短篇【從什麼都買，到只投納指：一位銀行從業者的投資覺醒】日期：2026年4月17日

大家好，我們今天的短片談，有一位財經背景的朋友，他就是什麼都買，以前就是也不太敢大筆的投資，之後認識我們 CLEC 之後，才敢開始比較勇敢的投資。雖然是財經背景，但是對投資還是有點擔心，你應該是說他只懂得課本上的東西，可是真正實際操作上，還是沒辦法達到真正投資的水準，所以不是只有看書就可以，我們的頻道還是讓大家真正能夠實際操作。 沒有經過市場洗禮的人，你永遠是不懂投資了，所以這位銀行從業者的投資覺醒，這是今天的最重要的主題。這裡是 CLEC 投資理財頻道，我是 James，所有的資訊都僅供參考了，我們不是專業投資顧問，也不是專業的稅務人員，所有的投資都可能會在短期內有很大的損失，可是長期才是投資最重要的事。 有問題可以寫 email 給我，那我們今天進入今天最重要的文章分享，這個來信是今天寫來的，31 歲，在上海大學投資學畢業，現在在一家銀行金融業相關工作，可以說是科班出身，但實際上過去 12 年在 A 股和各類基金上走了非常多的彎路，這個是大家投資都是一樣的，前面十幾年都浪費掉了。 講白一點，我的投資前面 10 年也沒有什麼多大的成果了，所以我們 CLEC 的頻道，就是讓大家能夠一開始，尤其是年輕人一開始就走對路，而不需要浪費十幾年的時間。所以他從去年 9 月開始，大量閱讀我們推薦的相關書籍，還有看我們的影片，對他來說，不單純學到一套方法，而是有了一種終於找到正路的感覺。 以前學到大多是數對，就是說大家在課本上所謂到的，都是一種數，真的不是只有看幾本書，或者是自己蒙著頭做，就會投資成功。你可能如果自己像我的話，也是經過 40 年，所以你懂得一些估值、資產配置、產業邏輯，其實都沒有用，其實用處不大，也看過很多市場的觀點，所以其實這個就是你從外面來的資訊，其實對我們整個投資的用處不大。 只有你自己經過實際的投資運用，你所學的知識之後，才產生道，才產生自己的投資哲學，才開始發揮投資的功效。所以他這裡數是看了很多，又是專科的，但始終沒有真正理解到，所以投資任何事情都一樣，一定要到到的地步，到了到之後，就數就不存在。 過去有最典型的錯誤就是什麼都買，卻什麼都不敢中倉。聽到新能源就是聽到就去買買一點，聽到半導體就去買一點，聽到存股就買一點，聽到銀行股就買一點，反正就買幾萬，聽到創新藥就買一點，也買幾萬塊而已，看起來像是在分散投資，其實本質上是沒有真正想清楚，什麼才是值得長期持有。 所以巴菲特說，如果是分散的話，就是不懂自己在做什麼。這些東西我很多拿了五年以上，結果是沒有什麼虧損，對了，你如果長期投資，大部分要虧損也很難，但也沒有賺到什麼錢。之前之所以不敢中倉，還有一個現實的原因，就是父母都是普通工人出身，但他們在 2008 年的時候，投資了上海的房地產，後來賣出後有 500 多萬現金交給他管理。 這些錢不是他白手起家賺來的，所以一直很怕做錯決策，辜負了父母的信任，最多的時候曾經重倉 150 萬人民幣，虧了將近 30 萬。那種感受不是單純的心痛，而是會覺得自己沒有承接好父母交給我的東西，所以過去很多年，表面上是在投資，實際上始終處在一種既想致富又怕失去的矛盾狀態，這就是一般投資者的心態。 我告訴大家，投資不能怕虧損，你如果怕虧損，你就不能投資，這是很簡單的事，不入虎穴，焉得虎子。所以你像我們現在是指數投資，你不可能又要賺錢，可是又不承受波動，這是不可能的事情。所以有時候我叫大家立即市價買進，可是大家一定會擔心，那立即市價買進，如果明天跌怎麼辦？ 明天跌跟我們什麼事？沒有關係。你如果是 20 年後才會用到，30 年或一輩子都不賣的，漲跌跟我們就沒有關係。所以你一定要理解這個最深刻的投資底層邏輯之後，你才可以開始投資，也就是你買進去的，不管漲跌波動，你都可以處之泰然，這才是可以投資的。 假設你會被市場牽動，那你就是投資太多了，或者是你的心理素質不夠，那你就是這樣子投資就很扎心了，就很折磨，你會受市場的波動。所以你可以投進去之後都不看市場，這才是正確的方式。對於一般投資者，如果會擔心市場波動虧損的，那你就慢慢投、慢慢投。 有的人真的是虧怕了，所以過去的投資，讓他精神上受到很大的創傷，那現在要投資，他有很大的障礙。如果是這樣子的投資朋友，那我是建議你就投一點點就好了，就是說你還是要依照自己的心理承受度來投資。比如說你有 100 萬美金好了，或 3000 萬臺幣，那你 3000 萬臺幣，你投資的 100 萬臺幣，就是 3 萬塊美金，應該是可以承受吧？ 10% 也可以啦，就是 100 萬投 10 萬美金，那 3000 萬投 300 萬美金，那你就會慢慢感受到市場的波動，可能你就不會那麼在意。這個是對於過去投資有承受過創傷的人，我可以理解有些人就是很害怕，那要重新進來就會擔心，那也只能夠依照個人的承受度來調節投入的步驟，你只要打算買進持有，打死不賣就好。 直到去年 9 月開始接觸到我們謝爾西的理念，他先讀書，後來加入了投資群，也看了很多學員的交流。有一次看到您回別人的郵件，我心裡有一種強烈的感受，這不是在賣方法的人，我們不會因為投資獲利，我也不會收任何人一毛錢。 外面現在有很多詐騙，有一個朋友，他從 messenger 那邊收到詐騙集團的仿冒我們的，所以我們不會邀請大家做任何的投資，我們都只是指數投資，不會再拉群去賣你，或者是跟你講其他另類的投資，沒有，我們是真的想把人帶到一條更簡單、更長久、更自由的路上。 那個瞬間我覺得自己好像真的找到了方向，這段時間我反覆讀了《簡單致富》、《投資穩賺》、《聰明的投資者》，對我影響最大不只是長期持有這幾個字，而是您一直反覆提醒大家的幾件事：重視現金配置，把投資和人生自由連在一起，關注長期、忽視短線，以及最重要的一點，讓人真正相信未來是有希望，而且自己是富有的。 您最打動我的幾句話，這第一句就是「過去沒有遺憾，現在非常快樂，未來充滿希望」。另外一句就是「錢是完全完成使命的工具，來到這個世界上，不是為了累積這個財富，而是為了完成某些事情，可能是大事，可能是小事，可能是改變世界，也可能只是讓身邊的人更加幸福」。 這句話對我的影響很大，因為我慢慢發現，投資對我來說，已經不只是為了賺更多錢，而是為了讓人生有更大的自由度，也讓我之後有能力做更有價值的事。現在回頭看，我對工作的心態都變了很多，以前會比較執著於短期的得失，現在反而比較平靜，覺得工作本身除了收入以外，也是在累積經驗、幫助別人、結善緣。 這種心態上的轉換，某種程度上也是您帶給我的。我們的頻道最重要的不是投資，最重要的是人生自由與心情的穩定，這是很重要的，你人生就是快樂最重要，我想把自己的情況比較完整的向你請教，目前個人收入差不多 30 萬人民幣，太太收入大約 45 萬人民幣。 我個人目前是，目前大約有 750 萬人民幣，其中 550 萬是父母交給我管理的，另外 200 萬是我自己累積的。父母現在自己另外還有 50 萬，兩人合計每月 1 萬人民幣的退休金。不好意思，我想個人資產這些都不要太注意了，那現在 33 倍的年開銷有了，他每年開銷 15 萬，目前工作尚可，所以暫時還是繼續做。 目前目標是 40 歲可以退休，我想應該沒問題，他現在退休都可以。他和太太目前不打算要小孩，這也是意味著如果按歷史來看，我未來可能有 40 到 50 年的投資期。既然投資期這麼長，我理論上知道自己一定會遇到 3 到 4 次的 50% 的大跌，但也正因為如此，我心裡有一個很真實的問題：既然沒有打算把大量財富留給下一代，我是否必要為了未必用得到的更多財富去承受更多激進的風險？ 其實我良心的建議這個朋友，31 歲，我是認為最大的風險不是財富的風險，而是你沒有子女的風險。有些人沒有找到好的伴侶，或者是因為體質的關係沒辦法有子女，這當然就沒辦法；那如果你是有辦法，夫妻有能夠生育的，我是認為你應該要有子女。 因為沒有子女也是一種風險，你老了之後會在蒼穹的宇宙間頓失了連結，這是一個非常大的風險，也是一個大家要注意的。所以如果你還沒找到配偶，你已經將近 40 歲了，你有兩種做法：一種是動卵，或者是將自己的精子儲藏起來，或者是現在就做代理孕母。 你不一定要結婚，可是你可以有子女。當然有些人不同意了，那我也尊重，可是我只是分享，我認為生命的意義在創造宇宙具體之生命，你有了子女你的人生會比較完整，就像你進了遊樂場，那你有一半的一半的遊樂設施沒辦法使用，這不是浪費了你來這遊樂場的機會嗎？ OK，我現在個人想法是自己最多投入 400 萬人民幣在那斯達克，我太太那邊自己有 500 萬人民幣資產，我給她推薦最多投入 250 萬。我想這個朋友他的資產已經夠多了，所以我們就不花太多時間在他的資產配置上，有興趣的可以直接看我們留言板的文章或者是影片的文章。 他第一個問題說像他 31 歲已經累積一定資產，無子女計劃，目標 40 歲退休，應該做更適合的資產配置。其實這個資產太多了，那沒有子女是反而應該是自己要注意的事情，投資反而不是最重要的事。如果自己知道在理論上應該扛得住，而面對未來可能出現 50% 的回撤，現實中仍然會很痛，那應該如何配置才能夠不會過度保守，也不必得到財富不必要的風險？ 這個對我來講，這樣子的朋友應該是隨便買就可以了，你要 50% 納指、要 70% 納指都可以，因為這個很簡單，就沒有什麼花俏。現在的我比過去更平靜也更有希望，我不再那麼執著短線市場，也不再覺得投資是一場必須天天做判斷的遊戲。 我們在投資裡面，就有錢就買，打死不賣，根本就是蓋牌了，所以其實不用管它。我們過去這幾個月做週期，也是讓大家知道除了有錢就買、打死不賣之外，還有一個週期，那可是通常成功率也不高。所以大家可以知道說，那就不用期望做週期能夠得到什麼很好的回報，相反的開始相信真正重要的方向、配置、紀律及一個人怎麼看待自己的人生。 對呀，自己都講到怎麼看待自己的人生，所以最重要的還是給這對朋友一個建議：趕快去生小孩！你們的資產跟財務狀況是怎麼好，那沒有生小孩其實是一大損失，你的人生有一半的遊樂設施你沒辦法使用，這是多麼浪費的一件事。 若有機會也希望像您一樣幫助更多的大陸普通人少走彎路，等我真正這種這條路走得更紮實，未來如果你不嫌打擾，也會把自己的執行情況……如果你們有什麼事情就寫 email 給我，無論是你是分享或者是你想怎麼做，或者是你的人生好壞都可以跟我分享，我們就是一個分享的平臺。 OK，我簡單的總結一下我的回覆。因為它現在每年需要 15 萬，其實也不多，15 萬除以 3% 的提領率，他只要 500 萬就可以了，那 70% 納指、30% 現金就好。其實我們做資產配置都很簡單，那個數學一算就知道應該要做什麼資產配置；那你提領率如果 2%，你就是要 700 萬、750 萬，那你可以做資產配置，80% 20% 的資產配置。 我的建議就是我的回覆，他們就是你們是有條件多生子女的，現在還年輕，我是建議你們生完小孩，太太就可以退休陪伴小孩長大，這是人生最重要的事。你們現在不覺得，慢慢的你會懂，但人生等到懂的時候有時候就晚了。所以我還是很真心的建議所有年輕的朋友，能夠生小孩就儘量生小孩，因為你因為了小孩你的人生會更豐富，而且你的成長會更……你的人生的成長跟體會會完全不一樣，所以我還是建議大家能夠生小孩就可以生小孩，儘量。 你如果沒有緣分有找到另外一個配偶，其實你可以就是代理孕母，你還是可以有自己的小孩。所以我很高興你有這個心能夠幫助更多人，因為你是財經背景，更能夠說服大家。最終我還是要跟大家分享，人生以服務為目的，財富只是一個工具，財富讓我們人生自有心理安定跟穩定的生活，但是我們生命的意義在創造宇宙自己之生命。 所以每次收到很多年年輕人，要麼不結婚、要麼不生小孩，我心裡都是蠻覺得還是要告訴年輕人，你們記得生小孩絕對是一個禮物，小孩子是一個禮物。當然你會付出一些，你會得到更多，這是大部分父母的經驗，所以不要放棄這個權利。 「生活的目的在增進人類全體之生活」，這兩句話我一直放在心裡，也提供給大家。好，那我們今天的分享就到這裡了，謝謝。

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