［多國字幕］資產配置的最高指導原則 ：省稅更富有 2024年4月20日

大家好, 我是 James, CLEC 投資理財頻道歡迎大家, 今天是 2024 年 4 月 20 號一樣, 我們每次都 repeat, 再 repeat 可是我還是覺得這蠻重要的就是市場震盪跟我們沒有關係不要太擔心市場的波動, 市場的波動就是人性, 所以那些都是雜音, 不要理會國際局勢也不用管它哪裡戰爭, 哪裡戰爭其實毫無關係, 股市 200 年還是秩序會上漲, 市場分析跟我們也沒關係, 財務報表跟我們沒關係, 這些都不是我們能控制的。 那既然你不能控制, 你就不要管它, 所有一切跟我們都沒關係, 所以無事是市場聲色起伏, 所以所有的關係, 所有這些東西不是我們能控制的, 既然不是我們控制的, 那我們就斷捨離, 就不要理它就好了一樣, 免責宣告瞭, 我們是非盈利的, 全部影片都也是非盈利, 所有資訊都是僅供教育目的的參考, 也是個人經驗分享而已, 我們都不是專業的投資顧問, 也不是專業的稅務人員, 所有的風險都要自己承擔。 很多人就在 YouTube 上面, 很多人留言就是我說我們的講義就在留言板上, 可是很多人還是找不到這個來, 我跟大家講一下留言板, 他們都點到那個好像好像那個說明欄而已, 所以這個就是我看一下我的頻道, 隨便你點一個影片點進去之後, 我給你示範我們在做什麼, 那點進去之後往下拉, 他就有留言在在你的 YouTube 裡面, 可是你在手機上面, 你不要去點那個簡介欄, 你要去點那個留言叫做 chat in chat, 中文就是留言, 就這樣看我們的 004451 是今年的版本, 那去年的 00398, 那 2022 年 1 月 8 號是 00288, 建議大家多看多看影片。 如果你還在上班的就很簡單, 你就留好你的生活費三到六個月, 其他的就開始買進 QQQ 臺灣 00662, 還有其他的國家有其他國家帶好, 先慢慢買進去了啊, 你就要再繼續看影片, 那這個是最簡單的了, 退休的人需要比較小心一點, 因為退休你沒有資金嘛, 市場如果跌, 你就要怎麼安排讓你的資金可以永遠用不完, 這是很重要的一件事情, 我們都是建議投資那斯達克一百指數基金, 除了你的資金不太夠退休的人你才要做別的投資。 對於一般的年輕人像臺灣這個都被這個金融業洗腦, 都去什麼買高股息啦月月配啦天天配啦這個, 所以就對於這種連臺灣 0050 或者是美國的這種, 對於這個好像就很遙遠, 我看到臺灣網路上的這個通常的廣告好像臺灣的廣告談的都很少談 0050, 大部分都談 00662, 更沒有人談 00646 也沒人談, 都是談那種什麼其他的高股息的, 高股息不是好投資, 等一下我們內容有一個 page 會談這個, 那裡面有文有一個網頁連結, 大家再進去看那個細節。 這個這個這裡就是全世界可以投資的 QQQ 的代號, 第 Patch9 就是這個新來的, 你就到留言板 clubhouse 的留言板去拿這個講義, 最上面第一個留言就是我留的, 可以上去拿點進去拿講義, 你點進去要下載, 下載當然你不下載看起來也可以了, 可是那個 Excel 檔案如果是有 Excel 檔案 005 的專題的檔案有那個 Page 有 Excel 檔案, 有人點進去不知道要下載, 要想在上面 edit 不可以, 你要下載到你的 Cloud 去才能 edit, 我所以我會收到幾個 email 就是要求要有許可權能夠那個那個不可以, 我不會開放, 另外那個是母版, 我不能讓你們到我的 Cloud 裡面大家去 edit, 所以你們要下載一下。 所以大家看影片, 如果你看最早期的, 你就要根據當時的狀況, 那過去我們有些談到個股或者是其他的主動基金, 那個就不要理他了, 那個都過去式, 我們投資永遠都極度樂觀, 市場就永遠都上漲, 你沒有比較快的方法, 你就等人等待, 所以財富是時間的累積, 你沒有時間就沒辦法累積, 這就是時間是一個 factor, 所有不管你前面是怎麼樣, 你多少資金, 你投資什麼, 回報率什麼這還要成長, 時間才會才是等於你最後那個那個多少多長時間的資產。 所以巴菲特說為什麼大家都沒辦法富有是因為因為大家都不願意慢慢富有, 想要快速致富, 沒有什麼沒有快速致富的事情, 那除非你去買那個彩票, 買彩票買久了一定變窮, 也不會自負了, 各平臺那歡迎到各平臺去聆聽了, 那也幫我們按讚留言分享。 好這裡提到一下就是下週六, 因為我有點事情, 我們下週六會停播一個禮拜, 就是下週六 4 月 27 號週六, 那個到時跟影片會停一週, 跟大家公告一下。 好這裡也就是最近慢慢大家已經開始熟悉資產配置了, 那也有的人也很有創意, 就是老師我可以這樣做嗎我可以那樣做嗎我可以這樣做嗎可以可以都不是可不可以, 我有講過我們 005 專題的所有的退休資產配置不是唯一, 不是唯一是可行性的一種而已, 而且是以投資 QQQ 為主, 這就是滄海中這的一小部分的可能性, 不是所有可以做資產配置退休的唯一的方式, 那你們可以很有創意去做沒問題。 那可是這裡的原則讓大家注意一下就是說大家知道你買債券跟定存那個利息不保證的, 很多人說啊現在定存那麼高, 債券那麼高, 那我就給他買了就不就好了嗎, 你說只能用 2% 我就債券一買我就可以用 4% 了對不對, 可是, 你買的是什麼, 你是直接到美國的證券商直接買 30 年那一買下去就固定了鎖定了, 那這個利息永遠不會變 30 年不會變, 下個月就可以給你配息了, 那這個就是可以買的債券, 那就直接買。 可是你買債券基金就不行了, 你現在買 30 年的債券基金或者 20 年債券基金, 像 20 年債券基金都還不到 5% 還不到 4%, 為什麼他不到 4% 因為那個債券基金在過去都是 3 點多%, 所以他手上有很多過去 2 點多的債券有 3 點多的債券, 現在開始新進來的資金才會買到 4 點多, 同時他是一個平均值, 平均值所以他就不是達到 4 點多, 所以你就買債券基金的時候現在只能 3 點多。 那未來因為利息如果降下去, 你的他的他新買的債券可能 2 點多, 最後你的債券就會掉到 2 點多而沒辦法鎖住 4 點 6, 這個就是債券基金不好的地方, 所以債券基金本金會變動, 而且會跌 30 50% 利息還沒辦法鎖住, 所以不要買債券基金, 不要買債券基金。 那我們買了什麼 00864V 那個什麼 SWVXX 或者是 SGOV, 這個是短期的, 我們是要持有到到期, 所以他是三個月 半年 一年 一年就這種基金, 他會一直持有到到期, 那鎖住的鎖著一年而已, 所以這一年的利息變動不大, 他鎖住當然未來利息掉下來他可能就沒有 5 啊, 他可能就是 2 啊, 實際上 23 的債券短期 TBON 是比較正常, 5 的話現在就是就是就是 reverse 這個 dynamic year curve 就 reverse 短期的債券一年以內就 5 點多 5.4 5.3, 可是長 期的就 4.6 而已，所以長期的利率比較低，這就是 reverse。 reverse 就是經濟還在一個不穩定的狀況，所以給大家資產配置。你如果很有 creative，你有自己的方法，那你要儲存以下的要知道以下的原則，就是債券跟定存的利息是不固定的，尤其是債券基金。那你如果買 30 年的國債基金當然可以，可是 30 年後了也沒人知道還有。 第二個是借款的利息，如果漲到天，你如果有借款的，你要注意借款的利息，如果漲到天，那股價跌到零的時候，你的資產配置是什麼狀況，你要想一下。還有市場關閉了，不管什麼原因，很多人說老師，市場關閉的是什麼，是打仗嗎，還是什麼，我也不知道。可是市場如果因為某種原因關閉了，那你也要知道你的資產配置會造成什麼狀況，這個都要想一下。 那這些狀況完了之後，你要檢查說，如果這個方法發生之後，你現金流穩不穩定，就是說你還有沒有錢買便當，還能不能過十幾年的生活。如果這些事情發生，你的生活還可以繼續嗎？那退休了你沒有薪水，所以你一定要知道你現金就很重要。那沒退休的人可能還比較好一點，就是市場做跌，那就繼續上班吧，或者是本來要退休的，晚幾年上班，當然有決定權。可是有時候上班也不是你說繼續上他就能繼續上，所以你要臨近退休的人也就開始要準備有穩定的現金流。 還有你要緊急備用金要拿得出來。很多人就說那是我就全部把所有資金就鎖住 30 年國債，就是 4.6% 的費用金，我爽的很好，我就。可是你緊急備用金怎麼辦？你突然之間要開刀，你突然之間要怎麼樣，你突然之間有一個 100 萬臺幣或 5 萬美金要做什麼要繳稅，為什麼你拿不出來，那時候怎麼辦？所以那時候你再去賣債券嗎，那你就完蛋了，那你就整個退休計劃就功虧一簣了。所以你也要緊急備用金，就算你買固定長期債券 30 年，你也有臨時緊急備用金，不知道他什麼要用在哪裡。不過你就是要有，而且你要能夠抗通膨。 很多人說老師，我買債券，我買我 2000 萬，我就有差不多 100 萬，那我就這樣放著，一個月一年 100 萬臺幣夠了。可是你要知道這個過 10 年之後，你的購買率只剩 80%，100 萬只剩 80 萬，過了 20 年你的 100 萬只剩 68 萬，你再過 30 年到的時候，你的購買率只剩 50%，所以那時候你人還沒走，你還要繼續下去，可能就繼續不下去了。那個時候，而且你要知道你可能要去住療養院，你可能要開刀一大筆錢幾百萬臺幣，你拿你怎麼來沒有錢，所以緊急備用金還是要留住，不管你有什麼其他穩定現金流都沒用。 就好像說老師，我有被動收入，我有房租，我就可以繼續拿。那可是你如果突然之間要拿 20 萬美金或者是 300 萬臺幣要做什麼摸摸事情的時候，你房子硬硬的拿不出來。所以你要知道你緊急備用金要從哪裡來，還有就是能夠抗通膨。你的現金流要能夠抗通膨，這些都是你要去檢視你自己的資產配置。所以慢慢的大家有自己的創意，自己組成自己的資產配置，這都可以很好，代表你們已經可以融會貫通了。 那之後，那你要把這個最高指導原則要拿出來檢視一下你自己的資產配置。這裡有一個文章，我們把它點進去，把它開啟來看，因為我覺得還蠻重要的，剛好最近我們都在談這個，所以我就把它開啟來。 就是這篇文章是他們，是一些高淨值資產的，等於就是有 2000 萬美金 3000 萬美金的朋友，那他們想說那我就拿 110 萬美金來給他買定存，你定存就是可以當做緊急備用金的概念吧。 你看他高淨值資產，他就可以這樣子來做，比如說高淨值資產，你看那個高淨值資產的，像臺灣高淨值資產，你們去看高淨值資產，大部分都是 20% 30% 是現金，那 30% 可能是這個投資股票投資，另外 30% 就是不動產，那就這樣子。那這個是很簡單，你高淨值資產的人就可以很簡單去滿足三個條件，對不對？ 現金就給他留三分之一，管他什麼緊急備用什麼，就是 1000 億 1000 萬，對不對？那另外 1000 萬就股票抗通膨，反正 30 年後他還是漲很高，然後再來房子，那就這樣。所以這個就很簡單的高淨值資產的配置是很簡單。 所以只是一般的人就是要墊墊的的做資產配置，既要錢又不多，可是要滿足各方條件。那這個就是我們要教大家的，比較就你就是手藝功力就要高一點了，就要跟這些高淨值資產的比較不一樣。那他這裡就是說我們高淨值資產的朋友，大家想說那就用 1100 萬美金來做 CD 定存，400 萬來購買這個美國 30 年國債，那 1000 萬美金做 TQQQ，那這樣背到 1.2，那美國國債現在 4.6%，那我如果 400 萬買進去，我一年就 19 萬美金也夠我生活了，那剩下的 CD 跟 TQQQ 就每年再平衡這樣子，有國 債的做最低保障，持有其他資產，感覺他就安心了，就不知道這樣子可不可以。 那我們來看看這個資產配置，當然這是給高淨值資產的哦，淨值資產的最高指導原則，不管你怎樣，就是重複我剛剛講的，債券跟定存是沒有，如果沒利息的話，因為有可能我們以前曾經有一段時間債券跟定存都沒有利息。那如果你是借款，那你利息漲到天，股價跌到零，不管哦，還有市場關閉，你會怎麼樣，那你一定要長期穩定現金流，你要檢視一下你這樣資產配置有沒有長期穩定現金流，隨時拿出的緊急備用金嗎？這才要能夠持續抗通膨。 這個例子用三倍槓桿來講，我我會，我是建議大家還是有兩倍了，因為他上面文章就是三倍，我就用三倍，可是我不建議大家用三倍。我們檢視他是不是有現金流，他就一次三百三十萬買進去，買 30 年他的他的就是 400 萬吧，他是 400 萬買買買國債，有穩定現金流，他如果只是這一部分，那是這個部分是沒辦法抗通膨的，你要知道他越用 20 萬美金現在可以到了 10 年之後只剩 16 萬美金的 buying power，到了 20 年之後就只剩下 14 萬的 buying power，他日子會越過越越糟糕。所以怎麼樣能夠抗通膨，他這個資產配置的朋友，你就要去思考你要怎麼樣讓你的現金流更增加？因為你其他的是用 TQQQ 跟 CD，那 CD 如果利息是 0，TQQ 又下跌，那 10 年之後你這個這個債券的錢會變少，你拿到的錢會變少，所以這裡也要注意要注意。 所以你完全這樣死邦邦的這樣子，你就會知道 10 年後你可能你可能這個這個這個可用的現金流會貶值，他緊急備用金有沒有？有啦，就是定存 1100 萬的定存美金，所以還是有。可是假設那時候 TQQQ 跌到 0，那你定存也跟他平均下去了，你可能定存也剩所剩無幾。所以你要知道你就算要跟現金要跟槓桿接近做平衡，絕對不會不可以做無腦，不要做無腦再平衡，無腦再平衡就風險風險就蠻高的啊，要用聰明再平衡，就是是市場上漲要趕快拿出資金現金出來，市場下跌補進去要慢慢補。 要想可能慢慢補你不要補到最後補到剩下如果你那個那個現金的緊急備用不夠了說你不可以再補進去了一定要留住緊急備用金留住啊啊啊啊跟你借款等同你借款兩倍的現金這一定要留住一定要留住你才能夠度過所有的的困難所以你不可以把緊急備用金或者是要跟借款對沖的現金去給他補進去市場那這樣子風險就會來了 再來我們檢視資金要能夠持續抗通盆 30 年的國債部分是有固定現金流可是他沒辦法抗通盆他沒辦法抗通盆知道國債現在 4 點多%還是沒辦法抗通盆他就是越來 buying power 就是越低 10 年購買力就會降低 20%20 年就會降低 34%30 年就只剩下一半所以要靠長期國債取得穩定現金流抗通盆要記得是一個隱憂所以你要怎麼樣去補充這個通膨不足的現金流就算你買 30 年國債也不夠也不夠你一定要以後有另外一個增值的部分能夠來抗這個通膨到時候可能要從定存領一些錢過去或者是從定存裡面再買進債券基金可是那個時候的債券基金的利息不知道可能是下 2%或是 3%那可能你的現金就補很多進去那個 10 年也不保證市場是上漲的那你就要跟現金要跟那個 TQQQ 去平均那這樣子看起來也是有風險也沒有辦法說所有的資產配置就很 perfect 很難 那你看連這個高淨值資產的 3000 萬美金的都要做的這麼辛苦那你看我們就是大家只有 500 萬美金的那你怎麼去做你的資產配置那就更要小心所以到時候要從定存取資金過日子嘛那如果定存利息也不穩定那時候定存也沒利息嘛那定存如果沒利息那你的國債利息不夠所以你那時候定存拿出來再買國債利息如果是零你買了也白買的所以我們知道市場 15 年才會獲利所以三倍槓桿 15 年還不見得會獲利瞭解嗎可能 1999 年高點下去三倍了可能要原型基金 15 年就冒出頭 13 年就冒不出頭三倍了可能 30 年才冒出頭所以這個也是一個風險 所以這個 TQQQ 漲如果到了 15 年的前幾年漲得不錯當然很好啊可是後幾年就跌崩盤了那時候你想要再平衡你想你的你的你的債券的現金流不足的時候你怎麼辦所以你可以這樣子做就是你要兩倍的兩倍的現金流比如說你買債券你是一年要 20 萬的話你應該買 800 萬 800 萬那你就有 40 萬的現金流就算 30 年後這個購買率減半那你還有 20 萬還有你現在的生活品質 30 年後還會維持一開始會多出來的錢你再去做定期定額再一直買那個 QQQ 原型的我有試過這樣子的話你的年化報酬是 5%就是說 30 年後你的資產會增加 5%這個等一下我們會講所以這個還比較好等於說你買 30 年的國債那它產生的利息現在 4 點多你可能用不了那麼多那你把一半拿去投資一半拿去投資那慢的 30 年過後你得總淨資產的回報率就是年化報酬 5%你已經扣除掉你用掉的生活費那那個時候你再可能再做一次再做一次再重新再買一次 30 年了可是那個時候的 30 年國債利息是多少也沒人知道所以這個就是為了是就 30 年後再去考慮如果你是這樣做計劃的 所以啊再平衡跟剛好再平衡的一定要用用聰明再平衡這個是一定要注意的比如說剛剛這位朋友的他一年要用 20 萬美金的開銷那要保持 10 年的開銷那現金一定要有多少 10 年的費用那就要 200 萬美金所以他就算再平衡 200 萬美金一定不能再把他最少要有 200 萬美金還要緊急備用金至少拿個 100 萬美金那就 300 萬美金是不可以去跟 TQQQ 再平衡 TQQ 再跌你也不能你的現金部位 CD 部位就不能少於 300 萬就這樣子這個一個原則一定要控制這些都是高淨值資產的人的例子所以比較簡單可是一般人生吃都不夠了哪有那麼多錢給他量在那邊所有東西還是要個別去模擬啦所以我只是把他那個問題可能性講出來讓大家注意就是你在做自己的資產配置的時候要想得比較全面一點然後時間要長一點絕對不要去買美國國債基金所有的債券基金什麼公司債基金國債基金絕對不要買那個利息不穩定而且風險又很高的你們經過次貸風暴的人就知道公司債什麼垃圾債他們不會講垃圾債垃圾債你們一定就知道不 能買他就講高收益債， 那個都會有破產的風險，OK。 所以定存也是不穩定的，因為現在定存利率高 2% 3%，可是以後可能就沒那麼多了。所以你如果所有你的現金不夠的人，那就一次給他買 30 年國債，短期看起來沒事，你越過你就越窮，越過越窮，越過越窮，到 30 年後你就知道你非常窮，而且你的緊急備用金也沒有。所以已經退休的，如果直接投資那斯達克 100 指數基金或其他任何基金或任何資產配置，一定要保留 20% 以上的現金。所以你們如果沒有質押的人，那你就用最簡單，就是用那個狀況 6 状況 6，這樣就可以了，就是一直都有 20% 的現金，現金可以放定存，可以放那個其他的，就讓市場去波動。那當然你市場漲的時候，你要把它移過來，你要做無腦再平和，可以或者是不管，反正你一上漲就給他拿一半過來，把股票的賺的一半都拿到現金去，寧願現金多一點，安全可以增值少一點都沒關係。 可是你退休的人，現金一定要夠多，那下跌的時候你要不要補進去，你自己決定，補也可以，可以就補 2% 總資產 2% 就一年的生活費補進去，你 20% 應該是要有 10 年的生活費。那你說老師，我資金不夠，我沒有到 50 倍，我就 33 倍，那你就改把那個替換掉，替換成 SPY，或者是把它替換成那個這個 000064 600646，就是那個 SPY 臺灣的 SPY，你就給他那個，你就用 3%，一樣是 80 20，這樣就最簡單了，也不用 Involve 國債或什麼，就是現金，就就就很好，現金就是現金流，又是又是緊急備用金。 好，這個文章就是第 1 個我今天跟大家分享，剛好最近大家開始都在討論自己的資產配置，所以就有人寫他的資產配置，那我就來討論一下，那我們資產配置的那下面這一篇的的文章，這個文章第 1 個他說老師，他學到 QQQ 投資，對一般的投資人這是很好的路徑，所以他也不再去想房子，不用想保險，什麼都不用，他也是租房子，租房子，他看到房東忙東忙西的，這個自己住的小小一卡腳，跟其他人擠一擠，那個過得好像，所以他就說這個房子他就被困住了，買房子的人就會被困住了，你看現在這個美國、中國、臺灣都不同狀況，不同狀況，中國現在的房子就就比較開始有一些往下走，那美國現在的房子就是高高在上，年輕人買不起，臺灣也一樣，那臺灣的房子也有老破小的問題，有些老公寓就是老，也是很破，你看這個一地震完了。 你的資產唯一的資產就全沒了，再來就是又小，所以那個老人家住住在裡面真的是不健康，所以老破小很多，所以買那個房子最後是這樣子，生活品質是你要的嗎？所以你要想一想，你老的時候，你的住的品質是什麼，到那個時候你才會知道，你那麼早買 30 年前為了一拼了拼老命搞了一個房子，到了要退休六七十歲、七八十歲的時候，住在一個 30 年前買了一個房子，又老又破又髒又亂，這是你要的一個退休的生活嗎？所以要想一下，所以我不是說買房子不好，可是你現在年輕人現在買了房子，是你 30 年後你需要的嗎？那你說我可以換屋，是你換就換不動了嘛，你年輕人可以換，換 40 歲再換，再來就換不動了，換不動，那你要再繼續從 40 歲 50 歲再繼續住到 90 歲，你還有 50 年，那個房子也不堪摧殘，所以尤其現在臺灣很多房子還是沒有電梯的，這都是問題，我們臺灣字不要再談了。 好，這個怎麼這個檔案怎麼都是圈圈叉叉的，所以我們這裡講就是說，我們投資理財，對於這個投資理財有深度認知的人，這個投資理財這件事情，不是一種知識，就是說知識這東西一將一等，要你教他，每個人都會，而且都堅信不疑。可是投資理財這個事情就不是一種知識，它是一種比較接近一種天生的本能，我天生就很會畫畫，我天生就很會數學，數學也是天生的本能，天生的，所以你數學不好不要怪，沒關係啦，這個因為這是天生的，理財這件事情也是天生的，也是天生的，百分之八十都天生。 所以巴菲特說我一無是處，我跑跑不贏老虎，我跑也跑不贏大家，我講話也講不贏大家，可是我唯一的一個專才就是我懂得怎麼樣做好的資金的支配，把它放到最好回報率的地方，他就是說我就唯一的專長就這個，所以這是一種天生的，所以他什麼長處都沒有，就是只會理財，所以有時候想說到底理財這件事情是是可以教嗎，還是天生的？ 其實百分之八十是天生的，百分之二十可以學的，比如說財商可以學，可是你能不能接受這種投資長期投資這種概念的，這是天生的，那後天所學的，像你們來這邊謝爾西所學的，大部分都是只有那百分之二十，就是說百分之二十是你可以學習的，所以為什麼富有總是少數的人？ 因為第一個有被告知說你是富有是天富啦，這個你可以很有錢，在資本主義是公平公正公開的社會啦，你只要能夠投資，你就會有錢，這個沒有人被告知，完全被告知的就是說你不能長職啦，你要廠店操作啦，高的要拋啦，高拋 TC 嘛，要買這個定存啦，要買這個除血險，你跟百分之九十九點九九的人接觸到的都是這種資訊，所以大部分人都沒被告知，沒被告知當然就不知道富有是天富，所以你要叫他富有也很難。 那另外一種就是有被告知的，比如說來聽我們的，他就是完全不接受的，他就是一直罵的，一直講的否定的，他就就離開了，通常都離開了，那這個也沒辦法成功，這個就是為反對而反對，我昨天還在講這個，我們說這個下士聞道大孝之啊，現在現在的人下士聞道大孝之啊，就是一直罵一直罵，所以也沒辦法，那真正上士就是少數人，上士聞道勤而習之，他知道這是好東西，所以說這是天賦，就很奇怪，這是天賦，他可能有這個天賦，可是他沒被告知的時候，他可能沒辦法開啟，沒辦法開竅，可是當我們跟他講富有是天賦，投資指數基金，你就會富有，他開竅，那他就去做，要被告知，而且要堅信不疑，他要執行，你就拐彎走，一直給他倒，一直給他買，一直買就給他買下去，這樣就好了，有很多人都有這個經驗，尤其美國的 401k 的 OK 好。 所以這是前面一個留言，後面這個留言就是說他有 1900 萬臺幣，他說老師你不要這麼麻煩了，現在公債殖利率有 5%，還搞這麼複雜，我 1900 萬，我放進去長期國債，他還不是要買長期那個 30 年國債，他還去買那個國債公債，公債基金跟投資等級債券，你看這個就是落入了這個羊入虎口，落入了資本主義， 落入了金融業的那個老虎嘴巴裡面，整塊大肉都被吃進去了，去買美國公債基金或者是買投資等級基金，很多人去買那個美國公債 20 年公債的基金，還有代號，臺灣有代號，或者是你去那個銀行買他們就拉你去買公債基金或是投資等級債基金，你知道很多投資等級債基金他是這樣，如果三年內如果漲幅有 20% 就這個基金就結束了，沒了， 如果五年有多少就結束瞭，如果虧錢你就留在那裡就繼續虧吧，這就是債券，他們有到期日的， 所以你知道他們是怎 麼做的嗎他們是把你的錢拿去可能都沒有去買債券他們就買一個買一個那個扣貨債券的扣貨其他資金拿去挪到別的地方去用風險是你的獲利回報不是你的就是這樣所以現在雖然你買你看他買說大約 5%代表什麼就是去買那個基金啦投資等級債他有 5%嘛那個一般美國 30 年國債現在也才 4.6 也不到 5 啊所以你根本第一個利率不鎖住第二個本金還會虧這個風險很高的他說這樣子我 199995 萬啊很棒啊我就花不完啊為什麼要這麼麻煩呢所以我們來看看這個朋友的這樣子的留言他的資產配置我們還是回到資產配置最高一級的在卷定存如果沒利息的時候怎麼辦所以你這個在卷利息不敢很替利息的你這個這個如果是買不是直接買美國國債不保證利息的而且本金會虧損的再來就是利息漲到天因為他沒有借款所以這個還不會股價如果跌到 0 在卷他的公司債會跌到 0 那市場如果關閉了怎麼辦就什麼都沒有了市場關閉了你的基金再怎麼好也領不出錢來這個風險很高不要以為 1900 萬 2000 萬給他買進這個債券公司債臺灣的金融業會跟你講我買公司債啊買這個什麼什麼儲蓄險啊什麼什麼 10 年後拿出來你 10 年後拿出來就只剩下 80%了所以要長期穩定現金流而且要隨時拿得出緊急備用金你 1900 萬的退休金你的全部買進的這些債券基金你突然之間要開個大那個 30 萬裝支架我要開個膝蓋 50 萬要開個機錐 30 萬你拿來緊急備用金所以你這種做法沒有緊急備用也不行而且你要抗通膨那你這樣子全部買債券你也沒辦法抗通膨所以都要把這個 review 看清楚第一個你投資的標的的性質都要搞清楚如果你不搞清楚這個原則給你去對你也對不上因為你認為債券本金不會虧啊然後債券利息會一直髮這個有穩定現金流這個完全是你就你連對你那個產品都不清楚的時候你用這個原則去套結果可以透過結果是你對這個你的東西根本不清楚所以這個投資標的全部把投資產都拿進去買公司債啊買這個現在看起來可以可是他沒辦法抗通膨還有他沒辦法拿出緊急備用金所以這都是問題這個通膨很厲害的 10 年後你你的購買率會減損 20%你剩下 80100 塊剩 80 塊 30 年 20 年後你剩下 66 塊 30 年後你就剩下一半了所以你的緊急備用金要從哪裡來第一個你買債券你的你的通膨沒辦法抗抗通膨第二個你的緊急備用金拿不出來所以其實沒錯了大家都會考慮到債券我也可以跟你們講說你可以考慮債券沒錯可是你要能夠符合前面緊急備用金還有就是抗通膨也要兼顧那我講的就是說你你緊急備用金拿出來了剩下資產你去買長期國內國債那你只用其中 2%那你看你那個緊急備用金是多出來的比如說你要先拿 300 萬臺幣或者是 20 萬美金放在緊急備用金裡面那你你剩下的比如說你剩下 200 萬美金或是 3000 萬臺幣那你去放這個一次給他買 30 年國債你你本來只用 2%那現在 30 年國債有 4.5%所以你有 2.5%多出來的錢你可以直接去買原型基金的定期定額買買 QQQ 這樣可以這樣可以就是你有緊急備用金那你有 QQQ 可以增值 10 年 15 年之後因為你是 4.5%所以你不怕通膨因為你是兩倍的現金所以 30 年後 4.5%也夠你跟你現在生活一模一樣所以這個可以抗通膨就是你要準備的現金流是兩倍的今天需要的那你用 4.5%可以所以這個就是很多你理解之後就是千變萬化了資產配置可以千變萬化那你自己可以 Pay 那依照你的需求你可以達到穩定現金流又可以抗通膨又有緊急備用金這樣就很好可是你不可以投資債券基金什麼債券 ETF 公司債都不可以那都不穩定你要直接買 30 年的國債這個什麼債券基金的 ETF 都有本金損失的風險利息是不固定的不一定的像 ETF 他也是要買新債新債的利息比較低你的債券的利息就越來越低過了 10 年可能整個新債都是低利息的就沒有現在 4 點多所以完全買買債券基金的不管是公債或者是公司債風險很高不可以這樣做 我想我們這個分享就先到這裡那還有一個是我們講義還有後面的那再來有一個年輕人 30 幾歲那他就說他對美國不是很理解他能夠買其他的嗎那其實他們就當然會問啊買要能不能老師你幫我判別 00 什麼酒什麼的什麼什麼這兩個高股息哪個好啊一個月月配一個季季配的那個都不要碰年輕人不要碰那種年輕人不要碰那種你又不用穩定現金流你還在上班你要積極點你要用 00662 至少你要用 0050 你不要去碰碰那個高股息那高股息就是他的回報就是比較低那這裡有一個文章這個有文章大家去看這個這個這個文章你看好我覺得這些人這個性性傳媒這個好像是性傳媒對我覺得性傳媒裡面的一些知識還蠻不錯的不像不像一般金融業這個當然我沒有真正完全進去看很 detail 可是他們會定期舉辦找這些專家專家比較客觀的給你一些知識那這個文章很長我就不 go through 了這個是找那其中一個教授你們看這裡面的這裡面幾個人都是蠻蠻可以相信的第一個就是劉亦汝就是這個以前的財政部長因為要提要增那個證所稅就下臺他媽媽跟他媽媽的命運一樣再來是周冠然周冠然是政大教授你們只要去網路搜尋周冠然就會找到他很多談談指數基金的他他自己就這樣致富的所以他教授就是你們不要買高股息的林建勇也是朱成智當然是股票界的可是他講話也是蠻客比較客觀 anyway 這文章我不進去看了你們要自己去看你們要理解為什麼不要買買高股息 這裡面美國的稅務現在美國所有政府都一樣都會開始增加稅收為了增加稅收搞了很多名目還有為了選票什麼在加州啊就會州長就會說你們看了這個這些大家對美國對那種退伍軍人特別特別有感情所以他們都會說你看這些退伍軍人都沒有房子還有就是很多 pandemic 完之後因為加州遭受打擊所以加州很多人就低收入戶啊無家可歸我們要幫他們蓋房子所以我現在 part1 我不要透過了沒有連加州這樣出來廣告就是 position part1 就是我們要有 60 億美金的債券要發行 60 億美金債券來幫助這些人擁有房子聽起來很美好對不對而且他說這不增加稅收不會增加你們的稅完全不會我們會發行債券哪有可能你發行債券最後要還也要還啊那誰來還你看不會增加稅收我們不會增加稅收有這麼美好你又可以照顧這些老弱殘兵又可以 照顧弱勢又可以這樣子又可以那樣不增加稅收政治人物唯一可以確定的是政治人物會說謊那拜登最近跟川普在競爭的時候就開始了就開始了開始了拜登就要改變很多稅收了第一個高淨值資產的人最低稅率 25%沒有那種什麼 6% 10% 12%沒有就一開針就 25%而且他可能針對很多富人納稅他的目的你看講得很清楚啊講得很那個要減低兒童的稅負啊降低保費啊要提供公共政策支出啦講的都很好聽就開始要增加稅收還有呢開始後面的我們比較重視的禁止高收入人群進行 roth IRA 的 conversion convert 所以你的 traditional 不能 convert 到 roth 你看他們就開始注意這個而且要關閉 backdoor 現在可能不太會過了因為共和黨他不太願意這樣做共和黨當然比較支持這個自由資本主義民主黨就比較會花錢那他就要支持弱勢那因為選他他的投票給民主黨都是移民的嗎或者是這些他們就假借照顧弱勢團體啊拿到票那當然這個這些政治人物都要討好公會討好這些既得利益者你看所以你說你這個萬萬稅 85%已經都被收去了資產的你這一生資產的 85%都是政府抽稅都抽走了你自己只剩 15%了現在又來了要抽更多稅那因為只是跟大家分享一下所以我不認為現在會過就像這個文章就不是可是你要知道一個一個法案他現在不過今年不過明年不過後總有一天就是要過這個方向應該是很 clean 的就是高稅收高稅收還有就是你高淨資產的還有叫 conversion 就是能夠省稅能夠避稅的洞他會一個一個幫你補起來所以你現在如果不趕快避稅未來你就是就是待宰羔羊就是這樣子像很多人去買房子跟你講最後你稅是絞不完的這個我們那個現金那個流動資產躲都躲不掉了就想都還比較容易躲那個你固定資產那個硬邦邦一個房子在那邊不咬你咬誰所以大家知道而且現在居住正義又是這麼夯的議題不打壓你們這個不從你們這些有房地產的人這個大咬一口那他還想要誰我講這個都是好再來這個是 SGOV 可能大家都報完稅了今年可能用不上了那明年你們要點進去點進去這個這個這個我有整理那有些 video 你們有 SGOV 的人報稅要注意因為不是每一個 bro ker 都很清楚這件事像有個朋友在 Fidelity 他就他的 1099 表 DIV dividend 就不完整因為你這個利息是 Tax Exam 所以在你 1099 表的 DIV 裡面有一個 Tax ExamTax Exam 那這個 Tax Exam 裡面要填這個金額 SGOV 這個利息的金額而且這個金額還不是全部的 SGOV 的 dividend 是是加州免稅州稅免租稅他裡面有每年都不一樣有時候是今年只有 94%可以 Tax Exam 有時候是 96%每年不一樣你要去查 iShare 的檔案那我你可以點進去點進去裡面有我有整理整理 iShare 你每年去點這個 iShare 這個網站去找那個找那個 SGOV 的 DividendPercentage 那今年像那個我有 caption 了我有 caption 這個今年的今年的 SGOV 的 dividend 的話 The file you have requested do not exist 不存在啊為什麼我要回去看一下這個為什麼不存在這個 SGOV 不存在看一下 SGOV 不存在這個檔案不存在什麼意思有 SGOVPicture 有啊這個 Picture 看一下所以我把它改一下我看一下等一下我把這個檔案關掉我重新來給他改變一下不好意思這個 SGOV 我要把這檔案改開啟我把這個 SGOV 這個檔案看一下有啊這個怎麼會我看一下改成連結插入連結這可能都要插入連結才可能才容易點進去吧我都把它改成插入連結再來一次我這檔案重新 save 進去我來看看這樣可不可以我們重新點進這個檔案連結來了點進去可不可以 OK 了好你們重新再再點進去那個檔案就是點進去那個你連結重新點進去就是 SGOV 這個連結你重新點進去再抓重新抓檔案進來 Page20 的那個你重新點進去點進去抓這個檔案那這個連結都 active 了那你 SGOV 的這個這個連結你要點 SGOV 那個 JPG 檔你點進去那你就會看到這個 SGOV 是 96.45%是 Tax Exam 所以你的金額如果 1000 塊你要乘以 0.9645 這樣所以這個是給 SGOV 有投資 SGOV 的人你 Tax Exam 那你發現你的 Tax1099DIV 表的 Tax Exam 那個你的 Blocker 都不知道要填這個那個 Tax Exam 要填進去的話你可以自己填至於稅表要在哪裡填那你改那這個 YouTube 上面我有給你們有給你們兩個 YouTube1099DIV 這個 YouTube 就你點進去他就跟你講這細節在哪裡 DIV 的這個 Tax Exam 的細節在在 1099 哪裡那你在稅表的哪裡 1099DIV 他如果沒有沒有沒有給你 Tax Exam 那你要怎麼在你的稅表裡面去改 OK 好我想這個就交代清楚了你們去網路上搜尋一下這個 Tax Exam 的這個這個這個資訊也可以達到也可以得到很多 Video 那我是找到有一個 Video 講的還相對清楚就給大家最後我們還是再宣告一下下個禮拜是我們就先不開房下禮拜沒有開房下禮拜有點事要去處理一下那大家看 00451 的影片 OKEveryday is good 天天都美好那你有問題寫 E-mail 給我寫 E-mail 給我最後影片最後我都有我的 E-mail 我個人 E-mail 你直接寫過來就好你不要擔心那個是我 Past personal 的我都會自己看好文言我們就今天先分享到這裡吧這樣子也一個小時了好好的謝謝老師然後我們也非常歡迎就是在臺下今天加入的朋友們如果有任何話題想要討論的話歡迎您隨時按右下角舉手上來無論是發問討論或是分享我們都非常非常歡迎然後在等待其他同學在可能要準備舉手分享的之前我們先看一下在 Room check 面的話題就是剛才有人說請問說上一次不知道老師記不記得之前有分享過關於周琦的書名跟作者名是什麼不知道這個老師可不可以分享你們去那個我的頻道我們的頻道 YouTube 的頻道那你的 CLEC 對不對 YouTube 的 CLEC 我們有一個一個這個播放清單 Playlist 裡面有一個投資有聲書你點進投資有聲書的時候所有的書單都在這邊那其中有一個周琦你看到周琦霍華德馬克思周琦對不對你點進去這個周琦你就你就看到書本的那些書籍你就看到書本的那些書籍那個 Homepage 那 mastering the market cycle 就是英文版英文的那你就去部落格來或者是 Amazon 去買這個留言你如果清楚了那就如果你找不到那其他朋友就就把那個連結把它貼上去吧我看一下我可不可以貼上去我複製那個連結我複製那個連結周琦那個 Donna 已經貼進去了 OK 好有問題再留好吧往下好謝謝老師然後浩青已經上來了浩青如果您在的話可以直接開麥謝謝鄭老師你好還有各位學員大家好我是浩青那剛才鄭老師提到關於這個法案的事情那我自己是有所感就舉個例子好了我本身住在 Satoka 這邊然後最近收到了一個要投票的一個一個法案那這個法案的話就是說我們這個學區在我們每一年的稅裡面要增加 19 塊那當然說我一開始為什麼不要跟上次的投票儀器弄就好那有些朋友就跟我說因為可能當初提出的時候比較晚所以就搞了這東西那我自己是想一下就說為了 79 塊你搞了一個這個法案然後我們家是有四張選票當然我自己是認為說為了這個法案只是增加 79 塊你搞了一個東西我們搞一張這個就是怎麼講就是光這個投資成本到底合不合理你看嘛就說一張選票可能這些選務人員拿印這些票搞這些法案出來的話我想一個很可能至少在一兩百塊錢去了吧那就為了增加這個 79 塊那為什麼不要跟上一次或者跟下一次結合在一起就好了那這東西就說我當然說我女兒他們認為說這個可以讓這個學區可以有什麼活動啊然後每年可以增加兩三百萬的這個稅收可以讓學習更好當然說我女兒他們還沒有房子所以說他們不曉得我到底繳了多少稅我就跟他說你知道嗎我們住在這邊我一年大概就繳 2 萬多塊錢的稅了那我隔壁他們去年才買的而已那個買了 400 多大概將近快 400 萬那個一年大概是 5 萬塊錢的稅金那我另外隔壁的這個剛剛拿出來賣那我認為說那個可能賣到我不曉得是會不會他賣到 500 萬去了那那個稅收 的話可能一年就 6 萬塊錢我說這樣子還不夠然後你就為了那麼一點點錢搞這個法案出來我是認為說這個有點不太合理那當然就說講到這個避稅的事情我們每年已經繳了這麼多稅那你看這個房屋本身並不是 income tax 房屋稅並不是 income tax 這叫做資產稅資產稅的話就說這個東西我們已經擁有了就跟車子一樣車子我們已經擁有了可是呢我們每年就還在繳稅那當然他們的理由是說為了要補助這個那個什麼道路啦然後讀書館啦學校啦什麼的這個我或許同意啦那當然說我提出一個質疑是說那假設說你穿了衣服一個名牌衣服穿了鞋子你走到馬路上面去的時候那這個是不是也應該要收稅因為你也使用這個道路啦你說車子使用道路那你穿了衣服那個穿著鞋子在外面走路那個是不是到時候也要給你收這個稅金去了所以說有些時候我是認為說這個政府收了太多的稅那當然說我是非常相信這個 James 老師說我寧願當一個無恥的人就是我能夠避稅我就避稅因為這個稅金實在是讓你壓到不曉得我是認為說已經有點太過分了那當然說很多這個政府的一些政策都在因為小孩的觀念跟我們不太一樣他們認為說這個繳稅好像說是非常理所當然的然後可以讓這個社會更進步或者是說才會有一些什麼服務出來那如果說是一個有效的政府 suppose 應該是自己應該有一套方法然後呢我們人民實際上是不需要再繳稅的你看吧那我們可以舉例說世界上也有很多國家那那個還可以退稅然後呢人民可以收到很多的那個補助嘛我只是認為說這個政府好像某些地方不是反正我可能談遠我是認為說我們我們在做這個投資的時候還是能夠儘量避稅的話就避稅那政府總是需要想出一個方法然後解決這方面的問題就好像說這個打仗的事情你說你去支持以色列那那我說我支持巴勒斯坦那你為什麼把這個錢花在那個以色列那邊去像說那個俄羅斯跟這個烏克蘭那我也說你那個烏克蘭到底對不對對不對那這東西很多爭議的地方但是政府有他們自己的做法那我也不願意去評論我認為說我們能夠避稅的話儘量避稅因為我們已經繳了很多的 income tax 然後現在他慢慢的會從我們的這個所謂的那個資產像我們慢慢的我想我們在座的每個每位可能在未來的這個 10 年 20 年每個人應該都是那種前百分之前百分之一甚至千分之一的那個籤選之人那手上都會有我有很多資產那這個時候避稅應該就是一個我們所要耽誤自己的就這樣謝謝謝謝浩青大家知道稅務規劃是理財的 No.1No.1 因為你稅務規劃可以讓你的 85%的資產留住你 85%的資產留住是非常重要的這包括你的投資所得等於你的所得你的這一輩子的總資產的 85%是要被繳稅抽走了你這部分不去捍衛你難道你要捍衛什麼那這裡面浩青講的你看年輕人為什麼都是左派因為他們就會灌輸你看這政治人物在宣導我當然不知道這個資訊就是因為現在是網路嘛所以他們就是每個人所聽到的資訊從哪裡來我也沒無從考證可是他們會會講一種說法都很合理這第一個先說我們國家比如說比較支持這個教育或者是這些我們國家都把錢拿去養老人都把錢拿去養軍隊都沒有考慮我們年輕人的未來就這樣所以年輕人就說只要任何任何要加稅增加教育的費用增加什麼的反正他們都同意好了他們是 majority 所以他們就這些政治人物就會先上播有一群人你只要說要增加教育增加這些年輕年的什麼什麼什麼大部分都會透過那像那個國防啊還有這個 social security 啊或者是那個那是聯邦的事所以州政府就會宣揚就是說你看政府的稅金都拿去做什麼國防啊養老人啊這是州政府層級縣政府層級會講的話因為那個不是他話的可是他講政府都會其實州政府哪有國防沒有好啦那在聯邦的時候就講什麼窮人跟富人聯邦為了要有錢去打仗為了要有錢什麼但是窮人跟富人你們富人就是沒繳稅富人有什麼所以任何要增加稅收的法案也都會透過所以你要知道這個我們不能決定可是我們不能決定法案可是我們可以決定應對的方式瞭解嗎所以這個都是現實 現實現實所以你看嘛為什麼這兩個競選員競選總統的候選員增加稅收會得到比較多的選票奇怪增加稅收的證件是會比較多人支持那代表什麼窮人越來越多窮人越來越多 OK 所以還有就是年輕人不懂想說這個有錢人多收稅正常因為他們就自己不認為自己會上億所以將一億的人多收 25%很棒等到他老了他突然之間自己有意義了之後才發現原來早晚肥羊肥豬養肥了總是要殺了所以你要知道你看我們現在做父母的或者什麼要繳很多房地產年輕人就支持要增加稅收等到他自己的他就知道了所以這個就是大家在沒有一個時間觀念自己的時間觀念你現在在這個位置你想這件事情你換了一個位置你就又換了腦袋這個是我們要想是要把時間都把 cover 進來你想想看你的小孩你就說那你以後有房子你要繳五萬因為你要繳五萬美金的稅喔而不是說有錢人要多繳稅不是你也要變有錢人難道你一直要窮人要救濟嗎不行嘛所以有些事情我們沒辦法決定可是有些事情是我們可以決定的而且你的稅的問題你要去找會計師幫你解決是沒門會計師只想今年的稅怎麼繳而且而且合法的繳就給他繳了而且他有時候也不清楚不清楚的時候他就叫你多繳稅以後再去看看吧反正因為多繳稅對會計師沒錯啊可是你少繳會計師會有問題啊所以他不會幫你避稅合法避稅有些東西是不應該繳的他也要你繳所以這個是不合理尤其那個新移民的你們在海外有資產的你就就算要繳你也是變成公民就是變成稅務居民那一天的淨值開始起算啊你不能把 20 年前你買的房子所賺的錢都拿來當你的 capital gain 哪有那麼笨的可是大家都不敢啊哎呀我會計師叫我你看我才來我才來移民兩年我移民兩年我臺灣的房子已經持有了十幾年了現在一賣老師你叫我賣房子賣了之後那 capital gain 這麼多我說你這 capital gain 不用繳啊你你房子賣了你就是你是美國稅務居民那一年你去證實那一年是多少錢那你這一年有沒有增值是臺灣房子可能這兩年都沒增值你根本就不用繳可是他不敢啊會計師說先繳了先繳了再先繳了再說我沒辦法不敢就不敢不敢合理避稅那就那就那就去繳啊你等稅務人員來找你嘛對不對你又不是偷雞摸狗很合理的事情美國也是這樣美國政 府你很合理的事情， 他會讓你過了，你不用怕，合理嗎？ 他來查就來查嗎？你說這個房子，你去看臺灣的房子，這兩年的 growth rate 多少？ 你想想 growth rate，假設你賣了 1000 萬，那如果成長是 5%，那你就看嘛，1000 萬成長 5%，那你應該賺多少，就 5% 而已啊，那就是 1000 萬隻賺 50 萬啊，那 50 萬才 2 萬不到美金，那 capital 2 萬裡面的 15%，那多少就很少錢嘛。 可是你一次說你賺了 800 萬，那你要繳多了，就繳好幾萬美金，到時候你就跟 IS，就是給他一個 paper work，給他跟他說明這個房子是很久以前的，我當美國稅務居民，從今天才開始，你為什麼叫我繳，我還不是美國公民，所賺的錢呢？當然不用啊，這個常識都知道，可是就是有人不知道，或是連會計師自己都搞不清楚。 好，謝謝浩青，謝謝謝謝鄭老師，因為我以前剛來美國的時候也是，反正就是我比較有那種正義感，那個說那個政府要加稅，我就加稅。可是慢慢的，你變成資產家的時候，你會觀念會有點改變。那當然說年輕人，我們可能要慢慢的教育他這樣子。謝謝鄭老師，年輕人都是左派比較多。好，謝謝浩青。 我們下一位是 Jenny。Jenny，如果您在的話，可以按右下角開麥。謝謝 James 老師。好，請問有聽到我的聲音嗎？有，謝謝 Jenny。我是想講，請問一下，就是因為我有看完 0005 專題跟 00454 這樣的影片，然後我目前的狀況是離退休還有一段時間，然後已經有做股票質押。 那我想問一下，就是說假設我一開始的資產是 1000 萬，那我是做 Beta 1.0，就是 801010 這樣的資產配置。那如果說就是那個影片當中有說到，如果有需要用一筆經濟的錢的話，假設是一筆 100 萬，那我要如何就是就變成狀況 8 了？那這個狀況 8 就是要怎麼樣再去重新做資產配置的 60 20 20%？ 這很簡單，等於你這個這個這個導航要重新 setting 對不對？自動導航要重新 setting。那比如說你已經止壓了，那你也用了 30 萬臺幣，30 萬臺幣，那突然之間你說我要去買房子，我要買房子，可能要當配，又要 200 萬，那你就從裡面再借 200 萬出來，那再加去買個房子。 那你這 200 萬加上你之前借了 30 萬，那你總共借了多少，就是借了 230 萬對不對？那你 230 萬的兩倍就是 460 萬對不對？所以你要把 460 萬先放一邊，放到 00864B 放著，那剩下多少，剩下 540 萬，那 540 萬做 60 20 20，OK。 那所以這個 540 萬超過他的就是總值壓借款的 20%，這樣是沒有風險嗎？不會啊，那 00864B 也可以質押哦，瞭解對啊。所以你質押資產還是 1000 萬對，只是你資產配置就是現金多哦，好好。那我理解這樣就安全。 那如果就是就是自己的薪水可以再投入，那你就就就儘量，你就你現金不用再多嗎？因為你這樣夠安全了嗎？那你你就投入 QQQ，這樣增加你的或是兩倍的增加你的 Beta，因為你現在 Beta 很低啊，你你這樣 Beta 不到 0.5 嘛對不對？因為很多現金，那你可以投入槓桿讓他拉高一點，可以因為你現金夠多就很安全，市場的波動就比較不用擔心。OK，好謝謝。 可是你還是要賺了錢，雖然每個月都投進去，那今年槓桿基金賺的錢，你還是要 30% 移到現金去嘛，嗯，OK，慢慢槓桿基金會拉高，那你這樣 Beta 就會慢慢起來。好謝謝老師，謝謝珍妮。 然後我們下一位換 9990，在的話我在，謝謝主持人，我今天是監視老師，我是想接著浩青的那個話題，然後跟您分享一下，其實我也是 Lay-Nord，然後今年 3 月份我回來看國，然後回國之前那個我們那個 房子的 Assess the value 就是資產房屋的資產評估，漲了三倍，也就是說我們要多付 37% 的那個稅。然後我我真的不得 repeat，我說房子絕對不是好投資，因為這個頻道，我是一個玩得很好的臺灣朋友介紹我過來的，他叫 Annie，然後我現在就是說實話，我真的是想馬上搬出去，然後就搞個 RV，就搞個房車，然後拖著那個東西，我就可以，我就跟你說 game over，我就不玩了，不跟你玩了。 然後然後現在我是一個什麼樣的情況呢？因為我現在的稅後工資不夠，我投那個兩天 500 美元一個月，所以我要拿將近三分之一的，從我這個就是租房的這邊拿三分之一的就是租金去投資我這個以後的退休的這個，就是您說的這個 QQQ 嘛。 然後我現在就是卡在這個中間，然後現在房子的這個，但是我住的地方不是在那個大的城市，我是在紐約州，但是我是在一個一個 County，只有大概是 13 萬左右，一個一個 County 小的，所以他房屋的成本呢，我算了一下，我算我稅前，我現在把房子賣出去，他雖然那個 asset value 已經漲了三倍，但是你賣不出那麼高的價，你還是得跟市場來，我最多我只能夠我只能夠最多稅前啊，我算了一下，我最多只能得得到一個可能 20 萬不到吧。 那這個如果我是 20 年的週期，我要投資 20 年 2500 每個月，每個月那我一共要投 60 萬，那根本這個錢我根本就是付不入出，就是我現在如果把我的 property 売出去的話，我付不入出。然後我們一共我跟我先生一共有五套，但是我只有其實只有算起來只有一套，為什麼呢？ 我只兩套裡面我只投了一半一半，就是加起來就就是一套嘛。但是我這邊我的這邊的這個 bill 已經 pay，我已經因為我之前在國記憶體了很多很久的錢吧，我就全部都 all in，就是我已經已經付清了。那現在就說除了所有的交稅的這些錢，最後剩下的這個租金，我完全就是可以 save my account，然後就是投資。 我現在最大的一步就是做這個資產轉移。然後我先生比我大 10 歲，我希望他在 63 歲之前退休，65 歲退休之前我們能夠把這個房產全部處理掉。我真的是很傷腦筋，因為這個還只是這個部分就是交稅的部分，你還考慮你維修，你那些工具投投入啊，真的是好多。 然後我們等於是買的那種真的美國這邊真的是 second hand，我只能說是很 old 的房子，它是不斷的就是跟你翻新，翻新很多問題，那個嗯，就是豬腹，你搬進來搬出，你起碼你要 painting 吧是吧，你要刷牆，房屋上面那些就是那個牆上的動物啊，你要 fix，啊這些都小事，然後地毯你也得可能一兩年就要換一次，像我們現在是換了那個 nominate，就是換的那個複合墓地吧，這個都得自己動手。 我是說我在中國，我從來就，我是獨生子女嗎？ 我從來沒做過這麼多這種動手能力這麼多，我過來都是我學的，真的真的，我覺得真的不要投資房產，真的不要投資房產，我真的覺得， 而且你資產就是你根本沒有達 到一定的量你根本就不要考慮買房對我是這麼想的所以我就想跟你 double check 一下就像我這種情況是沒辦法因為我是等於是我靠著我這點租金然後補補我那個 2500 美元每個月投資我是 house 這裡了沒辦法所以所以才這樣子的除非你有什麼更好的投資那我真的明天我就去賣房了我就不弄了因為太那個什麼瞭然後然後還有一個事情就是我這次回中國嗎我跟我父母也說你要投資然後拿一個六分之一的那個推卸我我父我爸爸還比較好我們還一個門面在出租但是我跟我爸說他說我沒錢我當時就笑笑我就跟他說那我再也不提了我就說再也不提讓你們投資然後我心裡想那我必須投啊我必須成為那個大樹啊因為改變不了他們的風險必須他們連線我爸爸快 70 了我估計他往上走的話估計他投資他也等不了那麼長時間你說五年好能夠拿個假如說投個 2000 塊錢是吧每個月投可能拿最多拿個 20 幾萬吧 10 年 50 萬他那等不起嗎要到前我就說那我只能我我還改變我自己成為長青大樹然後去去幫助他們因為因為他們已經往上走的話你說要隨便換一個什麼 pacemaker 啊要自換一個關節一動不動就是幾十萬嘛但我還好我沒小孩我就說我只要把他們養老送終就是我最大的目的所以我就覺得我真的得加抓緊了我現在年紀不小了我說那得抓緊了是的這個就是我說的就是有一種生意那你出資本你自己出資本他有一個人跟你合夥合夥的人說你每年要繳 3% 的資產給我就是說你的就淨值的 3% 要找給我市價 3% 要交給我每年都要付給我那個人都沒出錢了可是你每年要給他 3% 不同州啦紐約州那邊可能我們這邊 1.5% 好那每年交給他他都什麼事都不做你就要付給他 1.5% 你有沒有賺錢那是你的事之後你說我不幹了像你現在說我不做了我不做了我要收攤了你要收攤了賣多少錢他不管可是賣如果賺了錢他跟你分一半你說這種生意你就是房地產生意就是這樣子嗎他不動手不動腳啊叫你每年納稅給他之後你說你不幹了不幹也可以啊那你賺了錢一半就分給他你在做什麼你根本在幫他做勞工嗎你以前一個房子做是房奴你現在是背五個房子的房奴對不對是啊是很麻煩的 所以我看到時候也看我先生因為我先生現在工作稍微比以前好以前是 part time 我也沒工作吧慢慢慢慢越來越好有存點現金在手上然後是慢慢是要把房子慢慢出出出去了要把它出出去了不能留因為那個留著留留留成仇啊他他漲價你高興其實你不要高興你一半都是政府的不要高興勞工是你在做對對對他想徵稅就徵稅啊他稅收要收多少你能你你能管得了嗎管不了啊那可是我們投資股票市場我們不賣他就他就管不了啊對不對不賣就沒稅了沒有 maintenance fee 沒有維護費對不對沒有什麼費完全都沒有費啊增值又不用繳稅對不對他能幹嘛那拿我那一盒他拿不了你那一盒一毛錢都不用繳是的所以我現在在轉資產嘛我現在就是趕緊買抓緊買 QQ M 買 QLD 然後就往那邊增長起來這邊慢慢放手就 ok 了謝謝你的分享謝謝謝謝 James 老師謝謝文言在嗎那 Dev 你開麥好了老師好大家好請問聽得清楚嗎是我其實也是住紐約州啊就是剛才那個朋友他的那個關於他的房產投資不如股票的事情其實是怎麼說其實應該是個常識因為你如果不是住在大都會城市你住在比較不出名的城市或者是郊區啦 ok 他沒有一個就是龐大的工薪階層來從他們的收入稅的話那地方政府的開支包括消防包括教育包括那個市政的他怎麼有收入呢要麼就是商業那裡有一點稅收主要還是收入稅還有一個最大頭的就是房產稅他這些公共開市的那個稅地方政府這地方政府他的那個稅收收入來源的他就幾樣我住紐約市市區有華爾街那群金融精英給我們繳那個收入稅來頂住你如果不是在紐約市大都會的話你在別的城市他的稅收主要就是那個房產稅要麼就是商業稅兩塊了他如果商業不是商業重症商業不發達不是那麼發達的靠普通的那個零售業他也說很難說到一些就是大額的稅收主要就是房產稅這也就是剛才那個朋友說那個稅率年年在漲而且他是按你那個市價市場價 assessment 還不是你當時能賣出去的價格因為你那個屋礦你你 assessment 的價格有些是新屋有些是舊屋他就搞個平均數甚至可能是賣的最貴的那個房產來作為你這區的 assessment value 你就固定給他繳那個按比例給他繳那個房產稅所以說老師一早就跟我們說的房產不是一個好投資在美國特別歐美以房產稅為主要稅收的地方政府這種行政體系下確實就不是你如果是臺灣或者是內地中國大陸那種沒有收房產稅的只是在那個收入就是買賣中間就是政府徵稅的那種他靠房產徵職來實現資產那反而是另外一種情況所以就區別對待了 第二個我要說的就是那個感染基金老師剛才也提到了就是就是聰明在投資就是定期要把多感染資金膨脹的那一份比例來駁回駁回來變成現金這一點其實就是一直老師就完善他的那個投資策略來給我們同學的一個提醒因為感染基金我就根據最近一個月大半個月其實是大半個月的回撥我看了一下他那個原型基金衰減大概是 7% 左右如果是 QLD 的衰減大概是 10% 我想想 12% 左右我是從 3 月 1 號的說我看這樣算如果是 TQQQ 的衰減他已經到衰減到 19% 所以有些朋友就是不管不顧的覺得就是過去 10 多年 TQQQ 或者是 QLD 漲得很多就覺得那一部分的比例稍微大一點沒問題其實 No 就像老師說的你 10% 到 15% 已經是極限了你一開始原型基金下跌的時候你感染基金是可以下跌更多螺旋式的下跌等到他回漲回來的時候永遠也是比原型基金比如說 QQQ 慢的所以我想在這裡再提醒大家一下就是嚴格按照老師那個 10% 到 15% 的 QLD 的那個配比 TQQQ 最好不要碰長期投資來說謝謝大家謝謝 Dev 這個後面這件事情就是我們你要去看我們的資產配置那個槓桿基金的比例是非常低的了你就現金扣完之後剩下的很低啊而且你賺錢要把它抽出來賺錢要抽出來這個有點講白一點就是這有點賭所以賭博嘛賭博你賺的錢要趕快收手嘛那才會贏嘛你一直沉迷在裡面你就會一下就破產了輸光了所以槓桿基金不能沉迷你不要以為你賺的很厲害趕快全部給它 all in 到槓桿基金那你就是破產絕對不可以我們槓桿基金就是一點點為了儲存有現 金我們才有槓桿基金， 我們不是為了增加獲利才有槓桿基金，這一定要掌握清楚。 Beta 一定要低於 1.0，甚至要像剛剛那個朋友，他是 1000 萬，那你又臨時要拿 200 萬質押去借款，那他你看他 460 萬就已經要先放成現金了，你看他 Beta 不到 0.5。所以你們如果仔細去看我們的狀況的配置，那個都沒有超過 1.0，都是如果市場越跌，你的 Beta 會越低，那你的風險就越低。 你們去看看市場一直跌，我們的現金還是流很多，所以我們的 Beta 會變成 0.8、0.6、0.5、0.4。你去看那個 Beta，我有一藍是 Beta，所以那個就是在保護大家。所以大家要知道那個狀況，不是平空想像出來的，那個是我看完之後我說這安全，就因為他，你越跌，你的 Beta 會越低，那你會越來越穩健。 這個是我們的這個這個資產配置的精神。 David 前面講的房產的事情，我講個白點。我住 Cupertino，有蘋果在撐腰。我們路，我們那個路，你只要開在 Cupertino 路，開開開都沒聲音，寂靜無聲。突然咚咚咚，你就知道跑到 Santa Clara 去了。就是說那條路開到這邊已經跨過一個 City 了，不是 Western Center，所以就是 Santa Clara。 反正，在 Cupertino 的路都是平整的，完全你開車完全沒聲音的。等到你聽到那個路況有咚咚，你就知道已經離開 Cupertino。那就是市政府有錢，那我們有 Cupertino 撐著，我們有 Apple 公司撐著。可是最近我也收到 Cupertino City 來的，我們錢已經不夠了，我們現在要減少服務了。 以前那個馬路那個中格島，每年換樹，天天換，想換就換了，裝飾搞了一堆，浪費錢。我希望他以後就不要這樣浪費。我的意思就是說，像我們這麼富有的一個 City，還在喊窮啊，你看看這政府多會花錢，哈哈哈。 Anyway，還好我們的抽稅是 Santa Clara 抽，Santa Clara County 抽走了，再分給 City。我不知道這個稅他們之間怎麼拆帳。不過對啊，教育費用啊。Anyway，房子你既然有房子，你就等著待宰羔羊嘛，因為你就是很現實的有形資產，人家看得到，那就宰，你就宰得到。對 Dev 講的一件事情，很多人就想去搬到一個什麼退休的區域，新興區，房價很低。你要知道那些都退休，都沒有 income 的，都不繳稅的。你搬去那邊，那個房地產稅不不給你抽高高的，那還抽誰啊。所以不要去跑到那個那個新興區的，好像房價會漲很多的，不要太高興，房價漲不是你的政府，而且房價漲他的稅收了更多。好，謝謝 Dev。好，謝謝老師。好，下一位是 Jaso n，如果您在的話可以直接開麥。 嗨，老師好，各位學員好，我是 Jason。你好，你好。我先 iqo 一下剛才那個房產的事情，就是其實我覺得大家如果沒有聽老師的課，市場上很多的這個產品，包括房產、包括這個債券、包括這個保險，其實剛開始的時候大家其實還是沒有能力去分辨，因為這個東西得有，得經過一段時間之後，他才發現裡面的這個有一些這個問題，還是發現這個 QQ 號。所以這個還是挺難的。所以不過不聽老師的課，號估計，因為尤其是房產，華人這這塊，因為中國人對這個比較覺得房子是一個不動產，覺得是挺好的，所以一般都會都會去持有這個東西。對這個就是我的 iqo。 我今天有個問題，還是想問一下老師這個花錢的事情，因為我身邊像我像我這樣可能三四十歲的這個邊上，基本上家庭都有兩個孩子，一個孩子有些多的可能三個孩子、四個孩子都有。就是呃，因為我們這個年紀的可能大多數人的資產還沒有這個積累到像可以做配角的這個水平，然後但是這個孩子的這個開支啊，孩子很孩子的這個親子的這個教育，也是很重要的。然後這個孩子的開支包括這，我們有有一些自己有自住房的對吧，他可能還有一部分房貸。然後孩子的開支其實也是蠻大的，包括因為現在比如孩子他在初中高中的時候，他要玩一下這個，當然是他自己願意去玩這些事情啊，玩這些排球啊網球啊，或者音樂啊，他自己感興趣的。那每年的開支可能都得呃，你想，你想排球這種，一年我身邊有一些人可能一年一到兩萬的這個開支是需要的，因為因為他這種俱樂部裡面有很多的 travel，這個這個 travel 的費用都得自己出，除了這個學習的這個錢。 美國的任何的體育專案，因為他的這個其實他的 travel 還是蠻多的，所以再加上學費，他這個成本挺多。然後像這個呃，有些公立那個私立學校，私立學校的學費其實也是趕上了大學的學費。你像灣區的，像哈克這種好的私立學校，像貝塞斯這種，基本上要呃四五萬五六萬的這個學費一年，如果去一些東部的一些 body score，就住校的那可能會更高，七八萬對吧。然後還不包括其他的孩子的這個生活費，就說如果孩子自己喜歡他去做這個事，那我們因為這個開支上去了之後，我們留下來投資的錢可能就會少。我記得老師說以前你的女兒也是讀的私校，就是你回過頭來看，在這個事情上你覺得，如果在現在回來回來看，如果孩子想去做這些事情的時候，你是還是願意花這個錢去讓他做，然後自己延遲退休的這個呃時間呢，還是還是就怎麼去做這個規劃這個事。 好，Jason，謝謝你，這個是很好的議題啦，很好的議題，尤其駐美國的朋友。第一個我們先把那個房地產的先關閉一下。這個在臺灣在亞洲，我們中國人就被這個油土石油材綁架很久幾千年了，所以不管是在中國、臺灣、美國的華人還是一樣，那沒辦法，我們的聲音很微弱。 所以我剛剛講這個，千萬分之一，你們在這邊是千萬分之一的人，可是大部分的人聽聽不進去。第一個你們是有天賦，所以你們我聽你們至少願意聽，有的人連聽都不聽，還會罵，就是下士聞到大罵子。那所以我們如果是憂國憂民的話，當然就為他們 99.999 的人，就是覺得怎麼會受到這種限制。那我說的就是說他們苦苦在哪裡。 昨天我聽到一個 youtuber，他就是有一個離婚的，那他又沒收入，可是他的就是拿了一個房產，想說那時候房產還可以，結果現在房產又跌了，可是房屋稅跟不是房屋稅，就是那個房管費，就是還得繳，還有這個這個保險金，他怎麼幫他小孩子買那個什麼商業保險，那麼小還要買保險，又這個又那個，搞到最後他說他會活不下去啊。 你看看他那邊發揮到底需要嗎？而且現在如果像中國很多房子，你現在腰斬再腰斬都賣不出去，這個不是只有中國的就是全世界的問題。OK，我們要知道都是全世界的問題，房子永遠是全世界的問題，你不要看中國，不要看美國，不要太難，所有的事情都在任何地方都發生過。 美國次貸風暴的時候，那房價腰斬，腰斬再腰斬，被被被 強迫賣出的比那個股票斷頭還嚴重多的是跳樓的也有所以這是全世界的問題那為什麼因為 99.99 的人都完全迷失在一個有土是有財的概念尤其是中國人所以大家一定要跳脫跳脫這個觀念 很多人都說你看很多人就是因為房產發財人家是建商人家是開發商你要知道你如果變成一個 DeveloperIt's good 那週轉率很快你你一開始就是一箇舊屋買下來全部給他改裝賣掉一年賺個 50 萬美金很好啊你根本就是一個 Developer 你不是 Desidential 你想靠 30 年來搞一個房子要搞裡面發財那不可能的事情你應該去 Developer 像浩金或什麼去 Developer 一個房子 200 萬買下來給他整裝整裝弄完之後 350 萬賣掉這個是賺個 50 萬一年一年只要搞一個房子賺 50 萬美金可以這是一種 Business 那像不然你就是搞一個這個叫做 Rental Property Corporate 你有 20 間房就成立一下 LLC 就請 Hire 一群人四五個人十幾個人專門來管這些房產收房租什麼維修你都不用管那你就是一個公司那也可以因為那個稅不一樣 LLC 的稅不一樣你們知道現在你們假設還要買房子而且你要傳承這個房子你要用 LLC 去買你不要用個人名義去買你用在加州你用 LLC 去買沒有沒有遺產因為你 LLC 那公司是遺產可是那個房子沒有改換 title 所以你的 Property 就不會改變了解這意思嗎你如果是自己 own 一個房產後來 title 改成你小孩子因為遺產變成你小孩子你小孩子就要繳更高的限值的 Property Tax 瞭解嗎 所以這是我知道的可是 LLC 有個不好的就是說每年還去繳個幾百塊幾十塊錢的那個什麼 corporate fee 當然這個是需要去弄可是以後你就變成遺產的時候這 LLC 變遺產的時候你的小孩子不用繳高額的 Property Tax 現在你要繳 5 萬的 Property Tax 等到你小孩要繳 30 萬的 Property Tax 一年了你看他繳出來繳不出來可是你用 LLC 的話就不會就是沒有遺產的問題沒有 sta ck up 的問題那你這個就那個那個 LLC 當遺產的話就不會有這個不會有 Property Tax 拉高的問題 再來 Jason 講這個私校這個問題我先講一下我女兒私校很短他就是因為我在臺灣那媽媽就是就是說讓他想去唸私校讓他有比較這個孟母三千吧想說這個私校的人可能比較單純一點那唸了一年兩年我一回來我就就轉到公校去了所以才念兩年不到三年就轉到公校去了因為我覺得私校有點有點變態那個數學啊那個一大早一分鐘要做實體數學我女兒可能就就就那時候還沒開發嗎腦袋也沒開發就比較慢我覺得每個人都不一樣對第一個你要我要講過就是你小孩子喜歡這個學校嗎這個這個是他去上學快樂嗎就比較重要 我看很多人念公立的也是也是也是成就很好啊我沒有發現當然當然我們不知道有多少私校的對後他們的當然他們說比例上還比較多當然的因為第一個你進私校的家庭已經就篩選過了就好像很多說好學區到底是學校教的好還是那個學生早就是好的所以你要知道說可能你去伯格里你去那個史丹佛到底是史丹佛伯格里教授很好還是還是學生本來就篩選過就很好了所以這個不知道所以我也沒有 data 可是第一個我們都不是什麼名校出來也不是什麼大這個私校出來的所以也還可以啦所以你只要會投資都可以啦都可以啦那如果他有興趣你就去學沒有錯可是你不花錢也可以啦美國運動是真的很花錢美國的運動不是國家出錢的美國運動都是所有人都個人出錢你愛打高爾夫球你自己出錢你愛打 football 你自己出錢沒有人給你出錢的什麼機票什麼什麼旅館費都要自己出錢自己出啊父母要自己出啊你你小孩子也不是自己飛啊有時候你自己要陪他去飛啊 我有一個朋友就是他的小孩打那個網球的全美國打他都得全美國飛啊跟著飛啊什麼時候飛都要飛啊而且要兼顧學業學業有時候他到英國打有時候到歐洲打哇塞那個比那個那個私校或什麼更花錢那沒辦法如果小孩子都喜歡你怎麼你除非你就要跟他誠實講我們 afford 不起那就退出吧那沒有關係那不一定說一定要硬撐著那那像我女兒如果像小孩子如果他想要學什麼東西你要問他你想不想學他如果不想去你不要去啊不一定要什麼一定要才藝兼備我們以前哪有上什麼畫畫課哪有去什麼彈鋼琴哪有什麼也沒有音樂天分除非他有這個天分那你你可以小學一年級二年級讓他去畫畫看你畫一年啊你還想不想再去畫畫呢他都還想畫啊你就再給他畫如果不想了就算了像我女兒也是他本來想說我要彈鋼琴他說哦好啊彈鋼琴他說我本來以為鋼琴是越彈越簡單怎麼會越彈越難呢他說我彈鋼琴本來不是越彈越簡單怎麼會越彈越難呢他說這下這條路就無窮盡了我說那這樣子你要不要要不要不彈了他說不要了那就把第十級考完就不要了就這樣子所以啊每個小孩子不一樣可是你要了解他喜不喜歡喜不喜歡也未必一定要這個這個文魯兼備不一定了高興就好 所以 Jason 有些年三四十歲你的小孩孩子已經初中高中你你現在要叫他 withdraw 出來也是蠻難的所以踏入第一步的時候就是要先考慮好那你從從私校如果真的那個轉出來轉到公校也 OK 啦 Hacker 啦或者是那個什麼那個真的不是比不只是比學生啦還比家長的我們有個朋友住 Hacker 他說他的車都不敢開過去我說你怎麼接小孩這個都是問題啊因為人家家長跟著你你又不是那個那很多人就是想要擠進去那些地方 I don't know 我不知道 why 可是平平淡淡就好了不用因為這個舒服就好如果你覺得那個是一個不舒服的路就不要再走下去了硬走就是逆命逆命就不會好命 所以 Jason 我也沒有好 solution 就是說你願意那就接受你若不願意那就改個方向慢慢改慢慢慢慢把它你小學念私校高中就不要念私校了初中不要念私校初中念私校高中就不要念私校一般的高中好高中要上大學也是沒問題的啦這個沒有好找什麼答案 Jason 謝謝老師對就是剛才老師說的就是如果孩子自己不喜歡這個都好辦父母呢完全付不起那也好說對吧就是大多數就是身邊的人就尤其在矽谷這些包括在西雅圖這邊就是很多人就是可能就是孩子自己也想要 呢父母呢可能也不是說完全付不起，就是夠一夠了，可能也是就是可能沒有投資的錢了，但是就是可能得就是全部付給這個孩子的這個發費上了。 其實這種情況就是可能會比較糾結的。那會糾結就是付不起的，這倒是就是對，確實但是但是就是因為，因為你像好多其實運動的一些俱樂部其實你要進去有一些也比較難的，他那個孩子自己進去，他可能覺得也是這個自己喜歡，然後也那個包括好多私校其實你想進去也不是不一定，不一定進得去的。 好多也是也是很從很多人裡面競爭，像哈克這種就是可能 100 個人才進一兩個，這種所以孩子可能自己也是喜歡，也是也是很不容易的進去的。所以這種就可能會比較糾結。 錢呢又不是像這些那個矽谷那些人那麼有錢，就是都是中產這個層次的時候，可能就比較比較糾結對。你要知道哈克私校 50 個學生也有第一名跟最後一名的，對不對？所以很多年私校的人小朋友很很痛苦的追人進去了，對老師你說的很對就是說有些父母就有這種糾結，就說因為在私校裡面他有一些人是申請大學的時候可能申請了很好的大學，然後有一些人可能就是申請的很普通的大學。這個就是說他這個投入進去然後最終的可能就是一個很很很普通的，也是一個很普通的學習，還有一些可能也有不去，就是就是你說的也有一些不好的這個最後出來之後可能孩子也不是像這個父母想像的那樣子發展。這個情況確實也是存在的，所以這個事情就變得更加複雜。 對對啊，這個 normal distribution 只是說他本來一般人就 normal distribution 在中間，那你們私校的可是稍微偏右一點，那就這樣子。可是還是 normal distribution 還是有，所以你也不要期望你進了私校就輝煌騰達。所以一般的校也很好啊，對不對？所以那個其實都父母的感覺。 所以你要踏入像 Jason 這件事情，就是你要踏入之前你就要想清楚了，不是進去了才來想，這就 too late 了。那你要 withdraw 就比較難。第一個如果如果很幸運 的小孩子念得很高興，成績又是在哈克第一名，那你要 withdraw 就比較難了。那你若 afford 不起，那你就會更辛苦。 那你希望你能夠事先就思考好，還有就是大家要知道說不是我付不起，你若講這個話代表你就付不起了，就很簡單瞭。如果付得起人連這句話都不講，不是我付不起，那就是你付不起，很簡單的，不要再不用再談。 很多人說而且這個一個便當 100 塊美金，哎呀這個不是我付不起，當然付得起啊，100 塊美金能付不出來，付得起啊。可是你會糾結，那就是你付不起，不用想太多了。付得起的人想吃就吃了，價錢根本不看的，瞭解嗎？我說我跟他們講說買東西還要看價錢的，你就是付不起啊，就這麼簡單。是的，對。 包括運動也是，像國外的那種，畢竟還是少數，大多數人其實在運動這條路上可能就是就是前面高中玩完了之後，就做一個新選好，其實從這個提高一些這個課外的這些活動而已，對吧？就是這真的要像國外，連那些出成績的還是其實還是少數，運動那個會更難，對。但是這個投入還是確實還是龐大的，對。 這個就是這個第一名就一個了，所有運動這個奧林匹克就是一個，其他人完全是默默無聞。那你要走這條路嗎？看人才，看人才，看財力，這個家長要自己，我們自己要先思考第一步。假設會 impact 到你的退休，那你就是沒能力，不是你付不起付得起的問題。你如果沒把自己顧好，你說我先把孩子顧好，這是不對的，你自己退休要先顧好啊，對不對？ 我很贊同。 有的家長就是說 OK，跟小孩子講說我只能支付你們，我只有 20 萬，所以我有兩個小孩，那你們每個人就只有 10 萬上大學，就只有 10 萬，你們愛上哪個大學你們自己選。 可是我只會給你 10 萬美金，對講清楚就好了，小孩自己選，你要幹公力要上私立都可以，你上私立那你就自己要打工賺錢，因為我只有 10 萬給你，你要講清楚，不要事後再來說那就不好嘛。我覺得父母也不要太說，不用美國小孩子很知道的，美國小孩子至少我知道，美國小孩子知道爸爸的錢媽媽的錢就是爸爸的錢媽媽的錢跟他沒關係，沒關係。 我們亞洲人願意幫小孩子付學費，他們已經很 appreciate 他的同學，大部分現在都在背房貸，所以亞洲的父母不用太糾結，我們已經付出很多了，所以夠。那你如果能夠付得起，你也覺得私立校很好，我也覺得不錯啊，那你也就是就做沒問題，這沒有錯。可是不要打中年充胖子，或者是你要犧牲你的退休金，這是個風險很高的事。 那你還不知道有什麼回報，你小孩子最後念私校到底能不能成都還不知道，所以那就要點點看。 OK，好謝謝，好謝謝 Jason。然後稍等一下，就是下面兩位朋友，就是有一位 Cathy 跟另一位是辛偉，應該是這什麼 Happy Lunar Year，我沒有辦法把你們兩位拉上來，所以如果你們還是想參與討論的話，麻煩你們嘗試退出這個 app，再重新回到這個房間，然後再按住手好嗎？ 然後我們還是非常歡迎您可以，就是兩位都可以上來，然後我們先繼續往 Patti 走。Patti，如果你在的話可以直接開麥，謝謝，謝謝，我可以，謝謝這麼來就馬上輪到我了。我是把這個這個顧務可當做自己站位一樣，所以我願意和大家分享我的經驗。 我是覺得在這個私校這個問題上，大概我很有發言權，我兩個學校孩子都是私校出來的，女兒從小學開始一直到高中畢業了，孩子從初中到高中就我當然了，我很同意娟子老師的這句話，如果這個孩子非常非常自重，一個精子在哪裡都會發光，無所謂公校私校都會成功。 但是像我們這種孩子中上吧，所以我就覺得環境對他們很要緊，但是也根據個人素質還是不一樣。 我想進入長春堂只是一種小目標吧，最主要的是私校對孩子個人的人格素養培養巨大的影響，對我來說我最有感受的，像我兒子因為他別人家孩子他是年紀深的，所以就不很成熟，經常被孩子欺負，在學校裡很受壓抑，公立學校他小學在公立學校很不開心，經常哭哭啼啼，然後就講個簡單例子，五年級的時候我有天翻理家看見他的 journal， 他的 journal 還都是五年級都是 simple sentence I 開頭的 II am 什麼什麼，然後他從初中開始進私立學校，這個私立學校是二流的，那時候我們今年也沒人知道，兩個孩子隨便收我去哪裡我就去哪裡，然後有一個學校收了我兩個孩子我就去了，但是他很 lucky，他認識了一個老師是一箇中國家， 他就從這個老師身上非常喜歡這個老師，他就突然愛上寫作了，他就創辦了他們學校的校報，就開始加入了紐約的詩歌學會，就突然告訴自己開始寫劇作，就設計了一個飛躍，那麼 就是而且我最感覺到一點就是私立學校的一種學生的 credible thinking，就是對任何事情有一種批判的精神，不是盲目的服從。 在這個上面，這個 leadership 的培養是非常非常要緊。像我兒子這麼懦弱的一個孩子，如果從公立學校畢業，我給他 garanty，他沒有這個才能。然後進了大學，他就比他長春大學的亞裔學生會主席，他就 involved 很多的一些社會活動。 對他的就是私立學校對孩子的一個眼界這個發展，這個對一個很要緊的一個就是人生的一步。當然我不是說私立學校都是怎麼好的。對我來說，我當時就想讓他了解一下美國，不是都是像我們的親朋好友這些中產新移民，還有另外一個階層，那麼他們就接觸這個階層。 但是對我來說，我反過來說，這個階層是他們更看清了美國社會現在他們的觀點就很左，他們就覺得社會很不公平，因為他們看見的是富人的特權，富人真的有很多特權。 但是我女兒呢，她比較成熟一點，她回國，她說媽媽，我一點也不羨慕這些有錢人。她說盡管我的同學他們一年的就是說分紅啊，就有四千多萬，她說他們沒有理由要工作。她是個女校，她是從女校，我們在曼哈頓，他們兩人都是從曼哈頓最差的學校，我就不說名字了，都是這些總統後人，非富即貴的。她說她有的同學是江山江神的繼承人，都是這些 trash boy trash baby。然後她是說，所以我的同學就在說，他們進大學就是為了能夠找 一個好的老公，因為他不需要為錢工作，他也沒有興趣，也沒有就是一個追你想做什麼。這女兒告訴我媽媽，就像我們這種就是家庭的情況，就我是覺得我們家最好，I'm so appreciate，就是很感謝我女兒給我這個評價。她說我不想成為這麼有錢的人，他們生活失去了目標。她是說沒有什麼要做的這個 life，就是說那為什麼還要活著，就沒有意思。 那麼她比較 open，就是和這些同學都能夠交到朋友，就是能夠有一句話看見人家的 closet 裡面的這些意義。那麼我就問她，這個家庭不是表面上表面上看得很好很風光，而且父母都是就是很正當的職業，他就會說出了一個家庭的問題。of course 我們也有問我們的問題，但是的話這些有錢人並不是像我們看的這麼風光。 就是我很感謝我的孩子能夠比較全面的看見整個社會的這個情況，不懼怕有錢人，不羨慕有錢，就活得比較有自信。of course，進這些私立學校，父母和孩子內心都要很強大。我進這學校之前告訴我的孩子，我們進去是學識的，我們不是和人家比錢，你不要在乎人家穿什麼，人家有什麼，人家住哪裡，什麼都不要在乎，你就去和別人比比功課。 他說我說你再反過來想想，我們家庭幾十代在中國也是比他們更有錢，有的是錢，不過是政治政權辯論，是我們 lost 所有的錢，但是我們可以從我們這一代開始重新開始。所以我們不比任何人差。 所以我非常積極的參加他們的這些，他們這些媽媽們都不工作的嘛，但是我會參加很多學校的 volunteer 的活動。但是呢，很多其他的 minority 的家長都不參加的，他們叫我去 recruit 這些家長。他們這些學這些學校也很有意思了，他們每年有一些名額留給這些窮人了，他們和一個叫 Practice for Practice 的一個窮人組織就是有聯絡。他們每年呢送給他們多少的學生呢？就是私立學校呢，就是一定要送他們的，這是一個呢，我是想。所以美國的這個政治就是就是要造福窮人，另外一個也是讓有錢的人知道在這個社會上還有這麼一群人，要培養他們的這些同理心啊，聯理心啊，人格的發展。我只想這是我的理念。 所以呢，像這些家長呢，他們是融入不了這個社會，他們不參加家長會，叫我去 recruit 他們。那我和一個黑人家長打電話，我說我們有家長會能不能參加，然後他就拒絕不來參加。我是說，對於我來說，我可能還有一個語言問題了，不讓他們交流。我說對你沒有這個問題，為什麼不通話？他說我們不是和他們一樣的，他說他們都不上班，像我來參加這個家長會，我還要和老闆一起有假來參加家長會。所以完全不是就是說不在一起的，不是在一個 group 裡面說不到一起的。然後這種心理諸多方法會影響孩子。所以在孩子的在學校裡選擇朋友沒有就 prefer for prefer 的孩子們都在一起玩。所以當然我的孩子就比擠在中間，他們也不是 prefer for prefer，也不是這麼有錢。 那麼像傑森講到這個 financial 的這個問題，我也沒付到這麼的給我孩子出這麼多學費，眼睛都眨都不眨，我也沒到這個地步。但是我當時出於這麼兩個想法，我是我女兒說我有焦慮症，因為我想我創造了這兩個生命，我就要把這個世界上最好的東西給他們。當時是我，因為我還沒很堅決，根本沒想過以後自己退休生活是什麼樣。 我當時就有一個想要給最好的給我的孩子，這是一個想法。第二個想法，我不管怎麼學校，我吃飯的錢總值總會給我留下來，只要我夠吃飯，我就有吃飯的錢，我其他什麼都不行。我這個是我的目的。所以我當時就是毅然決然的把我孩子送入了那個私立學校。 我還要說一句，私立學校像我們的這種孩子進去，像家長這麼注重教育的，我想一般性的長生程應該不是什麼問題，因為他們這些學校進入長生程他們的比例都是在一半，至少三分之一到一半的這個。當然這個話太長了，我不說了，不是沒人愛聽了。如果在這個群裡誰有這個方面需要諮詢的話，也喜歡聽我嘮叨的話，可以私情連結。 我好，我就講到這裡，謝謝大家。謝謝 Patty。 我想沒什麼好壞了，私校有他私校的好，我可以同意。就像我女兒念大學也是念私校嘛，也是念很好的學校，也是。可是就是說這個道不是我們的重點，不管你念私校念公校念什麼都可以，有沒有念大學也都 OK。我是認為父母從小就要關注小孩子，他念大學念私校，你也要關注，有的人適合念私校，那你就我覺得他公校對他來講不適合，那私校他過得更快樂，那有的人是私校過得不快樂。所以你也要注意，不是進了私校就跟進天堂一樣，也不是不是說進了公校你都不用管那個小孩子，進私校進公校你父母都要管，都要去關心啊關心啊。所以這個小孩子適合什麼，沒有人知道，只有你父母就是關心才知道要關心。要關心，所以你你是小孩子最大的後盾。所以要記得你是小孩子最大的後盾，如果你不是他的後盾，那他還能靠誰，一個那麼小的生命。所以你要 Lesson，要聽聽小孩子講話。 我女兒在學校也有他的困境嘛，他有我就交朋友，他很難，因為他有換了好幾個學校，每次都要重新適應啊，有些小孩子會霸凌。 那我女兒就是到底， 爸爸我要討好這 個人還是不要討好這個人那 Anyway 總是都是有這些問題那你要 Lesson 如果你爸爸媽媽都不 Lesson 那小孩子很苦最後就不好所以一定要 Lesson 你知道你小孩子在學校過得怎麼樣你該開導他幫助他不管是私校公校我覺得都很好那私校當然有他的好處總是總是環境不一樣那你 Afford 得起你願意這樣做非常好就好像念大學一樣私校跟公校有點不一樣就是 Resources 還是不一樣資源還是不一樣像我女兒也去 UC Davis 念過唸了一年她說爸爸這裡學校不夠 Challenge 還有就是他上課 100 多個人我是誰老師都不認識所以就是說公校有這個問題那都是你自己努力就好了老師也不管你你也不用管老師反正你自己努力最後畢業了是你的事私校有個好處就是我女兒去那個私校一個班就 20 幾個 人小學小的學校， 藝術學校，一個班有三個老師，三個教授，一個教授帶六個人，就是光一堂課而已，所以你就發現說這個錢還是花的還蠻值得的。 而且他們學校在好像在凌晨兩點以前，你只要打電話就會有一個專車 pick up，你你要去哪裡就在這個 city 裡面，你就算在外面吃飯，那你需要人家 pick up 回宿舍，他們都有專車去 pick up，把你載回你要去的地方，很安全，就是說怕出事嘛，所以你不用在半夜裡走路。 就是說他有一個 shuttle，打電話那個 shuttle 會來接你，把你送到宿舍，這個就是私校一個好處，那你公校就沒有啊，你就自己走路啊，所以還是有不一樣，還是有不一樣。可是也沒有說公校就不好，太多的 Berkeley 啦，什麼都很好啊，所以沒有不好，沒有不好。 所以重點是小孩子喜不喜歡那，後來我小孩子就 UC Davis 念一年，他說他要轉學，他轉去私校，他在私校就因為交了很多朋友，因為在學校比較小，所以他們全班就認識，像我們以前在臺灣或在中國，你們整班就是一班嘛，可在美國的大學不一樣，他沒有所謂一個班級的觀念，所以幾乎就沒有說 OK 我們是同一屆的，我是同一班的，我同一個系的，好像沒有這種概念，所以我大概粗略是這樣，我們這個問題就先聽到這裡，謝謝 Patty 的分享。 好，謝謝 Patty，我看一下我這邊下一位應該是韋玲，如果您在的話可以開麥，你好老師，非常感謝在這裡跟我們分享您的育兒還有投資的經驗，我的小朋友剛才你們都在討論私校嘛，兩個小朋友私校沒考上，我就在想這個很快他們要上大學了，大家都在存 529，這樣子老師，你有什麼關於這方面的建議，有沒有每年大約存多少，還有這個是不是值得去存，我想聽一下您的建議。 好，很多人跟我講說要去存 529 了，那我看完之後我的理解是沒什麼必要了，沒什麼必要，你們聽聽我的意見，那你們想，因為 529 它的好處，第一個就是免稅，免稅，第二個就是你要拿去做教育基金，要去教育，那這個就是被指定用途的資金，你的錢要被指定用在哪裡，你不用不行，對被指定用途。 那很多人就說老師，你看這個免稅，而且又可以去繳學費，當然可以省省稅，可是你若從小就幫他存 529，第一個你第一個先，你的 529 要能夠回報率至少跟 SPY 一樣好，529 你才值得存，然後那你可以省稅，假設是可以省稅，那到最後你就去繳學費，那當然就是一種做法，一種做法。 那所以在美國一直到高中都不用繳學費啊，只有到大學才要繳學費，第一個你確定你小孩子會念大學，當然這個，那他不若不去唸大學，聽說啦，529 到一個年紀之後你可以 withdraw，就可以拿出來，可是他好像有點類似 traditional IRA 一樣，就是你要繳稅，等於稅稅前的， 所以很多人把 529 當做 traditional IRA 來存，也有，可是那個就稅前，那我一直跟大家講不要存 traditional，不要存 traditional，所以除非那個錢很少，比如說 40 歲的時候不到，不到，不到 40 萬，60 50 歲不到 60 萬的，那可以提撥， 所以你如果已經有存 traditional IRA 了，我覺得 529 要把它當做 traditional 來存是不太好了，因為 traditional 資金太高也不好，那你存一點點去繳大學學費，可以省稅去繳一些大學學費，當然可以，可是大學學費就是 20 幾萬 40 萬，所以你也可以控制在這個數量以內去存 529， 可是 529 的投報率要夠高，還有就是像我，我的話我都認為就是說，假設你是很年輕，你是 20 出頭，所以剛生小孩你就開始存 529，這個錢你應該存在你的 brokerage Account，那等到小孩子念大學的時候，你應該去做 Pledge 去借錢去給他念，而不是用自己的資產去給他念，所以這個就是大家的觀念不一樣， 就看你到的小孩子念大學的時候，你的錢夠不夠多，可以做 Pledge 去借錢去給他念，不然就是上了大學之後先叫他去做學貸，之後開始出來上課的時候，那個時候再再用 Pledge 借錢給他還掉，這個就是就是說自己的資產永遠不要花掉， 如果是 529 就一定規定你一定要花，這個就是就是指定用途的，還有一個是什麼 Medicare 的 Medical 的費用，那個也是一樣，所以這個都是指定用途的。 那對我來講的話，我的資產是，如果我早知道的話，我資產是一毛錢都不會花掉的，我都會借錢來給他花，所有的花費都是借來的，所以當我若知道這件事情的話，我早就就是借錢讓我女兒唸書，借錢，所有的花費都借錢了，因為我資產一毛錢也不會花掉，也不會繳稅，這就是我的看法。所以現在你若要做 529，可以小量的做就好了，不用太大量，而且第 2 個 529，你的投資回報率要夠高，不然你省的稅是丟了芝麻，為了芝麻丟西瓜，所以 529 的投報率要夠高，至少要跟 SPY 以上才可以，這是我給你的看法，謝謝老師。 前面是有個魏魏，你開門，你好，謝謝你每個禮拜跟我分享，其實我對這個小學小孩子這個教育，我還是蠻有感興趣，體育嘛，因為我自己小孩也經歷過很多事情，所以我先不講公立跟私立學校哪一個好，我先講一個，我小孩從從小到到高中都是私立學校畢業的，但是呢，大學進了一個公立大學，從他的體育跟我的體育當中怎麼去看這一個問題啊，就一個， 第一個我覺得我們作為在灣區的家長，第一個先不要把小孩大學升學歷跟這個選擇學校直接掛去掛鉤嘛，就說你今天進一個不管進一個好的公立大學或者好的私立大學，你的目的不完全是作為一個升學，作為一個唯一的考量，這是第一點，我們作為我們父母自己要去考慮這個問題，因為我相信好的公立公立學校私立學校都可以進入好的大學， 沒有什麼特別的關聯性，說一定要怎麼樣，那我一再講私立大學提供一個小孩一個什麼東西，除了他這個 academic 上面，我們先談這個比較好的以外，他就像前面和這位女士講的一樣，他提對小孩的個人的培養特別，我一直講的一個 character，這個 character development 是比較重要的， 因為我記得很多時候大家父母的亞洲的父母會講小孩的 extra activity 到底需要不需要，你如果把這個 extra activity 作為升進大學的一個方法，那你就是我覺得理解也是不對的，因為為什麼要進入學校，很多的校隊打球，花時間花錢，前面 James 老師也講的，對我小孩也都經歷過這一段， 但是最後給小孩帶給他的一個什麼東西，不完全就是讓他進入一個好的大學，而是說他從當中學到了第一個就是他這個 teamwork， 因為所 有一個運動都牽涉到這個問題 teamwork 第二個運動最大的是 competitiveness 就是運動既然比賽就是要有速度嘛所以他在什麼環境當中他的 difficulty handle 這個是對他體能體力各方面的 handle 這是一個好的所以我長話短說就是說這些東西這是不是你父母需要看到的小孩的 development 在他的 personal development 這一塊這是非常重要的這些不完全直接跟你升起大學掛聯但是對他人生學習是有關聯性的那我最後講一點就是我小孩進了大學工業大學以後其實他當時有選擇到東部很好的實地大學他自己決定選擇加茲伯克大學但是他取了以後呢其實從事後感覺來講不見得是對 right 的但是他自己選擇我尊重他的選擇但是我只是講經歷過很多混亂小孩我的小孩 24 歲比一般的大學生經歷太多太多的事情但是正因為他我覺得他在高中這一階段他對他的 personal development 幫助了他自己在碰到很多困難的時候去 overcome 這是我相信也是父母希望看到因為一個人不管你工作生活家庭職場將來都會碰到 difficulty 你小孩怎麼去 overcome 這一個東西我就是給一個我自己一個建議給父母就是說我們不要把升學跟大學學校直接掛聯的看因為進入大學只是人生的一個階段 it's not allright 最後我講一點就是說如果你今天很多父母說我中產階級是不是錢不夠用啊我覺得這是每一個家庭對財務的一個規劃你是願意把錢全部留在你或者你走了以後給他一大筆一場呢還是給小孩的 development 給他 opportunity 這是沒有對跟錯每個家庭的選擇謝謝大家謝謝為了分享這個我們就都有各有千秋了我覺得父母真的能做的就是做小孩子的後盾那決定權由他們自己決定那你應該理解小孩在學校快樂嗎快樂嗎你知道小孩子如果滔滔不絕一直跟你講話那就是他快樂如果他什麼話都不說他就是不太快樂所以你一定要注意這件事情那剩下的都是他們的命那是他自己決定的命所以我小孩子我從來沒有幫他決定任何事情爸爸我什麼事我從你這邊都得不到 answer 我本來就不應該給他 answer, answer 要自己找啊所以我不會給他 answer,他要去唸 UC Davis 那他說爸爸我決定去 UC Davis,我說好爸爸準備轉學,我說好呀都是他自己要找到自己的 answer 我只會跟他給他一些資訊我跟你們講過他從初中就很 struggle,爸爸我要做什麼, 我這輩子要做什麼很辛苦啊他有一段時間真的很辛苦他還上了那個 United 的那個 bureau 裡面去分析所有的職業那我不知道為什麼他就是說他一大學畢業他要自己被畢業了他有點緊張我說那也好吧,有緊張也有好處謝謝魏,我們往下走吧我看一下應該臺上的朋友都已經說完了臺上朋友如果還有話說的再開麥好了, 我們把留言的區給他掃完好不好嗯那個我看一下那個 BRL,BIO 還是可以啦,可是你都可以沒問題 SGOV,BRL 都可以,我有時候會講一個而已,就是說比較簡單了因為講兩個,兩個人說老師哪一個比較好,哇,又來了就像我們說 QQQM 可以買,老師哪一個比較好有兩個就就問題會 double 所以有些東西我就就只給一個答案對, 那個蘇青那個那個蘇丹是對的 BOXX,我不知道,你們都問我不知道的事 BOXX 的話我看一下,那個也要看到回報率,可是你變成他是他沒有他沒有股息他沒有股息那他變成 CAPITAL GAME 那變成 CAPITAL GAME 有比較好嗎這個可能要想一下變成 CAPITAL GAME 有比較好嗎, 就沒辦法省如果在退休帳戶是沒有什麼沒有什麼好好談的啦,退休帳戶都可以就那他這個是變成 CAPITAL GAME 這個 Year to day 1.54 一年一年一年怎麼那麼低才 2.4%5.79Year5.3,可以啦,差不多啦,一樣啦,所以你要看你是 CAPITAL GAME 比較好,還是省周稅比較好這個我沒有意見, 這個我想也可以啦,這個 BOXX,就是都沒稅,這個連周,聯邦稅都沒有你若不賣的話,連聯邦稅都沒有不過不過這個當現金用,不賣也蠻奇怪的這個蠻奇怪的除非有的人退休帳戶不夠,而且要留緊急備用金,那你放這個倒是可以可是這個賣掉之後,CAPITAL GAME 要掉聯邦稅份沒有沒有完全好, 也沒有完全不好所以這個這個謝謝這個這個沒有完全好,PC,謝謝你要看每個人稅務狀況有的人可以省那個那當然馬上要去繳聯邦稅這個不用馬上繳,這個有 Tax Defer 的功能這個 BOXX 這有 Tax Defer 的功能那在退休帳戶當然沒關係,在 brokerage Account 的人你若都不想繳稅,用 BOXX 的話, 可是最終你賣掉就是要繳 15%的 Long Term Capital 那也比那個也比那個 Dividend 來得好啊這個不錯了看起來是不錯選票決定稅收啊,對啦,T 講的沒錯,選票決定稅收可是最後那個政治人物都翻臉不認人了,所以都要收稅啾啾,你補充號清是補充完了嗎 8%哎呀這個真的是萬萬稅對啊,這個州稅聯邦稅,隨便他稅, 他想收就收對啊,矽谷的工程師的為什麼為什麼這個高所得這麼多可是你要知道年收入三四十萬還是買不起房了,要兩個 人將近 70 萬年薪美金 70 萬年薪一年,在亞洲都可以退休了 2000 多萬臺幣了,快 3000 萬了,做兩年就可以退休了到美國做兩年,在臺灣退休我聽不懂 Henry 說 Charles Schwab 定投 QQQ, 多餘的現金買什麼放比較好呢,可以隨時拿出定投,什麼意思,聽不懂是不是說你買完 QQQ,會不會有剩下的零錢,如果剩下零錢就是買 SWVXX 不是不是 SWPPX,這是 SPY 的 Mutual Fund,一塊錢就可以投資了 PPX,這個你們看我留言板我不知道你的問是不是問這個問題兩倍質押金額現金,OK,Kelly 這個是這樣子, 他的問題是突然之間要 OK,你如果質押開始都沒有開始借錢的話,那你要用狀況一到狀況三自動導航,那你該拿多少錢一年可以 拿 2%出來這個是狀況一跟狀況三可是你突然之間有一大筆錢像他說突然之間一大筆錢要拿出來去買一個房子那那這個不一樣,那個不一樣,那個要趕快重新 setting 到導航狀況八狀況八那個麥克你上來, 開麥對 James 老師你好,我想可不可以花點時間分享一下我那個 Vision Pro 的 experience 可以嗎我一下飛機,第一件事我就跑去 Apple Store,就臺灣的,因為臺灣沒有辦法賣嘛所以我就買了,買了一臺, 但是我跟老師有分享後來我用了大概七八天之後我就收不了了因為我有裝那個 Artificial Lens 所以我是不需要戴眼鏡,所以我馬上就調整,就弄完弄完以後後來因為他本身不能夠 supportGazmo,我這有問過老師了後來我就把他退回去了退回去這兩天, 我又把它再又買回來因為我實在覺得那個實在是很很吸引人所以我那天我就帶了我的小朋友去打高爾夫打的時候我順便就把它 recall,然後讓他能夠看那個 Meta 結果回來我一放的時候我都看得到所有的那個湖啊還有那些鳥可是他看不到後來我就回頭就問那個 Apple 的人, Apple 人告訴我說這個東西本來就設計給你一個人用而不是給你兩個人用那我就覺得這樣的話,第一個我沒有辦法共享,變成說除非我家裡每一個人都要買一臺,然後後來我想他為什麼 12 歲以下,13 歲以下小孩子不能夠戴那我就開始有點問題了,然後就拿去給我的眼科醫師問了結果這兩天剛從眼科醫師回來, 他告訴我說這個東西很傷眼睛啊尤其我這個有每天需要點那個人工眼淚,因為你如果放過 Lens 的人,又割過白內障,放過影片的人你必須要點人工眼淚,那如果你用了又加上 VisionCall 以後你更需要點另外一種人工眼淚, 那人工眼淚非常貴我後來去 check 一下大概一罐健保不復大概要 40 多塊錢一瓶大概兩個禮拜就用完所以我現在就在考慮到這個問題,就是說當然我現在後來又把它退回去了那我後來發現到一個這個問題,這個東西是不是還不夠成熟然後他這個東西本身也很傷這個眼睛, 因為他強調說不要超過 20 分鐘那如果說我一看一個影片當然後來因為我說你沒有什麼不適合 APP 嘛,他說你可以透過 Browser 去看 Netflix 啦看 ESPN 啊看那些球賽可是我看到的跟我小朋友看到的完全不一樣就說我看到的會比他多會比他廣我後來跟他說你有沒有看到旁邊那個那個湖你打球的時候你有沒有看到旁邊那個湖, 因為我拍他的照片嘛他說看不到所以我想聽聽看老師怎麼樣分析這個 Apple 這個東西到底是不是還不夠成熟或者是說他還是有些瑕疵,我知道老師後來是不是也有買嘛我不曉得,我後來發現實在說不了一個四五千塊錢因為我買的是 500 元大概 4200 塊我後來還是把他退回去了,我買了進出了兩次,最後還是退掉了然後弄得我現在眼睛很不舒服, 現在每天都還要去點那個加兩倍的那個人工眼疊謝謝這個一個產品出來都是有一些問題啦我也不能說他真的好我真的不好這是人類眼鏡的過程所以如果對健康不好眼睛不好那這個產品應該是走不遠啦走不遠當然就說對健康不好手機也對健康不好那個手彎來彎去彎到最後手都關節炎了可是眼睛又是靈魂之窗所以我覺得 Elon 講的也沒錯啦把一個電視綁在眼睛上難道這個對嗎這個 OK 所以我想麥克我我是認為這個可能這個產品要成功不是現在如果會成功所以我想可能不是一個對蘋果來說可能不會是像手機這麼樣子蹦一下就發展出來至於他會不會成功可能再看吧麥克我想是這樣子看起來沒有那麼想像好了是啊是啊那我因為我們常常在另外一個房間我們有談那個 AI 的東西的那我發現到這個日新 pro 他畢竟還是 reality 像前幾天我記得有一個叫向跟老師建議說可不可以把那個 James 的老師的課放成一個主題曲出來就現在你知道寫歌詞出來可以播一條歌昨天那個有一個臺灣一個節目叫做下班漢你聊就那個黃偉翰的節目他跟那郭正亮就播了一個下班漢你聊什麼黑寶穿黑絲襪什麼亮寶穿黑絲襪哇那歌播才很好聽就我就覺得說現在目前真的這個 AI 的世界從 Data 可以變成 Audio 然後昨天又 announce 一個說從那個 Image 是 Microsoft 的叫 VasaImage 變成 Video 就 Vasa 2 所以我們現在是在有一個小房間我們平常時候都會 share 一些 AI 的東西很新的東西我個人感覺這個 AVID 這四個東西 Audio Video Image 跟 Data 這個將來互相互換這個 AI 的投資才剛剛開始所以我是覺得這個資金一定是很大很大而且很多像是網際網路物聯網這些東西大概都差不多在建了我會認為是 AI 是絕對需要大大筆的錢進來所以未來怎麼看我就覺得這個東西真的越來越厲害我反而看不到 Vision Pro 有任何 AI 的除了他那個那個 Handshake User Behavior 那個部分真的是很 AI 因為我發現他在那個 Drag 的時候他真的是越 Drag 越快就說你那個眼睛是 Cursor 那個手指頭是你的 Mouse Click 他眼睛跟這個手指頭你越到後來說哇那個非常非常的 Friendly 就說真的是很棒就是老師那時候不是跟我講叫我說你看看會不會很順我第一次弄得很不順我退掉的時候很不順就第二次再把它買回來很順非常順絕對比那個 PC 的還 順， 那後來我也叫我太太試了一下，我太太說這真的是很順，就說你一旦用慣，就 Drag and Drop 那個 concept。 可是呢，就是眼睛的問題，所以我覺得說這個第一個不能共享，第二個他會傷眼睛，尤其是我們這種已經動過手術的眼睛，那一定要點那個人工眼淚。哇，這個成本也不便宜，而且我的醫生是告訴我說盡量不要戴，他說這個很傷。 我是眼科醫生啊，這個 Stanford 告訴我還是不要做，所以我想說 Vision Pro 到底是不是一個 AI 的產品，我現在感覺他不像，謝謝，他是一個 Device Change。可是他可能還沒有達到這種叫做典範轉移，比如說我們手機就把所有的傳統的坐機取代掉了，對不對？ 那 Smartphone 又把這個 Noki a 取代掉了，Moto 取代掉了。Vision Pro 是不可以沒辦法取代，所以他沒有一個典範轉移，所以他就是一個產品。可是沒有典範轉移的產品其實是不值得把它 Count into investment，就是不值得投資。 典範轉移，典範轉移就說你要投資一個新的產業，新的東西，他如果沒有造成一種典範轉移的話，那就說典範轉移是什麼？只有我別人都被我打死了，那這叫典範轉移。如果沒有典范轉移，那就是一個產品吧，就是這樣子，沒有什麼 outstanding。這個我想就不用抱太大希望。 不過麥克講到的人工 AI，AI 還是我們最近短期內會推動我們整個產業發展的一條，一個力量。你們不要看，雖然 Google、Amazon、NVIDIA、Meta 這些都很多 AI，他們賺很多錢，Microsoft 會賺很多錢，他們會賺很多錢，他們會賺很多錢。 可是很多小公司也會賺很多錢，所以你們要注意現在會有很多小公司，他這個跟以前的網路 bubble 不一樣，網路 bubble 就是吹牛嗎？吹牛。可是現在的 AI 裡面就是很多小的運用，運用會賺很多錢，會賺很多錢。 你們如果有去聽一些 VC 的人在談，你就會知道很多小公司已經一開始就賺很多錢了，因為他用 AI，那很厲害，很厲害。所以 AI 的運用會是一個百花齊放的一個現象，而且這些百花齊放還真的賺錢。 那最終你說這樣子小公司會不會起來，其實會。可是還是這些大咖他們還是要用 Meta、Microsoft、Amazon 的 Cloud 跟 AI 的 Computing Power。現在的 Computing Power 還是稀缺了，稀缺，稀缺。所以誰有最大的 Computing Power，誰就勝出。所以這是兩個不同的商業模式，小公司的運用跟大公司的軍備競賽，這是兩個不同等級的。可是兩邊都會非常的非常的好。所以我們的投資真的是真的非常的怎麼講，希望無窮。 這個留言板說給小孩子開的證券戶頭叫什麼？你應該是在美國，是不是在美國叫做 Custodial Account，監管帳戶。Custodial Account，你去 Custodial Account，你去查說為什麼你要幫小孩子開，他就是幫你開個 Custodial Account。 可是你是監管人，你可以做裡面任何操作都可以。等到 18 歲或 20 歲，他可以 Custodial Account 可以定好像到 24 歲還是 28 歲之前才交給他都可以。你可以定說 24 歲才交給他管，也可以就是要定一個年級。對啊，那個 JC 有跟你講了如何挑選另一半，這個是這樣子啦。 這個跟挑個股一樣，就是誰也不知道你買了個，可是是不是就是千里馬或者是這個伯樂，一開始是不太清楚的。要完全清楚也不同。可是你要婚姻要成功，你只有付出啦。你當然一開始挑你喜歡的，你能夠溝通的，你三觀相近的，錢財不重，不是重要，錢財絕對不是重點，絕對是你可以跟他講話，也可以聊很久的。 那當然戀愛的人可以三天三夜聊過，那也有可能。那可是就是說最後是你願意，你願意 I do。所以為什麼結婚，那個牧師問你 I do，你 I do 不是那麼簡單說我願意跟他結婚，不是 I do，是我願意付出 everything 才叫 I do。 所以你不要結完婚之後說哇抱怨，你要倒垃圾，抱怨你要清什麼，抱怨這個，抱怨那個，那個就不是 I do。I do 就是沒有條件。 所以我常有些人問我，我就跟他講，要是配偶如己出啊，是配偶如己出，那很多人就說我碰到個渣男啊，我碰到一個什麼啊，我碰到一個什麼那個，不是我們能控制的，因為你當初選他的時候，你也不知道，所以他會變這樣子是他天生的嗎，我們不知道，我也沒辦法斷定。可是你如果沒有付出 I do 的話，那是婚姻是不會成功的。 所以第一個你要 I do，I do 就是沒有條件，是對方如己出。那可是我也還是一個 comment，像我們個股買錯了，最後就斷捨離啊，趕快離開賣掉就算了，對不對？那你婚姻如果真的不行了，真的不快樂的，造成兩邊都很大的傷害了，那你就要斷捨離，就是停損，還是要停損。所以這裡面就是有風險跟選個股一樣嘛，就是一樣。 所以沒有所謂如何選配偶，就是說你自己先把自己搞到能夠 80 分 90 分的人格這樣，那你願意付出，不 panic，你的 IQ 值夠高，你的 EQ 值夠高，什麼事都好好談，那為對方著想，你愛他嘛。所以你多倒垃圾，你愛他嘛，多清潔房子，你愛他嘛，所以他講什麼你都 yes 嘛。 我相信你怎麼對他就怎麼對你，你覺得你的配偶對你不好，你覺得你對他好嗎？這是相對，有一個鏡子。所以我沒辦法教你怎麼選配偶了，可是我應該就教你怎麼相處，相處，因為我們是過來的，我跟你講，你若沒辦法是對方對方如己出的話，你是沒辦法的，因為你都有計較心嘛，有計較心的婚姻是不可能完整的，瞭解嗎？ 所以不可以計較，你應該很高興的，你的配偶很快樂，應該很高興啊，你愛他嘛，對不對？你怎麼會你愛的人快樂，你不高興，不可能。那你要怎麼讓他快樂，就好像你的小孩子，你希望他快樂嘛。所以怎麼樣讓配偶能夠快樂，這也是你的你要做到的。那你說他是渣男，難道他一開始就是嗎？他是渣女，他一開始就是嗎？還是跟你在一起才變這樣子？ 你要想清楚。所以不要有防衛之心，如果夫妻之間還有防衛之心，那就找一找切切的走了，不要。所以 Scott 要用愛去組一個家庭，不是用挑或是什麼。你先把自己搞到 90 分了，95 分了，對方如果 60 分，你們平均起來有 70 幾分。如果你只有 50 分、60 分、70 分，你再怎麼挑，可能兩個都不及格，平均起來。 所以這個是我的看法，沒有什麼，我跟你講，除非對配偶是一個精神病，那你是沒辦法改變有精神病的人，不然一開始他都沒有吃喝嫖賭的話，家庭又是溫暖的話，怎麼會走歪了？這個我就就跟教育小孩 一樣，肉必自腐而重生。 所以大家知道這一點，這件事情那個 Paul 這個 Paul 上的留言我沒辦法回答你，你要去自己去模擬，我現在不再回答各種狀況叫我問這個這樣可不可以，你們自己模擬了，我沒辦法那個。 可是你知道臺灣有一個比較只要比較困難的一件事情，就是維持要 167167，你用超過 60% 的 100 萬，你借 60 萬，你就不能再 renew 了，你就不能再續約，就是一個問題，所以臺灣的朋友一定要針對這個問題去考慮，緊急備用金放 SGOV 可以啦，你放 SGOV SWVXX 都可以， 放在 BlockJet 都可以，你放在 Roth 也可以啦，Roth 的話，因為 Roth 你的資產如果超過五年，你拿出來是沒有 penalty 的，所以你你如果 Roth 已經開了 Open 五年以上了，那裡面有有錢了嘛，那裡面的錢就可以當緊急備用金，你剛放進去那， 所以你開始的時候 So 就就一開始的時候可能 Roth 剛開始你裡面沒錢，可是慢慢的 Roth 開始有錢之後，你的緊急備用金就不用放在 BlockJet，各位放在 Roth，這個是 James 老師，我能不能說一句，我那個我那個 Roth 還沒有還剛開沒看多久嗎， 然後我這個就是感覺我隨時如果有 emergency status，我就要把它取出來，但是我要擔心如果放在那個 BlockJet 到時候他會 charge 我的一些其他的稅務嗎，Roth 我已經投滿了 2024 年的那個 contribution，所以我就想問一下， 那這樣我只有一個選擇就是直接只能放在 BlockJet 了對嗎，對，那你因為還在上班，我想那個地方那個就是你還在上班，你只要放三個月到半年的緊急備用金就好了，所以你放三個月就夠了，所以也不會太多錢，是的，我就想其餘的就是剩下的這些也算一部分的緊急備用金吧，但是我短期不用， 我就想讓他多來一些那個 interest rate，對對對，SGOV OK，好的好的，謝謝您 Jennifer，我們在婚姻總是走過很長一段路，所以我們知道怎麼樣子在夫妻相處之道還有教育小孩方面，至少我對任何事情我都會深究其理，我不會懵懵懂懂的這樣過，所以你看我的文章或我的東西都原創了，原創沒有說去哪一本書可以找得到， 你只有原創你才有辦法思考跟修正好，還有沒有人要發言的，沒有，我們三個小時了，好那個文言亞洲太晚了，我們就可以結束了，好謝謝大家的時間，然後也非常感謝大家踴躍的參與，一起討論許多出了投資理財以外一些人生相關的話題，那如果朋友們是中途才加入的話，我們非常歡迎你在這個房間結束之後可以再重新聽一遍回放， 那我們也會把這樣子今天的討論內容上傳到 YouTube Spotify Podcast TikTok 等等的地方，那也歡迎就是直接關注左上角按藍色這個頭像進去按 follow，那每週都會在禮拜六的晚上 10 點，每期時間現在是早上 7 點的時候會收到來自 Clubhouse 系統通知， 然後最後我們這個房間會留大概兩分鐘的時間，到 2 分 2 分的時候就是留時間讓大家可以關注 James 老師，最後非常感謝大家的參與，然後也提醒大家下週沒有要開房間，下下週我們會再重新把這個房間開啟，好謝謝 Moderator，謝謝所有的發問的朋友，你們的發問讓我們大家都學到非常多，所以我希望大家能夠多發問， 可以幫到你自己也可以幫到大家，好謝謝，謝謝，然後再補充一下應該我們下一次的房間是在 5 月 5 日 5 月 4 號，所以也非常歡迎大家就是也可以在自己的那個手機或是自己的任何行事例或 calendar 上面稍微記一下，下一次我們就是 5 月 5 月 4 號的時候，大家再見了，5 月 4 號晚上的 10 點鐘， 每期時間是早上的 7 點鐘，謝謝

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