投資者致富關鍵；最簡單的個股估值法；技術分析、基本分析 與 買進持有；泡沫的社會現象；不看盤最幸福；2021年5月29日 CLEC投資理財頻道

大家好,歡迎來到希爾西輕鬆了投資那我們這是一個月一次的輕鬆了投資講座在Room跟Cloudhouse都會直播那時候就會放到YouTube上面去那這個今天是5月29號美西時間那下午晚上7點左右那亞洲可能就是禮拜天早上10點我們今天談的幾個重點那我們就開始那在Cloudhouse的朋友就用聆聽的這個圖現在我們在講報上面有個圖就是2019年底市場震盪開始震盪蠻劇烈2000年大家知道震盪非常的劇烈那這個聚亨網他就有一個研究就是說在這麼大的劇烈震盪當中理論上技術分析的投資者應該是會回報率最高因為他波動最大他波動最大那你用技術分析理論上你的投資回報率應該是比較高的結果他就發現累積回報就是從2019年開始的累積回報你如果買進持有的話你的累積回報是28%我想他應該是用SPY吧才會績效那麼不好如果你是QQQ那績效會更好那你如果用技術分析他有各種技術分析嘛技術指標那比較最好的就是其中剛好很適合這兩年的這個技術指標你去投資的話你累積的最好的報酬也是22%所以你會發現就是說買進持有的話你績效是28%你用技術分析的話最好的技術分析的績效也才22%而且你如果剛好用到不好的技術指標你可能就會虧掉53%最糟糕的技術指標技術操作你會得到一個負53%的回報那就得不償失了那在最大跌幅方面就是你買進持有你可能有時候他市場從高點跌下來你可能跌掉了34%會經歷過一個34%的回報34%的下跌可是你用技術指標的話最差的你會得到一個54%的下跌可是還好就是你如果有用一個好一點的技術指標的話你可能會有一個負的15%的下跌他比買進持有來得好一點就是說他沒有跌那麼多所以技術指標在這一小段時間的話賺沒有賺的買進持有的話買進持有來得多可是虧損最大的虧損最大的虧損也比買進持有來得小一點這是短期的量年那我們現在翻到下一頁去就是如果從2009年到現在整個一個大的多頭的話那你如果買進持有的話你是漲了399%也就是等於漲了4倍了你100萬就變500萬了你買進持有從2019年3月9號那你如果用技術指標的話你最好最好的技術指標在這10年內用最好的技術指標去操作的話你最佳的回報率也只有149%那一個是400%一個是150%你差了將近250%那這個差距就非常的大人家100萬變成500萬你的100萬變成250萬了你就差非常非常多那你有可能選到一個比較不好的技術指標你反而虧損60%人家是賺了5倍那你虧損60%那你就技術指標因為你也不知道這段時間哪個技術指標最有效哪個技術指標沒效那如果以最大跌幅來說這2019年到2020年其實最大的跌幅就20%了最大跌幅20%那你如果用最好的技術指標跌幅也是20%那你如果用到最糟糕的技術指標跌幅就73%所以你用技術指標來操作不只是回報率輸過買進持有而且你還有一個風險就是你可能會選錯指標那你也不知道未來一段市場應該用哪一個指標是相對好就算你選到相對好你回報也是輸遜於買進持有所以為什麼我們說要用買進持有的策略這裡很多統計數字還有很多證明都證明任何的技術操作都不會勝過買進持有而且這是在臺灣統計的那都沒有考慮稅負的問題那你買進持有是沒有稅負的問題那你如果是操作的話那你不只是虧損還要繳很多稅這個就是問題好那我們進到下一頁了這一頁就是給大家看的就是從歐洲日本臺灣中國印度俄羅斯巴西各種市場那在這各種市場裡面如果你是買進持有的話我想這個時間點它好像有它應該還是2009年了2009年到現在那歐洲你買進持有回報率是175%當然遠遜於這個美國的市場你買進持有就是175%可是你用技術指標的話最佳的也是152%輸過買進持有了那你如果選錯的指標你可能虧掉了七成就是負的67%如果用在美國市場的話你如果買進持有你會得到232%的回報那你用技術指標最好也才73%那你很糟糕如果選到很不好的那你會虧掉五成就是46%虧掉以臺灣的市場來說你買進指數的話回報率2009年到現在155%你用技術指標最好的話只有33%所以輸買進持有你如果選到不好的技術指標你可能就是-49%如果以中國市場來說中國市場因為這是比較不算成熟不成熟因為說散戶比較多還有震盪劇烈受到的影響比較大所以中國市場你如果買進持有的話你會得到一個147%的回報從2009年到2020年可是你如果用技術指標竟然好的技術指標你可以達到845%所以中國等於這十年來真的是震盪劇烈震盪劇烈那你如果選到不好的指標你會虧損67%所以選技術指標還得好像這個這個看天吃飯你也不知道哪個技術指標是最好剛好這個市場適用印度的話你買進持有你會331%那你最好的技術指標會有113%那你如果選錯指標你會虧掉75%那這個看起來就是如果俄羅斯的話你買進持有會有122%好的技術指標會有181%所以俄羅斯跟中國看起來他市場震盪的相當劇烈在這十年來所以技術指標如果剛好選到好的技術指標那還OK可是你如果選錯了你會虧掉101%等於就破產了那巴西的話也是一樣巴西應該都橫盤橫盤震盪橫盤震盪的市場技術指標是有效可是你有一個問題就是說你不知道未來十年是到底這個市場是橫盤還是上漲那投資美國的話你會知道它是永遠一直上漲所以你用技術指標是沒有用的所以總結就是美國的市場長期趨勢是上漲它比較少橫盤所以就算它橫盤也震盪沒那麼激烈所以你用技術指標去踩轉折你就得不償失而且你會繳很多稅就是所以在上漲的趨勢投資美國你的投資組合的核心部位你應該還是以這個買進基金不管是單筆或定期定額你如果有錢就買進去那你薪水就單筆你拿到薪水就買進去那你買進去就忽略了市場耐心的持有那你就會有比較好的投資比較好的報酬這就是投資很簡單可是你要就這樣做就好了所以投資很簡單不容易不容易的原因就是不容易堅持這個簡單的方式這個就是好那如果你是第一次來聽我們的講座或者是看我們的YouTube的話那你就千萬不要錯過你要好好的看我們的Channel那你會讓你富有這個是很重要的我們是一個富有俱樂部外面的影片或者是一些投資理財不是全天候有效就好像技術分析也不是always有效那大部分的時間都會讓你虧損所以那個很像綜藝節目也不是投資的春夏鼕鼕都有效那我們的投資方式可以讓你致富而且你什麼都不用做春夏鼕鼕都有效所以我們是度有緣的你如果能夠看到這個影片當然就是有緣的我想能夠來聽的應該都是比較認同我們投資方式的朋友我們的影片在YouTube的bilibili都會PO上去那如果聽音訊的話就是Podcast跟Spotify跟Apple Podcast都有那你找謝爾西投資理財教育學院你就會找到我們的頻道跟內容我們每個禮拜六早上每期時間7點會開Cloud House開一個半小時通常拖到兩個小時那給大家討論投資的問題跟疑惑那那個時間就是禮拜六每個禮拜六臺灣晚上10點那你可以follow我的Cloud HouseC-L-E-C ChairmanC-H-A-I-R-M-A-NC-H-A-I-R-M-A-N我知道現在好像有Android好像可以Android好像可以進入Cloud House的所以你如果Android的朋友你可以試試看怎麼樣下載Cloud House應該開始Open了那今天是5月29號嘛那我們6月的投資理財講座每個月一次的話下個月就是6月26號就是6月26號每期時間那臺灣就是6月27號禮拜天這個是預告一下一樣免責宣告我們所有的投資理財建議都是僅供參考不是投資建議那投資還是要謹慎小心你要自行決定自行負責好我們看一下市場那在Cloud House的沒看到沒看到沒關係我現在是在展示QQQ的K線圖那這個K線圖的話我們現在看到的這個K線圖就是5年了我現在給大家看那你會發現這個震盪一直都在那最近這個震盪其實不大不大我希望大家看周線看周線那你看看這個這個看起來就是一個蠻positive多頭的行情市場通常是震盪網的就會上去了像2020年8月24一直震盪到9月11號震盪網就上去了所以我們這次是8月2號一直震盪不是8月是2021年的2月所以這邊是8月24一直震盪到2020年8月24震盪到11月所以這裡是2月現在35月891011其實時間也差不多了我想美國市場是非常健康的我們等一下後面我會跟大家計算一下就是美國幾家公司其實現在還是非常的便宜非常的便宜所以大家要記得現在其實美國市場的股票是便宜的而不是像外面所傳的是美國市場太高了或者是美國市場漲太多了沒有美國市場沒有漲太多美國市場現在還相對便宜我會教大家如何計算美國市場如何計算它的價值很簡單的我不會教大家用什麼DCF折旋律比較難一個很簡單的方式你就會知道現在美國市場其實相對便宜我過去的投資我之前有講過我投資蘋果投資星巴克都是用常識你去用星巴克你去星巴克喝咖啡你就會感動到星巴克這家公司是一個非常不得了的公司你就會買進它那你用蘋果的手機你知道它非常好用蘋果的軟體做的如此之好系統做的那麼好那麼方便你就知道蘋果是一個非常了不起的公司可是後來因為我學會了技術分析然後基本分析就開始自以為是就是我們人總是有一種叫做過度自信所以當你學會了一點東西之後你就會很自信說You can你可以知道something可是其實你什麼都不知道結果當然就有買進賣出如果那個時候買了就不賣了就當然就又不太一樣所以大家應該都有經歷過買過好股票可是就是沒有報勞你如果報勞你就付了我發了就像巴菲特他就是沒有什麼技巧他就是買對了他報了就對了那你們跟我們都一樣我們都還是學習的那巴菲特也是學過來的所以他會得到今天也不是一開始就這樣子那我們也還好我們現在還是走對了路就就會富有這是大家一定要了解的一件事情那當然新巴克我買了之後曾經是大賺過了那之後就賣掉賣掉之後我知道在2016年還什麼我去了中國我就發現新巴克在中國開始大力拓展而且他老闆就是他重心就在中國那其實那時候我就知道這個新巴克可能又不得了了那可是我也沒買進我應該要依據嘗試然後就給他買進那你一心在技術分析短線中短線操作的時候你就很難用嘗試來判斷投資而且反而會用技術分析或者是基本分析來分析公司那你就會造成你的買賣操作這是個非常大的錯誤所以我一直跟大家講我的回憶錄不會跟你講成功經驗的我都是跟你講我失敗或者不應該做的事所以技術操作跟基本分析沒有用這是證實過的我30年來都證實這件事情了2000年的泡沫我跟大家講就是說讓大家感受一下泡沫那個時間點就是你在停車場你會看到一群人你一下車就聽到一群人一直在講股票而且都不想進餐廳就聚在一起就開始講股票你進了餐廳坐下來開始吃飯隔壁兩桌都在聊股票都在聊股票有一天你進了公司你會發現你同事一大早來全部都在聊股票而且一大早來以前我做主管我就很早就到公司從來沒有人比我早到公司那天我一到公司四五個工程師比我早到我說你們那麼早來幹嘛他們說是要去抽籤抽IPO再來就是應徵你會發現有人應徵工作的時候問說餐廳有沒有掛股市看板螢幕你就會知道這個股市是真的太熱了很多求職者很多這個人離職離開公司他說我炒股一天賺的比我一年的薪水多我要離職了我要專心去炒股那時候中國連和尚都去開戶了所有的創新公司找人都找不到所以那個那時候的雅虎只要你是人都可以進去因為他說沒關係不會寫程式我教你們所以很多秘書都離開了就跑去雅虎學寫程式去了那他們公司的外面擺了一部跑車只要應徵工程師被錄用的那就得到一部跑車你看那時候的瘋狂程度兩千年的時候這個是二十年前的事情所以有些人可能沒有經歷過那個泡沫的經驗所以我跟大家講泡沫的狀況所以你要知道現在離泡沫還有一段路了現在市場不貴而且根本談不上泡沫好如果在YouTube聽看這影片的人那就請訂閱留言按贊然後轉發我們podcast也有那如果新來的朋友大家就到一億元的投資講座我們YouTube有個一億元的投資講座2021年1月9號釋出的好這裡我跟大家講一件事情就是為什麼技術分析基本分析沒有效很簡單的講你技術分析等你看到的時候轉折看到的時候它已經跌一小段了等到你看到漲上來的時候它已經漲一段了所以技術分析的轉折你就會去頭去尾已經沒有辦法得到全部的獲利而且在美國你還繳稅那更慘這是第一個第二個就是基本分析基本分析你用過去的成長去預測未來是不準確的那而且往往往往那個財報是作假的像安隆的話財報是作假所以你如果靠財報你可能會挖到地雷所以最後一個有效的就是唯一的投資方式就是你買進指數長期只有打死不賣你就算是選公司你用嘗試選就好了嘗試就好了你不懂的不要買你這個行業不懂結果你研究到了財報因為財報而買你會踩到地雷所以不要這樣做你一定要先要一定要先對那家公司的產品跟服務你自己都非常喜歡那你自己用不到的那你就不要去投資了像那個什麼達文西的手背手機我又不是醫生我也真的不知道他是好到哪裡那他的競爭最終怎麼樣他會不會有意外完全我都不知道財報好看你還不見得買得進去所以這不是你的能力範圍圈所以每個人有自己的能力範圍圈那一般的投資者其實你用你的一般的生活去選股你就會選到夠多的票夠你買所以你可以選到星巴克你選到蘋果你選到Google你選到亞馬遜AmazonApple夠你用了PayPal夠了這五六家夠了巴菲特真正讓他變成巴菲特也不過兩三家公司而已你看看他真正讓他獲利的就是可口可樂那個報紙還有什麼VOA或者是American Express就是幾家而已沒有幾家Apple現在他佔他45%所以你要知道就是說你要成為富豪兩三家公司就夠了太多反而把你的績效拉下來那你要變成富豪也不一定要選股你買進指數長期持有但是不賣你也會變富豪我們都算過好幾次所以財務會失準的一件事情隨機事件你買了一家公司突然財報一出來不如意取先跌20%那你怎麼辦你因為你用財報所以我現在財報不如意取你賣還是不賣這就造成你很大的困擾所以你一旦財報去選股投資絕對會天天碰到困難的而且財報不準確而且財報那個經理人要把它做好把它美化財報也可以要讓它跌就跌讓它漲就漲你就被玩弄於股漲之間還有你看財報會有個偏誤就是你對一個喜歡的公司你特別看他好的財報的朋友忽略他不好的部分所以這個都是分析師的這個偏見跟誤判很多所以牽扯到太多的個人因素所以你看一個財報的多複雜一個隨機因素你根本不知道接下來財報好還不好再來就是公司會做假可以做好一點做差一點那你自己也會誤判所以你用財報來做分析獲利的機會也會有也是為乎其為所以還是買進指數會是比較聰明的抉擇那現在我顯示的在熒幕上顯示的是QQQ跟SPY還有一些類股現在就是很多這種什麼什麼α什麼什麼α那這個什麼用小型股小型股指數用什麼特殊選股的指數一堆指數那我把它拿來比較你會發現我用5年的比較QQQ的回報率是200%等於就是這5年來你100萬會漲到300萬這是你買QQQ那其他的用一些妖魔鬼怪什麼α什麼中型股小型股創新股什麼一堆股票完全都輸大盤最好的一支算是還不錯的它144%也是輸QQ200%那SPY差不多在100%左右那其他的這些個股個別的類股的ETF都輸不要說贏不上贏不了QQQ它連SPY都贏不過所以這就是給大家一個例子就是說QQ是在市場上最好的ETF絕對回報率最高的那如果從兩年來看也是一樣QQQ兩年是漲了86%SPY漲了49%左右那其他的都輸了那有一支基金還算不錯的那是好像應該是BANGAVIGAX還比SPY好可是還是輸QQQ了你除非找到一個長期能夠打敗QQQ的指數不然你不應該選擇其他的你應該選擇QQQ那臺灣投資者其實蠻幸運的因為00757它就專攻實資股票它的績效我認為容易比較容易勝過QQQ00757所以為什麼建議臺灣的投資者一定儘量都買00757你其他的不用買了也不用跨海到美國來買也不用到美國券商開戶不用你買國內基金00757實資股票夠安全的夠安全的績效會相對好市場對我們來講天天都上漲所以非常美好很快樂我們投資像我投資就非常輕鬆也非常快樂市場漲跌跟我就一點瓜葛都沒有因為我永遠不賣永遠不賣那永遠不賣市場漲跌真的一點關係都沒有40年後會漲100倍就可以了所以這裡有一個人他留言就是說一家好公司也應該等好價錢再買老師你有錢就買這樣子不是會買高嗎還有就是我都不會懂我不懂估值是不是就我就沒有選股的能力那我給大家回答這兩個問題第一個好公司你要等好價錢當然我也希望可是問題是一個好公司通常沒有好價錢他的價錢都是遠高於價值所以我如果在圖上畫就是一條平行線就是這是價錢價值那價錢一直在價值上面波動永遠沒有低過沒有沒有低過價值那你怎麼買你就算會算價值你也買不進去因為他永遠你當你這個價值在20塊的時候他的價錢在50塊那價值跑到50塊的時候價錢在100塊那你怎麼買買不進去你永遠買不進去因為價錢永遠高於價值所以我也知道等價錢跌回來再買問題是等不到等苦遙18年也等不到這個這個這個等不到所以再來就是你不懂得估值難道就不能投資股票嗎我講過估值就是用財報來計算這個一個公司的價值那我剛剛講過財報會變動你的財報也可能做假所以你真正要投資個股成功不是靠財報不是靠估值而是靠你的嘗試還有對這家公司產品的認同你對他了解的程度那一般好的公司通常你會找到的公司好的公司是過去沒有現在有未來會更多那你要知道知道就是說這是不是一個典範轉移就是會把舊的公司全部全部打到破產下市像數位相機把科達打死了像手機Smartphone把Nokia打死了這個就是典範轉移那你要投資的就是典範轉移那像網路銀行未來也一定會把傳統銀行打死像我們幾個朋友去BOA要做Heloc辦了好久也辦不下來而且還要還本金的Heloc我都不知道這叫什麼Heloc這個line of credit還要還本金所以不要去傳統銀行你可以去ChashopChashop利率還比較好所以我們談到的就是你能夠就算你能夠進去估值家好公司你也不見得等得到那個好價錢所以巴菲特老師就曾經講過就是等待有時候是成本很高的那我跟大家講你現在估值五十塊那你用七十塊買你覺得好像蠻貴的沒關係過了兩年之後估值變一百塊的時候那你用七十塊買等兩年你就變便宜了那時候估值變成一百塊的時候你可能股價就變一百五那你一七十他永遠股價錢就是高於價值那你這個市場才叫多頭如果價錢低於價值那這個一定是空頭所以你等不到再多的時候你等不到好價錢所以我常常跟他講就是有錢就買有錢就買你錢有自己的命運你什麼時候領薪水那天就是他的八字你就給他買進去那估值的話不用計算估值也OK你只要那個公司是你喜歡的產品你也很喜歡你也常常去消費你也常常買他的產品那應該的八九不離十所以很多很多投資者就是一開始就買指數那等到指數漲多頭那個股都每次都漲五十percent我的指數才漲十percent十五percent二十percent漲太慢了結果就因為市場漲勢非常兇猛的時候就把指數賣了轉到個股結果市場一修正個股跌三十percent指數好完好無缺還在高點結果就說哎呀你做錯了你現在又要把個股轉回指數了所以啊投資者我跟大家講各位朋友就是大家各位同學就是不要操作操作就是一個最大的毒藥了我總是跟他們說在投資裡面操作就是最大的毒藥尤其在美國你睡覺不完睡覺不完有的人沒賺錢還繳一堆稅就是這樣子這裡啊wilhelm這個在youtube他寫一個email給我那之前我們在cloudhouse有人有提到說他如果從A圈商把股票轉到Church might去的話那他說那個成本沒有轉過去那其實有了這個德州五音腳這william有證實過他自己都是在網上網路上從V公司轉到A公司它網路上就可以轉那當然轉的時候你IRA要轉過來V公司的IRA要轉到A公司的IRA那你要在A公司開一個相同的IRA要Traditional那就要用Traditional IRA那兩邊都有同樣的賬戶你就可以轉過來那網路上好像就可以完成那轉過去的話三到五天應該股票就會過去了五到七天就過去了那Cost Based大公司的話比較快過去那小公司有時候要搞到一兩個月不過聽他講是沒有關係的他早晚都會來的所以大家不用太擔心那你如果擔心的話你可以把你的Cost Based先把它copy下來那一般的券商都會保留一到兩年只資料了所以你還是找得到所以Account Transfer很簡單你如果不懂你去找你的券商那你如果懂在網路上就可以自己轉通常是這樣子那有人是提到就是說你轉過去那有些機構Cost Based轉過去那個比如說從B轉到A那B會charge你一點點手續費可能五十塊七十塊那你去A可以跟他叫請他reimburse他應該會退給你錢的手續費我們這裡還是給大家看一下給大家一個最佳的投資組合就是百分之百美國的投資者你就買QQ就好你就會致富了你就會非常有錢臺灣的投資者你就買00757就可以了那在中國境內的你也不用把錢匯到美國你就在中國買513100就可以加拿大的朋友你買QQQC或者是XQQQ兩個Q啦QQC或者是XQQ兩個Q當你見到股市的時候你一定要先認清楚一件事情這很重要就是說你要認清楚一件事情就是股票是會下跌的所以你要認清楚就是股票每年都有跌4%的時候個股會跌30%那3到5年都會指數會跌20%個股可能就會跌50%那10年到20年都會跌20%20年指數可能會跌掉5成個股會跌到7成所以你先要認清楚這個市場是會震盪的那你才來進來股市那重點說那見識這個會下跌那我們進來幹嘛其實我們進來的目的就是當你持有20年以上之後你的資產增值就會非常的高啦這是我們唯一的期望就是20年後我們可以有很高的資產增值這是我們所想要的懂嗎所以投資要長長過20年就保證你獲利25年你最低就可以有8%那你投資QQQ最低應該都有10%年化報酬率這是很重要的那這種事就是天下沒有這麼好的事什麼都不用做就可以變富豪了真的是這樣子沒錯這有一位朋友啦那他蠻辛苦的因為他還沒認識我們之前他也沒有看到外面很多誘惑所以他也去參加什麼在臺灣參加什麼生雞飲食啦還有去參加一些加密貨幣的圈套就被騙了那他說整個會員裡面有將近都是四五十歲的被騙那他之前有投資臺積電結果他弟弟因為研究過股票就跟他講臺積電賣掉買別的操作到最後就沒下文了然後就等於應該都虧光了股票不是隨便操作的你如果操作的話剛剛我們講的你用技術指標什麼指標操作有可能會虧掉七成那兩次你就破產了所以投資雖然很不錯可是風險的確非常高假設你不懂那沒有一個方法是會賺錢的沒有一個方法會賺錢只有買進持有才會賺錢現在這位朋友當然很辛苦啦錢沒了啦人做又不穩定朋友也沒了因為他當初揪團他也因為人緣不錯也揪了一堆人進去結果都被騙了所以這個就是我們講的很多妖魔鬼怪可能就在你旁邊了那他是你的親朋好友可是你不要太相信他因為他也不是故意要騙你可是因為他自己也不懂所以我們投資一定要靠自己那我告訴你們的就是買進持有長期持有就好了那之前我這上面有講的怎麼買嗎買QQQ買00757買513100買QQC跟XQQ就這樣子當然我們人生不如意十字八九所以當你走上正確的道路就把它過去忘掉因為你就是富有當你來過來到我們這裡有智慧的人那你能夠回到我們這裡你能夠follow我們的投資方式你就富有快樂的人生就啟動這裡年輕人要記得你的錢不要亂花應該把它投資到資產因為資本主義的資產回報率是遠高於經濟成長率所以為什麼會有貧富差距因為你再怎麼努力你也跑不贏資產的成長你跑不贏房地產的成長你跑不贏你的薪水跑不贏股票的上漲所以你一定要記得要投資要投資你才能步入富人的這個富人的這個階級就好像你玩大富翁你一定要買地你玩大富翁你要買地你要買資產你如果不買我繞了幾圈之後你就是破產的那一方而且大富翁就是勝利的就是全賺所以四個人玩大富翁真正最後賺錢的就一個其他的人都虧錢都虧光了虧光完之後大富翁說好那每個人再發兩萬塊繼續玩繼續玩另外三個人還是會一樣會虧損的都一樣會虧損所以沒有用沒有用投資你如果不投資你你永遠沒辦法進入富有的階級就是這樣子好現在我們展示的一個圖這個圖就是股票的漲跌幅股票漲跌跟散戶資金的買進的相對關係你會發現市場在上漲的時候那一堆散戶就追進去市場在下跌的時候散戶一開始他就可能撐著他開始就開始賣不敢買那市場市場開始稍微漲上來之後這堆散戶就開始買沒錯可是市場開始下跌的時候大跌的時候散戶全部殺在對低點這個就是這個圖就跟大家講說散戶在市場上漲的時候一直追追追追在一個大跌的時候就全部殺在地板上這就是散戶的宿命所以你們不要這樣做不管你是買在高點買在低點都無所謂你就是不要賣你就會富有那之後呢那在最低點2020年最低點殺完之後大家都殺在地板上之後市場漲上來之後竟然所有的散戶都不敢買完全都不敢買那稍微再漲上去一點就很多人趕快沒有虧趕快就一堆人就賣掉那市場再跌下去又殺在地板上等於就是散戶永遠就是追高殺低殺在地板在最高市場開始漲漲漲漲到一個程度之後他就開始就開始勇敢的買進去等到市場的市場來一次震盪他又又又又跑出來了又全部殺在地板這就是一般你們操作者很多人操作的命運就是這樣子所以不要受到市場你可能買到短期買在高點可是你只要不操作過幾年你就會賺錢大家要知道利率不是影響股市的主要因素而且以過去的歷史來看利率都是有利股市我們等下會講那這裡有一個報告就是中租4月份的投資報告那我有連結你們要看全部的文章可以去到網路上看他這裡再講一件事情就是有件事情是很可怕你不要看什麼事呢就是市場市場很可怕你不要看他在研究的時候就是你一直減市一直天天在盯盤的人你的績效最差投資體驗最痛苦就是天天盯盤的人績效最差又痛苦實際上的損失帶給人類的利益就是不成比例啦就是說當你損失10萬塊你的高興你的悲傷程度是三倍於獲得10萬塊的高興程度你獲得賺10萬塊你的高興是1你虧10萬塊的話那個難過是3就是這樣子所以在現在我們的簡報的圖裡面你會發現假設你是賺那個10萬你賺個10萬你的高興程度跑到一個數值1那你再賺超過這個數值之後你會發現你的快樂程度就不動所以像我的話每年賺很多錢對我來講好像已經沒什麼感覺我的賬戶裡面的總資產我也不太去看他了我也不知道我現在總資產到底是多少所以你也不需要知道你知道他長久就會賺就好了那虧損的時候你會發現你虧損10萬的時候你的你的痛苦是極大的那你虧到一個地步之後就死豬不怕滾水燙你就不管他了所以為什麼很多人就虧到一個程度就不賣了就就停在那邊了那剛開始虧的時候有些人會沙滴沙滴因為痛苦所以這裡要講一件事情就是說股市每天上漲的機會就是下跌的機率是54下跌的機率是46假設你每天都在看盤的話那你一年250天你有116天都在痛苦之中而且那個痛苦是三倍於快樂所以上漲的天數的快樂是1的話那你一半的時間在下跌你有期望值就是兩倍的痛苦就是這樣所以天天盯盤的人我相信你們應該是有這種經驗就是說你太貼近市場的時候你其實是整天非常緊張一點都不快樂一點都不快樂像我對這市場完全沒有感覺的人就其實過日子就過得很快樂因為我只要知道我每年10年我的資產漲10倍40年20年資產漲100倍40年資產漲1000倍就好了這樣就好了我只要想象我1000倍的資產是多大那我知道我可以過什麼日子這就是我們投資者所要所要做的事就好了那市場漲跌斷我常常講說你只要是今天這個點跟40年200點就好了嘛中間讓它不存在讓它消失你就完全可以抵禦市場的所有的妖魔鬼怪如果市場每季是上漲的機率是66%下跌的機率是34%的話那你每季減4一次的話那你的痛苦就會有1.3次也就是說一年差不多會痛苦了痛苦1.5次吧四季裡面有一季你會稍微痛苦一下所以這就是一年所以一年大部分三季上漲一季下跌那你如果每年看一次的話那你就要每年每一年上漲的機率是80下跌的機率20所以你每年每五年才會痛苦一次痛苦的機率只有0.2%假設你每10年才看你的賬戶一次的話那你永遠都非常快樂跟小鳥一樣就是上漲的機率是100%你就從來所以我常常講說市場有跌嗎我都不知道市場有跌我都感覺市場都永遠在上漲可是很奇怪大家都覺得市場在跌我都覺得市場永遠在上漲這就是因為我從來不看短線我都看長線的回報我剛給你們看這個這個QQQ5年的回報是三倍嘛兩年的回報是3倍嘛兩年的回報是80幾%夠了夠了那你看看現在我們在presentation上面展現的圖就是每天的這個上漲下跌的你會發現下跌是在0的下方上漲是在紅色的線上漲是上面跟那個white noise就是這個這個雜訊一樣不是漲就是跌不是漲就是跌所以你有一半的時間是跌那跌的時候你會痛苦三倍漲的時候才高興一倍所以你總加起來每天都痛苦兩倍這個就是day trader的人生那你如果每年看一次的話你就會發現大部分的時間80%都是上漲的只有20%的年份是下跌你日子就會比較好過一點現在我們展現的是SPYSP500假設你投資只投資一天今天買明天看漲還跌你有53%是會漲53%是會漲如果你買進去一個月後才去看它的話你有62%會漲所以時間就因為一個月你的漲的上漲的機會就從53%提升到62%假設你每年看一次你可能有75%是會上漲的所以你如果投資年限能夠拉到一年的話你買進去一年後就是會漲75%的機會會漲所以這個也就是為什麼我說你有錢就買進嘛買進一年後有70%會漲那你如果10年才看一次你會93%會漲所以你如果資金能夠投資10年以上你當然現在就買進去啊因為93%機率會漲那你如果投資年限20年的話那百分之百都會賺錢那30年當然也是百分之百會賺錢所以我跟大家講一件事情就是你如果能夠堅持投資20年以上的話其實你是可以借錢買股票的那你借20年那投資20年百分之百賺錢了那利率又那麼低所以這個為什麼就是說不要怕借錢就怕你沒辦法長期持續這個就是重點所以克服我們天生心理偏誤的最簡單方式就是不要看市場不要看市場或者是你看可以了那你要練到無動於衷像我看市場是無動於衷就漲也好跌也好反正無所謂不影響我40年後的財富就好所以你要減少你減市市場的頻率你就可以提升你的機械你就可以提升你的營銷跟投資的幸福感這很重要從1916年美股上漲255倍但是百分之50的日子投資者都感到痛苦難耐為什麼因為天天盯盆我們市場漲幅超過就是創新高的機會只有5%我畫圖給大家看就是說你上上漲市場這樣震盪那創新高的這裡只有機會這裡機會不多這裡所以這個機會不多那每次下跌從高點下來你們就很痛因為每次拉回大家都在痛苦的深淵所以大部分時間都在95%都在痛苦深淵這個就是為什麼你天天盯盤其實沒有好日子過何必這樣子的所以不一這些不必要的情緒過度關注市場就是庸人志所以我還是跟大家重複一遍減市自己的投資組合頻率越高你的投資績效越差你投資的體驗就會痛苦不堪這就是所以如果下次你又碰到短線的漲跌波動的話最簡單最最好的方式你若受不了的那我教你你把你的密碼給他亂敲敲完之後給他鎖起來上面寫一張紙就是不要看很可怕所以你當你要去開啟你的賬戶的時候你就知道去看很可怕不要看十年二十二再去看你就會非常幸福快樂當然這是比較暴力的做法這裡有一個簡報就是要回答大家利息跟市場的關係當2015年央行利率從0%漲到2.25%的時候市場累計上漲42%所以2015年到2019年這個升息當中在2019年降息前就是15年一直升息到19年市場漲幅42%所以利息上漲市場對市場有利因為經濟好嘛才會上升息那過去120年的統計就是當十年公債殖利率在3%以下那現在公債殖利率在1.6對不對所以在3%以下利率上漲有利於股市所以利率上升時期正報酬是68%機率是68%所以在十年公債殖利率低於3%以下如果利率往上調是有利股市通膨是由低度通膨通膨是低度通膨加2%那可能升到2%到3%的正常水準市場不會預期有惡性通膨照1928年的資料到現在你只要通膨是在2%到3%之間最有利股市就是股市會最好那你知道我們現在的通膨就2.2最有利股市平均每年SBI漲13%所以現在利率通膨2.2%大家應該非常高興付報酬只有16%機率所以大部分時間都會上現在的利率還是在負利率的因為通膨2.22.2那十年公債殖利率1.6那你1.6減2.2就是負的0.6所以我們現在是在負利率階段你要知道只要在負利率階段就有利投資就有利投資所以以上講那麼多無論是通膨升溫或者債建利率上升或者是央行可能提前申請這些都有利股市懂嗎都有利股市所以不要聽外面的那些我不知道他們是什麼分析師反正他們都不看歷史只憑感覺那都沒有用都沒有用這個表就是當通膨Inflation在2跟3之間那SP500的平均回報率是11到13就是說如果通膨只有很低通膨1到2的時候你的SP500的回報率就11你如果通膨稍微高一點的話那就會達到13%回報那這個等於增加的部分2其實是通膨來的啦本來一個手機100塊那因為通膨就變120了啦本來一個手機100塊那因為通膨就變120了本來一個手機100塊那因為通膨就變120了那這樣子當然就相對貨幣來說股價就上漲所以通膨12跟通膨23對於你的淨報酬來說其實是一樣的如果扣除通膨的話所以通膨在3以內大家都應該要非常勇敢通膨就算在3到5的時候年化報酬率也有8所以你也不可能離開市場只有二性通膨的時候就是通膨率達到5到20二性通膨的時候那回報率就會低一點就變成2%那這樣子就無利可圖啦這裡再顯示一個就是當你100年的投資1900年的投資股票如果包含通膨不扣除通膨的話你漲7萬倍100年漲7萬倍一塊錢會漲到7萬塊你看多好那你如果100萬就會漲到7000萬接近1億那你如果是扣除通膨就剩下2000倍2000倍100萬變2000萬就這樣子所以長期投資很好的那你如果從200年來看1801年來看到今天你成長是漲了2700倍2700倍那是非常嚇人那你若100萬那就不得了100萬那這數字算不出來100萬再加上2700倍這個是2700萬倍百萬千萬億10億百億千億萬億27萬億27萬億你知道7萬億有多大嗎美國今年的預算也才6萬億所以你可以支援美國7年不對6萬億你可以支援美國5年5年的財政預算你可以養美國5年多麼厲害所以你若100萬200年後你的家族可以養美國5年所以很厲害的然後2700萬倍好你們聽到這裡那我的網路就是通常我就是放在後面就是我們成立世界城市投資族群你若有興趣你可以到這網站那我也會把這連結放在下面那我們會統籌把同樣的城市的人把你們聯絡在一起會有個召集人那你們可以定期做開讀書會以後pandemic解封的時候大家可以互相喝喝咖啡聊聊天開個讀書會那我會把召集人集合起來那也是會跟他們開會那看看大家有什麼問題之後我到各城市的話可能就會跟大家一起見面或者是我若有講座會通知當地城市的那我們投資不是隻有賺錢我們還是要交交朋友啊大家一起過輕鬆的日子快樂的日子投資股票報酬有三項因素第一個就是殖利率這個殖利率多少那很多人都是專注殖利率有沒有發股息啊可是其實回報不是隻有殖利率他有盈餘成長率就是說這公司的成長率是多少多少所以長期公司盈餘成長正相關所以你的回報率是兩個相加就是殖利率加上成長率再來還有一個就是股票評價的改變就是說市場是樂觀還是悲觀啊如果市場是樂觀的話你除了上面兩個回報之外你還會得到extra的市場樂觀的報酬那你如果市場比較悲觀那這部分評價模式就會改變假設蘋果的PE是100的話那他就450瞭如果PE是30的話那他就現在就價錢120就是這樣子評價模式的關係所以你投資後面那個評價模式不是你能改變的啦因為就看市場是過度樂觀還是過度悲觀還是不樂觀不悲觀可是前面的兩個是你長期可以期望回報所以投資回報是由股息殖利率加上成長率所以一個投資不是貴和便宜你不能只看殖利率所以臺灣很多人就是存股存股只是要買那個高股息的你高股息低迴報高股息低成長低迴報所以沒有用那利率當然會改變折現率我想我就不談這方面因為這個對很多人來講比較難一點那等一下我會教大家怎麼做一個評價模式所以外面100%的聲音都說股票太貴其實一點都不貴來我跟大家算股價現在便宜真便宜我們用蘋果這些指標股就可以了你因為指標股才代表市場你知道蘋果的財報裡面那你說James你不是說不要看財報嗎我財報只是double驗證驗證一切事情現在便宜不便宜蘋果現在一股賺4塊4碼54塊4碼5成長率是100%110%就是說明年會賺9塊錢4塊4碼5明年會賺9塊錢那你說不可能年年這樣子那我們算保守一點吧我們不要算100%成長我們算50%成長那現在4塊4碼5廣告4塊4碼5乘上一年明年他會50%就好他會賺6塊6碼7再過一年第二年他會賺10塊再過一年三年後蘋果會賺150塊不是會賺15塊那現在蘋果股價多少現在蘋果股價124.61我們就125好了125除以三年後的15塊你現在p多少有夠便宜的所以三年後不漲才奇怪了所以你這樣算就可以了p8其實20092023年2024年我算的時候也差不多是這樣子2009年也是這樣子差不多2019年20020032003年2004年我算的時候蘋果是5那到了09年最低點的時候算的時候是8那現在還是8所以現在的股價跟2009年3月最低點一樣的便宜所以大家要了解很簡單的算一下你就知道現在股價有多便宜非常便宜那你看amazon我們來看amazonamazon的statistic他一股賺52塊52塊5毛6他漲200倍那我們說好了不要漲200倍漲100倍好了52塊5毛6乘2一年兩年三年三年後他賺420塊420塊現在多少32233223除以420塊p7.6所以一樣啊所以跟蘋果8差不多所以你看看市場其實還是蠻有效率的所以現在市場其實相當便宜的我只是要跟大家講這很簡單算你們就把現在earning per share乘上三年的成長就是你看你自己預估一下那市場你覺得成長百分之百不是長久之計那未來三年打折打一對摺總是有吧那三年後你肯定賺錢肯定賺錢那我不是叫他買個股你會算這個個股你就可以知道整個QQQ還是非常便宜的這是我跟大家講的所以你在市場上有很多專家那些專家就拿一把刀拿給一個地圖說去到沙漠去或是拿給潛水衣桌氧氣桶揹著趕快潛水下去我怕你不死才怪這些專家都是叫你們去冒險也沒有自己他自己也不下去不下水的也不去沙漠的旅行自己去你自助旅行他幫你拿去刀子拿去帳篷拿去他就叫你去冒險這個就沒有用像我們的方式就是我會一直在這市場裡面跟著大家我在市場30年的我一路走來始終如一所以你們一直在這邊我會跟著大家一起一起富有的好所以我們最後就是投資大家要禪定要無就是市場震盪不要去擔心不要去看市場你越看市場天天盯盤你回報率越低你就會操作手癢國際局勢是沒有關係了Pandemic是pandemic你看之前2000年pandemic大家殺到地板上熔斷熔斷再熔斷結果大漲市場都沒關係所以不要自己以為自己知道什麼其實我們什麼都不知道那你認為自己知道什麼你就會過度自信過度自信的結果你就會操作操作從來沒有正確過經濟局勢跟我們沒關係操作你有時候做對了可是賣在高點可是市場回來的時候你也沒買回來還是最高沒有用所以一切跟我們沒關係而且你賣掉就只繳一堆稅50%就先繳掉所以無視市場的聲色起伏了所以這個就是我們今天的簡報看一下那個Cloudhouse的可以有問題可以舉手在room的我想也可以舉手來發問你們有看一下好來我們先從room裡面的Lily你先說好了等一下我看一下我怎麼沒聽到聲音好Lily你說我沒聽到聲音等一下Lily你有講話嗎現在可以了請說我想問一下我現在年收入是20多萬然後呢你說的那個backdoorRoth然後是不是我要開一個Traditional IRA然後放6000塊錢進去然後把這個Traditional IRA然後再放到Roth IRA然後我就交這個6000塊錢的還要交這個稅稅還要交但是放到Roth IRA之後然後他那個股票漲的錢然後以後就不要交稅是不是這樣子的然後第二個問題是比如說我每年可以從Traditional IRA轉到Roth IRA6000塊錢那你如果這個是把我就是股票漲得多的那個轉過去啊還是把把虧的那個轉過去好就這兩個問題好你薪水很高所以你只能提撥到Traditional IRA那你每年還是提撥6000塊好那政府對於你從Traditional IRA轉多少錢多少股票淨值到Roth IRA沒有規定所以你不是隻有轉6000轉1萬啊可以轉20萬啊可以轉5萬啊就看你的稅率你稅率20萬所以你的收入已經20萬我不知道你們Household是多少了就是你如果是單身20萬那你你應該沒什麼好轉的因為你轉過去利息也蠻高的所以我的建議是你薪水那麼高你不應該再提撥到Traditional IRA你應該是放就直接放在Property Account你放在Traditional IRA也可以啦轉過去轉過去你你你不要再多轉了你懂嗎不要多轉你6000塊就6000塊轉過去就好了不要多轉就6000塊轉過去就好了那這一轉虧的賺的無所謂啊因為你也不知道未來哪一個比較好那你如果是都是QQQ那就很簡單就是這樣子Lily我這樣回答你OK嗎等一下我可能關掉大家的麥克風你自己解除一下來再解除一下再解除看看好我說那個轉到比如說轉到Roth IRA就是我現在的稅交了之後因為Roth IRA以後漲的錢你不是說要看20年40年以後嗎那40年以後漲了100倍那這個稅我就不用交啊沒錯所以你就是6000塊放進去就直接把它轉過去就好了轉過去就買QQQ好謝謝好那個Clubhouse這邊又是Dennis你可以開麥克風提問好的我是DennisJames老師非常感謝你的分享聽了很多你的這個理論那也非常有道理我是隻是覺得挺可惜的因為我到底以前沒有我今天40多但是呢我自己打算說把我70%的投資的資金去買QQQ然後我現在目前有兩個方案第一個方案是30%去買那些您平時有說過如果買個股的話如果是我剩下的30%去買個股的話那差不多是要買6個應該是怎麼樣去選或者說是這個是第一個選擇第二個選擇是ETF比如說醫療方面啊比如說這兩個Sector我看了一下過去的這些成長的這個百分比啊盈利啊也是蠻高的OK因為醫療上發展的話是人類延續生命的一個必須需要的東西那消費品消費品的話就是有錢人的那方面的開銷不管經濟好還是不好他們有錢人花錢他們還是會有開銷的所以我大概就選了這兩個板塊吧所以我想聽聽你的看法謝謝你如果要個股我們個股上之前我在影片都有介紹了你要不要買可以自己決定那我買的個股就是特斯拉SQPayPalAmazonAppleZoom您剛剛說的這幾個個股除了Zoom之外其他的這幾個個股其實丹利是你的聲音不是很清楚啊您剛剛說的股票啊個股其實在股市上都已經非常大丹利是你的聲音不清楚你重講好嗎個股怎麼樣哈嘍丹利現在好一些對現在好了來請說從來你說個股怎麼樣您剛剛提到的幾個個股哈這個Zoom之外其他的這些個股都已經在QQQ的Top 10 Holdings裡面了那這樣的話是不是沒有沒有一個分散投資的一個效應呢因為幾乎其實你的個股和QQQ已經是重疊了我們選個股沒有說要分散我們選個股只是要績效比QQQ好就可以了OK所以您在這個角度上的理解你的理念是還是很看重科技股接下來幾十年的發展我想我們人類未來成長就是都是科技股嗎你不要說現在科技股過去50年的科技股是火車嗎也不是說一定是以後的科技股QQQ就是會改變嘛如果把QQQ放在50年前可能裡面的成本股就是科達嘛可能就是汽車股那走到今天他就換成了現在這些股票嗎所以你也不知道未來是什麼樣那所謂的科技就是未來就是不管在哪個時代他成長總是最快的好的那如果說因為人類的發展除了科技之外還有醫療上的進步和提升那如果說我把這六個個股中的三個去選醫療板塊的龍頭個股的話您對這個有什麼看法嗎就看我剛剛在做簡報的時候就問你問你們嗎你們對於你的那個那個那個生技股你是天天你對藥很清楚嗎還是對這個生技股你有常常你是醫生嗎我不知道你我對醫療股不是很精通但是因為也就是因為這個弱勢好我自己的弱勢所以我可能會選龍頭股那也不行啊龍頭股如果跌七成你抱得住嗎你不懂啊你不懂你抱不住因為跌下來你就懷疑自己選錯了好的好的你要知道你要面對這種問題像我們選SQ跌七成我們還是快樂的抱近嘛因為我們瞭解我們選蘋果跌一半我們還是快樂的抱住嘛因為我知道太便宜了而且公司這麼好那可是你選一個黑洞選一個黑盒子如果不好的時候你就想說這黑盒子裡面裝的可能是垃圾你就會懷疑這種事情就可能就賣掉這個是重點好的謝謝老師好那我們給那個room裡面的汪你舉手你可以開麥克風講話老師您好您聽得見吧請說老師我想問一下就是我從二級市場買這個您推薦的納斯達克的ETF和我去買他的股票基金這倆有什麼區別嗎二級市場買什麼二級市場買納斯達克的ETF和去基金那個基金公司買他的指數基金有區別嗎只要是百分之百複製的話是沒有區別只是說你QQQ需要最少買一股就要300多塊嗎那你一般基金可能有時候100塊就可以買或50塊就可以買或者一塊錢就可以你是講這種一般基金嗎是不是對是的就是您推薦的這種基金是那你若是一般的谷歌股基金這個基金的話比如說我們推薦的富蘭克林高科技基金FKDNX這個基金的話你第一筆可能是250買進去之後年輕人你有100塊就可以買了一塊錢也可以買就是這樣子對差別就是零錢都可以買就是一般基金那ETF這種就是有時候一股要用一股才能買就比較麻煩你會有零錢會掙下來一樣的明白了謝謝你好那再來我們給那個Cloudhouse的T你可以開麥講話謝謝謝謝James老師我想先講一下我的觀點剛才你說的買這個QQQ區別我覺得還有一點就是可能QQQ的費用會比較低點管理的費用所以他是有優勢的那我的問題是想請問一下你對這個黃金和這個和這個加密貨幣投資的看法謝謝好那這裡我想在留言區也有人留言就是GBT的看法那我跟大家講就是說我如果買進去沒有很大的變動的話我大部分都不會去改變那我對加密貨幣始終如一我不會改變因為他就是個處置未來處置的工具嗎那黃金也是處置的工具可是黃金就是從他的價位就是已經到達一個滿足點所以他要再往上漲的機會比較比較不大他就是跟著通膨走黃金黃金就是跟著通膨走可是你如果黃金漲過比通膨的回報高的時候就有人會賣出來這是黃金可是比特幣不一樣比特幣他要漲到一個saturation滿足的供需都平衡之後才會開始跟著通膨走所以他還有一段比較高的回報率的時間所以為什麼我們投資比特幣就是比特幣雖然跟黃金有同樣的屬性可是他因為還沒達到供需平衡需求會越來越增加那這個就是為什麼比特幣的長期的回報率至少10年20年可能會高過通膨會高過黃金那黃金為什麼成長率不會太有爆發力是因為黃金就是跟著通膨走他只要高過通膨就有人會賣出這是黃金所以我這樣回答不知道提你了不瞭解很好謝謝好那我們看看這個Sound在這個Zoom裡面的Sound你可以開啟麥克風提問老師您好感謝您剛才的這個講解我想剛才您剛才提到的那個Heloc我想有一些問題想問您一下就是我現在也準備申請那個Heloc我之前沒有申請過就是如果說比如說手中有10萬美金的現金在手裡然後Heloc的額度大概也是10萬美金的話您建議的話是比如說Heloc下來以後是以什麼樣的一個方式方式投資到市場呢是說手中的現金要全部投出去然後Heloc也投資一半部分嗎然後現在我在申請Heloc的時候發現他這個好像基本都是前10年是還利息的然後接下來可能20年是還本金的那您就是建議的話是這前10年就是Follow他這個就是還他的這個利息嘛然後10年期間到了以後您是建議重新做refinance呢還是說把就是因為房產的淨值也在這10年也在增加嘛就重新再把equity提出來然後你還這個Heloc一起還掉呢還是說就是說之前這個前期投資在股市然後透過股市借款來還這個Heloc整個這個操作您是如何建議的呢好你Heloc借出來之後你就百分之百10萬拿出來加上另外的10萬塊你就全部買進QQQ那你如果這10萬塊你自己現在手中這10萬塊如果在Charles Rock我是建議你到Charles Rock去去做HelocCharles Rock應該沒有這個時間限制的你Forever都可以只還利息就好了所以你去Charles Rock申請會比較好一點你這是我的建議那如果你在外面10年就到了你就refinance就是重新再借Heloc可能那時候可以借20萬那你就再把它重新帶出來再重新把舊的Heloc還掉就直接你不用賣股票你直接變成你借20萬那還掉舊的10萬那你還多10萬那10萬再把它丟進去那再過10年變成可以借50萬那你就50萬借出來還掉之前的20萬那你有30萬再把它丟進去就這樣持續continue繼續做那你如果在Charles Rock你可以那個資產可能已經漲到200萬了那你就可以其實漲到70幾萬以上你就可以開始做PledgePledge借出來的錢可以拿去還Heloc的利息那你生活費也可以從Pledge裡面拿出來過日子那你的薪水可以拿去買股票買QQQ繼續投就這樣好的好的謝謝老師那就是說這20萬您還是建議比如說大概留出一年的生活費作為緊急費用金然後其他的全部投進去是這樣你還在上班嗎對不對還在上班對了你不用留一年留半年就可以了留半年那理論上你如果是你如果是20萬去的話你又可以有14萬的額度你就直接辦Heloc你不直接辦Pledge雖然利息高你不要去用它你把它當作緊急費用金有14萬的緊急費用金那你都不要用除了有緊急才用那你就自己不用準備半年的緊急費用金啊你的費用金都可以完全投資好的好的明白了謝謝老師這樣比較有效率了好的好那我們開放給Clubhouse的JackyJacky你可以開麥講話Clubhouse的Jacky好如果沒有的話我們就讓這個Room的Tim Chen講話來Tim我有聽到嗎有請說我就想請問一下老師就對於那個非成半導體的一個common fund然後第二點就是比特幣的部分就是直接建議投資投資那個ETF就好了嗎還是你會買進持有那個比特幣然後還有一點是說虛擬貨幣有很多種那會不會比特幣有可能會被其他的虛擬貨幣取代所以如果要投資虛擬貨幣的話需要分散風險這樣子謝謝老師你要投資這個生命港大的類股當然也可以了那你不要超過5%那比特幣我是因為都在一個賬戶我不會想要把我的賬錢再移到外面去去做單獨買比特幣我直接就GBTC買了都在一個賬戶裡面管理很方便我不需要把錢移來移去錢移來移去都有稅務的問題還有很多其他的風險問題就我不想去承擔雖然他的回報率沒有比特幣直接買比特幣那麼直接可是如果他漲100漲一倍我漲80%我也滿足了嗎所以是ok for me所以這是我為什麼不直接買比特幣我直接買ETF對我來講管理方便風險低第三個比特幣還是比較pure嘛所以其他的數位貨幣我就不考慮就是我的回答那Tim你ok嗎謝謝老師非常清楚感謝你謝謝Jackie你回來了嗎在Cloudhouse謝謝我就說如果QQQ20年的話會有100%100%會贏那如果買TQQQ那不是就變成那個300%了嗎那是不是買TQQ更好呢對你要知道這個是這樣子就是說你可能在這個整個投資20年的過程你可能就TQQQ就被清為零了就是說在這20年裡面如果市場崩盤70% 80%TQQ就會被清為零就會被清盤你就破產了了解了嗎TQQQ會被清成零的所以這好像你開車開快車當然更快速更容易找到達可是你會出一次車禍你命都沒了所以一樣TQQQ會破產的OK那如果好比我80%放在QQQ裡20%放在TQQ就是take chance這樣你再講一遍就是如果我為了安全然後我80%放在QQQ裡20%買TQQ這樣的話就是希望他在增值的時候能增的快一些這是你期望了那你你如果那20%破產的就消失的你也接受當然是OK了你歸零就OK那你TQQQ總是不能抱一輩子了一輩子總有一天會等到你清零的機會了所以你最後還是要賣掉賣掉你要繳一半的稅啊對不對有好處嗎好好我QQQ都不用賣哦不用繳稅你TQQQ要賣所以沒有用好好謝謝來那個Zoom裡面沒有人舉手那如果這裡面留言的有人要你要講話也可以因為我留言我沒辦法一個一個來check懂嗎所以你留言的話我不見得有辦法給你回答好不好你用舉手的那講話來來問好不好那個lily room的lily你講話開麥講話啊那個老師我剛才看了一下我的那個Yahoo Finance裡面找不到你說的那個Apple那個Growth Rate是在哪裡找到那個什麼這個Growth Rate在哪裡找到你你現在看熒幕好不好我看你現在看熒幕好不好我看熒幕我看熒幕好不好我看熒幕秀給你看怎麼找到的好啊謝謝你們到Yahoo Finance其實我用的Tool就很簡單都是Yahoo Finance你Yahoo Finance你打一個AAPL對不對那你就會跑到AppleApple去那你打到Apple去之後你在這裡有個Statistic有沒有看到Statistic這個Statistic你點這Statistic進去往下滑這裡就有一個Earning Growth有看到了嗎往下滑就看到Earning Growth110%110.10%哦OK好找到了好好謝謝不過我剛才Google了我剛才Google了那個什麼在Google上面他那個什麼這個Growth Rate只有那個53%那是Average那個是分析師的Expectation哦那我們要用這個你都可以了那我已經本來100億我已經把它消成50了嗎剛剛算是用50我不是用100哦那還有比如說特斯拉特斯拉那現在怎麼算估值他是拉他都是從那個比特幣上面賺的錢他其實他賣車他掙不了多少錢那也不管了以後會賺錢了就好像Amazon20年都不賺錢了哦OKAmazon20年都不賺錢了那你你如果沒買你就虧大了好好那比如說那特斯拉現在在那個上海啊他可能那個工廠比如說要Shutdown啊這東西也不會對他的股價有影響嗎不會有影響長期40年不會有影響的你們投資個股要知道不要受到風吹草動就就跟驚弓之鳥一樣你看蘋果過去每次要出手機就有人說這個手機賣不好沒有innovation蘋果已經走下坡了蘋果這個這個創新不足了你不是常常聽到這種是嗎那蘋果不是活得好好的所以不要聽那些妖魔鬼怪的言論OK好謝謝市場總是有很多人在唱悲觀言論悲觀言論比較比較有聽眾嗎所以他們都會用唱悲觀言論來嚇唬你市場鬼故事特別多麗麗你還有問題嗎沒有啦好那個那個LinLin你Cloudhouse的Yu你先回答來你先說Yu Cloudhouse的Yu哎老師有聽到我的聲音嗎請說老師因為我的家親人有其中有親人在中國我記得老師有提過中國的基金好像有哪一檔也是複製那個那個美國的高科技基金是可以投資的所以在這裡想請問老師是哪一檔基金謝謝老師代號是513100513100是是好就是這個好謝謝老師他是他是也是針對美國的基金做投資他是follow美國的納斯達克哦納斯達克對高科技對指數基金好謝謝老師不客氣好Zoom的LinLinLin你舉手你可以開麥克風你好James老師我說話你聽得清楚嗎可以請說我想請教您一下我是第一次聽您的那個Zoom講課然後第一次聽到這個就是P-Log然後用這個QQQ來做這個抵押可以就是等於說可以拿一些錢出來使用但是我不住在美國我是住在加拿大我剛才聽到你有提到兩個基金是可以在加拿大買的那有沒有加拿大不知道您了不瞭解有沒有就是說也有這種可能性可以透過這種Heloc這種方式來就是說不知道你有沒有這方面的資訊啊因為我覺得你談到的好像都是在美國的謝謝您第一個你在加拿大你的券商你向你的券商問嘛詢問看有沒有這個抵押股票抵押借款嘛equity loan equity credit line你問你的那個brokerOK所以就要一個個去諮詢嗎就是你沒有這方面的就是說資訊或者說那個網站我可以去follow一下沒有是吧因為我們的都是在Charlotte我不知道Charlotte對於加拿大的居民公民是不是一樣可以給你做Pledge我就不知道這個詞是怎麼拼的這個你說的這個Pledge那我拼給你們你你這個我看一下我Heloc我聽過但是這個Pledge這個詞我是第一次聽到你看螢幕OK叫Pledge the assetOKOK那有些銀行不是這樣拼有些銀行他們叫做equityequity的或者security credit lineOK好的然後還有一個就是你剛才跟另外一個同學講到在中國那個就是那個五字開頭的那個基金他那個就跟就在A股裡就像股票一樣買嗎還是說那個是在是在這邊買的沒有那在中國買的就是就513那個就等於說就像是買股票一樣自己可以購買的不需要去找那種基金經理購買對嗎我就不知道中國是不是這樣買呢你這個中國你去中國你就去住在中國的人你去問他們你要買這個叫國泰納斯達克100ETF我想如果是ETF應該就是像股票買賣嗎好的好的我去了解代號嘛513100嘛中國的代號對你就說你513100應該就對了好的我take a screenshot謝謝你Jim老師謝謝我的問題問完了謝謝好那我們請貝爾你可以開啟麥克風老師你好我想要請教一下關於退休賬戶的一些問題就是如果之前公司有401k然後要提領出來那因為我的策略是先放到Traditional IRA先轉進去然後之後再按照每年你的那個Income Tax的這個這個tier再去把它轉進Roth IRA這樣子兩步驟式的轉換是不是也是可以的可是因為只要一離開401k一離開Traditional IRA就要付稅所以可能就是為什麼會考慮稅務的部分然後這是第一個問題然後第二個問題是之前也有另外一比401k轉出來到某另外一家證券的這個IRA可是他是投資別的東西不是QQQ或者是這些這些Stock所以如果要把它轉出來變成是投資到另外一家銀行的話比如說Charles Wang那這樣等於還是要做一個買賣那還是會要去繳稅所以我只在想說這樣子的多一個動作到底值不值得好你後面這個問題其實我們今天presentation都有講到了我想你是後中間才進來的我們就有講過你從BB的Blocker轉到A的Blocker你是可以直接轉而且在退休賬戶賣掉變現金之後轉過去也不用稅啊在退休賬戶賣掉不會有稅嗎對不對那如果是轉成Roth IRA就是要去補繳那個稅如果Traditional IRA轉到Roth當然你轉多少就要算入當年度的income你轉2萬那你當年度的income就多2萬那他是包括了除了就是Income Tax還有包括Capital Gain的Tax不管他就禁止你轉多少他不管你不管你是principal還是Gain都不管了反正你轉2萬等於就是你你好像你退休的提2萬出來你2萬就是你的income那你現在2萬沒有拿去用你只把它轉到Roth那就是當年度的2萬塊禁止以禁止來算所以他說他不管你中間賺了多少因為本來這個就不需要cost base那個退休賬戶的cost base是沒有意義的好了解對那你們最好去ChashRub就是說你4K robo就好robo到ChashRub你可以買QQQ嘛你robo到其他的基金那其他的broker那他規定你要買一定買這些基金那績效不好那就那等於沒有效所以我還是建議大家都轉到ChashRub是一個比較正派的一個broker會比較好謝謝老師好那這個我請威令你可以開麥講話James你好聽得見嗎可以請說第一個我先這個講一下這個前面兩個兩個就朋友問這個513100的問題我我提一個因為我有朋友也同學也在上海這個他們做他們說其實James說的四大基金包括Franklin高科技基金還有四個在上海都可以買得到的但是要透過花透過花旗銀行代理都買得到的所以他們一共有幾百個基金包括你推薦這個四大基金都有存在的這是第一點我講其實在國內他們是有辦法買得到這東西的可以買一般的基金了可以可以就是你說的Franklin高科技四個你特別推薦的基金都有的但是他們有手續費兩個percentage如果我沒記錯我朋友跟我說這個他們是有有辦法可以做的這是合法的這個這是第一個第二就是James老師我一直想問一下因為因為我聽了很多就是說股票從長期而言比如說QQ3年20年不管熊市牛市ADN總是賺錢這是沒錯的那我也有很多朋友跟我一直講就是說怎麼樣我們去平衡一個maximum profit and investment跟這個risk這個assessment之間就是說你這個風險跟這個利潤之間到底怎麼樣去平衡一個東西因為我總感覺有些時候老是講比如說你一年的工資啊或者半年的工資我覺得真的家裡有什麼大事情比如說生病什麼這錢其實是不夠的半年一年的錢其實對一般人家庭是不夠的所以這個平衡點到底應該怎麼辦去把握這個東西好謝謝你啊第一個我想你那個資訊非常好所以你說在中國的花旗銀行就外商銀行可以的OK very good好謝謝第二件事情就是風險回報率的平衡點我藏了兩件事情我你的投資就是追求絕對回報所以你也不要去做什麼債券什麼什麼投資組合不用那你的問題就是那緊急備用金怎麼來啦你的問題是這個那緊急備用金我不知道因為每個地區不一樣嗎假設你今天是在臺灣的話那你臺灣的房地產可以去抵押那抵押也可以有equity line那equity line你如果抵押有500萬你可以拿300萬出來買那200萬留在裡面先不動用一樣的在美國也一樣啊你如果像剛剛那位朋友講的就是他借10萬塊那自己有10萬塊那放到銀行裡面就有20萬塊20萬塊去做個Pledge有14萬的緊急備用金應該也夠了嘛對不對我假設的這樣子因為你資產也20萬了你你也沒辦法再比20萬更多的緊急備用金了嘛對不對所以你們要記得就是說你可以申請credit line來做緊急備用金不要去動用他就好等到有緊急事件的時候你去動用所以那credit line不管是從home的equity line或者是從股票的抵押的credit line都可以當你的緊急備用金啊但是老師我有一點東西不太知道因為我知道我以前也用過home equity linehome equity line如果說在你比如說在這個房子crash的時候銀行可以有應該可以把你credit line給cut掉的那我不知道就是說你這個credit account比如說現在他給你一個50萬的credit account如果你不用如果說你到時候比如說你這個浪費錢少很多了他會不會把你靈魅也也cut下來呢他是不是有辦法可以還說他給了50萬就50萬一直保持在這樣不變他跟著你的淨值走你你若有100萬他給你70萬額度那你若100萬跌到50萬你的可用額度就只有35萬那如果說我比如說有這麼大分盤來掉了50%那我就說我配置account可動用的錢也會相對減少是不是當然是啊所以所以我就跟大家講你若100萬做pledge的話你最多隻能動用10萬因為超過10萬你就比較有風險嗎你若市場跌七成的話那你可動用你的pledge只剩下因為你的資產自己就變30萬那你的額度變20萬那你用掉20用掉10萬因為churchyard會規定你要有10萬的bufferpledge的額度要有10萬的buffer所以這就是為什麼說你如果是有100萬抵押那市場還沒開始上漲之前你最多最多隻能用10萬當10萬最多10萬那當然緊急的時候20萬需要用你也得用嘛對不對那可是最後就趕快把薪水都補回去嘛那我們是希望你都不用動用那過幾年5年後他可能就變150萬了那你的額度就會提高所以你的風險就會慢慢降低資產越來越高風險就慢慢慢慢降低所以那個額度是儘量不要用的那如果需要用就去動用那那個額度pledge的話會跟著淨值上上下下的real time每天都在改變好謝謝Jim老師不客氣所以我還是警告大家你做pledge的話不要再拿來買股票懂嗎你用股票抵押再買股票你會破產的這要跟大家先講清楚拿來做緊急備用金跟拿來小小的開支每年花個5萬塊那可以那你花超過你你的額度就不好了所以我說你有100萬抵押你最多會花10萬你如果有200萬最多可以花30萬你如果有300萬抵押最多可以花50萬瞭解了嗎這是我給大家的一個建議那Jim老師我還有最後問題問你一下我記得很早以前你跟我們上課的時候你曾經講過就說比如說你這個recommendation比如說買這股票as allocation跟這個資金我忘了exactly你當時怎麼講的比如說你說比如說一個你10萬塊以下你就買QQ算了也不要再分類了比如說你25萬你可以大致分配一部分去買買個股如果你到100萬你可以拿一部分所以我記得當時你說的就是說你這個選股跟你的資金量也是有一點關係的如果太少的你是不建議分得太散的這東西你如果你就是買個股買QQQ就好了嘛是不是這樣就可以了對我覺得我記得你當時跟我們講如果你資金量不夠大的比如說10萬20萬就買QQ就可以不需要再分成什麼73個股買一個就是很只有等於資金量大到一定程度你再分配一部分個股有點意義我覺得當時你好像是這樣跟我們講的是不是是是是就是說你資金要夠大你投資個股你的風險資金大信用好風險承受度高你才可以做一點點其他的變化對對對好我理解了好謝謝謝謝來有沒有問題你們有留言如果我沒有回答的你可以到舉手來留言那個好那個歪歪銷一銷請開麥一銷請開麥好你若不開麥我就lily你先講哦我還是那個去地上的那個問題那個比如說我的收入是已經是20多萬了那back door還可以做嗎還是他對這個收入有要求的沒有要求你從在地上愛讓你愛怎麼轉就怎麼轉你可是就是要去繳稅就是他不管我今年收入多少他不管那你轉越多你找越多稅他越高興了他不管了好好好不是他好那個葉兒老師好來請說老師我有個問題請教就是您之前在臺灣我人在臺灣那臺灣因為房貸的利率所以我們可以去房屋貸款500萬然後在臺灣呢他是銀行是前五年不用繳本金那老師的意思是說我如果是在這個房屋貸款全部把它投入去買00757那前五年只繳了利息那到了如果第六年還是還本金的時候那我到時候應該做個什麼什麼樣的處理呢請教老師你很簡單啊你五年到期寬限期到了你就跟銀行講你再給我寬限期再給我五年他如果不給你那沒關係那我到另外銀行借再重新藉藉完之後你會把它舊的還掉借新債還舊債重新再五年寬限期意思就是說一直採用寬限期寬限期然後儘量把本金放在投資裡面是是是好的瞭解謝謝老師對你就不要我們本機不拿出來的就繼續投資一直放00757就可以是好謝謝還有沒有問題這個留言的你如果我沒有回答你的問題你可以舉手來發問那個Andy請講話你好我只是想問一下我聽我聽到就是要買QQQ那我看那個email也有講到ARKK那他是好像是一個比較innovationtech的那種focus的fund那我其實想說也是要買ARKK嗎或者那他這個會不會是比較多potential growth還是或者是他有沒有比較多risk跟QQQ比較謝謝第一個你買ARKK當然是可以了只是說你不要買太多嘛那再來就是第二個就是說你最少70%都要買QQQ其他的30%你自己可以做一點變化那ARKK當然是有他的高成長高風險他的震盪當然會比較大就好像你買個股也有可能指數才跌10%個股可以跌掉30%或50%指數現在沒有動ARKK跌的幅度跟個股一樣嘛所以你要知道你要買之前你要接受這種政府那你該投多少比例進去就自己要先事先就先做好嘛對不對所以這個是你可以買沒問題就是說你要自己控制好倉位跟你要知道他是一個本來就是一個震盪高高回報高風險的一個東西嘛所以你可以少量買沒問題啊只是說如果假設那個數量比如說你買5%你有一百萬買五萬塊那五萬塊都虧光了你都無所謂當然可以買啊對不對那如果是你覺得五萬塊虧掉太多了那你多少錢能夠虧掉的你不然是個股或者是ARKK你都有這種心態那那個錢全部虧光的就是你的停損謝謝老師好那個這裡有Daniel說我跟Roth conversion是有點不一樣其實我看起來都一樣了因為因為反正你存進去Traditional era你也搞不清楚因為又不是都是都是Traditional era就是Traditional era那你存進去之後你就轉過去就是Roth era所以你如果自己都是存到自己同樣的Traditional era你隨時要存隨時要轉都可以啊我都是這樣做的所以I don't see the differenceconversion這個這個backdoor Roth erais different from the Roth conversion我覺得一樣因為你薪水很高你就distribute你每年就distribute到你的contribution你contribution到你的Traditional era那你想轉多少到Roth era你就自己轉過去所以你變成有六千塊你放六千塊那你就有六千塊的deductible tax那你轉了一萬塊那你就多了一萬塊的income我想就是這樣子這樣子做的在稅率上應該是這樣子做的好那個老師耐心說我想那個同學問的backdoor有兩種講法我我所瞭解的是他收入太高他當年就不能存era因此他不能拿那個era去做backdoor Roth他可以存era他可以存era不可以存Roth他也不能到超過14萬incomeindividual 2021年you are not eligibleto for the eraera have a incomesellinghow much you can put inyou less than十二萬五千你可以放六千塊超過14萬你就根本不能放你的資料跟我不一樣這個叫做income limitation for era contribution我查一下他這裡只有income limitation for Roth我沒有看到income limitation for traditional era我看那就是一般講era他並沒有說我是查講new incomenono一直都是這樣子的那個人家做backdoor你no matter how big of your income你完全是可以做backdoor的這個這個你那個資料是有問題我這個給你看這裡面只是談那個traditional Roththere are income limitation for Roth沒有there are no income limitation第一句就there are no income limitation for traditional era有沒有看到textable deductible就是Roth的前面那個這句話就已經解決解決你的問題了OK所以好那個Cloudhouse的Cindy你可以開麥講話老師我想問一下說你對那個比特幣的那個觀點是不是有改變或者是還是跟之前一樣沒有改變啊我從來不會改變了我買的就打死不賣就會留在那邊一輩子瞭解所以就是說暫時性的疊下來的話就是你的初衷都沒有改變那如果疊下來你覺得需要就是說再可以再補一些嗎我跟大家講喔個股跟這種比特幣的個股你就買完就離手不要再補了漲也不管跌也不管你再補等下跌到零怎麼辦所以不要管他你第一筆買完之後就那筆等於就是要麼就大富大貴要麼就歸零就這樣子好的謝謝老師好謝謝老師好有沒有問題Zoom的Zoom有沒有問題James老師請說對不好意思剛才我的麥克沒有設定好我剛才沒辦法說話然後我就想問一下您剛才說的那個黑lock因為我現在用那個BOA他就是說原來剛才有一個同學已經說過了10年只能10年借錢然後以後20年要還錢之類的您剛才說有另外一種更好的方式可以是其他的能給詳細介紹一下嗎包括那個名稱麻煩你給寫一下他會有什麼好你在美國嗎我在美國你寫email給我好了我介紹你們去chashop好了我的broker我的那個servicefinancial service vp可以幫你了因為我現在給你們資料你們也是碰幣一堆啦你一般你在網路上你應該是寫有Pledge的SS9Pledge SS9Chashop你就會查到關於這個這個這個SS9的information那你們需要financialservice就是financialassistant你需要有人幫你我有我的broker是可以幫你啦就是他是financial service vp他服務還蠻不錯的那當然我都是完全義務介紹而已我只幫你介紹給他那是主要事情就你們去跟他deal好不好那他會幫你那我是認為Chashop的那個Chashop的那個Heloc非常好他只要求你還利息所以其實是很好那你把你的你的brokerbrokerage account的資產都移過去你的資產越多你的利息就會越低嗎那那個對這個各個州有什麼限制嗎還是都無所謂的無所謂了你各州都一樣吧你只要你就是借錢還利息啊好的謝謝老師好吧那個James老師我問一個問題可以嗎你等一下好不好你等一下那個Cloudhouse的Joy你可以講話你好老師我想請問一下因為我以前只知道你說all in那個QQQ今天剛聽見你說比特幣還有個股麻煩請問一下你對各股和比特幣的投入比例還有操作建議十分感謝沒有什麼操作就買進5%最多買5%買完就離手不要管他您指的這個比特幣也是不管任何價位買都可以就買你那個整個那個portfolio的5%最多最多買5%5%買完離手不要理他那這是唯一做啊你不一定要買了你如果能夠承受可以跌到零的你再去買了吧另外一個我想聽一下你買那個比特幣的那個邏輯可以分享一下嗎謝謝我可以很快分享了不過就是我網路你只要找我的channelYouTube你打一個比特幣你開始打到我很多講比特幣的影片了那我跟你講一件事情就是比特幣就是個除職的除職的概念好像大家把資產價值登記在比特幣上就好像我寫一張紙給你說我欠你500萬美金那你拿這個東西只要我honor的話就你永遠人家說James你只要去找人家認識我的人說這是James欠我500萬我跟你換東西你給我500萬那人家如果相信James也相信你你就可以拿到500萬了那如果James的credit又比美國信用更好的話那你可能這500萬就是要還給你的這500萬可能就價值550萬了因為他一定會還你所以這個就變成負利率了所以比特幣就是一種記賬單位就是說除職的單位大家把自己的價值除在裡面那互相交換就好像那個藝術品一樣嘛藝術品有沒有價值沒有什麼價值對很多人都沒價值可是只要有人對他也覺得有價值大家除職都是資產轉移也就是在避遺產稅了什麼這些東西的所以他就是有這個功能所以比特幣就是有資產轉移跟除職的功能所以有這個功能他就有這個價值我就麻煩請問就是說在所有的加密貨幣裡面你只投了比特幣像以太坊這些你都沒有投對吧對另外一個如果這樣子的話你肯定是你買這個比特幣肯定跟QQ那些是是不同的賬戶對吧因為他要專門的交易所別的賬戶買那就跟你QQQ比如說用Heloc或者用那個Pledge那些就沒有關係了對不對你可能都沒有看我們的影片了你應該是新來的我沒有離開過我的賬戶我直接買ETFGBTC哦你買的是GBTCok I see另外一個就是說除了這個GBTC你的個股還有什麼可以分享的就說你覺得可以投除了QQQ之外可以投一定比例的可以分享一下嗎謝謝我建議你去看我們的YouTube好我們好多YouTube每集YouTube都有提供我們所投資的股票所以你去看一下好了好不好OK謝謝對好那個在Zoom剛剛有一個人開啟麥克風要講話沒講話的你現在可以開啟麥克風老師我想問一下好的好是我剛剛是我好剛剛那位女士就是說回答了問的也問得差不多我也關心那個您對那個虛擬貨幣的看法看您提到的是您是直接提那個投資GBTC而不是買那個虛擬貨幣的本身是吧是啊好的好好那對那個狗狗幣你怎麼看狗狗幣以太坊那個我跟你講我就沒有買別的我只買GBTC就好了我沒有好的好好謝謝虛擬貨幣如果會漲會最安全還是比特幣的買一個就好了那我不是鼓勵大家買比特幣也沒有鼓勵大家買那個那個風險很高會歸零的所以不要歸零來找我那我只是覺得這是我的信仰我可以買那我買了5%歸零就歸零吧這是我的最大損失嘛對不對那你們要能夠承受的了不能不能就一直壓下去我不建議我向下攤平嘛所以這個是我已經跟大家講得很清楚好那個那個Cloudhouse的Lin剛剛你開麥克風講了我們因為給Zoom裡面講所以你現在可以講話了來好謝謝你啊對不起我是新來的那個剛才老師提到一個這個那個那個那個Charles Schwab那個HELOC你可以spell一下這個Term嗎OK你是房地產才用HELOC房地產的抵押禁止抵押額度才叫HELOC就是Home EquityLine of Credit就是HELOCHELOC就是房地產的抵押禁止禁止抵押額度那你如果是做Pledge的話你是用用你的股票抵押那那個叫做P是PeterL是LarryE是EdithD是DavidG是GaryE是EdithD是DavidPledge你打Pledge的那Charles Schwab那你就可以找到這個資料了OK對你你看我的Bio啦我從Bio裡面打給你這個我從Bio打Pledge SS9的字給你們你們看一下我的Bio你就看到那個字了好那個那是在Charles Schwab所以你們資產如果移到Charles Schwab你是可以做這個那你可以防止做HELOC之後把之前移到Charles Schwab去做Pledge好不好那你這樣子就資產可以比較穩定嗎其實你有借錢不一定要動用可是你的可以市場下跌你知道你緊急備用金還有你有錢可以用你臨時被這個這個lay off的你有好幾還有幾十萬的現金可以用所以你就不用擔心短期被短期的問題這個就是為什麼這個借錢是很好的事情尤其額度的話那個兩個鐘頭的Zoom還在Alan你好你要講話嗎AlanOK那個Lily你有話要說嗎哦我有話那個你說向下那個不能再攤平了那比如說那Apple那是往上漲的那既然現在便宜那能夠加差嗎那就不要再攤平了你買完就離手了嗎你Apple就5%買完就離手了他漲跌你就不要給他啦哦那就是往上漲那也不用加那往上漲你還加幹嘛不要加啦你你只要你你一隻股票買完或是一個非ETF只有ETF可以一直買啦那你Apple買完就不要加了Tesla買完就不要加了他一直漲就一直留著除非in the future我如果看到有其他好的可能才有機會加了那如果沒有就留在那裡吧就是這些股票就留在那邊好謝謝老師好那個Cloudhouse David你有話要說嗎對你好我是都看了你的那個YouTube的video好我有個有關於Heloc的問題現在在美國現在的當前的Heloc對他大概在4.25左右嗎將來可能還會升高一些到5%這樣情況的話你好以前的那個YouTube建議就是可以把那個Heloc拿出來然後去投QQQ我想問一下如果市場有大的crash如果50%下降的話這樣的話會不會就是把Heloc的錢借出來投QQQ有些壓力呢想請教一下第一個你要知道就是Heloc你說4.5是有點高了我們所聽到的Heloc都是3%Charles Rao可以低到2.35或2.45你如果在Charles Rao的資產有股票資產有達到100萬他會給你比較更低的利息所以你如果借到4.5是有點高Heloc只要還利息嘛所以你如果Heloc的錢還有你自己的自有資產都在市場裡面那你動用的資金又不多那那市場震盪就是一年兩年嗎那你就只還利息還利息很少啦利息真的很少因為你如果是30萬一個月也也花不到500塊呀那你50萬一個月繳也繳不到700塊600塊錢而已啊熬得過去的不會有問題的所以短期的震盪你都不用理他你只要資金鍊不會斷鏈就好了那你不要管他除非你做Pledge玩有有80萬的額度你80萬全部拿去不曉得就是幹什麼了那才有風險那你如果只是生活費跟一年用個幾萬塊錢沒有關係的那光還利息也才不到1萬塊一年7000塊錢那隻要5萬塊就夠你還五六年了難道五六年還躲不過這個泡沫嗎好的明白那個James老師因為我現在還工作對啊那就更安全了嘛就更安全了所以你不做Heloc你你你你可能一工作一沒了你就沒錢了你Heloc的話你你你你工作一喪失了你就沒辦法做Heloc所以能夠借能夠那個趕快都去借出來好的明白然後那個Heloc你說這個Shotswap有那個Heloc那是房子的嗎是房子抵押的Charles Schwab可以做Charles Schwab有Charles Schwab Bank他可以幫你做房子的Heloc只有就說你說3%以下的那個Rate對那很好好的我第二個問題就是臺灣有您介紹的就00757那是就10個那個大的股票像NVDA啊Apple啊什麼那個那幾個最Top的10個那我現在在美國我有沒有類似像00757樣的放的可以去投呢很不幸就是沒有了所以如果有我會告訴你們現在看起來是沒有好的好的這樣的話我就是正好因為前陣子也聽人建議啊我就就是去開了一個Charles Schwab的那個賬號然後呢我就發現有一個他有一個Service叫Charles Schwab的叫Slice這個Slice的話你是可以從投任何就是Flexional的那個股票你不用買甚至一股或者你幾分之一股都可以買這樣的話你可以就說自己比如說去選同樣的00757你去選同樣的10個然後去按照比如說你每個股票一萬一萬一萬投可以這樣對可以你自己組自己的可以的對對對對對那這個我在Presentation 曾經講過這個如果你真的喜歡那樣子你從你選十隻股票其實長期績效不會超過QQQ你只要跟著像QQQ你只要選全面他自己全面10只股票你還是應該是績效會比QQQ好了因為100只QQQ包含100只吧那你只全面他全面前10名的當然就就是長期應該是這樣子那他如果換掉你就跟著換嘛反正你OS就選前面十支嘛那其實績效也不錯只是說你每次賣掉就是要繳稅這個要注意那你如果是在退休賬戶去做這個事情可能會比較好一點那你如果做一般賬戶的話早晚要賣掉你就很辛苦如果哪一天你又不喜歡這種高科技的你要換掉就辛苦了我們所謂投資應該是要想說生生世世能夠不要賣的這種做法才是比較正確的一賣就要繳稅嘛是的 好 謝謝史萊姆老師我剛剛那個史萊姆老師說過史萊姆就是僅限於在老實愛亂裡面比較好一些對 對 對Cash Account就賣可以是 是 是好 Room裡面的Shirley你可以開麥嘿 老師 您好聽見沒有請說好所以有幾個問題是圍繞著那個超小Pledge Asset Line第一個問題就是說那個Interest Rate是Fixed還是Floating第二個OK 我一個回答好不好好你那個Interest Rate我們都講過很多次它有個Spray一個叫One Month Deliver所以你應該是它有一個One Month Deliver所以Liver所以你Liver現在0.14Liver 0.14所以你看螢幕可以看得到OK Yeah所以它Spray就是這樣子跟你的你可以借的資產有關你現在如果你能夠250萬以上那你的利息就1.75加上One Month Deliver那就是1.4就是1.891.89利率很低啊那你如果低到只有10萬到25萬中間你的利率就會變成4.5加上1.40.14就變4.65那這種利率就相對高那這種錢我就不建議你可以去做可是我不建議拿來用因為就只要緊急備用金可以就是緊急事件趕快可以用那就夠了平常時間就不要動用了所以我是認為你的利息應該在3以下才去動用才去拿來過生活費不能拿去買股票OK你會破產的所以你做好之後你可以做生活費那你的薪資可以你就不用留緊急備用金那你可以2.75加上如果你50萬到100萬你就2.75加上0.14就是2.89那你利息在3以下這樣可以那你說它是不是FixedMajorMajority都是Fixed只有One Month Deliver那個小小的變動OKOK那這個稅率有沒有像那個Mortgage Interest Rate它有那個Tax Benefit這個交的那個稅Preg沒有Preg沒有OK那最後一個問題就是我想問那我譬如說我100萬我借出譬如說70萬我用了10萬那這10萬我想總是要還的嘛你問別人借的錢你總是要還那我是怎麼這是不用還只付付利利息嗎還是要這個錢要把它EventuallyI have to return the money還是怎麼樣好我覺得這是這個我一直repeat repeat再repeat我們亞洲人就很奇怪就第一個不敢投資第二個不敢借錢第三個借了錢就急著要還這個是問題OK第一個你要敢投資因為你會賺錢第二個你要敢借錢因為錢很便宜第三個借不還OK一輩子都不還我只還利息就好了那那個銀行也是很高興他錢那麼多沒人借你願意借他高興的不得了那你只願意還利息沒關係你永遠還他就是賺錢嗎他賺利息錢嗎他不賺利差嗎東西你不借他還賺不到錢所以他可以他很高興你一輩子都不還的OK所以你在Chelsea做Pledge你一輩子都不要還他那你就還利息就好那等到你把你的資產轉交給你子女的時候你有5億美金欠1億你就給你子女的時候就是他就拿到的5億美金加上1億的欠款就這樣子而已你就說是最後最後再還不需要今年最後你的遺產就是好像你房子有Mortgage250萬房子還有100萬的貸款你走了那給你小孩你還不是要還是有250萬的貸款就是還有250萬的房子拿到了那有100萬的貸款100萬的貸款他拿到的房子就是這樣子那貸款他要繼續還那房子還是可以繼續住不是嗎還是繼續弄你就是不用去還他你小孩也不用還就是說我2021年我用掉了5萬我這5萬不需要還完了以後最終的Final Day有一個總算帳那時候就從我的遺產稅遺產裡面扣掉是不是這個意思那個是算遺產稅可是你還是不用還你小孩是不用還你小孩繼承那個那個欠款的賬戶也繼承了那個資產的賬戶對對啊那你小孩繼續繼續還利息就好了OK好OKI got itKeep playing就好了OK好謝謝你謝謝我們亞洲人就很奇怪借的錢一直要還一直要還我都不知道你要還什麼不要還最好好謝謝好來Cloud House有人有問題嗎或者是說有問題嗎來我看一下Room的聊天室裡面James老師你好我想再問一個問題你剛才說起那個GBTC我剛才看了一下它的那個圖它的價格已經好像回到2017年的價格它和比特幣的價格好像不怎麼match你能不能解釋一下這個情況對啊它本來就不會matchETF跟最終標的本來就不一定會match那它也不會有Garantee match那你不match因為它這個也它是算Trust的不算完成ETF所以它沒有Garantee一定要match是這樣子對那我買的時候也不希望它match我只要比特幣漲50%它可以漲30%It's fine to meOK好我只是好管理好管理安全就好了這是我的目的好謝謝那個Room來Room有人剛剛有一個iPhone要講話的請說那個Tim你說好了來Tim你的聲音我聽不到耶為什麼老師那這樣子呢OK這樣可以學老師就是我本身是住臺灣不知道就是對於借錢這方面不是很熟悉就是怎麼樣能夠借錢然後不還本金這方面想要請教一下老師你現在人在哪裡臺灣那臺灣的話就是一直借啊一樣啊你是怎麼借你是要用房子借還是用股票借就是應該是股票借股票吧檯灣股票比較不一樣股票臺灣就是抵押利率比較低超4點多而且好像18個月就要你還了所以臺灣股票不要去抵押沒辦法好像臺灣的好像沒有像老師您說就是可以借就是一直借利息除非你就是一直換可是好像也有手續費的問題這樣子你用房子refinance每5年像剛剛講的寬限期到了他如果不再給你寬限期你換銀行再借再弄就是這樣一直換就不用還了嗎房子啦那股票是不用了臺灣沒有這種股票抵押的功能所以也不用談這個事情了好好謝謝老師對臺灣的金融操作就比較僵化嘛那美國反而反而是股票抵押利息最低因為股票變現快風險低嘛可是我不知道為什麼為什麼股票抵押臺灣的利率那麼高不好意思老師如果那用信貸的方式信貸利率很高啊不是嗎其實也是可以談比較低的只是都沒有都一定要還本金沒有說就是那你如果一直要還本金你的槓桿就這個市場一點你就得賣股票去還的話那風險比較高嘛像我們是保證20年30年一輩子都不用還本金的所以我們風險就很低嘛就不理嘛好好謝謝老師感謝你那個德州銀獎有提到這個比特幣都是不stable啦那GBTC有時候有溢價有時候有有時候有溢價有時候有這個這個折價反正ETF總是有這個那你買一個東西本來就是要承受它的震盪然後你如果就是一直在糾結於它的震盪那就沒什麼意義嘛我跟大家講就是我們今天的presentation講一件事情就是買進離手不要去看賬戶就好了那你如果要一直看一直盯著對不對那你的投資人生就是非常艱難艱勞嘛所以我常常講就是買完就離手就不要看你現在問我GBTC多少錢我也忘記我也不知道比特幣多少錢我也不知道蘋果多少錢我其實不知道剛剛為了算那個我才知道它多少錢124點多我什麼都不知道那買了反正我Don't care要養成無沒有市場不存在了那你買完就算了就這樣子重點是你一開始買對就好了懂嗎這是比較重要這才是投資的最高境界對啦臺灣的抵押貸款房貸還是房貸還是最低的房貸可以低到1.51.45很低如果你信用好還有上班的話可以很低那框線級不管是353年5年你只要時間到再換時間到再換就換不完就好了好來我們Cloud House有人有問題嗎那Room有人有問題嗎好沒有了沒有的話我們今天就先到這裡了謝謝大家那應該也是花了兩個半小時OK那我們每個月會有一次那其他的就是直接我錄完就PO到PO到這個YouTube裡面了那謝謝大家那每個禮拜我們都有一個Cloud House的討論禮拜六美希早上7點那臺灣週六晚上10點就是這樣那看看有什麼問題好啦沒有的話我就要關房間了OK那這個Cloud House有些朋友新來的你可以Follow我的Bio我的那個Bio你可以Follow那你可以到我們的YouTube看影片好不好一億元的影片大家可以去看一億元的講座OK好啦那謝謝各位那再見了Cloud House的朋友再見了拜拜那Room的大家再見拜拜謝謝

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