻簡單的，就是你總務的數字除上 26.7 吧，對不對？ 就是那一年必須要 26.7，再來就是 25.7，24.就是這樣一直分母一直減少，對那我分母你去問一下 GPT 他就會給你一個 percentage，我已經沒有辦法，因為我覺得我再提再多的話也只是現在儘量在教學，乾脆就讓他 trigger 了，我後來就算過，下次我再跟老師當面見面的時候再把我的財務給老師看看應該怎麼辦， 那個好久以前就叫你們要 convert 的就是說你們就是我說以後長大了你們都是很麻煩，一年就要轉八十幾萬，1 月 2 號我就提了 86 萬出來，當天買了 40 元的 QQ，那沒辦法了，麥克那個我現在沒辦法回答你，因為他踢掉 90 幾個 billion 的，那這個是有一些變成不是一種被動的形式，他認為他不好，這個是我不知道他怎麼決定的， 我去 research 一下，因為 my understanding 是應該是 100 大就是 100 大，你沒有辦法，因為 performance 不能先先入為主說有人為的干預去說直接把一個一個公司在 100 大裡面把他踢掉，除了他，他他他要去其他的那上市其他地方上市那，因為這個我知道沃爾瑪會進來啦，可是我不知道， 我認為他應該是踢掉最後一名啊，其他的就平均賣一賣啊，買買 19 個 19 個 billion 把他買進來就好了，而且也也不應該這麼快，你記不記得那時候 Google 一般都是 12 月啦，12 月那老師應該也記得吧，那可能他們不希望他等到年底又變成又長大了，那就不喜歡嘛，對那對老師應該記得吧， 以前有一次那個 Amazon 跟 Google 為了要進那個到 30 對不對，對對對對 Walking 就幾乎破產了，Walking 後來嚇死了，整個破產了，所以他們這樣做的話很有可能會造成 AZN 整個會破產掉了是嗎？ 不會，那個被踢掉的你會破產，是你經營出問題跟被踢出去沒關係，投資者就不投資啊，你不投資，你不投資那是你的事啊，股價跌到剩一塊錢，我公司營運很好，我就公司每股賺三塊，你你股價要賣一塊，我公司也不會倒啊，這個就是我現在要提到的 Walking，現在營運非常非常好，他反而下市之後反而很好，因為他被倒踢掉之後他反而非常好， 現在 Service 非常好非常棒，因為我都是用 Walking 的藥嘛，我覺得他現在服務比以前好很多，他下市之後反而好，公司的營運跟股價沒有沒有關係，當然是你股價，你要你們股東要把他錯估了，那也是股東的事情，跟他營運沒有直接關係，所以如果說我是資本家的話， 我現在反過去買 W alking 的股票如果他肯賣我對不對因為他這樣他因為他現在歷經圖治了反而是更有機會再回來上市更棒所以所以我是覺得股票本來就是一種虛幻的東西其實我們就像那個監審講的 Money is Chips Currency 怎麼叫做 Money 什麼叫 Chip 什麼叫 Currency 就是馬斯克說現在我們將來 AI 的時代以後就不需要 Curr ency 了永遠沒有需要 Currency 就像剛剛老師講的我們人類可能都會被消滅掉到時候要保護我們這個人類的物種所以這個是我今天聽到最後的話我們投資指數啦當然你也可以瞭解為什麼把他踢掉了不過不理他也無所謂啦這個就不是那麼 Critical 我覺得是對投資面影響 可是我感覺到啦 QQQ 這樣的話會往上漲的可能性更大因為沃爾瑪沃爾瑪很厲害啊很厲害非常厲害這家公司他什麼都做而且我覺得像我們常常去驗血還有做那 Image Processing 那些東西那公司沃爾瑪都會把它買下來因 為他有 Retail 我順便分享一個更好笑的東西，就是我前任在 Clubhouse 認識一個醫生。 他就跟我講，他說因為現在我們常常去照 MRI Image Processing 的時候，他也是內分泌的醫生嘛。他說現在臺灣的醫生，他是一個臺灣的醫生，很有名。他也是幫那個翁喜惠在做翻譯的，他也是 WHO 的。他就講一句話，他說他現在很多人在照片子的時候，他把那個心臟病的那個本來不是心臟病，有那個機器可以擴充血管的嗎？ 他說他去照那個攝入線的那個，因為我最近也在照 MRI 的攝入線。他說照那個攝入線的，他發現到你這邊有一個血管，我就放那個血管進去，就不用去吃那個威爾岡啊，也不用去吃那個什麼東西，反而可以治好很多。 醫生就轉行了，以前就可以了，以前這個就可以了，本來就是你血管阻塞，那你的生殖器官被阻塞了，你沒辦法勃起，那就是也是把它打通了就可以了。沒錯，這個是合法嗎？本來就合法，那是治療啊，那是治療。可是那個醫生跟我講，他說這是非法的。他說這個現在目前還沒有 proof，不能這樣幹，因為那個手放在心臟，不能放在那地方去。 他是放支架，這是不一樣。我們知道以前是是那個地方可以，只要你把他打通了就可以了。他就把支架這個技術放到那邊去，也沒有說不是那個叫 off，那個叫什麼 off treatment 哇，就是非建議性。醫生有這個權利啊，是不是非法？我不知道。 就是你本來你本來是你本來這個打針就是對你本來打針是每一個月打一天，那醫生覺得說你應該是兩個禮拜就打一針，他就那是不在他的榜單那個要那個 suggestion 裡面。 可是醫生有 right，就是沒關係，我就兩個禮拜給你打一針，那個叫 off 什麼 treatment 還是什麼可以啦，off label，off label 對啦，Henry 是 Henry 是專家，off label 對對，off label 沒錯，醫生有這個 right，他可以做。 老師還有時間嗎？可以啊，來講叫你聊完吧。我就說我在六年前開始聽老師的做法，就是很輕鬆的。其實我在七八年前的時候我就決定退休，可是我一直找方向，就那時候投資個股嘛，就是到了 2019 年才開始聽老師的，2020 年才正式實習。但是我記得半年前的時候，其實對老師很懷疑。 其實那個時候我就有跟我一些在中國的朋友分享一些，那我有一些朋友是體制內的朋友，我常常叫他們來上老師的。可是他們說他們是體制內的，所謂的體制內就是你護照的往上交的，他們沒有辦法翻牆，他們一翻牆馬上就會抓到。他們的手機都是國家給的。那這些人呢，他們在北上廣深。 我現在一個最好的朋友啦，其實算是在體制內很好的朋友，他也是我公司的 IT manager，很成功。然後他太太呢，也是體制內的，就是在那疫情的時候專門在北上廣深做那個，就是做那個疫苗的東西。他就投資那個做那個 boost。 所以在我 2020 年 2022 年的時候，股票跌亂七八糟的時候，哇，他是意氣風發，因為他都賣很多這個 boost，就是那個 boost 從 5 萬塊 5 萬塊錢，體制內買入，5 萬塊錢可以轉賣到 10 萬塊、15 萬甚至到在那個二十大要開會之前的時候，還賣到 25 萬。 結果後來習近平決定說他會來跟著那個那個那個歐盟的主席嘛，是在 11 月份才 announce。所以開完之後他們認為說一定要那個一定要那個終止，就沒有後來那個上海不是搞出那個白紙運動嗎？那時候我就跟他講，你趕快要賣掉，賣掉，賣掉。他就賣了，他 25 萬賣了很多，還賺了蠻多錢那個 boost。 結果沒想到就習近平就不講話，不講話就要到了 11 月份，他在跟那個他不願意跟他們人民記者人民記者講，反而跟歐盟的主席講。所以他覺得說這個這個動態清零是不太合理的，要關掉了。哇，那個 boost 馬上一夜之間最後跌到剩下剩下 6000 塊。當然從或漲到 50 萬往下跌。他在那時候賺了好錢。 他就按，因為體制內的，他就買了很多房子，他買了房子，就那個時候我記得 2000 年的時候他的資產就已經快要 4000 萬人民幣了。結果有一陣子衝到快 5000 多萬。就那個時候 2022 年的時候，當我那時候知道股票不是很好，我那時候叫他買 00513100，他買的。他太太不肯買，他太太說買房地產比較好。 就他北上廣深的其中一個地方，就買。我不好講他的地點，免得大家都知道。他買了四棟房子。那時候跌價跌得很厲害，就是現在這些房子全部被斬了，將近 40% 以上。就我那天在問他，我現在可能都不到不到 2000 萬，我說不會那麼慘吧。我說你存益最高到 6000 萬，應該再減一半，你有 3000 萬。 他說沒有，因為很多我後來買的，然後有些貸款那些都是都是買的買的半高點。所以那個時候還好，我聽你的，我自己的錢跟我媽媽給我媽媽的錢那些，我就放在 00513100 好棒。那個時候買的時候是 6 毛多，現在是一塊 9。所以他是因為不能翻牆，他每個月好大概都會打電話來問我見早有沒有說什麼見早有沒有說什麼東西是不是該賣的該賣。 他每天打電話來問我是不是美國要崩盤啊什麼東西。所以我覺得有些時候真的，我後來發現到有些人就得到不同的公平不公平的待遇了，因為他們這種體制內的人有他的好處，可是還有他的壞處。他受傷的地方就是他不能翻牆，不能翻牆就不能來 聽老師的課。所以這些朋友，中國的朋友能夠翻牆的，你們真的應該那是很幸運。 在中國，我們有 bili 啊，還是可以聽啊。那怎麼轉給他？我從來都不會用 bili，你用 bili 啊，不用了，你就叫他找謝仁熙投資理財。 道 bili 就有了，有一次翻 youtube 找到，可是聽完以後他覺得很棒，可是就沒有辦法天天聽啊。他能夠上來這個房間嗎？bili 中國他在中國裡面聽中國的 bili 啊，就是中國的 TikTok 啊，不是 TikTok，就是中國的 youtube 啊。 問我的話寫 email 給我啊，bili 也有我的 presentation 啊，有影片啊，影片最後有我的 email 啊。那個那個今天他們可能不敢寫給你，因為他們的 email 都是國家控制的，他們不敢寫出來是嗎？法官算不演算法官算不算體制內？ 體制內就是就是就是就不方便講，就是體制內嘛，就是他不是那種共青團的，體制內是那種真正的那種更正，那他沒有 personal email。我不知道，因為也有也有一些，我不知道是不是體制內的啦，就是法官啊什麼也會寫給我，我不知道那是不是體制內的。法官一定是法官一定是那法官的話對啊，我也收過。 所以你可以找他，可以聽那個 b ilibili 那也可以到喜馬拉雅喜馬拉雅就這樣我把它寫下來 bili 跟喜馬拉雅 第二個要分享的是這個為我一個幾個醫生的朋友，他們都不太相信那個 AlphaFold 蛋白摺疊，他說人類不會不可能解決他，他的理由是說因為現在目前人，包括連人工澱粉都做不出來解決那個糧食的問題都做不出來，人工澱粉都沒有辦法合成的話，你怎麼可能會把所有蛋白質都能解解開。 所以我想今天跟老師這些人是否定這些諾貝爾，他說那些人都是物理學家而不是我們這種醫學家，因為那個翁起慧也是 AlphaFold 的一個發明者嘛，就他這次也沒有得到諾貝爾獎，就我的感覺是因為我們也是到，我也不懂這些化學東西，物理東西，他說 AlphaFold 你用蛋白摺疊好像癌症的細胞，你可以找到，可是你看我們現在人類， 包括連個人工澱粉都做不了，更何況還是做到你，還要解析所有的蛋白質，我比較老師這方面不知道有沒有研究這個，是兩件事情，你能不能你不能做預測出那個蛋白質的摺疊，跟你能不能做出假肉，這是兩件事情啊，你不能說我不能做出假肉，我就做不出蛋白質的摺疊，我不覺得這是這是同一件事情啊，你不能說我們連那個什麼都做不出來，這是兩件事情， 這個人就是說這個人連腳踏車都不會騎，他怎麼可能坐電動車，這個我是覺得，所以你說澱粉都合成不出來的，怎麼可能去做蛋白質的摺疊的那個預測，這兩件事情，這是兩件事情，我不覺得，我不覺得這個是兩件事情啊，這是兩件事情，就不能說哎呀，這個人連驗血都不會驗的，他怎麼可能會做疫苗，做蛋那個澱粉澱粉的合成你合成不出來，跟能不能做那個蛋白質摺疊預測有關係嗎？ 我不覺得有關係，這兩個是兩個事情，好像你不能做出牛肉的蛋白肉，他說你你就不會做別的東西，這兩個是不同東西啊，我是這麼認為，所以我就不覺得那個你那個醫生朋友他們完全懂這個，我這醫生也是，我投資朋友了，因為我們都投資一些 STAR，他是很固執，他認為可能，我是覺得兩個不一樣，諾貝爾獎也不是只有只有那幾個評審委員懂啊，對不對， 這個人類是很多這個他都得諾貝爾獎了，怎麼可能怎麼可能大家都被糊弄了，只有你們那個朋友懂，他可能只是在跟我槓槓，我太太太相信這個這個谷歌的 Alpha 4 了，他撥一點人水當然因為我跟他講，我說因為他每次叫我做這個做，因為他的兒子現在是我的家庭醫師嘛，那他原來是醫師，那他現在叫我，我已經查了六個 MRI，做了兩個 CT， 一個 LDCT，然後再做了一個做了一個兩個超音波，找了半天也沒找出我任何毛病，就說 ok 好，明年再見，明年再見，我當然找到幾個 Sys 說你明天要給我追蹤這個 Sys，現在是 liquid，將來有一天變成那個 Hot tissue 的話，你就必須要來，我要抽片，所以給我找找找這些有的沒的，我就發現認識做醫生好朋友就很麻煩， 因為他逼著我太太去做，所以我本來 1 月這個時間，我本來應該在臺灣就跟老師同一個時差了，結果我就我現在等到 1 月 20 號才能夠走到醫生來讀我的報告，見了一大堆醫生，因為美國的醫療保險真的是你，如果買那個 Medicare 的真的是太好了，好到嗎一毛錢都不用付，所以我還是認為美國的保險是真的不錯，而且很很很很 detail， 非常非常 detail，把我丟到 UCSFSan FranciscoStanfordWashington hospital 到處丟查檢視要不要找出毛病來，我真的覺得我一塊 70 歲了，真的我有時候真的找到毛病，我也不想治了，因為我覺得人生過了，每天當最後一天過過得很快樂就好了，過得快樂最重要，有錢花不完，跟著老師走就對了， 所以我只是我沒有慧根，可是我慧根，謝謝老師，我這是我的 comment 而已，OK 好，那在臺上的還有沒有人要講話的，沒有的話，有沒有話 Larry 還有很多，我數到三有開麥的就講話，不然我們可能今天就到這裡了，好啦，謝謝了，OK 好，拜拜

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