【外界都是噪音，市場波動是祝福：從資產配置與人生選擇看清投資本質】2025年7月12日

大家好，今天是 2025 年 7 月 12 號，這裡是 CLEC 投資理財頻道，我是 James。我們每個禮拜六都會在這邊跟大家分享跟討論投資理財的知識。一樣就是，大家可能要多 follow，除了我們 YouTube、Clubhouse 之外，可能 Facebook 可能也去 follow 一下，因為如果我們 YouTube 的平臺有意外的話，可能你至少在 Clubhouse 跟 Facebook 可以找得到我們的公告，可能在另外創一個副頻道吧。所以我們在這裡就先說到這裡，這個沒有什麼原因，就是以防萬一嘛。所以誰知道，那就這樣子。 市場震盪跟所有的局勢都沒關係，現在漲多了，稍微盤整一下，過一段時間很快可能又要創新高了。所以投資不要等待，投資不要等待，也不要受市場什麼國際局勢什麼一些妖魔鬼怪的言論。投資 40 年來所有的資訊都是妖魔鬼怪，40 年來任何資訊都沒有用，所以你們也不要去參考什麼資訊了，買進持有達成不賣就是最佳的投資策略，一貫如此，沒有什麼高深的學問，就是買進持有達成不賣。當然有高深的學問，也不是我們學的來的。所以知不知就好了，知不知免責宣告。 我們的頻道都是以教育為目的，就是內容僅供教育參考，沒有盈利行為。所以如果有人打著盈利或者是要跟你說：「我是 James，那你有什麼你的資產你的 1%給我教你怎麼投」資那都是詐騙，因為自己在市場上賺錢都賺不完的，還需要去收什麼會費？管理費都不用，那小錢，所以我不是專業的投資顧問，也不是專業的稅務人員，所以沒有什麼好。 你們還是要自己研究，自己投資，自己決定，自己負責。市場最嚴重可能可以跌 10 年，你們知道，要跌 10 年可以跌掉 85%，所以這個風險你們一定要大家要理解了。你進市場，市場如果不理解這個風險，那那就是貿然進入了市場。我想我這個這個很多配局，我就不講了，浪費時間。 我可能每個月的第一個禮拜，我才把它重新講一遍，不然以後就不講了，就前面幾張講一下。重要的這個風險預告講一下，我就不再講了。我們直接跳到第 16 頁，第 16 頁直接就跳到講義的內容。那每個月我再重新把前面一個月講一次就夠了，一個月講一次就夠了。那這裡有一個人留言，就是 James，你是對的，我們不是神，無法預測將來。 好好生活，感受生命的效用，感受生命的喜悅才是重要的。社會輿論、財經、政治、市場波動、起伏都跟我們沒關係。影音節目固然值得關注，但過一陣子之後議題又不在了，不如享受當下的寧靜與自己的心在一起。其實這個投資，一年就花五分鐘、十分鐘就結束了。 事情除非你把它當做一種娛樂，除非你把它當做一種娛樂，或者是說是一種社交的，就是說因為我要跟人家能夠談投資，人家都在談這個，這麼這麼厲害的操作，我也想跟他聊一聊那那，就是這個叫做 Social，那那可以去做，可是你不要用自己的錢去做，你可以用 Social，是的。 所以外界都是噪音，我們要花的時間，應該在至少我了，當然我不能說投資操作，或者是什麼，沒有什麼樂趣很刺激了。可是你是單身嗎，還是什麼，為什麼你沒有家人嗎，你不需要陪他們嗎？那你不要，不需要陪父母嗎？你不需要，不需要陪子女嗎？你不需要陪妻子嗎？你就天天在那邊，天天盯著螢幕，老了就會有黃斑部病變了，我跟你講，不要盯著螢幕。 所以社會輿論，財經，政治，市場波動起伏，都跟我們沒有關係了，所以我們長線投資者，非常舒服，什麼都不用做。所以這是我們的方式了，那可是未必適合大家嘛。掛麵洋蔥面可能不是大家喜歡的嗎？大家喜歡吃嗎？大家喜歡加一點辣油，這個更辣一點，麻辣的那可能就不是我們這裡的口味。好，往下一頁。所以單比買進，從期望值來說就是最好的。 所以你看，市場創新高，創新高的那過去 200 年任何時間買都賺錢嘛。所以，但通常除了是上個禮拜，上禮拜可能以可能有一天你可能買了虧錢，除了那一天買虧錢的，其他的應該沒有人虧錢才對。所以通常能夠 all in 的人，在市場上應該都是有點經驗的了。 那如果還會來問我說老師我要怎麼買進的，那通常都是新手了，新手那原則上我都不會叫他 all in 了，就不會叫他立即馬上，因為做不到，如果做到了那個第二天或者下個月下跌，他就他就來找我，就會來找我。所以就像就像這個，就像那個，你們吃牛肉麵加多辣辣椒，要加多辣，你不會寫 email 來問我嘛，對不對？ 你不會說老師，我現在正在吃牛肉麵，那我應該加多少辣椒呢，對不對？你們不會來問我嗎？你們來問我啊。可是為什麼投資，你們要問我說老師，我的資產配置要怎麼做？你你問我你的資產配置要怎麼做，就好像你問我你的牛肉麵要多加多少辣椒是一樣的，因為我也不知道啊。那我就會讓你從清燉的開始。 那什麼叫清燉，可能就五成進去，五成流現金啊，這就清燉牛肉麵了，對不對？辣椒你慢慢加啊，你慢慢加就變成六成，四成，三成，七成，三成。所以我只會給你，我只會給你清燉牛肉麵了，哦五十五十啊，哦就這樣子。那辣椒不會幫你加。 所以你如果來問我投資資產配置的人，通常啊，最多就是七三了，七三筆更感激金額，通常我不太會加啊，不建議現在我都這樣原則上。 大部分資金剛要進場，有大筆的資金要進場，原則上我也會叫你三分之一了，因為你既然會來問我，代表我們影片你也不太懂啊，你又是新手，所以我就會叫你三分之一，就市價買進，三分之一就分批買進，那另外三分之一流現金，那這樣就七三筆。當然有原則，就有例外，哦就是例外就是什麼，那就是你自己瞭解你自己啊，那就不用來問我，用自己的方法。 無論如何買進，重點是你怎麼買都可以啊，怎麼買都可以，不要賣。好了，不要賣就好了，長期，長期，多長，一輩子，世世代代，不賣了更好。如果不理解這個，那就走錯房間了，就走錯房間了，市場就一再證明，市場永遠會創新高，下跌只是短暫的，下跌永遠是短暫的。 你堅持，克服人性，堅持，堅持是克服人性的重點，所以你只能堅持，沒辦法，不管你是什麼樣資產配置，如果市場下跌，你要忍過去，你要忍過去，你不能不能那個跳傘跳下去啊，你很害怕，就把那個傘的繩子剪斷，那不行了，所以你要忍過去，忍耐是必要的，心理素質就在投資上，一定是這樣，信仰就能夠達到投資最高境界，所以你看，堅定，忍耐，信仰， 這個是必經過程，當你買進股票之後，你接下來，接下來只能做這三件事，就是堅定，忍耐，信仰，要達到投資最高境界，要用適合自己的資產配置，才能堅持住，才忍受得住，才能夠見到陽光，才能見到天堂，什麼天堂，就是富有的人生，往下一頁，最不好的是買入之後撤出，賣出永遠是錯，這兩天也有人寫給我說，老師，4 月的下跌， 我覺得我槓桿基金跌好多，現在都沒有回來，我的 TQQQ 還沒回到我 94 塊的買進價，我應該把 TQQQ 賣掉，等他回到原點的時 候也回到我的成本價，我就應該要賣掉，我不要再吃這個。 就是好像說吃到辣椒很辣，就來跟我講說：「老師，這個辣椒太辣，太辣了，我沒辦法。」說我是不是要換？哎呀，這個還要問我，那就換吧，對不對？你就吃不下去，你就就換回清燉牛肉麵就好了。就全部給他換，一半現金，一半 QQQ。那這樣就不會辣到你。所以這個你們吃麵加多少辣椒不會來問我，那你投資豬腸組合來問我。 其實我也不知道你能吃多辣，所以我的建議，我只能建議你五十五十吧。那你如果受不了，我就會叫你，那全部整碗整碗倒掉，重新再叫一碗吧。所以任何買進都是正確的，任何賣出都是錯誤。怎麼買不是重點啊，打死不賣才是投資致富之道。這個每個禮拜都在講這個，可是還是有人就是說沒辦法抓到這個這個精髓。 你如果抓到這個精髓，其他的你應該我在講什麼，應該都聽得懂才對。現金是市場震，現金與市場震盪是資產的增壓器。我給你們講個例子，就是說我們以前在做電子電路的時候，我們要從 5 伏升壓到 24 伏，那我們要個震盪器，把那個電壓 5 伏推進去，再再下來，再再 15 伏，再推一次，再變 10 伏，再推一次變 15 伏，再推。 所以那個市場的波動是一定要的，市場的波動就是我們增壓器的震盪器。那現金就像就像電流，所以你有震盪，還有電流進去，每震盪一次，電流再加進去，那電壓就會增加，電流會增加，就這樣一直上去，一直上去就可以把把資產 push 上去，所以為什麼要有現金？就是因為市場會震盪。那你如果有市場震盪，加上現金，你就會把資產一直 push 上去。 這個，這個是一種概念。所以現金跟市場震盪，這是兩個相輔相成的，沒關係。懂就懂，不懂就不懂，也無所謂了，就是要留現金，就是這樣子。那那為什麼要留現金呢？因為現金就是市場跌 10 年，或者市場跌到零，你都沒事。這種資產配置才是穩健的。我跟大家講百分之百的 QQQ 是脆弱的。什麼叫做脆弱的？ 你這種資產配置脆弱，就是市場波動，市場歸零，你的整個資產就歸零了。那這種資產配置就是經不起市場的考驗，那就是脆弱的。可是假設你同樣是 Beta 一點的，可是你有現金 30%，市場跌到零，你還有 30%的現金。那這個叫做反脆弱，懂嗎？所以我們資產配置要做到的就是一種反脆弱。我們人生任何事情都要反脆弱，不是只有投資。 就是說你不能讓環境打倒你。如果會讓環境打倒的話，那就是脆弱的。所以為什麼我們需要我們呃有時候人生有逆境就可以反脆弱。那你如果人生都很順境的時候，那就是脆弱的，因為只要環境一變動，你就死掉了。所以溫室的花朵這容易不容易養活，就是這樣子。那野花就容易滿山遍野，就是那就是野花，就是反脆弱。那溫室的花朵就是脆弱的。 舉個例子，你你是一個勞工，你受僱於人，這是脆弱的。人家把你 lay off 就 lay off 了。 可是假設你一個 Uber 的司機哦，那你只要你開車就有錢賺了，那就是反脆弱，所以不是說職業的高低哦，你像你你有些人就是這個這個，你再你你再好的這個工程師，現在你看這個軟體工程師都失業了，因為 AI 一來，軟體工程師都失業，我看到一兩個人這個在 Google 還什麼跟我講，他九成的軟體都是 AI 寫的，他現在自己都不寫了， 他軟體工程師已經九成軟體都自己不寫了，都是 AI 幫他寫的，我舉個例子，我女兒她用 AI 幫她寫程式，幫她做這個 Graphic 的這個 design，不是不是 design，他就是幫他做 Graphic 的這個這個，叫做這個叫做放大縮小，比如說你他就要裁切，那以前要手動啊，用軟體去他他現在就寫一個程式，他就就可以完成那個工作， 那你知道他從來也沒寫過 Program，他就是叫 AI 幫他寫寫了個 Program 之後，他也不知道這個 Program 怎麼 run，那問 AIAI 就叫他你要把這個檔案 copy 到哪裡啊，那個檔案竟然他就做完了，你看他不是 engineeringSoftware engineer，他就做完一個 Software engineer 做的事， 那你覺得現在 Software engineer 還有 job 嗎？ 所以你如果沒有個專業，比如說你是個會計師，你不會寫程式沒關係，你就叫 AI 幫你寫一個程式寫完程式還不會 run，那你就叫 AI，這個怎麼 run，他就幫你教你怎麼 run 啊。 就你會計就可以寫一個軟體，就 AI 幫客戶做一件什麼小事情，然後就慢慢把就一直多的，不用 engineer 了，不用 Software engineer，每個人都寫，所以變成專業是各行各業的專業，比寫程式重要了。你寫程式的人還不懂的 Accounting，你寫程式的人還不懂的 Design，Graphic Design。 可是 Graphic Design，Accounting 的人，還有 Construction 的人，還有其他的專業人士，他們不用寫，不用寫軟體，他就可以寫程式了。這是世界已經改變了，要注意好我。所以之前兩三年前，我就說 AI 來了，AI 在我門口了，大家都有知道的人就會得到好處了。 好，再往下一頁，有時候很多人在擔心一種一些風險，是不存在的，比如說有風險，我都覺得那種風險都比被隕石擊中的風險還低，所以不應該擔心了。我們人生，我講一件事情，我們人生要快樂，怎麼快樂，你就不要憂愁，就快樂。那怎麼叫不要憂愁，我跟你講，我問大家一件事情，明天就生命的終點了，你想一下，你明天就是生命的終點，你會含笑而走嗎？ 你會無所謂了，我就明天走也沒事，你能講這句話嗎？OK，要想這件事情，就是說我們死而無憾。什麼叫死而無憾，就是明天連死我都不怕，明天最後。一天我都不擔心，我不怕，我很好，就算明天是我最後一天，我一點都不後悔，也沒有遺憾，那這個就快樂了，這就快樂了。所以連死，連生命的終點，我們都不擔心、不怕了，那有什麼好怕的呢？ 我跟你講，連死都不怕，連鬼都怕了。所以大家要知道，沒有什麼好憂傷的，沒有什麼好擔憂的，快樂是人權。你，你如果說我還有遺憾，那你現在就要趕快把那個有遺憾的東西去把它彌補掉。 如果你還有遺憾，所以每天我現在可以感受到，那個 Steve Jobs 之前說，我每天早上對著鏡子，就我如果剩最後三天，我現在要做什麼，我可以感受他在為什麼講這句話，不是說他真的剩三天，是說他就算明天後天走了，他有沒有遺憾？如果沒有遺憾的話，你有什麼好擔心的？我們人從一出生就是往死亡前進了，不是嗎？ 每天都比離死亡多近一天了，那所以不要怕，沒什麼好怕的，無所謂都可以，沒關係，沒什麼好怕的。OK，如果有遺憾，現在趕緊做，而不是去留遺憾。所以不要讓明天有遺憾，這比擔心還好，沒什麼好擔心的。如果沒有遺憾，那就明天離開人間，也就很快樂，對不對？所以我們的，我們的一生的這個，我們就完成了。 嘛、finish 好啦、我常常講、人的一生的價值怎麼 define、不是因為你你壽命很長、不是一個專家說他是 40 年的專家、我說你是同樣一件事做 40 年、那叫 40 年的專家、不是這樣、那就沒有意思嘛、你同樣一件事情做 40 年、那你說你是專家、做了 40 年、那退休、那你這 40 年其實是隻過了一年、除了第一年是學之後、 就 40 年做同樣一件事、之後同樣一件事、那就不是叫專家啊、那個這樣子、人生就是一個平坦的、沒有什麼面積、我們的除了時間軸之外、還有一個就是有一個縱軸、那這個縱軸要越高越好、那你時間就很短、那一個 spike 很高、就是好像煙花一樣、這樣子能量也是蠻強的、所以人生的價值不在於長短、而是在於這個亮度哦、亮度、 所以不要擔心沒什麼好擔心的、快樂是人權、所以天天都快樂就好了、活在快樂的思維中、這個是我跟大家講、因為很多人寫信給我、我就發現大家都很擔心、很多東西是不存在的、所以不要擔心、不要擔心、就是把事情都安排好、還好了就沒事了、沒事、有些事情是你沒辦法安排的、然後就是就是這個什麼撞地球那一撞、那你能幹嘛、你擔心那個沒有用啊、 對不對、擔心的沒有用、所以那個無法解決的事、要不要擔心、那如果可以解決的事、就趕快去把它解決掉就好了、那就沒事了、就事情都解決了、就沒事、所以我我常常天天每天早上起來說、哇怎麼都舒服啊、沒事都沒事、OK 我們往下一頁，這裡有一個人對 TQQQ 什麼磨損啊？ 怎麼 QAQ 都創新高了，TQQQ 還沒創新高了，什麼這個就是個計算，就是 QAQQ 連跌 45 天，每天都跌 1%，那之後還是漲 46%。 跌 45 天，每天都漲 1%，那你就看下面公式，從 519.53 一直跌，跌跌跌跌跌，之後每天跌 1%，所以每天乘 0.99，乘 45 次，在乘上每天漲 1%，就乘 1.01，乘 46 次，最後跌 45 天漲 46 天，就創新高了，就是 522.369，就創新高了。 可是 TQQ 不是啊，TQQ 每天跌 3%，跌 45 天之後，再開始漲 46 天，那它的公式就是 0.97 乘 45 次，再乘上 1.03 乘 46 次，結果從 80.7 塊漲到 79.8，還沒創新高。這就是槓桿基金的特性嘛。 所以很多人最近都在問老師，槓桿基金，我的槓桿基金都沒創新高，TQQ 都創新高了，我槓桿基金都沒創新高，那我是不要投槓桿基金了，那我就說你趕快把槓桿基金賣掉吧，你就回到 TQQ 跟現金就好了，因為你不適合，你講白點，如果連這一點都不懂，那應該連投資都不太適合了，這個是這個基本的東西嘛。 如果下跌會慌張的人，就不應該投資啊，下跌會慌張的人不應該投資啊，虧損會慌張的人也不應該投資啊，這個本來就是要進來投資之前就要理解，短期就是會有虧損的，如果不理解短期會有虧損的，你跑進來，你就是小白兔，對不對？那所以一定要理解這件事情，如果不適合那就不要做啊，就沒有一定要投資的，不投資也無所謂啊，對不對？ 何必折磨自己了哦？所以投資是一個快樂的事，如果你覺得投資是一個痛苦的事，那就不要進來，因為快樂是人權。那如果來找了找痛苦，何必呢？沒錢還可以快樂，沒關係的。那你折磨自己有什麼意思？沒有意思。 所以投資不見得適合所有的人，那你要在投資裡面找到快樂，就是說你的，你就一個一年花五分鐘，那你就資產一直漲，漲漲漲漲啊，讓你很快樂的過去啊，或者是有錢花，想花就花，對不對？你要做什麼事，從來對錢一點，從來不會考慮到錢啊，就是這樣子，就對了，這就對了，我們往下。所以為何槓桿基金部位不可以太大？ 因為市場跌很久很深的時候，你的資產要很久才能恢復，所以你說單筆一大筆，你不能。所以很多人就很奇怪，就是老師，我這個三層 TQQQ，七層這個現金，你做做看好了，等到你三層都歸零了，你七層的現金，你一直加進去，最後也都歸零了，因為你一直要加倉，因為你不知道市場有多深啊，對不對？ 那你市場跌多久了，你要開始加倉，如果市場跌了你不加倉的話，你的 TQQQ 是回不來的。那你說加倉的話，你就有人性的靈魂考驗哦，對不對？你跌 20%，加他，繼續再跌 20%，你再加，再跌 20%，你再加，再跌 20%，我剛才說跌 4 次 20%，跌 5 次的 2，0%，你跌到第三次，你資金都都買完了之後，他再給你腰斬，那你就回不來了，對不對？ 所以大筆之間不可以全部投資在槓桿基金部分，可以嗎？那你如果定期定額買，可以啦，就有我說，你如果每個月薪水去買買買，或是零錢買買買，個 30 年沒問題啊，沒問題哦。 如果退休的人槓桿基金太高，你碰到風險，可能你可能要回去上班了，就是你槓桿基金部位太高了，那還在上班的，你如果槓桿基金全部都是槓桿基金，泡沫一來，你可能退休就要延期 10 年，或者是一輩子沒法退休。 所以不可以不謹慎，瞭解這樣槓桿基金的風險，就要去考慮，能不能承受這種風險，不是說槓桿基金不好，槓桿基金是非常好，我一直在用槓桿基金啊，可是你要懂得怎麼樣調配啊，資產配置未必一定要槓桿基金啊，可是你有槓桿基金就可以反脆弱，就是說市場歸零，你都沒事的，那這個叫做反脆弱，就是大家想到的是要懂啊，不懂要去思考，不懂要去思考， 那我們今天的分享就先到這裡，那新來的朋友就看你 0451，那最後講義的最後有我的 email，或者在 YouTube 留言，或在這邊 clubhouse 來問我都可以，我在我每個禮拜，你們都可以找到我，每天都可以找到我，因為你的留言，我必定在 24 小時內會回你，email 也是，如果 24 小時沒回你的話，代表我可能沒看到， 或是你的 email 會被放到什麼垃圾郵箱去的，你可能要再發一個一次，或者是在 YouTube 留言，YouTube 留言應該都不再會被丟到垃圾郵箱吧，那我就看到那，我沒看到你的 email，那可能要怎麼樣？ 我應該 24 小時我沒有 response 你的話，那代表你的訊息我沒收到，我有 email 你，隨時可以找得到。好，我們今天就這樣，很快講完了，很快也是 30 分鐘了，所以前面的我就不再那個重複了。那我們就開放問來分享問答了。第一個是 Line 先生，你可以開麥，右下角的麥克風，你可以點一下看一下，你可以講話，你懂開麥嗎？ 麥克風如果好，那我們可以嗎？老師你好，你好，大聲一點，你有點小聲。老師你好，你好，我是剛剛進來的學員，所以我還是在努力，你聽老師講課，暫時沒有什麼要分享，謝謝。好，謝謝你。那 Bruce 來問你，你好，我就是上上星期第一次進來的新同學，是老同學，我知道。 那老師說這個，他老師回信的速度很快，那個我深深覺得很感恩，因為都是對這個 App 不會操作還有什麼老師都很快的幫我解決了。那第一次進黃天以後，我就帶我師師諸佛去晚去度假了，有一些時差的問題，所以我有聽老師上個禮拜的進黃天聽一下，但是就沒有舉手發言，那出去玩這段時間就是也沒什麼環了。 小孩，我就一直用聽的，不是看 YouTube 的，那也感謝你了。glad to see you，謝謝，今天也好。那到這兒，很多老師都有在找我，什麼事？我想多點贊給你們，我整個心裡很感動。但是，我想先跟大家講一下，就是我們正在做一個課，你自己去，也不是很具體的，你自己專心，都不想要做的，所以我們就想做一個課。 那我們玩一個小時，先給大家介紹過一下，我們要找一個陰陽，就想大家認識。看我自己很感動，我們也要 Patient，感謝大家，謝謝，謝謝。但是，我想表達意見，交流也是一種學習。 那我想分享一下我過去做股票的一些經驗，然後後來怎麼慢慢的就是說賠了兩次錢以後，這一次我是幾年前，就是 COVID-19 那個時候，我還是在做不動產，那後來覺得不動產也是越來越不好賺了，雖然還可以賺，也是不好賺了。 那我就也是漸漸又投入到股市，那很多的那個都是網紅，還是老師也好，反正他們有一些書單，我都會去買書來看，像靜老師也有一些書單。那我看了以後，有時候就會收一點簡單的筆記，把它濃縮成很簡單的。 那手機有那個鬧鐘的功能，那我都會在早上的 8 點 50 分的時候，鬧鐘一響，那裡面有一些提示，那我就把我看書看下來的一些應得用很簡單的文字，就是我寫了幾個字，就是投資，你要有本錢，你要有投資哲學，要有記憶力，要有耐心，那最後要有運氣，因為有時候買進去，那股市連續跌了三四年，有的買了以後就開始漲，這個不是運氣，我們也沒有沒有辦法說明天投資以後，明天會發生什麼事。 那聽到靜老師的這個，我看了一些影片以後，我就又把老師說的那個聽到，知道、了解、相信，我又把它寫下來。所以我現在每天開盤、收盤，就是會重複這幾個字：要本錢，要有投資哲學，要記憶，要耐心，要運氣。那靜老師的，聽到、知道、了解，要相信，相信以後要執行，那執行要堅信。 那兩個以前的這種文字，跟跟老師的文字裡面，有一個重複的地方，就是都強調要有耐心。那這個讓我講到皮爾蓋茲，有一次問巴菲特說：「你的投資為什麼會這麼沉默呢？」那巴菲特就分享他的投資哲學，然後皮爾蓋茲說：「這樣很簡單啊，為什麼別人都做不到？」然後巴菲特他的答案是說：「因為大家都不習慣，或是不喜歡慢慢的致富。」那其實慢才是快。 以我所瞭解，靜老師的投資哲學，靜老師的投資哲學，他也是看十年，看十五年，二十年，甚至四十年，甚至看到一百年，你就有好幾十億、幾百億的錢。那投資的長度是這麼的長。那事實上，我也覺得這個時間的煎熬，是大家投資股市裡面，除非真的是你一筆買進以後，就關閉，就不要去管股價。 如果你還有在看新聞，不要說是開這個 APP 去看股價，你有在看新聞，新聞都會報導說今天漲了多少，今天跌了多少，心情都會跟著起伏的。但是就我的個人的情形，我是覺得，以前做個股的時候，是人家說買股票是徒弟，賣股票才是師傅，那我綜合看書的結論，他是說你賣股票，你不能看價格在賣。賣股票有幾個原則，我大概講起來的，有就三四個原則。 第一個就是說，你買進的理由消失了，你就把它賣掉。第二個就是說，你買入的股票已經達到你的目標價了，你買 100 塊，你預計它漲到 120，你就要賣掉，就是要嚴格的執行紀律。120 到了，你不管它還不會會不會漲，你就是賣掉。 那第三個就是你買入的這家公司呢，遇到不可逆的這種情形，它譬如說它有轉型的問題，就是它的前景你看不到的，你就把它賣掉。那第四種就是我現在在做的，我發覺我有更好的選擇，老師介紹的 QQQ，我把它轉到 QQQ。 那不管說我手上還有一些股票，它就是沒有前面三種的情形，而且它配息也很穩定，還有長期投資，還有一些資本利得，但是比較起來就是好像 QQQ 又更好。那我現在在做的就是把它清掉。那還有一點，對於心理的素質，心理對股票漲點，我個人的感想是，我只要我還要買的股票，我的我的金額過多，我已經等股票崩盤一年了，就等不到啊，等不到。 所以股票崩盤我都不怕啊，因為我就在等它崩盤。相信它那是當時的那個川普投顧，在臺灣股市來講，兩天的跌停盤，然後漲停盤，那是沒有見過的。但是問題就是說，我現在可運動的資金，跟我準備把我三間的房子賣掉，那現在也都還沒賣掉。 那可預期的資金就是我可能預期我 6 到 8 個月吧，我預計，因為臺灣現在整個政府打房不動產那個交易萎縮的很厲害，那我也不是說很缺，所以也沒有準備跳樓大拍賣。那我在不動產行業已經三四十年了，那不動產怎麼去操作，怎麼賺錢，我想是如果可以的話，我很怕靜雯老師誤會我是來踢館的，因為靜雯老師是很不贊成，很不贊成大家買房子的。 但是我上次的分享也說，房子其實也是一種金融產品，很不贊成很多人的觀念也是錯誤的，比如說現在的掃紙化，掃紙化跟房子漲價有什麼關係？房子不是人買的，很多人不知道，房子不是人買的，房子不是人買的是誰買的？我正確的答案是，房子是錢買的，不是人買的。你人到預售中心去，你沒有帶錢，他理你。 所以房子是錢買的，當錢錢太多，錢太多不是跑到股市，就是跑到債市，不實不然就跑到黃市。那錢誰長了，船就高水轉船高，那你如果在對的時機點進去，你就可以賺到錢。不好意思打岔一下，Bruce，因為我們那個 Moderator 今天沒有當班，那我們其實有歸類的，一個人的時間大概稍微要控制一下。OK OK OK，我只是分享。 那我最後有一個問題，想請求 Jim 老師幫忙，因為我去亂點，有去點到，我很想取得你的那個九個狀況的情形，個人狀況。那我有去點，有下載下來，那可能是我沒有電腦，我用手機，可是下來的他整個文字跟數字疊在一起，那是我個人的狀況，還是說要怎麼？是不是可以請 Jim 老師再貼一個連結，我去下。 載那個狀況一、狀況二、狀況三的情況，我想了解這部分，好以上，謝謝大家。 這個可能是你手機的問題，因為我用 iPhone 的手機沒有這個問題，這個可能要你用電腦，你有沒有電腦，或者是有沒有家裡的小朋友、年輕人幫你看一下，因為我們連結就是那個，大家我點進去應該都沒有什麼問題，我用我的 iPhone 手機也沒問題，所以這個可能你個人的手機有問題，你找人家幫你一下。 那對，謝謝你講講那麼多，那我再講一個事情，就是說只要你可以不賣的，只要能夠長期的，那就是投資了。 所以你房子可以買的放 100 年，那也是投資，你債券買 30 年，買完到期再買 30 年，那也是投資，那股票當然世世代代都不賣也是投資，所以只要不賣，應該就是比較接近投資瞭。 如果會需要賣的，那就蠻辛苦的，所以我常常講，這個會買的孫子會賣的是爸爸，不賣的才是神仙。 所以不賣的我們永遠不賣，那就看個人，那你說我房子也可以永遠不賣，那就看回報率。 接下來就是看回報率，那資本主義裡面就很清楚，不動產、原物料都是資本主義的 material 的原料的原料，那你原料不 可能太貴，你原料再怎麼賺，也賺不過最後資本主義的最終產品。什麼叫最終產品？就是那個指數基金公司的最後的回報，就是原料你除了都是原料了。 所以我們一個產業的產業鏈裡面，我們投資的 QAQ，就是最終獲利最大的，之後前面的其他的什麼鋼鐵、鋁什麼 IC 製造，這個組裝，臺灣的所有，臺灣的都是在火車的尾端了，都不是就是價值鏈的前端。 因為你的獲利不可能超過蘋果了，你的房，因為房地產也是企業的成本，那你成本不可能高過企業的獲利，你的原料的東西，勞工不可能賺贏老闆的啦，那你幫蘋果代工不可能賺贏蘋果的啦，對不對？你做奴隸的怎麼可以賺贏地主呢？不可能嘛。所以你的房地產也是，也是整個資本主義裡面的一個原料而已啊。所以原料不可能賺超過資本主義的領頭一樣。 那不是說他不能投資，就好像說不能說臺積電不能投資，可以投資啊，可是總回報率來說，絕對贏不過前面美國的 Mega7，這不可能的事情，如果是的話，那天地就顛倒了嘛。所以我只是這樣回答布魯斯，謝謝你。 我最後一分鐘再跟老師交流一下那個房地產的投資，我有看到老師在好幾集裡面談到它的報酬只有 7%，那是我的資料是臺灣的這個不動產的報酬率是 4% 多而已，沒有到 7% 了。 那它為什麼有時候會比股票，甚至比蘋果，或者說巴菲特的股票好賺，是因為它開了五倍槓桿嘛，甚至於臺灣有的預售物、你只要一成嘛，那一千萬，你只要一百萬啊，那一千萬只要漲一成，漲到一千一百萬，你就賺一倍了啊。像我這一波三四年，我這一波都是這樣操作的，所以這個，如果再延伸的話，是怕沒有時間啦。 我有機會的話，如果人數比較少，我再來。如果可以的話啦，因為我們主要還是講股票嘛。那另外有一點，是我看有很多的網友在這個房間裡面問老師說啊，這個地緣風險怎麼辦。 事實上，我除了做不動產以外，我家是開營樓的，那我是建立我們周圍的親戚朋友，如果你的資產達到一定的程度啦，比如說你已經有五六千萬的資產，我是建立你可以拿個 3 到 5%出來買房金。那詳細的你去看看那個那個，越南在撤退的時候，越南美金撤退的時候到底什麼才有用，就是只有房金有用。當然這個也是一個可以聊很久的話題啦。 我以上就分享到這裡，謝謝老師。好，謝謝博洛斯，你多看我們的影片會瞭解更多。好，那我們往下一個，就是這個 Natalie W，Natalie，如果你沒有開麥，我們就要往下囉。張東張樂老師，好聽得到嗎？可以請說老師好，我是來自大陸的，今年 6 月份才接觸到您的影片，感覺自己很幸運，在 30 歲的時候就可以遇到老師。 我今天有一個分享和一個問題，我的分享是因為我們在中國嘛，那紙基金老師你推薦的是 513100，但是他的持有費用是在 0.8%，另外一個我自己看到的是加時那紙 ETF159501 他的持有費用是 0.6%目前的規模也是在 70 億左右 159501 每年的費用比 513100 低了 0.2%就意味著如果從長期來看的話持有 30 年的話兩者收益的話就是差距在 6%這是我的分享不會啦我跟你回答不會啦不會啦那個市場非常有效率的你不可能有多餘利潤以後你就會知道慢慢走你就會知道好來下一個問題我的問題是請教一下老師我看到有兩種人說我例如說像我剛剛提到的是我看的東西是我們家的現在的環境不一樣我們現在的環境不一樣對我們是在最大的風險對我們是在最大的風險但是當我們年輕的時候呢我們家的環境也很不同嗎? 結果一度陷入了嚴重虧損差一點就家破人散後來他隻身去海外做實業用了好幾年才把債還清最讓我感慨的是他還把自己的資金交由最信任的親人代管明確頂住了不能做投機投資這位親人不僅拿去炒股把資金虧光還把重要的資產就私自處理掉了最後才跟我父親認錯道歉我父親也選擇了原諒他還帶他一起去重新開始這些事情都讓我意識到投機不是出路踏踏實實做事才是長久之道我大學畢業之後就到國外去幫我家裡經營現在已經差不多快 8 年了我們的生意做得還是算可以的但是非常辛苦一年幾乎不怎麼休息每天就是從早到晚都是工作很多當地的人都會說我們太拼了，但是我父親說，出國就是為了拼搏賺錢的，想享受等以後再說吧。 然後這些年我們在國內外也有一些房產，也積累了一些資金。最讓我痛心的就是家裡幾千萬人民幣的流動資金，現在全部幾乎都躺在銀行裡吃定存，1.5%、1.6%左右。我接觸到老師您的內容之後，就意識到這麼做是我自己已經開始實踐，把一些資金部分都投入了，把部分資金都投入了 QQQ 裡，就是中國的納指，還規劃了後續定存全部都投入市場裡。 但當我嘗試勸說父母不要把錢放在銀行裡，至少配置一些穩健的債券基金時，他們都還是很抗拒的。我媽直接說，基金都會跌的，你親戚以前也虧過。即便我姐是國債基金，她還是堅持不要說銀行最穩。我甚至考慮，我甚至提議考慮處理掉一些低效的房產，她甚至覺得我瘋了，她說我從哪裡看來這些東西的房子就是最安心的資產。 所以我很困惑，面對像我父母這樣經歷坎坷，對風險極度敏感又沒有金融知識的人，我還有必要去繼續做思想工作嗎？畢竟我媽說這些錢以後都是為我留著嘛。我是想早點拿來做這些資產配置。老師你說我是該放棄呢，還是先管好我自己的部分資產就好？我的問題問完了，謝謝。每一個人都有一個叫做金錢心理學，就是說對投資金錢的概念，每個人都不一樣。 為什麼不一樣了？你父母走過這樣的路，我可以理解，為什麼他認為股市投資任何都是都是詐騙，因為他一路走來，就是被詐騙詐光了，所以他覺得他現在做的是唯一不會被詐騙的方式，這可以理解，而且我們可能是錯了，他可能是對了，從他的角度來看，所以不需要改變他。每個人都有自己的命運，那他這一路走來就決定了他這樣的思想，這是沒辦法的。 你把自己照顧好就好了，你這棵大樹不需要他的錢啊，你用你的錢就，你用你的錢就應該會變成一棵大樹啦，為什麼要用父母的錢呢？父母的錢不要想，就是用你的錢去長成大樹。我們現在在臺上的每個人，大家都是用自己的錢啊，沒關係，父母的錢就讓他們去吧，所以不要太揪心了，你就管好自己的錢。你最後變幾億的時候，你父母的幾千萬，你看在眼裡嗎？ 所以不要去想他們怎麼投資的，他們高興就好，他們高興就好，你把你的自己搞成好幾億就可以了，沒關係，父母的就是父母的，他們高興就好，不要讓他們擔心，這樣子比較好。 你變成大樹，他看到了，看會不會改變，那是另外一件事情，因為他就經歷過，你看到你的這種經歷，他就可能會了，那就好，那不會也無所謂了，你會很有錢嘛，所以夠了，我是認為這樣就可以了，謝謝老師。 那個 Grant 高， 如果你要講話 再開麥好了 Washington 德國郎泉瓦神堂老師我就想分享我的感激因為你很多智慧像你剛才回答了上一個同學的問題就是說我們想改別人是很難的一件事情我覺得也是只要我們能做好能幫到別人幫到家人 Eventually 他們改不改改變他們自己的看法做法都無所謂只要我們做好其實他們就是我們也能改變到下一個 generation 我覺得這就是最重要的特別是我們的前輩是很難改變的謝謝我都不會想我父母的錢他們怎麼投資像我父親的錢他們怎麼投資像我父親的錢但是我都不會想我父母的錢畢竟好幾億都虧光了山洞房子也都虧光了, 我也無所謂,因為我以後我就是要賺錢給他們花我的錢自己花不完我賺錢給他們花,他們的錢沒關係的像我都鼓勵我爸爸,你們朋友有要去哪裡玩嗎我要去北疆,趕快去錢我就給你,你要趕快去跟人家玩,就是這樣子,所以我從來沒有想到,我只想我賺錢就是給我父母去花的,給我子女去花的,給我配偶去花的我們賺的錢是已經花不完, 全家族都花不完了管他們怎麼投資他們都不投資也無所謂,反正你是一個大樹嘛,你只要變成一個大樹大樹你不要其他的都是旁枝末節,都不是這麼需要去思考,揪心的事不用好,謝謝 Washen 那 Monica Fan 如果你要開啟麥克風講話,再隨時開啟 Roger 有人開啟麥克風嗎沒有好盧小姐老師都喜歡叫我小姐, 亞盧就好了老師我怎麼覺得你今天的那個你今天的能量很下沉啊我故意的你故意的因為我覺得我的聲音太高亢了,我要把它壓沉一點,那這樣大家聽起來不會太聽起來比較會睡著老師我覺得啊真的太太努力太努力在對我們學員的啦,因為我剛要我想要回應你一開始開局開場的那些就是說很多人都會問你問題啊, 可是我覺得啊我希望我今天現在跟你對應的有些新來的學員可以聽到,我覺得任何一個人啊我覺得不管你今天對老師有任何的要求,我覺得自我負責的那個態度要先做做到你記不記得你這兩天有對新生那個短片有寫說建議他們從 613 嗎對就是然後我不是也回你說,老師為什麼新生年輕人不能從 523,那後來我不是又跟老師有一些對話, 就說嗯確實你先加一點點小辣,然後慢慢的,如果你發現一點點你承受得了,你要加上去或者是你要退回來他的彈性很快,對不對這個要時間啦,要時間啦,因為我都想一開始的人就 55 就好了,50% 50%就好了瞭解,對啊,但是我說的就是說因為我覺得像我,我真的是我覺得啦,我覺得那是自我負責的, 意思就是說我真的是紮紮實實的聽了老師的一年多的課而且是非常非常認真,因為我我一直跟自己講我在跟隨老師,就是很像把我現在學到的東西,當成我的另外一個創業的專案那你做任何的創業除了事前的準備,資金的準備你當然要時間啊,怎麼可能馬上聽到老師的,然後去做調整以後, 就要馬上看到成效那這樣你不會壓力很大嗎你要面對那麼多學員你不會壓力很大不會啊,因為因為學員有些還是要自己學啦,所以我比如說來這邊問問題的很多人,很多事情,我不會不會去講講太多了,因為以前我會了,那現在不會了,因為我們這裡又不是在上課要上課的話,就去就去聽影片嘛,那我在這邊長篇大論,為了一個主題去給他講不完講不完, 我們只要點到就好所以老師你今天的那個語氣是你說你要自己控制的,我還以為說你被太多的學員就是一直影響,然後一直問問題,那就還好我從來不會受人,我這個是很無情的人我是老師有講過老師有講過都是靠自己的對對對,我就說我自己跟老師的這種感覺,老師我分享一下,我覺得說真的你把它想成,你不管做什麼事,你要賺錢那就是要時間啊, 怎麼可能馬上就馬上看到成效,所以我都會跟自己講,所以老師那時候不是也跟你講說我基本上一定要自己讓了三四年,有一箇中短期的一個效果, 我才會覺得很有信心想要去如果像有些女生啊像有些有些女學員他們也也會來跟我聊天啊然後我就覺得那個是我對我自己基本的一個一個要求啦那至於老師帶給我的是什麼因為因為其實我之前分享過我有一個基本的一個就是不管你要投資,你要創業, 你本來就會有一個基礎的一個資本的一個那個金額嘛對吧所以我轉成老師的這個方式以後啊我真的就覺得我的心很安定非常非常安定然後對未來很有信心所以不管市場怎麼在那邊上上下下我都會覺得反正那只是短期的啊為什麼那麼的在意對然後而且我也發現啊這一波我比較有藏在 club 裡面我發現哇原來其實很多人認識老師非常久就是很多學長姐可是就像老師有時候也提到真的不是每個人是真的都會完全照老師的方式去配置可是我真的是完全都照老師的方式除了我上次有跟老師聊的就說因為我的年紀我有另外弄一個部分的錢是讓我這 10 年會過得比較舒適一點的可是我大部分整個大方向都是跟隨老師的所以剛剛那個那個什麼樂那個小男生啊我覺得啦你用你的四年五年你自己跟老師然後紮紮實實的做出你的成績以後其實你的父母看到他們就就會接受你現在那麼六月才認識老師你要跟他他們講他們會覺得對啊他們他們不太可能會接受的啦要一段時間對所以老師沒有低沉就好了我本來說你今天很新鮮我心情太好了才會這麼低沉我就是我講一個笑話就是有一個學員就送一個梗圖給我了他就說我忘記實際的內容大概是說比如說我們不要跟不要跟豬打架我們不要跟豬打架不然不知道誰是豬結果另外一個聽的人都說我不同意那大家就說哦對你是對的聽得懂笑話嗎我說不要跟人家爭辯另外一個人都說我不同意那你就說那你是對的所以因為有些東西他在一個洞穴裡面你一直跟他講講不通的啦他自己爬出來那才有辦法你救不了他救不了他那他要去學你你從洞穴爬出來了那你之後看到這個藍天白雲青山綠水結果回去洞穴跟那洞穴人講說外面是藍天白雲青山綠水他們不相信他們不相信那你跟他爭辯沒有用因為他自己爬不出來的話你在裡面在一個黑暗的洞穴跟他們講藍天白雲青山綠水講不過的他們要自己爬出來所以這個事情就就沒什麼好說的就是每個人要自己去修煉這是這樣所以對啊其實我們比較早認識老師的我們然後有比我們更早的嗎就像我就好羨慕那個五年前就認識老師的可是我覺得羨慕歸羨慕啦反正我就覺得我什麼時候認識 老師， 我就紮紮實實的去把自己的，就是學習呀，然後把自己的一個節奏做好，然後就覺得，我就，我就老師，你你也知道，我現在就是完全放放飛了嘛，對吧？ 可是基本的那個生活，然後還像像老師講的就是開心啊，如果你做了做做了這所有的一切，難道不就是為了你要過得更幸福，過得更快樂嗎？對啊，對，好來，我們往下，那個開心，開心嗎？ 好久沒看到你了，你好，老師，你好，嗯，老師，你好，大家好，嗯，大聲一點，剛剛來一位，哎呀，今天那個什麼，劉小姐說，你今天生日，有點低沉，哦，你也學我低沉一點是嗎？ 哦，好，是溫馨擺地姿態，我呢是從醫院打起來哦，出院了，那個今天我特別想分享，因為嗯，剛剛好一點可以說話瞭，然後呢，早上做了一個禱告，我不是嚴格成義以上的教徒，但是我是基督教家庭長大的，所以有這個習慣，做的是一個感恩的禱告，今天我第一要分享的就是我們無時無刻都有機會感恩，但是感恩不是放在嘴上，有機會就想想， 我我在這一個環境，我能為我見到的幫助過你的人做些什麼，結果我就想到老師，儘管我是一個很差的學員，我是一個打醬油鴿蛋炸五怎麼講的那個，完全是野生的，不是幻養的這樣的類型的，因為我沒有時間堅持聽課，但是也多少吸取了一些老師教課的一些精髓，作用的道理，我就在想，哎呀，這些醫務人員，因為我是在醫院環境長大的， 家裡都是醫務工作者，他們好辛苦，有的人打兩份三份工，那我抽空正好有個時間，我就跟一個 genitor 飛舟過來，跟他聊了幾句，結果他正好有這個有這個需求，我就跟他坐下來，我說你不要聽我的，你現在聽 CNBC 或者這邊也拍那個，我幫你 AI 查一下，我說你每個月能不能拿出 500 塊錢來，他說他點頭，我說我給你 AI 查一下， 你十年以後你有多少錢，老師，我我要謝謝你給我做這個榜樣，然後呢好玩了，他回去跟他太太講，還有跟其他的同事朋友講那些三十幾歲的女孩子，你看幾個孩子對吧，做護士真的非常辛苦，每天都要對待生死生死啊，他們都願意來跟我聊幾句，我就做這個分享，因為我講不長時間，以後我有機會再跟大家分享， 我就覺得賺錢有 financialsecurity 很重要，但是真的不是唯一，你賺了錢也會失去，你有健康也會失去，所以有好的東西要跟大家分享，人生才完美，賺了錢要花，你看我現在像花錢都花不了，到了醫院來了，我是一個非常喜歡戶外，非常那個，但是並會找到你不知道的老師，退休以後治理對吧，教育這個開課，提高大家對金融的知識， 提高自己的個人的資產能力，我呢，因為照顧我的母親，那個我也早退了，儘管經濟就是個人，把男生也是比較舒適，後來我就想我能做點什麼，後來媽媽走了，我就想，我想做點什麼，然後我很喜歡小孩子，結果我就開始介入這個幼兒教育，就跟小朋友一起學習的東西，教新的東西，但是現在發現他們是一個 superspreader 的一個傳染源， 那我呢又是比較容易得到傳染的，所以我第 3 次要走，要找一片新的天地，你們有什麼想法，有什麼好的建議，歡迎大家提建議。 還有呢，今天我想到現在為止，我跟老師也幾年了，我還沒有跟老師個人這個 email 溝通，透過出院以後，我可能要做這件事，謝謝老師，謝謝大家，好啊，謝謝，開心，開心，第 1 次來分享，我印象很深刻，你來分享，問了一個問題，後來我第 2 個禮拜還特別補充回答你的問題，我知道，我聽你的講話，我就知道你是一個非常聰明理智的人， anyway，那祝你早日康復，那你有什麼問題或任何事情就寫 email 給我好了，好，這個傳播，這個投資理財是一個非常快樂的事，而且也是我們應該要做的事，因為被告知是是必要的，可是我們這個整個社會什麼都講，就是這件事情不講，那是不好的啊，我在搭計程車或者是碰到人，我都會稍微，當然你要察言觀色了，這個人是不是值得去講， 那我分享一個，就是一樣是醫護人員，那我做了一個去就一個 uber，那 uber 司機說，剛好那個一對夫婦下車，你剛好上車，我說哦，那這樣的你生意不錯，他說那個夫婦就一直跟他抱怨，我說抱怨什麼，他說抱怨買房子，他們買了房子剛買三年，那要假的 monthly payment 很多，那他們都不敢生小孩，那太太在醫院那加班加點， 也沒中點費，也沒加班費那先生收入也不敢離職，因為又是責任制，所以加班加點，加加到死也沒有加班費。 那兩個人就為了扛一個房子，結果不敢生小孩。那我說，我都，我當然這個司機，那個夫妻我沒碰到。那我就跟我跟那個司機講一句，我說寧願養一個小孩，也不要養一個房子。寧願養一個兒子，也不要當然不是兒子女兒也可以，就是寧願養一個小孩，也不要養房子。養房子沒有用啊，你兩個都沒有小孩，養個房子最後做那個房子做什麼。 所以寧願養小孩，也不要去做房子，懂嗎？不要養房子，那個租房子就好了嘛，租房子可以住一輩子，有錢哪裡住哪裡好啊，對不對？所以 anyway 不過開心，我理解。那醫療人員，尤其在亞洲，或者是我不知道你在亞洲的醫療醫護人員，真的很很辛苦啦。 那因為我們很多學員也是醫護人員，跟醫生，已經其實蠻多醫生，45 歲、50 歲，跟我講說，老師，我已經要退休，我因為你的投資，我我要退休了，我太累了，太累了。醫生，醫生他們連醫生都覺得做不下去了，做不下去了。anyway 老師，我在紐約，你在紐約好，其實美國的美國的這些醫護人員，應該說更那個一點條件更差。 反正因為我是搞 finance，所以我知道美國人對這個個人的這個方面的經驗是很差的，很差的，他們沒這個概念。還有就是卯，什麼叫啥，卯吃銀，對卯吃銀，但是都是看情況的。我說我不是不好意思，你有需求，我們可以聊，可以那個。 那我要跟他說話的那個人，我看他牙都掉了幾顆了，條件好在美國，你看人其他學院，我教你一個辦法，你只要看人這一口牙好，你就知道他條件好，這是很起碼的一件事情。所以反正我們就是要踐行啦，感恩的東西放在心裡沒用的，要拿出來要踐行。 對我天天都對身邊的人都很感恩，一定要做，不是你對你的配偶啊，對你的子女啊，你要說我愛你啊，你要對你父母親說我愛你啊，要感恩啊，這個很很重要，講講講要講得出來，因為還有機會的時候，OK，好那我們往下。 金買金買錢，蠻可愛的小貓咪，來你快開麥吧，好的，謝謝老師，聽得到嗎？ 老師好，大家好，我是金妹，金妹好，很感恩遇見 CLEC 頻道和老師，我之前有上來發過一次言，已經好久了，嗯嗯，聽說也謝謝這個志願者頻道的志願者，付出幫助到很多人，然後我之前在油管上有留言說那個 4 月份降低的時候，我 frequently 還融資，我 Method 還又買進，然後老師有我回復說，那持續下跌的時候，週五時的還活著了，我就我就覺得這個我有用，海曇的就是呃，把這個滿醬瞭，然後海融資用 Tory，所以那個時候我就在想還是 有點有點害怕，Mā NĐā ngǎiànnǎngēz Greener，so I think is a little fearful。 然後又下跌的時候，跌的就有點多，但是後來我就想，哎呀，我又不用去看它，然後它總是要上來的，所以又心裡得了一點安慰。然後後來就是漲上來了，就是前幾天，我就把它平衡掉了，平衡掉了以後呢，就按照這個 433 這個比例，就把這個現金流出來，然後覺得這個心裡面就比較踏實一些。 然後我就是想問的問題，就是我這個流出來的現金買這個 BOXX 的話，我就是隨時買嗎，還是說要在什麼時間合適買嗎？請教老師。所有的現金就單筆立即市價買進，就一就一就一，全部買完就好了。你現金還有什麼，不需要等待買 QQ 都不等了，何況是 money market，對不對？不用等，不用等，立即市價買進去。 你剛剛前面講的事情，你剛剛前面講，你那個例子很重要，大家也要學會。有一個人說，我們在很多，我們投資的事前跟事後，其實都沒辦法分辨風險。我常常講，有一個兩個人，一個人投資一樣，投資一塊錢，兩個人都各投一塊錢，有一個人漲漲到兩塊錢，那有一個人變成 0.9，就虧了 10%。 要有一個人賺一倍，這個結果來看，賺一倍的人，其實你也不知道他是冒什麼風險賺那個一倍啊，對不對？所以這裡從結果論是沒辦法看出風險的。那像金買他這個 4 月份，他低點的時候，全倉都買完了，而且還 margin，這個他當然獲利滿滿。可是這件事情沒辦法解釋，沒辦法說明說他就是對了，或者是他是沒有風險，他的風險極高極高。 因為如果你碰到這個市場跌 20 出頭%，你都已經全倉，而且又有 margin，我跟你講，市場如果再腰斬，你就你就破產了。所以這件事情絕對要謹慎，謹慎再謹慎，融資絕對不要開，不要開融資，對不對？不要開融資。 第二件事情就是現金一定要保留住，就算市場跌到 80%，你還是要有現金的，不可以說把現金買完，不可以的，不可以的。那當然你的 Beta 夠高就可以了嘛，那能夠賺到錢就好了，何必要賺到滿呢？我說以前我的個性會賺到滿了，賺到爆了，而且我還開兩倍槓桿融資啊，我都有啊。可是我是覺得，不代表我是對的，不是我不對的，我是不對的。 那個你現在回首一看的，要冒冷汗的那個，是真的是我。如果我我今天能夠站在這邊跟大家講話，真的是上天有幫到我，不然我應該是早就破產了，不知道幾次了，我走過來了，不代表我是對的。所以絕對不要融資，絕對不要融資，而且任何時間市場跌到零，你都要有還有很多現金才可以的。我講過，有現金的人才是反脆弱，沒有現金的人就是脆弱。 這很簡單，這很簡單的道理，大家一定要謹記。金麥，謝謝你，謝謝老師。是的老師，覺得這個這樣子的現金啊，做真的是一種幸運，不是沒有風險，真的是非常的高，如果是反方向。那真的是問題就非常的大，對市場在跌 50%，你可能要殺低或者破產了，就是沒碰到那沒關係，你現在這次學會了就好了，還好很好，謝謝，謝謝你。 Send me 許沒關係，你如果是輔助，你等下開麥再開。那為為 YouFan 這個可愛的圖片為好，那我們 IM 老師唸到嗎？請說好 OK，今天可能又是我分享 OK，我就談話短說吧 OK，老師開頭他有想，那我回想一個東西，老師其實您想帶出的是人，到最後是算出什麼才重要嗎？那麼提出都有人講話嗎？都可以嗎？ 可以你繼續說，可以那麼我再回想當初老師有說有現金是風險，然後現在就說現金才是保命的，其實我看回自己不懂，是不是我關心的問題是什麼？ 觀察到自己有點進步了，其實不懂的人就覺得老師講話反反覆覆，但是其實起點就是終點，終點也是起點，就好像老師去教學員每一課，學員去講的話，那麼我會去回頭去看，其實學員所問的東西，可能現在專注在資產，然後財富，然後一個管完好了，然後在家人關係，健康，然後我目前是觀察自己的內心，然後再去觀察財富是什麼關係，是什麼人的內心要什麼，沒有到有，有到更多還是沒有了，原來是空。 其實現在我本人是在越南，在下飛機那一刻 OK，我就看到真的是我太幸運了，我不是生活比較教育水準比較低，那麼沒有機會接觸到投資，那麼更加幸運是接觸到老師，那麼此刻我是在想，真的以前我做的東西是錯的。 我就會想當初決定買車那一刻現在還是未來如果不認識老師就會買車花的錢可能 50 到 100 萬那麼化為去旅行的話我可以我可能車我可以擁有 5 到 10 輛但是我將買車花在車的方面去旅行我可以 50 到 100 個地方那麼剛才老師也談起買房子可能我們會花千萬還是很多個千萬其實這個千萬花回去養孩子我們真的是可以養很多個孩子那麼其實我又跟疑問老師請您解答那麼其實老師你可以講解一下其實您本身覺得人生整個過程其實有沒有一個很正確的方式我觀察到最近的學員都是在談資產這個東西老師有沒有一個你自己本身覺得這個人生吧資產是可以看到的資產是外在的那麼內心我們在探討是什麼呢請老師解答我的疑問謝謝內心啊我不知道因為我最後覺得內心的平靜內心的平靜就是一種幸福了什麼平靜就是有無慮不受任何事情困擾那就是一種那種狀態很好像你們看我今天的語氣其實是非常好的狀態什麼叫非常好的狀態我如果很高亢那 frequency 很高代表我有一些事情沒看透當你把很多事情都看透之後你的頻率會很低啊會很低就像小盧講的小盧講的就是哦, 你有點低沉是不是說我心情不好不是,這個是很棒的一個狀態當你看那個寺廟裡的師父或者是神父他們講話應該都比我還還低沉還慢還不疾不徐那那種狀態我不知道你們能夠體會，所以 I am 就說，當我們不受人、事、物的困擾的時候，一切無的時候，無所謂沒關係都可以的時候，你那個這個叫做此處心安，事無相。 就是說你對任何事情都很安心，人、事、物都沒有困擾到你，那這種狀態是要去追求的。那怎麼達到這種狀態，你應該是要看破，完全是無，就是我們人生一無所有，最後還是一無所有的，所以唯一存在的可能就是一種靈性吧。所以怎麼樣去滋養這個靈性，我們人生的身體是需要吃東西啦，可是我們的靈性，我們的潛意識也是要養分的。 所以怎麼灌溉那個養分，可能是讓你達到一種心安的安心安定的一個狀態。所以無憂無慮，無所事事，無所謂都沒關係，我是錯的，你是對的，這樣子就什麼都沒有了，也不用跟人家爭辯，也不用跟說明，也沒有什麼好擔心的。應該是說，不能說我們就一直存在一個很快樂的一個狀態。 我跟你講，我想想，我們人生沒有困難的啦，沒有，你可能會想說想開心一下，在醫院或者是大家有一些那個那，其實都是在我們這個心靈的世界中世界裡面，其實是不存在了。所以潛意識的強大，是我們要 練習的那，有時候要學會無情。當然，無情代表你的內心夠強大，你才可以無情。有情到一個程度就會無情。我很難表達這種狀態啦。 不過我跟你講，就是安心，安了。你只要能夠心安，此處安心，事無相。這個你要找到那個定位。這個《金剛經》裡面好像有有一段是在講這個。Anyway，所以 IM 就是說，這個外界的物質財富、身體、關係，其實沒那麼重要。怎麼樣讓你心安，可能是你要去追求什麼事，做了讓你能夠心安，那你就去做。什麼關係不要了，那你心安，你就去做。 而且不是有關係，其實不是有關係就沒關係。其實因緣有很多困擾，都是因為你太重視緣分，太重視這個關係了。你要想，這個關係可以斷掉嗎？那這個斷掉有很多種斷法啦，不是說很無情的斷。比如說，像我常舉例子，就是我照顧我媽媽的心情，我真的很愛我媽媽，可是她的病痛，我要比較剝離，要剝離。 我不能受她的，我知道她不舒服，可是我本身不可以受那個她的影響。因為因為你要你的心靈，你的潛意識要很強大，不可以受她的影響。所以這個部分你就要剝離，要剝離，這個是這樣。所以講回來，我也不知道什麼答案可以給你。可是你要找到一個此處安心，四無相。所以能夠沒有就沒有，那你覺得需要有，你就給他有。 所以有跟無之間是你自己要，你可以決定的。你要決定的，而且你有掌控權。我們人生都有很多掌控權，很多人受到很多，就是說他不知道那是他的權利。比如說，受到人家的霸凌啊，或者是親情的，這個叫做這個感情勒索，你有權利 say no 的，你有權利 say no 的，我想是這樣，所以你應該，我們的每個人都要拿回人生的掌控權，那才會快樂。 我最大，我決定，我要，我不要，這個要很清楚，不要受別人眼光的影響，我們的人生不需要別人幫我們打分數，我們人生就是自己打分數就好了，什麼分數，就是快樂安心就好了。你只要你快樂安心，我相信別人都會很尊重你，那他如果不尊重你，或不以為然，那你就說，你是對的，我是錯的，這樣就好了，這樣好的。 老師，老師，你所講這個東西，讓我觀察到我家裡的人，還是觀察到朋友，有些人是付出者，一路來照顧，可能講照顧他的家人，照顧 10 年，20 年，更加久長久，30 年，但是被照顧的人不會珍惜，反而照顧他的人就覺得，如果一天我沒有照顧他，哎喲，我覺得我很 guilty，我很難受啊，這個是其中一個難。時他不懂自己的權利在哪裡嗎？ 其實老師教我們是看清楚自己的內心，要抽離去認證對待，其實我沒有這樣的權利去 say no，還是去 say yes，這個也是講解到隨我們當初的心嗎？還是這個 moment 的心嗎？ 應該是這樣吧，謝謝老師，這個跟這個天賦人權，就是說富有是天賦的，是一樣道理，那有些人不知道，是因為沒被告知啊，所以你有主動權啊，你有主動權，所以你一直在照顧那個人，那你要主動權啊，你為什麼你一定要一直照顧他呢？這是什麼原因呢？是他是什麼呢？這個你可能要問自己。那如果說這是你願意的 I do，那就很正常啊，你就快樂啊。 你要知道 I do，這個事情是你快樂才要回答 I do 啊。我們在結婚的時候，這個這個牧師問你說：「你要跟他那個結婚嗎？你說願意嗎？你說 I do。」這個 I do 這個東西是很深的深層的意義。大家不是說就這樣講 I do 就是我願意，我很快樂，我很快樂的做這件事情。 所以今天如果你照顧他 30 年，你是 I do 的話，那就沒什麼好沒什麼好說的啊，你應該是快樂的，對不對？那你如果是不快樂，那就不是 I do 啦，那就那就要想辦法解決啊，不可以痛苦 30 年啊，這怎麼可以。 呢、這不是人生啊、這不是人權啊、等等、不是、這不是人權、你要拿回主動權啊、那你要拿回 I do 這個主動權、I do 有兩種啊、I do 就是我願意跟你啊、那 I do 也是我不願意跟你啊、對不對、所以我沒辦法說怎麼樣、就是任何人都有這個權利、天賦人權、富有是天賦的、快樂是人權、這個都是要被告知、那因為有些人沒有被告知、所以他不知道他的權利、還要還有就是不知道什麼是他的功課、還有以為是那個不是他的功課、結果他把它拿來做、這就是沒有被告知、所以大家要記得要去分離課題、要了解、那你有權利、You have the right、你有無限的權利、Say no、我來美國第一件學會的一件事情：You have right to say no。 以前在臺灣工作，人家叫你做什麼就是好像不能 say no。在美国學會第一件事情就 say no。You have right to say no。我想我可能回答就到這裡好不好？好的好的，我就讓給下面學嘛。好謝謝你。 六方那往菲斯施菲孟施菲，那不然就往老師不好意思請說。老師，大家好，我就是有問那個問題的，然後我很感謝老師，這是我後來搞清楚的。那因為我想講一下我在臺灣，然後我相信有很多的就是我想把我以前為什麼忙一點的地方分享出來。如果你跟我有一樣的想法，那可能就是你沒有聽懂老師的話。 那以前的時候，因為對我們而言，我們只要錢不是自己的就叫借錢。可是老師講的部分，比如說融資，然後融資，然後質押跟信貸，在我以前認為這就叫借錢。可是這三種的方法風險是完全不一樣的。如果你可以把這三個，比如說融資跟質押跟信貸，或是信貸，或者你還自己的房債，如果你這三個你可以搞清楚，知道它的風險，你就知道老師所講的罕見點。 兵把所有的錢都拿來用，跟質押的錢只能來生活，不可以再投資，然後借錢永遠不用還。如果你這三個可以分清楚，這所有都通了。那如果你跟我以前一樣覺得這就是要借錢，或是說以前我會覺得說為什麼你可以借兩趴來花錢，這是來過生活，那為什麼你可以借兩趴來生活，來花掉，為什麼不能去投資？ 如果你沒有想通這一點，那你就是我，只能說你是跟我以前一樣，還沒有搞清楚。那如果你搞清楚了，就知道老師講的東西是完全是沒有問題的，因為老師最後回答我的問題的時候，告訴我說，如果我有 1000 萬的資產，我去借 1000 萬的信貸的風險，比我去質押只有借 300 萬的風險，風險還低。對，所以我非常的感謝老師。 還有以前我會覺得說，一直呀，就是我知道股票永遠不要賣，可是因為臺灣賣股票不用沒有資本利得稅，所以如果你在臺灣，你可能也許會跟我以前的想法一樣，我當說，反正只要沒關係啊，我如果說，就是就是市場跌得很慘的時候，我就賣股票就好了，因為我們不用繳稅。 我是說，我以前的想法就是，為什麼會想去宣紙，要不是韓信點兵，去借信貸出來，然後我上一次跟老師就是提問題之後，我已經去把信貸借出來瞭，然後也把信貸借出來的錢是請質押的還掉，然後剩下的就是再把它投進去，就是 662，然後就是非常的感謝老師。 對那謝謝，謝謝貝斯，對你講的很對，這一點一定要搞清楚，這個什麼錢是安全的， 什麼錢是危 險一定要搞清楚那這個這個借錢是永遠不要還的然後這個這個要記得尤其是股票值要借的錢你既然要股票值要借錢了你就要知道你不應該碰到任何風險那既然在一個不會碰到風險的狀況去做股票費的狀況股票值要借錢你就是不可以還了就是沒風險你怎麼會在低點去還債不可以的如果你會有這種狀況要麼就是一開始的風險沒控制好要麼就是你的 Mental 你的投資數值沒有控制好那大家一定要去理解這些不理解的話那還是要繼續去思考這個問題謝謝貝斯的分享那我們 Nirvana 來看你好我就是順著剛才那個學員說的我就再問一下我現在在那個標記的選擇和那個 Allocation 上我是比較搞清楚了而且也比較簡單下一個想的問題的話就是怎麼樣能夠質押這個地方呢就是說還沒有完全想到就是想開始有一些搞通啊能夠開始一下實踐我記得老師你說過這個質押在那個 HealthAccount 的話好像你那個啊利息啊就是你能夠拿到的利息是看你總的資產但是你質押的話一定要是你那個這個 Individual 這個這個正常的這個 Account 假如說我把那個 Account 資助到比方說比方說一百萬啊什麼你的百分之二是根據總的資產的百分之二呢還是你這個這個 Account 的百分之二完了以後那個股券上是怎麼來評價你的這個 Interest Rate 啊和什麼我想你說不用還不要還的話是說不要還本金的話是什麼我想你說不要還的話是說不要還本金的話是什麼我想你說不要還的話是說不要還本金的話是說不要還本金的話是什麼但是它運氣還是你每個月還是它會跟你收的是不是這些還不算很清楚如果去質押你就會懂了這一些都是這些你的問題都是不重要的就是說利息利息是利息是怎麼還要不要還這個是你不重要的你如果真正去做了質押之後你就會知道利息是不用還的他會自己滾進本金的所以這個你做了就知道了不用還你不用還你都不用去處理就可以了你都不用去處理你都不用處理那個我貼那個 Pledge 的連結再給你們我也每次都要貼一次這個這 Pledge 你開啟這個 Pledge 你開啟這個 Pledge 的話你開啟這個 Pledge 的網頁我還是再講一次你開啟這個 Pledge 的網頁你們如果在 clubhouse 沒聽清楚你就去看這個 youtube 那個你開啟這個 Pledge 的網頁它往下滑你就會發現這個有一個網頁的網頁有一個叫 view our rates and requirements 這裡點進去我再講一遍, 這個上次有講過所以你的 profit account 有多少錢那叫 long value of the collateral at a regeneration 那這裡有 10 萬到 25 萬,25 萬到 50 萬,50 萬到 100 萬 100 萬到 250 萬,250 萬更高那有不同等級的, 從利息從 8.73 一直到 6.73 這是你的 brokerage account 你質押的這個帳戶,那質押借錢之後他利息每個月會有一個 requirement to pay 可是你不 pay,他就把你放到 debit 裡面去進到欠債裡面去,所以就好了你不用還, 你連什麼動作都不用做那這個利息從 8.73 到 6.73 這裡面就差不多 2% difference 這是看你的 brokerage account 的資產來決定的,從 10 萬到 250 萬以上這個分了五個等級那除了那個利息定好之後他會看你整個 total household 除了你的退休帳戶之外, 有時候還要看你你如果你太太跟你是 separate account 也會看你太太的家庭的帳戶資產有多少那假設你們家庭帳戶資產是 25 萬到 100 萬在中間那可以利息可以打折打 0.25%那 100 萬到 500 萬可以打 0.5%500 萬以上到 1000 萬可以打折打 0.75%1000 萬以上就可以打折打 1%這個就是官方的網站是這樣所以這個 Nirvana 我的對你的回答你清楚嗎? 利息不用理他,你辦了你就知道了,不用還那利息怎麼算,那就看這個 table 通常會比這個還便宜啦謝謝我,謝謝那個連結,我會看就是 James 的話,那個你能借的額度的話,他是怎麼樣來額度是跟你的股票你持有的東西的 equity 的不一樣這個這個連結進去之後,他這裡有個 Find out if a specific security is eligible for your pledge access now 就是說這裡有一個有個軟體,你點進去 launch now 那點進去之後,你打你的 equity 打進去,比如說你打 QQQ 打進去,他會說 QQQ 可以借多少成呢? QQQ 是 70%那你如果打 Tesla 呢,TSLA,那 Tesla 的可以質押可以借多少%?60%那你如果打 BOXX,可以質押可以借多少成?60% BOXX 可是你如果是打 SGOV 的話,那可以借多少%?可以借 70%那你如果打 SWVXX 的話,那可以借多少%呢? 也可以借 96%SWVXX 可以借 96%,所以看你的自己的帳戶裡面資產是什麼資產,你可以打進去稍微算一下就知道了有,有辦法了謝謝 James 那個那個你能夠借的幅度的話是你是你,你不用完全借到這個幅度,你看看對啊,你借到這個幅度你就破產了對那是我,那是我那個我同意,就是你說的兩個%呢,就是你自己來控制另外一個這個 Rate 的話, 你剛才說它也是,它也是跟那個 Prime Rate 是聯絡起來的對啊對啊對啊,就是 SOFA,SOFA 就是 Prime RateSOFA 加上 Sprite 那 SOFA 是固定,大家都一樣,那 Sprite 就是看你的資產嘛,你的資產如果才 25 萬以內的話,你的 Sprite 就 4.4%嘛,加上 SOFA 那你如果是 250 萬以上, 你的 Sprite 就是 2.4 嘛,越有錢的信用越好嘛所以它的整個那個 Principle 的話,就是說你這個資產,抵押的資產 Working Harder,那個會有更多的 Return,比你要那個 Cost of money 要高一點,這樣的話,這樣的話是正的選民那麼你 2%的能夠,你要去拿出來的錢日常的用的話你也是要 再平衡嗎, 每一年會那個尼爾巴納,我不要回答你這個問題了,你完全沒在看我們的影片你去看我們影片吧好吧謝謝你要問的,沒有辦法答到答案的啦這不是三言兩語可以幫你講清楚的,你你是完全不看影片的我覺得我有看啊你那個 Table 有看過嗎,那個 Excel 檔案有看嗎 Excel 檔案有看, Excel 檔案有看了嗎不是我看影片啊影片裡面要有 Excel 檔案,我們只要股票只要都有 Excel 檔案,Excel 檔案你都不看你就不會懂的啦你問這些問題,就是都沒有看 Excel 檔案那我再看,謝謝你要去看影片,就是說我們能夠借 2%是總資產的 2%這個為什麼說你只能借 2%,那當然很簡單, 你說這是因為我們投資回報率高高過這個股票嗎,不是的長期當然是啊,長期你的投資回報率當然是超過你的利息當然是我們長期回報率是 12%,可是你借款最高也是 8.7%,那當然是高過,那不是因為這樣子你就就安全,No 不是這樣就是安全,因為你沒有做好資產配置的話這個你長期回報是高啊,可是短期 10 年裡可能是-80%啊那你就死掉了, 所以這個邏輯要搞清楚,不是因為我們說,因為長期回報率 12%所以是借 8%,那沒事不是這樣子的啊這不是這樣說的就好像說我是很高個子的,我是 8 尺高的那這個水平均才 3 尺深,我是淹不死的中間有一個 12 尺深的深水所以不是說你的回報率 12%就可以撐過,可以借利息 8%,那不會死的不會, 不是這樣子說的這樣子尼爾巴納你可以瞭解我在講什麼嗎我想你是說你的這個質押和那個是一個整體的考慮我有看每一段影片啊,就是今年的每一段影片啊,但是我的 Excel Sheet 的話可能還是有一點不是很清楚,這有沒有每個影片重點的會更加有幫助啊? 有一個 Playlist,那個質押的影片都是去年在講的所有的質押影片真正專題都是去年的事情今年都是 Find Two 今年只是把去年的那些質押的東西做 Find Two 所以去年那個是基本,可是去年那個不是最完整版,不是最後版本最後版本是要你把所有的影片都看完去做 Find Two 才是最後最新的版本我們每一集,我們有一段一直在 Find Two 這個東西啊所以不過你這個質押的這個這個 Playlist 你要看了,你要看過尤其是那個尤其是專題 0005 啊,這個有幾個專題你要看你才會才會那個有幾個專題是很重要的,這個一定要一定要去看才可以我這是關掉好,我給你連結,那個 Playlist 的連結好,謝謝關掉怎麼辦? 好,這個,像 Nirvana,我知道你很認真啊,可是就是說好,這個,像 Nirvana,我知道你很認真啊,可是就是說還有很多東西你是沒問題,你看一下那個股票質押的好不好股票質押的裡面有幾個專題很重要,就是因為裡面的 0004,0004,00050004,0005 那兩篇是我們主要質押一開始的兩個專題先把那個看完, 裡面有一些 Excel 檔案,好不好好,來,Jeff 嗨,James 老師好,主持人好,好久不見你了我一直在聽,那個甚至剛才 Nirvana 講的那個就是質押啊,就是說老師講的很對,那個 00005 是非常重要的一期,就是裡面基本上都有答案那個從我自己的經歷來說也是一路走來, 我記得當時我是很多的大網放到 CD 裡面現在基本上都是按照這個配置實行了,現在 Beta 大約 1.0 左右相關的一個問題,James 老師,就是我現在按照 633 但是另外留 10%的這個現金在旁邊,您覺得還有危險嗎,我記得在 0004 您講可以這麼做你是 433 吧 633 那有什麼 633 那我 433,我說錯了,對對對 433 你在留 10%的也可以啊, 那更安全啊,更安全那個就在那個第一飛的時候,快要撞到地的時候,你還有 10%因為我們 433 有時候至少跌 10 年,你有可能會平飛過去,所以你要追加錢進去才行不一定要追加錢啦,就是平飛過去那你有另外再 10%,那你就是應該叫做,應該比較接近這個 5.5,2.54 這樣子的感覺對,您覺得如果只要留 10%在旁邊的話, 沒什麼危險多留 10%當然是好,就是 433 就是還有兩個小問題,一個就是說我準備開始按照這個 Payout 來借錢但是還沒有最終執行比如說你可以按照你的打個比方,你可以按照我們那個例子裡面,你可以借 2 萬塊這是打比方,就是說對,如果你有 100 萬,你借 2 萬塊錢為了防止,比如說一個是想,比如說你還沒有留到 15 到, 我們最多是留 20 年現金是吧目標是想如果你是 50 倍,那你 30%是現金的話,應該是 15 年了 15 年,15 年就可以了,就是這個風險就是說,如果你現在比如說你的沒有打到這麼多的話你假如說你一開始剛退休你儘量省著得用是吧如果說打個比方,你 2 萬你可以有這個,比如說一年可以有 5000 塊錢放旁邊,不用的話你是留在這個 633 的組合裡面, 還是另外弄一個帳戶放在那就有利有弊這兩個組合你如果可以借 2 萬塊,那剩 5000 塊的話,那就就隨便買啊無所謂那就另外再買,就放在這個 633 組合你就留 433 的話,你就半年的錢買 0066,QQQ,三個月買 QLD,三個月放現金就 12 個月嘛哦,明白了,還是按照這個 433 對對對,你就按這樣,這樣給他丟就好了對, 好的嗯那如果借的話您是一次性的把一年的借出來,還是按照季度,還是按照月把它借過哦,每個月,用月而且用周都可以,要用才借,這個月,這個禮拜要付帳,你再借啊你不用借出來放了哦, 明白那好像我收到這個他這個票給你另外一個好像也有一個 checking account 是吧你是用可以用那個直接付帳什麼還是你需要那你可以直接那個付帳哦,你看,你,你可以直接用那個做 Bill Pay 出去 Bill Pay 出去你可以用那個 Bill Pay,不然你就是敲 paar,你還有另外,你可以敲 3, 你還有另外一個 Blocked check-in account 嘛,那你可以把對,對,你就把那個 Payout 的 check-in account 把它 wire toil 你就把那個 Payout 的 check-in account 把它 wire 匯到你的 brokerage Check-i n Account 去支付也可以 OK， 那也可以直接從你那個就是我的帳戶裡面付帳是吧？ 比奧佩，他的比奧佩可以哦，明白了，就這一個方法那個剛上來的羊 Bone，我沒辦法幫你 Mute 羊 Bone，我沒辦法幫你 Mute，你沒有 Mute，我實在不知道怎麼處理，我看起來有點不習慣，雙門都是上下都是冰棒，為什麼我沒辦法 Mute to Audio，我 Mute to Room 吧，我沒辦法，我把羊 Bone 離開房間，他這個他等一下進來再說，因為我沒辦法 Mute，他好奇怪好，Jeff 還有一個最後一個小問題，我也在考慮這個 Roth Conversion，還有就是說，如果以後 Roth Conversion 成功了以後，打個比方，如果現金的錢不夠，我要轉進去這種情況下，可以用股票 In-kind 轉到你的 brokerage Account 嗎？ 從你的 Roth，可以嗎？可以啊，還是說必須把它賣掉？ 哦，不用，你可以轉 QQQ 過去 OK，那就是 In-kind 可以轉過去，那轉 QQQ 過去，那這種情況下它會自動把你的 Base 調整成今天的 Market 對，好像你買賣股票一樣，市場價那個時候假設那個是 Market Time 的話，那你一過去那個瞬間就是以那個市場價就過去了，明白，明白，它會自動把它調整成一定的價格， 從 Roth 轉到 Profit，你如果是 Off Market 的話，就是最後那個收盤價，就是你的 Cost，它會調整這個 Cost，對，對，對，它會把 Cost 弄過去幫你計算了，好的，好的，我覺得這些問題非常謝謝您，還有這個 Clubhouse Session，真的對大家非常有關注，謝謝你，謝謝你來，Emily Liu， Emily Liu 那沒關係，Mike 來，Mike 老師，好好久不見，我現在回來美國了，所以沒有時差了，從頭聽到我剛剛那個 Liu 說的話，正好印證了，就是從一個比較新的學員問你那個 Payouts，我就發現到真的你的額度超高了，剛剛很平靜，後來馬上變高了，我先想分享一個東西，然後另外一個問題，我已經快六年了，五、六年， 真的就是像 Liu 講的，真的是財富獨立，很集中，所以我前一陣子跑去網路貼去教一些原住民的那個，被他們抓去上課，其實我也，我這個人不適合做老師，可是我就還是講，結果突然發現一件事情，就是說當我談到健康的時候，我就發現到他們談到我們的指數，就是什麼糖尿病的指數是很高啊，然後每天戴著手錶，就希望 STEP 能夠多一點， 指數能夠變高一點，然後每天再翻回股票以後，就看到 QQ，每天變高，天天創新高，所以兩個高，一個低，一個希望低，一個高，所以就發現到跟著老師五、六年來，QQ 就看他怎麼漲，所以這個錢真的是用不完，所以時間變得很多，新東西越來越多。 可是你慢慢就發現到，很多時候的假訊息。上一次老師介紹的三個影片，今天我第一個想要問的這個問題，其中一個是老師介紹的那個影片，就是宏觀洞察。裡面因為昨天我也有點時差，所以我三、九點就開始聽他那個節目，大概兩個小時，一個小時之前發的。他裡面訪問到那個 Howell Marx，另外一個是中國人。 他最後在語句的時候講了一句話，他說 Howell Marx，他是個價值國之者，他說他用巴菲特的話，You never beat against United States，他是巴菲特永遠這句話，他說 Howell Marx 要加一句話，You never beat against China。 那我想我跟老師這六年來，我記得在 2020 年的時候，因為我之前是 2016 年到 19 年那個時間，靠 BAT 啊，還有甚至包括 NIO，我也那個時候也是老師介紹的，還有 Zoom，我是沒有賺到錢，Square 赚一點點，不多。可是我有很多朋友都是靠了 Square，比如說 12 塊錢老師介紹買的，就漲到三四百塊，後來跌回來。 所以那個時間點其實在 2020 年的 12 月 4 號，那個老師叫我們把所有的中概股全部賣掉，我也是那一天之後所有獲利了，BAT 啊，還有 JD 啊，尖東京東一，大丟，亂七八八，就賣了，當他獲利了，就走了，那那個老師就告訴我們，不要再碰中概股，那昨天晚上，Howell Marx 這句話， Never beat against China，那我想聽聽看，老師怎麼去解釋這句話好不好，我想他那個對話裡面講的蠻清楚的啦，就是說，美國還是最強的，Howell Marx 講，就是說，你要投資首選，你還是要選美國啊，這個沒辦法，You don't have other choice，可是你也不要看衰中國， 因為中國也是成長很快，聰明的人很多，那他們也很拼，所以從 Deep Seek 就可以看得出來，中國有很多像 Deep Seek 這樣的產業那對我來講是很還 OK 啦，因為本來我們就不可能覺得說中國會走回清朝、明朝，還有不可能嘛。 那我以前講過，當你從零到一之後，那你就沒辦法限制它從一到無限大，所以中國的成長是必然的，這個是無庸置疑的。那不可能把它打回十七世代，不可能的事情。可是它要速度要超越美國，應該也不太容易啦。可是你看空中國也是不對啦，我想我的看法是這樣子。那個宏觀洞察，我每天都看它，在美國凌晨三點，它就會出來，我半夜醒來，我就會聽了。 所以我想它的意思就是說，美國還是最強，中國成長也不會減緩啦。所以你不要去，你可以不做多中國，可是你也不應該去看空中國。那你投資還是要投資美國。我想就是這樣子吧。那我想就很簡單啦。你就想像說，你可以投資美國，可是你不要去放空中國嘛，類似這樣子。麥克對對對，其實我也是，也是這樣。但我絕對不要去做空中國，只是剛好印證。 12 去年就 2020 年那個時候，我覺得 Nancy Pelosi 那個 Congressman 的時候，就是說要改那個 10Q 嘛，10K 跟 10Q 那種要出來之後，我們就沒有再碰過中概股，也曾經隔了五年了。 不過我這兩天也是在仔細看一件事情，就是突然發現到像他們在搶人大戰，因為剛剛老師有講到嘛，Google 的員工基本上其實 Google 前一陣子就已經差不多了，很多很多人因為程式都要自己用 AI 來寫了。 像我現在在那個原住民那邊教課，我發現到臺灣的原住民，你不要看到因為那個學校很大，一個學校，可是學校只有 40 個學生，男生 10 個，女生 30 個，結果那個學校學生從一年級到六年級只有 40 個，所以根本混合上班上課，他們只有在英文、數學、數學跟國文分開，因為程度不一樣，那我是總和教的， 結果就發現他們小孩子每一個小孩子從 6 歲開 始就有一個 iPhone 手機，都是 15，還比我都還好啊，心得要命，他們也不知道怎麼用 AI，那我就開始教他們怎麼去用那個 Google 還有 Copilot，哇，那些小孩子好快啊，學得非常快，我再出什麼題目都用 AI 來回答我，所以這些小孩子他們天生就學得快，可是我就突然看到一件事情， 就是我這個禮拜才回來的，回來美國，我就發現到美國現在有一個搶人大戰，現在大家都用高薪就把中國那些高很厲害的員工全部搶過來，因為那個特朗普說他們 play dirty，我要 play 更 dirty，這是一個 not clean，這個不是一個很好的世界，其實我覺得中國會對美國做的事情，美國現在也會對中國做一樣啊，他挖人啊， 挖那個什麼稀土的工程師啊，這邊偷我，那邊偷，事實上這個就是科技大戰，我覺得對我來看，從再次驗證一件事情，不管怎麼樣，只要你的 QQQ 都是在這個科技上面，不管到是誰挖，像 Meta 挖了誰，我看到 Deep Sea 裡面很多人很多都被挖，挖到美國來，我那個薪水一起跳，都是一兩百萬這樣起的，美金，不是人民幣，有的， 所以我的感覺是這個 QQQ 就越來越好了，所以沒有我其實沒有問題，就發現到這個世界變化真的是太快太快了，我沒有問題了，我想那個亞當斯密講過一句話，他就說你的鄰居變好對你也有好處了，所以這個是，所以有其他國家變好對我們對美國也是有好處了，不可能沒有好處，變好因為他變好，他會有很多東西可以跟你分享，那你有東西跟他分享， 那如果他很 low，很 low 的話，好像就如果那個國家就什麼都沒有，你想跟他分享，他也沒有能力，沒有能力接受，所以我們還是希望全世界都都一直在進步，那大家都可以互相分享，那這樣大家都得利，這就是亞當·斯密的一個觀念，那這個其他的我們就不談了，好，麥克有沒有其他的分享或問題？ 沒有，沒有問題，歡迎回到美國，那 Cindy 來，好，老師好，你好各位同學，好，我想現在就是上來分享一下，我就是最近的經歷，因為我在其他的 Clubhouse 裡面聽到有個也是我們也是老師的學員，應該是就會講說他們的很多資產還是水下，我覺得很奇怪，我說 Market 長得這麼好了，他的資產怎麼還在水下呢？ 但是我也不好意思問，對不對，而且就是看他個人的持股或者是那就是看他的，我就想分享我的經歷，我剛開始做股票的時候也是有這種時候，就是人家說什麼我就去買什麼，然後也我就現在現在想起來，那時候真的無知無畏呀，不懂的話膽子特別大，剛開始做的事的人都是都有這個經歷，然後就是買的時候就巴不得他快點漲，就是這種心態，完全也不懂得去說好像是說哎呀那些大咖數的什麼，好像就是就是一無老子去相信，現在想起來真的是太愚蠢了，所以我就想說那時候剛開始選的股票，有時候因為不懂嘛，所以說你不會選擇他的好的股票，基本上好的或者是成長什麼都不懂，這些有的股票真的有別的股票漲上天了，翻倍了，那不漲的股票就是垃圾的話，他躺在那裡幾年他也不會動，所以有的人就說，哎呀，那我就把他抱著，他總有一天會出水的。 我以前剛開始也是這種心態，結果後來懂我說了幾年以後，我有幾年以後我就知道不好的趕快扔掉，因為你要看趨勢，趨勢是好的時候，那好的東西才會漲，那個不好的股票的話，沒人去買他，他怎麼會漲得起來呢？是不是這是很簡單的道理，所以的話就當機立斷，該準則準，把那些不好的給他撐掉。 我就分享我一個帳戶吧，我的 ERROR 裡面，Roth ERROR 裡面沒多少錢，年初的時候，我先前那時候我看最高的時候是漲到 20 多萬出頭吧，我本金也是十幾萬放進去的，後來呢，到了 4 月份，3 月份不是一直跌嗎？ 哇，我去年賺的錢，我全部跌，我也去了，不說還在水下了，就是到比方說還欠了，應該是負的吧，負的幾千塊錢，那時候我就想說呀，那我就埃爾爾看，因為保守的心態，我想說那我就買一些那時候跌趴了嘛，我買了一些那種 high dividend 的那種 raise 的那種股票，還是蠻安全的，反正，但是他漲，這種股票雖然利息高，但是他不漲，漲得很慢，但是我抱了一段時間以後，我看到哎呀，4 月份，我知道這個大跌的行情已經差不多的時候我就說那不對頭了，應該股票應該是跌得差不多的時候，應該是以後的下半年就應該是會反彈起來，所以我那時候就把那些還有一些小毛票的，就是現在就是我們買的那些投機的股，那投機的股在那時候大跌的時候是跌得最深的，你知道嗎？ 那真的是兩成三成，就是百分之七八十的跌都有的時候不止，所以我就當機點把這些全都清掉，清掉了以後呢，我就那時候我就買的有 QQQ，我買的 TQQQ，買的在買的那個兩倍的那個 NVIDIA，因為我 NVIDIA 的正股非常非常的多，那時候我打死都不會動的，而且我是那個，我股票帳戶裡面賺的錢也是全靠它，所以的話，那我說我沒兩倍的話， 我知道以後會漲的話，那我當然會就是加兩倍的來進去，在這個帳戶裡面，還我有那個 PlanTel，本身我都有，我在這個帳戶裡面，我是 PlanTel 的時候，我是非常低的價錢，好像不到不到 20 塊我進的，所以我就一直就拿著它，我，所以這個帳戶我就把那些不好的全部都清掉，然後呢，就是換一些好的資產嘛， 所以我這個帳戶現在我剛剛就看了一下，三個月，我正好我轉的時候是四月四月中旬的時候，我那時候就判斷絕對是要開始動手了，因為我不知道它還會跌什麼，我覺得差不多了，我覺得，因為我動的時候也是律律須順的買嘛，結果就是買到那時候，這個帳戶就是買到最低點了，真的還不錯，然後這個帳戶現在的話，你看我，我三個月三個月的回報， 是我看了一下 75%。 那如果我要抱著以前那些那些不好的，一直抱著現在的話，那我也不知道它還是能夠就是說賺啊，還是還是能夠浮出水面。我也我現在覺得很难啊，不可能會跟我這個回報相比。 所以說我覺得像那些如果你有的人的話，應該就是聽老師的，你把那些不好的趕快賣掉，換成 QQQ 或者是 QLD，或者再買一小部分的，就是趁著價位你覺得好的時候，也可以加一點槓桿，加那個 TQQ 也可以，反正自己看自己配置吧。所以我就說，我想分享一下，我這個帳戶到了到了現在，比我當初今年初的時候，全都賺回來了，而且還多賺了五萬多塊錢。 所以啊，我就覺得大家應該聽老師的，如果你不懂選的話，那你就閉著眼睛買 QQQ，什麼都不用管，因為 QQQ 的回報比任何任何的絕對是的。所以老師老師就是說，不是說老師不讓你們去做什麼選股啊，或者是什麼，你有這個本事你去選，但是你如果沒有精力沒有什麼的話，那你就閉著眼睛就按照老師的做。 我覺得要是小白的話，其實還反倒能夠賺到錢，因為她她不懂別的。 話：她只她不會去什麼短草啊什麼稿啊什麼別的，她只會聽老師的話，反倒真正的賺到錢了。 還有一個，我想想一下，我現在就是前幾天，我剛剛聽到我一個朋友講的，那個朋友就是他說，他說另外一個朋友是我也認識的，他說哎呀，他很羨慕，那種口氣是很羨慕的，他說他在那個就是華人區非常高的高檔地方，就是華人區的高檔地方吧，他買一棟房子，買了一棟房子。 我說哎呀，他不是本來有房子，他的房子也是挺大的，他本身自己住的，都是四五百萬的房子，我說那裡，我說他怎麼又買個房子呢？ 他說反倒他有錢啊，他說把這個房子給他兒子，他自己再買一棟，我說他買了房子，他說真的他撿那個便宜了，人家賣，比如說打這個比方說四百多萬的，四五百萬的，他說他砍價砍到三百五十萬，我說啊，他又去買一棟房子，在我以前，我會很羨慕的，哎呀他真有錢，他去買房子，那我以後就是說我有錢我也會這樣，就是說我一定會一定會一直買買買買房子，你知道嗎？ 但是我當時的想法就是哎呀幹嘛要去買房子呀，這個錢拿著住我好嗎？我說他在乎這股票，看我的回報的話，我真的我這七八年的回報真的是很不錯，我說如果這就是很保守的話，你這三年五年，你可以把你資產翻一倍呀，這就很保守，很保守了，說那到時候我翻一倍，我再去買個房子，我幹嘛現在買呢？ 所以的話，但是他們都是不住股票的人，他也不懂呢，所以也沒辦法，說老師。說：我現在就是跟著老師一起，心態越來越成長，就是成熟了。碰到這些事情，股市的大跌呀，或者是市場的什麼的，就會很淡定。然後反正覺得說，即使有再不好的時候，有老師的守護神在這裡的話，應該有什麼事情，你會上來問老師的話，也會得到解決。 所以心裡很安，你知道嗎？這種心態，就是老師說追求快樂呀什麼，其實心態上的平靜的話，也是一種錢買不到的快樂，真的，這也是別的地方得不到的。非常感謝老師，我的分享完好。辛迪，謝謝你。此處安心，事無相，所以心安。很多我們投資成功，就非常心安。那投資的素質，就是要做到堅持、忍耐、信仰。這今天我們的課程裡面特別提到。 再來就是有些朋友來我們這邊聽，也來跟我講：「吳老師，我要照你的方法做，我現在開始要學，我房子賣掉，我也要來投資，那我要投資指數。」他聽起來非常認真，好像是我的這個門徒，虔誠的要學習。結果後來去跟人家炒毛票股，買了一堆什麼股都買到，最後還說是我的學員，他是在下面聽，沒錯了。可是也上來問問題，也沒錯了。 可是聽聽歸聽，問歸問，做也是另外一回事。後來我就發現，你如果自己手上的一點錢都管不好的話，那你不要去賣房子，你也不要去貸款，你都不能做。你就把自己手上那個一點錢，把它管好。當你管好了之後，再去賣房子，再去借錢，而不是一開始什麼都不懂就開始借錢、賣房子，手上一堆三四百萬，就開始急了，要賺快錢，就去跟人家炒毛。 票股，那你當然會虧損。你是聽我的話，結果去炒毛票股，就說算了，不講了。很多人都會認為說：「我是 James 老師的學員，你在下面聽，就都可以號稱是我的學員來問問題，也可以號稱是我的學員。」可是你不照我的方式做，那誰了？我不是這樣教的。那個誰，那個 Jimmy，你今天早上有上來，怎麼又跑下去了？你要上來講話嗎？ 還是老師，我可以再想一下。 對於這些對，因為我也在別人的報紙裡面聽過他們講：「哎呀，真的，這真的，我覺得我也可以理解了。」因為我以前剛開始的時候不懂，這就是不懂的表現。不懂的時候的話，他們不知道去選股，因為市場這麼高了，他也想看著別人賺錢，心裡也會急，也會想說賺。這是這場形態，可以理解。當初的他不是這行的時候，我們都是這種心態。但是的話，其實我就想告誡的一些，也不是告誡，我就想把我的想，我走過來這樣的想法，因為他們經歷過的，我當初也經歷過這樣子的，我也賠過錢。你絕對是交學費，你知道嗎？ 所以你要不按老師的話，你就是去碰，碰到頭破血流，碰到難牆，難牆你再回頭一定會的。但是幸運的是，如果你把你的錢沒有賠光的話，你還在股市中成活的話，那你還可以再慢慢的爬起來。否則的話，那就像 2022 年那樣，一下子就洗出局了，你根本就沒法還手，這就是一身的懊惱，你後悔。但是沒辦法，你沒有本錢再回來再拼搏了，知道嗎？ 所以我就說，他們的心態，當時我以前怎麼說呢，剛開始的年輕人的話都是很急的，想說快點賺錢，然後財富自由。聽的是的，但是的話，這個東西錢是不能急的，越急的話，你覺得出錯，就是人在這個最急的時候，或者是說焦慮的時候做的決定和判斷一定是不對的。 真的，然後就是年輕的時候，我就覺得怎麼說你心態放正嘛，你看人生要有個規劃，比如說你，我那時候就是我 30 歲的時候，那我就努力賺錢了對吧，我預計我 50 歲退休，那我這 20 年的話，我就可以把我生活安排好，按部就班的。然後我就預算我每年能夠投資有個回報，可能說 15%，那已經很滿足很好了。 你什麼都不懂的，你還能夠賺到這麼多錢，那不好嗎？那比那些華基人那些大佬那些回報還高呢。所以，而且這個真的風險不大，真的是沒什麼風險，因為你按照老師說的這個程式去做的話，你不貿然的去，沒有什麼太大的風險。 真的，因為你只要堅持下去，堅持下去，比如說你今天賺了，把錢賣掉了，然後你獲利，然後你又不理他了，然後一段時間心血來潮，又去聽到什麼人家說什麼，又去買，你中間這個斷層，你就就不行。就是我的心想，你一直要在股市中就是這樣保持的，你不能今天心血來潮，今天幹一下，明天停一下，那你回報完蛋。 就等不到我的話，我就覺得在年輕的時候，年輕的就想要賺回錢，但是這個完全搞反了，就是你剛該賺錢工作的時候，累積財富，那個巴菲特說的第一種金，累積是最難，最難，為什麼不是因為為什麽不是那個富人只有那麼少呢？就是因為第一種金他的積累是最難最難。 當你財富達到一定的時候，他真的是比如說你用他那個倍子大的那個基數大的，他賺起來的話真的就很快了。但是你你要用時間去累積賺到一定數量的財富的話，那時候才談說你要怎麼樣怎麼樣。但是在這之前的話，你就老老實實那攢錢的那些積累財富的方式就那麼幾幾個。 那你可能要努力賺錢要攢要積累要攢錢，那不是說呃有點小錢就去想去博一下，就那不就賭博嗎？那你賭博的話一輸就完蛋，什麽都沒有。不是很長很簡單的道理嗎？ 所以心態一定要放正，然後的話不能太貓然，就是用賭博的心態去對待股市，這樣的話，那你永遠我覺得沒有那麼幸運可以可以賺到那麼多的錢，到時候還是一無所有的話，那那後悔我十幾年過去了，你又後悔，那這真的很可惜。 所以說年輕人的話，我覺得就應該不要去呃有那種賺快錢啊炒盟票啊這樣子那種覺得，會今天是你賺的錢是是你幸運，但是的話以後的以後的慷慨那個崎嶇的路一直就在你等著你，你哪一天打進去全部輸光，那就完蛋了。 為什麼要去冒這種風險呢？是不是好了？老師，謝謝你。 那個我想，心裡在講這句對話的時候，我想到一件事情，就是說你們在我們投資的時候，你那個資金買進去，沒有持，沒有長持 15 年以上，你不要投資。你如果沒有這個錢，不 15 年用不到的錢才能投資，所以你買進去就是要持有 15 年，最少 15 年以上，而且永遠不賣，可能是最好。所以這個叫叫做長持嘛。 所以你沒有持有 15 年以上，不算長持的啊。所以這個我想回復會會告一下，就是說沒有所謂的賣出這件事情啊，打死不賣，是沒有賣出這件事情。那 yeah，好，謝謝 Cindy，來 Jimmy，大家好，James，好早。那個最近市場又很高了，有人就在想說應該要賣掉了。 然後因為因為這個牽扯到就是說年輕人進來市場，如果年輕人進來市場的話，他就覺得說這股票都你們老人家都買了，我們買不到你們的價錢，就不能做的話，這個整個市場可能真的會不見。那事實上是不是這樣子？任何一個時間只要有錢就買，這個的確是最經典的啦，當下立即馬上。 不過因為投資它慢慢，因為我就看著就是說我們這方法，從全部買進去，現在有 Cash 在做 Balance 化，你整個投資會更的更圓滿。那我自己本人是在過去的三四年真的是體會到，真的是什麼時間都可以買股票，那不要賣，你不要賣到最後真的會賺的比較多。 也就是說，因為這個原理，現在年輕人才可以也可以買任何時間都可以買，因為這個物價一直在往上走了，所以這個一定要年輕人現在不敢買的，一定要大膽一點，你不一定要全部進去，留現金，整個方法你才會就是說到最後才會有一個大筆的收穫出來，市場是真的很危險的，那等於是因為我我現在比較有一點不方便，所以我就稍微講到這裡就好，謝謝， 好謝謝 Jimmy，有空再上來跟我們分享好了，你也有自己開房嘛，所以有空大家也可以去聽聽，反正都聽聽，長持才有效，一定是要長，一定要長，所以怎麼買都不重要，有錢就買，想買就買，那一直買一直買，因為這個是好資產嘛，好資產當然就一直買一直買，為什麼要賣呢，當然不要賣，因為那是好資產嘛，好資產幹嘛要賣呢，當然不要賣啊，對不對， 這是很簡單的道理，好像地主幹嘛賣地呢，當然是找電農就好啦，對不對，電農耕地啊，你幹嘛把自己的地賣掉呢，沒道理嘛，對不對，怎麼會把地賣掉呢，對，好，我把留言板的回復掉好，那你剛才國外 Turquoise Young，你應該是新來的朋友才問說怎麼指標買 QQQLD 什麼時候買什麼，歡迎你來，我想你應該是新來的朋友， 那你看我們的 Youtube 頻道好不好，從 00451 我們今天的講義上面就有 00451 開始看看起來慢慢學，有一千多部影片，我們可以慢慢學，我覺得真的剩三天，對我們的影片你最好能夠跟上，有的朋友就是以前聽了就買指數就好了，就沒看了。 後來過了兩年，就一看，我們都已經跑到天上去了，他還在地上走路，這個差很多。因為我們已經都不知道飛到哪裡去。雖然每一週好像差別不大，可是當你一段時間沒聽的時候，你可能回來又變成好像是心聲，你就聽不懂我在講什麼。所以最好不要掉隊。我現在可以感受到耶穌說：「迷失的羔羊，一迷失掉，你就找不回來了。」對我們自己都會非常有錢。 你們在這邊，如果照我的方法做，就算你有個股，你也是長持的話，也是不錯。只是說個股到最後持有要傳世世代代，比較難對不同的生活。所以我們要理解對方，是不能理解他所講的話，應該要理解他的背景。你如果不理解那個人的背景，你沒辦法判斷。所以我們要說，我們是錯的，他是對的。我現在常常提醒我自己：「我是錯的，他是對的。」 那不要跟他爭辯，這個因為他有他的背景。那你跟他爭辯，不是這個人，而是跟他整個世世代代，這個整個這個這個原生家庭的問題。那這個沒有必要變，不管了。所以我說，怎麼樣快樂，就是什麼都可以，無所謂，沒關係，這樣就快樂了，就快樂。所以要放下。有時候呀，那凱文想太多了。 50 歲醫生都退休，就沒醫生看，就好像有的人說，那大家都像我們這樣子投資指數，就退休，沒有勞工了。對啊，這種講講可以了。可是用邏輯想，怎麼可能嘛，對不對？所以有時候對啊，對啊，就想太多了，太多了。每個人都需要理財觀念，可是有些人像我要跟他講理財。他就越走越遠，好像我是詐騙一樣。有一個年輕人，我不是講嗎？ 掃地，他一直抱怨，他掃地很辛苦，掃地很辛苦。我說年輕人，你要不要坐下，我跟你講一下，怎麼樣讓你不要那麼辛苦哇。越走越遠，越走越遠，好像我是什麼要把他吃掉一樣。這個那也沒辦法，這個財神也走到他面前，他都不認識。那也沒辦法，你買 iBIT，這個買 iBIT，iBIT 就比較 pure。 這個這個沒什麼好，以前因為沒有 iBIT 嘛，對，這個對，沒錯，我都是那個 Biopay 都可以設嘛。我就從我的 Payal Account 就轉到我的 Check-in Account，我的那個 brokerage Check-in Account。那我從 brokerage Check-in，然後設 Biopay。 所以前一天就先轉到我的 Check-in Account，第二天再去付帳，就是提前一天去轉，提前一天從 Payal Check-in Account 轉到這個 brokerage 的 Check-in Account，從 broker，age 的 Biopay 去給他設 Biopay，給他付帳。 對，Cindy 應該在 Jimmy 那邊有聊天過，這個大家聽聽嘛。這個我覺得還好，我聽他在講，應該是還是蠻多重點的。你的年齡有點尷尬。沒有啊，怎麼會呢？你你你你一百歲了嗎？如果沒有的話，那應該 15 年。還是還是有還可以的，沒有影響啊，你你你你你一定要長持啊，就跟你退休沒影響，你就算快要退休了，你也是要長持啊，對不對？ 你不可能操作嘛，對不對？所以長持是對所有的人都有效的。然後買了不賣，就是每個投資者都應該要有的基本觀念。 然後這是基本觀念，對這個 YouTin 講的很好，對這個年輕人，剛剛開始生活前不多，如果一直買，如何安排生活中的各種消費，包括買房、結婚和各種高消費，我想 Janice 可能是 JN，你可能是新來的朋友，也是歡迎你，我們有跟大家講，就是說你年輕還是要拿去消費啊，你只要算好你多久要退休，比如說你 20 年後要退休或 30 年後要退休，那你每個月應該提撥多少錢啊，那你就提撥去投資，其他可以花掉啊，所以我們沒有叫大家所有一分一毛都拿去投資，所以沒有，我只是說你可以投資的錢，你可以投資的錢要買的不賣，那你如果說美金，你每個月可以有省五千塊，每個月五千塊，那你你你你你花掉四千塊，你就儘量花嘛，花我你總是要為你的六十歲的你存一點錢嘛，那你說我沒有叫你五千塊全部拿去投資啊，那你就一 千美金，你就四千美金給他花掉，那一千美金拿去拿去投資啊，對不對？ 所以就這樣子，所以沒有叫大家不吃不喝去投資嘛。這個不要過度解讀。 好老師，你說老師，你現在的聲音就是你，我們一直在聽你的聲音。那你一看，你今天開局的時候，我會這樣講，是我會這樣關心講，是說因為你今天開局的時候，你有回答很多 email 問你的一些，好像就是每個人很擔憂啦，每個學員很很多的顧慮、擔憂、煩惱。我想說，你是不是被人家干擾了？那那聽你講，應該是沒有，因為你後來笑了以後，然後你一路這樣回答。那我就覺得像你說的，維持那個心裡的平靜的那種感覺，是很舒適的啦。 那但是現在你的講話的方式，就是我們聽的就是平常一路以來很習慣的那個聲調。了解這樣，瞭解越講就越興奮又來了。這個是沒辦法。 我以前，在我再補，我來補充，經歷一下，剛剛有時候想要講什麼都會。那其實剛剛樓下，因為我看到一個樓下那個朋友寫說，錢多錢少的問題，其實錢多錢少，投資方法應該都是一樣的，都是一樣的。那這個跟股票啊，我們不是在講到眾生平等或眾股平等，這個是真的。但是你要去掙他所有的。 我剛剛講說，錢多錢少，方法應該一樣的，這個也是要自己去證實的，不然你體會不到這個點。這個這個是一個很不錯的，因為所有的想法或看法，或是論點，他一定都會有兩面。那兩面就看你是站在哪一面，你的觀點在哪裡，你的會成立。 面的也會成立，所以這個是在投資上比較有趣，也就是說，以前 20 年前跟現在會是一樣的，也是一樣的以上對了，我想 Jimmy 講的很好，我現在在學一個事情，就是說，這個人既然會講這個話的話，他一定相信這是為真，那不然他不會這樣講啊，除非他說謊，所以這個人講出來的話，從他的內心裡面，他一定是非常相信這是為真，講出來他都說他認為，他講出來的話，講出來是一個不要說真理，可是他信以為真，那如果是這樣子的時候，你只能說你是對的，不然講不下去了，對不對？ 那所以那我聽到一個訪問，那時候我在坐飛機，我聽到 Bill Gates 講一句話，那我非常震撼，真的，Bill Gates 是一個有錢人的小孩，他念的學校也是非常有錢，他坐他的學校的那個訪問，說你是你是有錢的小孩，他說 No，我們在學校裡面的，比我有錢的比我們家有錢的豪宅多的是，我們在裡面還是很窮的，好，那講這個當然不是重點是說 Bill Gates 說他有一次跟一個教授爭辯的，面往往是他說教授你一定是錯的，你肯定是錯的，而且在那個場合在學校裡面是錯的，在教室裡面不給那個教授面子，結果後來 Bill Gates 說後來我發現我是錯的，這個讓我覺得很震撼，就是說你堅信你是對的這件事情，maybe 哪一天你會發現是錯的，所以同樣的別人堅信他是對的， 你就不要跟他講，你就說今天我講笑話，那個小盧，我不是講笑話，我說對你是對的，就是說不管誰講，他如果說 James 你是錯的，那我就說對你是對的，就是這樣子，對你是對的就好啦。 老師，這個很多哲學家都這樣講啊，他說當你頭腦很清楚的時候，他說當你頭腦很清楚的時候，你即使知道對方講錯，你也就不要跟他爭論了，因為他是非常執著的，然後老師，你知道為什麼？因為我一路從，而且我常回去複習你的以前的那個，反正我有時間就會聽老師的課。其實老師真的變很多，憑良心講，我從你一路 2018 這樣，一路這樣一直聽到的課。 其實老師真的變很多，憑良心講，我從你一路 2018 這樣，一路這樣一直聽到的課，到現在老師在短篇啊，個別量身定作，為每個學員問的問題，然後去回應。啊，其實老師都是抓一個中心的主軸，就是就是希望大家是投資這種被動式的指數投資。 嘛，可是當有一些人他的來的狀況是他需要有很穩定的現金流，的老師也會有老師的配置，也有曾經跟人家回答說，你的要還不管還貸款或者生活費的一些安排，你可以用那個高股息，因為他那個人的背景是在臺灣。 嘛，你曾經也有回過一個啦，老師不知道記不記得前段時間而已，你說你的 50%或 40%是放高股息，然後其他的再繼續放在就是 662 這個系統。 所以我會覺得老師你整個的那個脈絡一路看來是不一樣的啊，所以我會覺得老師你整個的那個脈絡一路看來是不一樣的啊，看下來你的個性跟你的那個，就是其實是變非常非常多的，就這幾年啊，老師也一直在改變，一直在做自我的調整，我的分享投資可以修心，我今天早上開了一個房，因為我剛好看到道德經講了一篇，老子說啊，善者無善之，不善者無益， 善之得善，就是說漲的股票我也買，跌的股票我也買，你就知道結果會是什麼，很有趣的一段話，有興趣可以點我頭像啊，有一個那個 replay 的房，可以聽一下，這個有趣，這個牽扯到說他講的話一定有他背後的道理，那通常因為我們看到表象，就會覺得表象是什麼東西啊，有時候表象的背面就是有牽扯到他的背景啦，他的生活啦， 有時候表象的背面就是有牽扯到他的背景啦，他的生活啦，不然他的話是說不出來的，所以他說的話也是真的，可是真的也是假的，假的也是假的，類似這種比較玄之又玄的話，你就搞不清楚了，以上對，所以我現在我覺得我講，就我講我的那，可是我沒有要你們或有要別人來接受，別人就說一定，你們聽我講，也不要把我當真，可是只有你自己學會了， 才會是真，所以我也不會去要求別人一定要聽我的，沒有這個意思，就是說還是他們要自己成長啦，然後爬出那個洞穴之後，才可能知道我在講什麼，可能我的洞穴了，我也是在我的洞穴裡面，可是我要別的洞那個人來理解我，也是強人所難，所以不用這樣做，那我們瞭解就好，還有就是小盧說我一直改變當然是一直改變啊，那不然我我若沒有改變， 我就就就沒有成長。 就好像我說，有一個專家做了 40 年，我說不是是同樣一件事情做 40 年，不是專家，40 年是同一件事情做 40 年，這叫專家，這不是沒有成長，不是，其實我每年都不一樣。我其實我講，我每天都不一樣。如果每天都一樣，那我就沒成長，一定要每天不一樣啊，一定要每天不一樣。我我每天早上起來或者晚上睡覺，我就會想，我今天有沒有成長？ 你要想一下，你今天有沒有成長？你今天有沒有一件事情或一句話是你昨天沒聽過。的啊，今天聽到了，你有沒有成長，或是一件事情？ 所以，人的成長，就好像負力一樣，就是每天進步一點，進步一點，哇，那很可怕，那真的，當然不是說我們就會變得很偉大，不是啦，就是說我們就會學會讓我們生活就會過得好，不是啦，就是說我們就會學會讓我們生活就會過得好，不是啦，就是說我們就會學會讓我們生活就會過得更好，這個是這樣子，所以一定要改變，每天都不一樣，不是說兩年前的我跟今天不一樣，我昨天跟今天也不一樣，也不一樣，所以大家都可以進步，天天都在進步，這一點我可 以再加一點，這個蠻有趣的，其實那個變，你還要加一個「化」，莊子來他講的是「化」，你可以大大坤變化大泊，這個是很有趣、很有趣的事，也就是說，你可以真的變假的，假的可以變真的，你爬上山了，見山是山，見山不是山，又見山是山，你可以可以變化，沒錯沒錯，就好像比爾蓋茨說堅信他是對的，結果是錯，好，我們有兩個新朋友，我們看美玲，你有話要說嗎？ 美玲還有一個 Candy，你們有話可以開麥，不然你們都上來要開麥嗎？我是務處，不好意思，沒事，那美玲呢？ 那不然我們可能下課了，我看一下，還有留言，以後不要了，小帳戶也不要做了，沒有意義，何必浪費生命，你資金沒有，沒辦法繼續買，看你年紀多大了，對不對，你若是年輕人，應該還是有收入吧，那資金有限，就去賺錢啊，開 Uber 啊，總是要上班啊，對不對，這個總是可以做嘛，沒什麼修養，就是就是不要爭辯就好了，你是對的， 對這個 Lisa 講的好，對這個我們所活著的今天，是昨日已經逝世的人所祈禱的，明天珍惜的時間，活在當下，謝謝你，這句話，因為我們真的是受惠很多人，像我們現在在聽 YouTube，在成長哇，那速度真快，我真的是真的是受寵若驚啊，我們聽到這麼多大師在 YouTube 上面，跟我們分享他的，真的裡面好多大師，就是像像那個什麼動產財經， 那個動產，他不管裡面的人怎麼樣，哦，你就可以聽到世界一流的人在的發言，不管是哲學家、經濟學家，或者是投資都是很棒的，我覺得，我覺得，YouTube 現在，網路現在的網路，讓我們的學習無國界，真的是很棒，讓我們成長也很大，天天都在哇，這成長速度，我覺得哇，真的很棒，而且又是 AI，真的是我們要感謝，我們這個這個科技， 讓我們這個成長的速度比以前的更多，讓我們學到更多。 Blank，你去看，我們可以看我們的影片啦，什麼人該投 0066，什麼人該投 00646，我們以前影片都會講，年輕人不要投 0066200646，年輕人不要投 00646，已經退休的人，記住了，你的資產不夠的人才去考慮 0066，單單歡迎你 442，是蠻 aggressive 的啦，KK，你自己看吧，你你吃牛肉麵，加辣加的很辣或不辣， 你應該不會來問我嘛，所以 442 433 適不適合你，應該是你你你你你自己決定，宏觀洞察，麥克，謝謝你，宏觀洞察，他裡面的人各種人都有，沒有什麼左派右派，反正他覺得這個人的這個就就你，大家可以看，我覺得，每天都有一篇宏觀洞察，有些蠻深度，還蠻好，有些當然沒有什麼啦，可是就說，其實都值得學習，裡面有一句話，讓你學會， 那你今天就成長了，怎麼看影片，我們的頻道啊，我們的頻道 CLEC，你在 CLEC 在 YouTube 搜尋 CLEC 就可以了，我這個我看，我把連結弄上去，我留，我們頻道可以來看一下，OK，這是我們頻道，我連結上去了，所以那個 Lulu 以前都來過不是嗎？ 好看一下，只有五個左右的個股，平均下來回報，基本上不會超過 QLD 啊。對你，你把 QLD 當個股也可以啊。其實有時候講一講，你把 TQQQ 當個股，可能比去找個股來的好一點吧，因為還不用財報，也不用什麼。 可是長持比較重要，個股的話就是 TQQQ 或 QLD，你一定要不要大部位，如果零錢給他慢慢放，能夠持續二三十年，絕對槓桿基金也是可以。可是就是風雄，一個資產都可以，可是記得要風雄控管，這很重要。哇喲，跑出 COCO 跟雨霏，你們有話要說嗎？不好意思，老師我誤觸了，沒事。雨霏你有話要說嗎？ 好，那我們今天可能也是三個小時了，每次對了，要超過 TQQ 的個股不多，不多，長期要超過 TQQ，難難難。那我們今天就到這裡了。那謝謝大家，謝謝大家，所有 moderator，謝謝所有人來跟我們分享，我們才跟學的更多。好，謝謝，謝謝，多多多來大家分享，今天就到這裡了。 謝謝，謝謝，Jimmy 有空常來，你有來啦，我都知道，你有來，可是你都沒上來上來分享。謝謝，謝謝，感謝，我以為你說的。

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